диплом. Анализ финансового состояния на примере ООО Стоматология. Российской федерации федеральное государственное бюджетное учреждение
 Скачать 7.07 Mb.
|
|
Размещено на http://www.allbest.ru/Размещено на http://www.allbest.ru/Размещено на http://www.allbest.ru/ МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ БЮДЖЕТНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ «ЮЖНО-УРАЛЬСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ» (НАЦИОНАЛЬНЫЙ ИССЛЕДОВАТЕЛЬСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ) ИНСТИТУТ ОТКРЫТОГО И ДИСТАНЦИОННОГО ОБРАЗОВАНИЯ КАФЕДРА «УПРАВЛЕНИЕ И ПРАВО» АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ НА ПРИМЕРЕ ООО «АВТОРСКАЯ СТОМАТОЛОГИЯ» Челябинск 2015 ОГЛАВЛЕНИЕ анализ финансовый предприятие ВВЕДЕНИЕ ГЛАВА 1.ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ОЦЕНКИ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ 1.1 Понятие, значение и задачи оценки финансового состояния предприятия 1.2 Методы и принципы организации финансового анализа 1.3 Основные направления и источники информации для анализа финансового состояния предприятия ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ООО «АВТОРСКАЯ СТОМАТОЛОГИЯ» 2.1 Характеристика предприятия 2.2 Анализ финансового состояния предприятия за 2010-2012 гг 2.3Мероприятия по совершенствованию финансового состояния ООО «Авторская стоматология» ЗАКЛЮЧЕНИЕ ВВЕДЕНИЕ Актуальность выбранной темы обусловлена тем, что финансовое состояние предприятия играет решающую роль в жизненном цикле организации, поскольку отражает все стороны деятельности, движение любых товарно-материальных ценностей и трудовых ресурсов сопровождается образованием и расходованием денежных средств. Отсутствие навыков адекватной оценки собственного финансового состояния, анализа финансовых последствий принимаемых решений поставили многие из организаций на грань банкротства. Одним из важнейших условий успешного управления финансами предприятия является оценка его финансового состояния. Основной целью современного предприятия является получение прибыли, что в условиях конкуренции не возможно без постоянного анализа спроса на производимую продукцию, цен основных конкурентов, стоимости используемых ресурсов, рентабельности продукции. В связи с этим теоретической разработке системы показателей финансового состояния предприятия и критериев их оценки уделяется много внимания. Они позволяют руководителю или менеджеру предприятия четко определять состояние своего предприятия и сделать прогноз на будущее. Разработка эффективной системы управления финансовым состоянием предприятия на основе данных анализа финансовой отчетности и на сегодняшний день является одной из первоочередных и актуальных проблем в связи с продолжающимся реформированием экономики России. Эту проблему анализируют в своих трудах такие ученые, как: Балабанов И.Т., Грачев А.В., Ковалёв В. В., Кондраков Н.П., Лобанов Е.Н., Лимитовский М.А., Савицкая Г.В., Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С., Трохина С.Д. и другие. Предметом исследования является сама методика анализа и оценки финансовой деятельности на основе бухгалтерской отчетности организации. Объектом исследования является ООО «АВТОРСКАЯ СТОМАТОЛОГИЯ» Цель научно-исследовательской работы – проведение анализа финансового состояния на примере ООО «АВТОРСКАЯ СТОМАТОЛОГИЯ» и разработка рекомендаций по его улучшению. Задачи исследования: 1) изучить понятие, значение и задачи анализа финансового состояния предприятия и его финансовой устойчивости; 2) проанализировать и оценить финансовое положение ООО «АВТОРСКАЯ СТОМАТОЛОГИЯ» 3) разработать рекомендации по улучшению финансового положения организации. При проведении данного анализа были использованы следующие методы: - горизонтальный анализ, вертикальный анализ, - анализ относительных показателей (коэффициентов), - сравнительный анализ. В качестве эмпирической базы использовались нормативные документы, определяющие состав бухгалтерской отчетности и методологию оценки структуры бухгалтерских балансов, а также бухгалтерская отчетность ООО «АВТОРСКАЯ СТОМАТОЛОГИЯ» за 2010-2012 гг. Научно-исследовательская работа состоит из введения, двух глав, заключения, списка использованной литературы и приложений. В первой главе раскрываются теоретические основы анализа финансового состояния предприятия. Во второй главе проводится анализ финансового состояния ООО «АВТОРСКАЯ СТОМАТОЛОГИЯ»» по данным бухгалтерского учета за 2010-2012 годы и предлагаются мероприятия по совершенствованию финансового состояния. ГЛАВА 1.ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ОЦЕНКИ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ 1.1 Понятие, значение и задачи оценки финансового состояния предприятия Финансовое состояние предприятия – это совокупность показателей, отражающих его способность погасить свои долговые обязательства. Финансовая деятельность охватывает процессы формирования, движения и обеспечения сохранности имущества предприятия.1 Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым (предкризисным) и кризисным. Способность предприятия успешно функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейся внутренней и внешней среде, постоянно поддерживать свою платежеспособность и инвестиционную привлекательность в границах допустимого уровня риска свидетельствует о его устойчивом состоянии, и наоборот2. Устойчивость и стабильность финансовго состояния зависят от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Устойчивое финансовое состояние является итогом грамотного, умелого управления всем комплексом факторов, определяющих результаты финансово - хозяйственной деятельности предприятия.3 Финансовый анализ позволяет получить информацию о финансовом состоянии организации, прибыльности и эффективности ее работы. Финансовое состояние характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразным их размещением и эффективным использованием, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью. Главная цель финансовой деятельности предприятия сводится к одной стратегической задаче – наращиванию собственного капитала и обеспечению устойчивого положения на рынке. Для этого оно должно постоянно поддерживать платежеспособность и рентабельность, а также оптимальную структуру актива и пассива баланса. Основные задачи финансового анализа: 1. Своевременная и объективная диагностика финансового состояния предприятия, установление его «болевых точек» и изучение причин их образования. 2. Поиск резервов улучшения финансового состояния предприятия, его платежеспособности и финансовой устойчивости. 3. Разработка конкретных мероприятий, направленных на более эффективное использования финансовых ресурсов и укрепление финансового состояния предприятия. 4. Прогнозирование возможных финансовых результатов и разработка моделей финансового состояния при разнообразных вариантах использования ресурсов. 4 Анализом финансового состояния занимаются не только руководители и соответствующие службы предприятия, но его учредители, инвесторы – с целью изучения эффективности использования ресурсов; банки – для оценки условий кредитования и определения степени риска; поставщики – для своевременного получения платежей; налоговые инспекции – для выполнения плана поступления средств в бюджет и т.д. В соответствии с этим анализ делится на внутренний и внешний5. Внутренний анализ проводится службами предприятия, его результаты используются для планирования, контроля и прогнозирования ФСП. Его цель – обеспечить планомерное поступление денежных средств и разместить собственные и заемные средства таким образом, чтобы создать условия для нормального функционирования предприятия, получения максимума прибыли и исключения риска банкротства. Внешний анализ осуществляется инвесторами, поставщиками материалов и финансовых ресурсов, контролирующими органами на основе публикуемой отчетности. Его цель – установить возможность выгодного вложения средств, чтобы обеспечить максимум прибыли и исключить потери. Внешний анализ имеет следующие особенности: - множественность субъектов анализа, пользователей информацией о деятельности предприятия; - разнообразие целей и интересов субъектов анализа; - наличие типовых методик, стандартов учета и отчетности; - ориентация анализа только на внешнюю отчетность; - ограниченность задач анализа при использовании только внешней отчетности; - максимальная открытость результатов анализа для пользователей информации о деятельности предприятия6. Ключевым вопросом для понимания сущности и результативности финансового анализа является концепция хозяйственной деятельности (бизнеса) как потока решений об использовании ресурсов (капиталов) с целью получения прибыли. Получение прибыли является конечной целью хозяйственной деятельности предприятия, потому что она есть необходимое условие для сохранения экономической жизнеспособности предприятия, сохранения возможности дальнейших вложений капитала и развития7. Независимо от того, в какой сфере деятельности осуществляется бизнес (торговля, сервис, производство), конечная цель не меняется. Все многообразие решений для достижения этой цели может быть сведено к трем основным направлениям: - решения по вложению капиталов (ресурсов); - операции, проводимые с помощью этих ресурсов; - определение финансовой структуры бизнеса. Своевременное и качественное обоснование этих направлений финансовых решений является по существу содержанием финансового анализа, рассматриваемого как единое целое, независимо от того, внешний он или внутренний. 1.2 Методы и принципы организации финансового анализа В буквальном переводе с греческого языка слово «метод» означает «путь к чему-либо». Говоря современным языком, метод - это способ достижения цели, определенным образом упорядоченная деятельность. Метод представляет собой совокупность мыслительных или физических операций, осуществляемых в ходе научного исследования; в нем заключены процедуры, необходимые для получения нового знания. Таким образом, метод можно назвать своеобразной мыслительной технологией. В целом методы научного познания подразделяются на общенаучные и конкретно-научные: к общенаучным относятся методы, свойственные всем наукам: наблюдение, сравнение, эксперимент, анализ, синтез, моделирование, формализация, абстрагирование и т.д., конкретно-научные методы свойственны отдельным наукам и не используются в рамках всех остальных.8 Метод анализа финансового состояния - это система теоретико-познавательных категорий, научного инструментария и регулятивных принципов исследования процессов функционирования экономических субъектов9. Любой из инструментов анализа может называться методом в узком смысле этого слова. В процессе финансового анализа применяется ряд специальных способов, приемов и используется определенный инструментарий. Способы применения методов финансового анализа можно условно подразделить на две группы: традиционные и математические (количественные).10 Главенствующие способы, применяемые для финансово-экономического анализа – это применение количественных методов. Их классификация может быть представлена следующим образом: • статистические методы, включающие: - метод статистического наблюдения – запись информации по определенным принципам и с определенными целями, - метод абсолютных и относительных показателей (коэффициентов), - метод расчета средних величин – средних арифметических простых, взвешенных, геометрических, - метод рядов динамики – определение абсолютного прироста, относительного прироста, темпов роста, темпов прироста, - метод сводки и группировки экономических показателей по определенным признакам, - метод сравнения – с конкурентами, с нормативами, в динамике, - метод индексов – влияние факторов на сравниваемые показатели, - метод детализации, - графические методы.11 Наиболее простой метод - сравнение, когда финансовые показатели отчетного периода сравниваются либо с плановыми показателями, либо с показателями за предыдущий период (базисными). При сравнении показателей за разные периоды необходимо добиться их сопоставимости, т.е. показатели следует пересчитать с учетом однородности составных элементов, инфляционных процессов в экономике, методов оценки и др. Следующий метод - группировки, когда показатели сгруппировываются и сводятся в таблицы. Это дает возможность для проведения аналитических расчетов, выявления тенденций развития отдельных явлений и их взаимосвязи, факторов, влияющих на изменение показателей. Метод цепных подстановок или элиминирования заключается в замене отдельного отчетного показателя базисным. При этом все остальные показатели остаются неизменными. Этот метод позволяет определить влияние отдельных факторов на совокупный финансовый показатель. Наиболее часто при проведении финансового анализа применяют статистические и бухгалтерские методы. В последнее время широкое распространение получило проведение факторного анализа финансово-экономических показателей предприятия, основанного на применении экономико-математических методов.12 Многие математические методы: корреляционный анализ, регрессивный анализ, и другие вошли в круг аналитических разработок значительно позже. Методы экономической кибернетики и оптимального программирования, экономические методы, методы исследования операций и теории принятия решения, безусловно, могут найти непосредственное применение в рамках финансового анализа К традиционным методам относятся основные методы анализа финансовой отчётности: - горизонтальный анализ, -вертикальный анализ, - трендовый, - метод финансовых коэффициентов, - сравнительный анализ, - факторный анализ. Горизонтальный (временный) анализ – сравнение каждой позиции отчетности за текущий период с предыдущим периодом. Вертикальный (структурный) анализ – определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчётности на результат в целом. Трендовый анализ – сравнение каждой позиции отчётности с рядом предшествующих периодов и определение тренда. С помощью тренда формируются возможные значения показателей в будущем, а, следовательно, ведется перспективный анализ. Анализ относительных показателей (коэффициентов) - расчет отношений между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязи показателей. Сравнительный анализ - это и внутрихозяйственный анализ сводных показателей подразделений, цехов, дочерних фирм и т. п., и межхозяйственный анализ предприятия в сравнении с данными конкурентов, со среднеотраслевыми и средними общеэкономическими данными. Факторный анализ - анализ влияния и отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных и стохастических приёмов исследования. Факторный анализ может быть как прямым, так и обратным, т. е. синтез - соединение отдельных элементов в общий результативный показатель. Многие аналитические методы используются в совокупности с различными типами моделей, которые позволяют структурировать и идентифицировать связи между основными показателями. Можно выделить три основных типа моделей, используемых в экономическом анализе: дескриптивные, предикативные и нормативные. Дескриптивные модели. Эти модели, известные также как модели описательного характера, являются основными для оценки финансового состояния предприятия. К ним относятся: построение системы отчетных балансов, предоставление финансовой отчетности в различных аналитических разрезах, вертикальный и горизонтальный анализ отчетности, система аналитических коэффициентов, аналитические записки к отчетности. Все эти модели основаны на использовании информации бухгалтерской отчетности. В основе вертикального анализа лежит иное представление бухгалтерской отчетности - в виде относительных величин, характеризующих структуру обобщающих итоговых показателей. Обязательным элементом анализа служат динамические ряды этих величин, что позволяет отслеживать и прогнозировать структурные сдвиги в составе хозяйственных средств и источников их покрытия. Горизонтальный анализ позволяет выявить тенденции изменения отдельных статей или их групп, входящих в состав бухгалтерской отчетности. В основе этого анализа лежит исчисление базисных темпов роста балансовых статей или статей отчета о прибылях и убытках. Система аналитических коэффициентов - ведущий элемент анализа финансового состояния, применяемый различными группами пользователей: менеджерами, аналитиками, акционерами, инвесторами, кредиторами и др. Известны десятки этих показателей, поэтому для удобства они подразделяются на несколько групп.13 1.3 Основные направления и источники информации для анализа финансового состояния предприятия Состав современной информационной базы оценки финансового состояния представлен на рисунке 1.   Рис. 1 - Состав информационного обеспечения финансового анализа14 Как видим, внешняя среда - экономические, политические и социальные субъекты, действующие за пределами предприятия, связи и отношения с ними. Это, соответственно, экономические, политические, социальные, технические, технологические, научные и другие отношения с партнерами, потребителями, конкурентами, государственными органами и общественными организациями. Информация внешней среды часто неполна, противоречива, приблизительна, разнородна, неадекватно отражает состояние внешней среды. Примеры внешней информации: рынок и его нестабильность, требования и ожидания потребителей, "происки" конкурентов, тенденции в деловой среде и состояние мировых рынков, спрос и предложения, изменения в законодательстве. От степени достоверности исходных данных зависит достоверность результатов финансового анализа и, следовательно, корректность принимаемых управленческих решений. Наиболее обширная информация имеется в годовом отчете предприятия, который включает в себя ряд отчетных форм и пояснительную записку (таблица 1.).15 Таблица 1 Содержание основных форм финансовой отчетности предприятия
Особое значение в качестве информационной основы финансового анализа имеют бухгалтерские данные, а отчетность становится основным средством коммуникации, обеспечивающим достоверное представление информации о финансовом состоянии предприятия. Причин тому несколько, основная из них состоит в изменении форм собственности. Этот процесс, наиболее динамично развивающийся в сфере обращения, вполне естественно привел к разрушению многих вертикальных связей и последовавшей за этим информационной обособленности предприятий. Основными, наиболее доступными и компактными источниками информации для анализа финансового состояния предприятия служат формы финансовой отчетности №1,2,3, а если анализ проводят внутренние пользователи, то еще и данные текущего бухгалтерского учета. В состав квартальной отчетности входят: баланс предприятия, (форма №1) и отчет о финансовых результатах и их использовании (форма №2). Годовая финансовая отчетность включает три типовые формы: форма №1, форма №2, форма №3 - отчет о финансово-имущественном состоянии предприятия и пояснительную записку. Эти формы составляются путем подсчета, группировки и специализированной обработки данных текущего бухгалтерского учета и являются завершающей его стадией16. Основным источником информации для финансового анализа служит бухгалтерский баланс предприятия (Форма №1 годовой и квартальной отчетности), дающий своеобразный “моментальный снимок” финансового состояния на начало и конец отчетного периода. Его значение в данном отношении настолько велико, что анализ финансового состояния нередко называют анализом баланса. Хотя углубленный анализ финансового состояния всегда предполагал использование и других форм годового отчета, а также данных бухгалтерского учета, бухгалтерский баланс играет определяющую роль. Логика и характер задач анализа финансового состояния тесно взаимосвязаны с формой и структурой бухгалтерского баланса, составом разделов и статей его актива и пассива. Однако это не означает, конечно, что форма баланса определяет логику и задачи анализа. Бухгалтерский баланс обобщенно отражает хозяйственные средства предприятия в денежной оценке на определенную дату, сгруппированные по их составу и источникам образования. Поэтому бухгалтерский баланс, в сущности, является практически используемой системной моделью, обобщенно отражающей кругооборот средств предприятия и финансовые отношения, в которые вступает предприятие в ходе этого кругооборота.17 Источником данных для анализа финансовых результатов является отчет о финансовых результатах и их использовании (Форма № 2 годовой и квартальной отчетности). Чем удобны такие источники информации для финансового анализа? В первую очередь тем, что можно не подготавливая данные для анализа уже на основании баланса предприятия (Форма №1) и (Форма №2 ) сделать сравнительный экспресс анализ показателей отчетности предприятия за предыдущие периоды. Во-вторых: с появлением специальных автоматизированных бухгалтерских программ для анализа финансового состояния предприятия, удобно сразу после составления форм отчетности не выходя из программы произвести на основании готовых форм бухгалтерской отчетности с помощью встроенного блока финансового анализа простейший экспресс анализ предприятия. Финансовый анализ, основывающийся на данных только бухгалтерской отчетности, приобретает характер внешнего анализа, т.е. анализа, проводимого за пределами предприятия его заинтересованными контрагентами, собственниками или государственными органами. Этот анализ на основе только отчетных данных, которые содержат лишь весьма ограниченную часть информации о деятельности предприятия, не позволяет раскрыть всех секретов успеха или неудач фирмы, однако внешним пользователям отчетности становится возможным достаточно объективно оценивать финансовое состояние предприятия, его деловую активность и рентабельность, не используя информацию, являющуюся коммерческой тайной. Существует многообразная экономическая информация о деятельности предприятий и множество способов анализа этой деятельности. Финансовый анализ по данным финансовой отчетности называют классическим способом анализа. Внутрихозяйственный финансовый анализ использует в качестве источника информации данные о технической подготовке производства, нормативную и плановую информацию и другие данные системного бухгалтерского учета. Любое предприятие в той или иной степени постоянно нуждается в дополнительных источниках финансирования. Найти их можно на рынке капиталов, привлекая потенциальных инвесторов и кредиторов путем объективного информирования их о своей финансово-хозяйственной деятельности, то есть в основном с помощью финансовой отчетности. Насколько привлекательны опубликованные финансовые результаты, показывающие текущее и перспективное финансовое состояние предприятия, настолько высока и вероятность получения дополнительных источников финансирования. В основном для анализа финансового состояния предприятия проводится финансовый анализ, включающий: 1. Анализ имущественного положения. Основная задача анализа имущественного положения – дать оценку динамики и структуры активов, и в первую очередь, основных средств предприятия, которые в значительной мере определяют производственный потенциал предприятия. Для проведения оценки имущественного положения предприятия нам необходимо, в первую очередь, проанализировать актив баланса. На основе информации, которая представлена в балансе и форме № 5 «Приложения к балансу», рассчитываются следующие показатели18: – доля активной части основных средств, показывающая, какую часть основных средств составляют активы, непосредственно участвующие в производственном процессе, к числу которых, как правило, относятся рабочие машины, оборудование и транспортные средства. Показатель рассчитывается как отношение среднегодовой стоимости активной части основных средств (ф.5 стр.363,364) к среднегодовой стоимости всех основных средств (ф.1 стр.120). – коэффициент износа основных средств, отражающий долю самортизированной стоимости основных средств, что позволяет оценить их состояние с точки зрения изношенности. Как правило, коэффициент износа рассчитывается в процентах. Для расчета этого коэффициента необходимо сумму начисленной амортизации основных средств разделить на их первоначальную стоимость. Конечно, величина коэффициента износа нетюсредственно зависит от метода амортизации основных средств, установленного в учетной политике предприятия, и с этой точки зрения в случае применения нелинейных методов сумма начисленной амортизации не всегда точно отражает фактическую изношенность основных средств. – коэффициент обновления, который определяет долю стоимости новых, поступивших в отчетном периоде основных средств, рассчитывается как отношение поступивших основных средств за рассматриваемый период к стоимости основных средств на конец периода. – коэффициент выбытия, показывающий, какая часть основных средств выбыла в отчетном периоде. Коэффициент определяется путем сопоставления стоимости выбывших основных средств за рассматриваемый период к стоимости основных средств на конец периода. Рассмотренные выше показатели являются необходимым минимумом для проведения анализа имущественного положения предприятия, который может быть дополнен другими показателями в зависимости от целей проведения финансового анализа. 2. Анализ ликвидности и платежеспособности. Основной задачей анализа ликвидности и платежеспособности является оценка способности предприятия своевременно и в полном объеме рассчитываться по своим обязательствам. Под ликвидностью актива понимают способность его трансформироваться в денежные средства без потери своей стоимости, а степень ликвидности определяется продолжительностью времени, в течение которого это превращение может быть осуществлено19. В настоящее время применяются различные методы оценки ликвидности и платежеспособности организации, основой которых является: а) поэлементное сравнение отдельных групп пассива и актива; б) расчет коэффициентов ликвидности и платежеспособности. Метод поэлементного сравнения активов и пассивов. Для проведения поэлементного сравнения все виды активов делятся на четыре группы в зависимости от степени их ликвидности и располагаются в порядке убывания ликвидности; соответственно, в составе обязательств (пассивов) также выделяются четыре группы в зависимости от срочности погашения обязательств и располагаются в порядке возрастания этих сроков. В результате, в составе активов выделяются следующие группы: группа А1 – наиболее ликвидные активы, которые могут быть использованы практически немедленно; группа А2 – быстрореализуемые активы, ликвидность которых высока; группа А3 – медленнореализуемые активы; группа А4 – труднореализуемые активы. В пассиве формируются следующие группы: группа П1 – наиболее срочные пассивы; группа П2 – краткосрочные пассивы; группа ПЗ – долгосрочные пассивы (со сроком исполнения более 12 месяцев); группа П4 – постоянные пассивы. Для определения ликвидности баланса необходимо сопоставить между собой величины каждой из сформированных групп. Баланс абсолютно ликвиден, т.е. у организации имеются собственные оборотные средства для погашения обязательств, если выполняется система соотношений: А1 |