тема 16(+). Курсовая работа по дисциплине Анализ и диагностика финансовохозяйственной деятельности Тема 17. Анализ финансового состояния организации Институт непрерывного и дистанционного образования. Направление подготовки
 Скачать 0.67 Mb.
|
2.2 Анализ финансового состояния ООО «Техресурс»Финансовое состояние предприятия начинается с анализа ликвидности на основании бухгалтерского баланса организации. Данная форма отчетности характеризует в денежной форме финансовое состояние организации на определенную дату Для того чтобы оценить ликвидность баланса компании ООО «Техресурс» требуется осуществить группировку, а также рассчитать активы компании, основываясь на степени их ликвидности, а пассивы компании, основываясь на срочности обязательств. Следующим этапом требуется сравнение полученных сравнительных неравенств в табл. 3. с существующими нормативными показателями платежеспособности и ликвидности хозяйствующего субъекта. Таблица 3 - Анализ ликвидности баланса ООО «Техресурс», тыс. руб.
Динамка сгруппированных активов и пассивов организации ООО «Техресурс» наглядно представлена на рис. 5 и 6.  Рисунок 4 - Динамка сгруппированных активов организации ООО «Техресурс», тыс. руб.  Рисунок 5 - Динамка сгруппированных пассивов организации ООО «Техресурс», тыс. руб. Проанализировав рассчитанные и сгруппированные значения активов и пассивов организации, можно отметить, что для периода 2018 - 2020 гг. характерна следующая ситуация соотношения групп активов и пассивов в балансе:  А1<П1 А2>П2 А3>П3 (1) А4<П4 Из четырех нормативных неравенств выполняется все, кроме первого, что свидетельствует об отклонении финансового положения организации от платежеспособного и устойчивого. Также неравенство А1 < П1 показывает, что организация испытывает недостаток в наиболее ликвидных активах (А1 П1) и другие менее ликвидные активы не могут компенсировать их недостаток. Общество находится в зоне допустимого риска – текущие платежи и поступления характеризуют состояние нормальной ликвидности баланса (А1 < П1). В данном состоянии у предприятия существуют сложности оплатить обязательства на временном интервале до 3 месяцев из-за недостаточного поступления средств. В этом случае в качестве резерва могут использоваться активы группы А2, но для превращения их в денежные средства требуется дополнительное время. Группа активов А2 по степени риска ликвидности относится к группе малого риска, но при этом не исключены возможность потери их стоимости, нарушения контрактов и другие негативные последствия. Для того чтобы иметь более полное представление об уровне ликвидности и платежеспособности были рассчитаны и проанализированы следующие коэффициенты ликвидности и платежеспособности в табл. 4. Таблица 4 - Значение коэффициентов ликвидности и платежеспособности ООО «Техресурс»
Показатель критической ликвидности в 2018-2019 г. больше 0,7-1, что свидетельствует об отсутствии серьезных финансовых рисков в деятельности организации, которые могут быть связаны с проблемами в оплате счетом, сбыте услуги, однако в 2020 г. он перестал удовлетворять нормативным значениям и составил 0,48. Коэффициент абсолютной ликвидности в 2018 году составил 0,38, в 2019 г. – 0,35 и в 2020 г. – 0,22. Стоит отметить, что в динамике он падает, но соответствует во всех рассматриваемых периодах нормативным значениям. Коэффициент текущей ликвидности в 2018-2020 гг. больше минимальных нормативных значений, что является индикатором устойчивого финансового состояния фирмы. Данный показатель свидетельствует о достаточности оборотного капитала организации, с помощью которого предприятие могло бы погасить свои текущие обязательства. Коэффициент быстрой (срочной) ликвидности находиться в пределах нормы, в свою очередь в 2019 и в 2020 гг. этот показатель не изменился, следовательно, ООО «Техресурс» способно быстро погасить краткосрочные обязательства оборотными активами и улучшить свою платежеспособность. Коэффициент обеспеченности собственными средствами ООО «Техресурс», ниже нормы, таки образом, общество финансово не устойчиво и не имеет достаточной суммы собственного капитала, следовательно, риск возникновения просрочек по обязательствам возрастает. Для определения уровня финансового состояния объекта исследования необходимо определить тип финансовой устойчивости в табл. 5 с помощью расчета абсолютных показателей финансовой устойчивости. Из таблицы следует, что в 2019 г. у ООО «Техресурс» не выполняется условие абсолютной финансовой устойчивости (трехкомпонентный показатель ситуации = 0.1.1), в 2020 г. у предприятия кризисное финансовое состояние, не гарантирующее платежеспособность (трехкомпонентный показатель ситуации = 0.0.1). Таблица 5 - Определение вида финансового состояния ООО «Техресурс», тыс. руб.
Полученные в ходе расчетов коэффициентов финансовой устойчивости данные представлены в табл. 6. Таблица 6 - Значение коэффициентов финансовой устойчивости предприятия ООО «Техресурс»
Таким образом, можно сделать следующие выводы о финансовой устойчивости предприятия ООО «Техресурс»: коэффициент финансирования в динамике падет, но в период 2018-2019 гг. его величина очень значительна, что означает способность предприятия полностью покрыть собственными средствами заемные, в то время как в 2020 г. данный коэффициент не удовлетворяет нормативным значениям; коэффициент маневренности собственного капитала во всех периодах принимает положительные значения, что свидетельствует о том, что собственные средства предприятия инвестированы в оборотные активы и, как следствие, не теряют свою мобильность, что означает возможность фирмы оперативно реагировать на изменяющиеся рыночные условия. Коэффициент автономии в 2020 г. не соответствует нормативу и находится на уровне 0,34, следовательно, есть риск снижения финансовой устойчивости у ООО «Техресурс». Коэффициент финансовой зависимости не соответствует установленному нормативу и имеет положительную динамику, следовательно, у ООО «Техресурс» возрастает финансовая зависимость от внешних источников финансирования. Преследуя цель максимально полно и широко характеризовать финансовое состояние анализируемой компании, был осуществлен анализ её деловой активности, в процессе которого был проведён расчёт основных коэффициентов, данные отражены в табл. 7. Таблица 7 - Значение коэффициентов деловой активности предприятия ООО «Техресурс»
Продолжение табл. 7
Исходя из проведенных расчетов, можно сделать следующие выводы: общая оборачиваемость имущества в динамике увеличилась в 2020 г. на 0,18 оборота, то есть срок оборачиваемости всех активов в днях снизился на 4 дня, что свидетельствует о снижении общей ресурсоотдачи имущества предприятия; период оборачиваемости оборотных активов снизился на 4 дня, а краткосрочной кредиторской задолженности на 3 дня; снижение срока оборачиваемости собственного капитала является положительной динамикой для организации, а в большей степени для ее учредителей, так как со снижением именно коэффициента оборачиваемости собственного капитала улучшается деловая активность предприятия. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||