Задание 3 Тютюнник Риск-менеджмент. Эксперты оценивают ожидаемый доход от реализации альтернативных инвестиционных проектов с помощью показателей, приведённых в таблице

• Название: Эксперты оценивают ожидаемый доход от реализации альтернативных инвестиционных проектов с помощью показателей, приведённых в таблице
• Дата: 10.12.2022
• Размер: 212.5 Kb.
• Имя файла: Задание 3 Тютюнник Риск-менеджмент.docx
• Тип: Документы; #837792

МИНИСТЕРСТВО НАУКИ И ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение

высшего образования

«Тольяттинский государственный университет»
Институт финансов,экономики и управления.

(наименование института полностью)
Департамент бакалавриата(экономических и управленчиских программ)

(наименование департамента)

38.03.01 Экономика

(код и наименование направления подготовки, специальности)
Бухгалтерский учет, анализ и аудит

(направленность (профиль) / специализация)


Практическое задание № 3
по учебному курсу «Риск-менеджмент»

(наименование учебного курса)

Студентка	Е.А.Тютюнник (И.О. Фамилия)
Группа	ЭКбд-1801а
Преподаватель	Е.Г.Нестеренко (И.О. Фамилия)

Тольятти 2022

Задание: эксперты оценивают ожидаемый доход от реализации альтернативных инвестиционных проектов с помощью показателей, приведённых в таблице.

Ситуация	Проект 1			Проект 2
	Ожидаемый доход, тыс. $ (Ai)	Вероятность его получения (Pi)	Ожидаемый доход, тыс. $ (Ai)		Вероятность его получения (Pi)
Оптимистическая	700	0,35	900		0,20
Наиболее вероятная	500	0,45	550		0,55
Пессимистическая	400	0,20	250		0,25

Сравните эти проекты по уровню риска и ожидаемого дохода, порекомендуйте один из проектов на основе соотношения уровня риска и ожидаемого дохода.
Решение:

Рассчитаем показатели ожидаемой доходности и риска по каждому инвестиционному проекту.

Рассчитаем среднее ожидаемое значение доходности как средневзвешенную доходность каждого сценария, где в качестве веса выступает вероятность каждого сценария:



по проекту №1:



по проекту №2:



Рассчитаем дисперсию:



по проекту №1:



по проекту №2:



Рассчитаем стандартное отклонение:



по проекту №1:



по проекту №2:



Рассчитаем коэффициент вариации:



по проекту №1:



по проекту №2:



Полученное значение коэффициента вариации по проекту №2 больше, чем по проекту №1. Следовательно, проект №2 подвержен более существенным рискам, чем проект №1. Предпочтение следует отдать проекту №1.