Главная страница
Навигация по странице:

  • «Финансовый университете при Правительстве Российской Федерации» (Тульский филиал Финуниверситета) Кафедра «Философия, история и право»

  • Выполнил студент

  • Проверил преподаватель: к.и.н., доцент Шелкоплясова Н.И.Тула – 2021 г.Введение

  • Регулирование рынка ценных бумаг в РФ

  • Основы регулирования РЦБ

  • Регулирование деятельности профессиональных участников РЦБ

  • Список использованных источников

    		•

    Нормативно-правовое регулирование рынка ценных бумаг. Давыдов И.Д. Правовое регулирование РЦБ. Статья по дисциплине Нормативноправовое регулирование в управлении финансами


    Скачать 27.57 Kb.
    НазваниеСтатья по дисциплине Нормативноправовое регулирование в управлении финансами
    АнкорНормативно-правовое регулирование рынка ценных бумаг
    Дата08.10.2022
    Размер27.57 Kb.
    Формат файлаdocx
    Имя файлаДавыдов И.Д. Правовое регулирование РЦБ.docx
    ТипСтатья
    #721839

    Федеральное государственное образовательное бюджетное

    учреждение высшего образования

    «Финансовый университете при Правительстве Российской Федерации»

    (Тульский филиал Финуниверситета)



    Кафедра «Философия, история и право»


    Статья

    по дисциплине «Нормативно-правовое регулирование в управлении финансами»

    на тему:

    «Нормативно-правовое регулирование рынка ценных бумаг»

    Выполнил студент:

    Давыдов И.Д.

    Форма обучения: очная

    Курс: 3

    Направление подготовки: Экономика

    Профиль: Финансы и кредит

    Личное дело № 100.26/190144

    Проверил преподаватель:

    к.и.н., доцент Шелкоплясова Н.И.

    Тула – 2021 г.

    Введение
    Рынок ценных бумаг — это доля финансового рынка РФ, на которой капитал привлекается и перераспределяется посредством выпуска и обращения ценных бумаг. РЦБ Рынок ценных бумаг России на сегодняшний день также является составной частью мирового финрынка. В свою очередь, совершенствование нормативно-правового регулирования в данной области позволит защитить российский рынок ценных бумаг от внешних негативных проявлений, а также будет способствовать увеличению капитализации российского рынка, финансированию промышленных и инфраструктурных организаций, тем самым создавая почву для повышения благосостояния граждан страны.

    Его актуальность в первую очередь заключается в том, что рынок ценных бумаг выступает альтернативным источником финансирования и развития российской экономики, следовательно, вопрос финансово-правового регулирования РЦБ также обладает существенной важностью и требует четкого фиксирования определенных нормативных актов и законов в действующей правовой системе РФ.

    Для поддержания устойчивого и бесперебойного функционирования осуществляемой им деятельности существует особое законодательство, в частности Федеральный закон «О рынке ценных бумаг», состоящий из шести разделов, в каждом из которых по несколько глав, включающих в себя статьи. В ходе раскрытия темы исследования мы сконцентрируем свое внимание в значительной степени на пятом разделе, именуемом «Регулирование рынка ценных бумаг», поговорим о нем подробнее и в конце подведем некоторые итоги.
    Регулирование рынка ценных бумаг в РФ
    Государственное регулирование рынка ценных бумаг делается специально, чтобы наращивать приток капитала в отечественную экономику. Для этого используется не только создание, но и поддержка эффективной работы РЦБ. Также государство занимается обеспечением равных прав для каждого участника рынка.

    Регулирование рынка ценных бумаг происходит как во внешнем, так и внутреннем виде. В первом случае государство занимается наблюдением за работой компаний. Во втором случае регулировка происходит с помощью подчинения организаций нормативным документам, нормам, установленным в законодательстве.

    На данный момент времени существует несколько этапов регулирования рынков:

    1. Сначала формируется орган регулирования отечественных бумаг;

    2. Далее создается и совершенствуется основа работы рынка, принимаются специальные законы, регулирующие его в любых проявлениях;

    3. Контролируется соблюдение участниками рынка и инвесторами установленных правил, норм, законов;

    4. Разработка системы штрафов за отклонение от установленных правил, причем для любых сторон конфликта, присутствующих на фондовом рынке;

    5. Создается отбор компаний, которые могут участвовать на фондовом рынке отечественного формата, путем соответствия претендентами установленных критериев.

    Иначе говоря, государственная машина РФ следит за фондовым рынком, начиная от размещения бумаг на нем, а заканчивая соблюдением установленных правил. Делается это все с целью искоренения мошенничества, защиты средств потенциальных инвесторов.
    Основы регулирования РЦБ
    Рассмотрим Федеральный закон «О рынке ценных бумаг» от 22.04.1996 № 39-ФЗ.

    Согласно главе 10 статье 38 «Основы регулирования рынка ценных бумаг», регулирование государством рынка ценных бумаг совершается посредством:

    1. Назначения необходимых нормативов деятельности профессиональных участников рынка ценных бумаг и правил её осуществления;

    2. Государственной фиксации выпусков (доп. выпусков) эмиссионных ценных бумаг и проспектов ценных бумаг, а также надзор за исполнением эмитентами изложенных в них требований и обязанностей;

    3. Выдачи лицензии (разрешения) на право осуществления деятельности профессиональных участников рынка ценных бумаг;

    4. Разработки механизма обеспечения охраны прав владельцев и надзора за исполнением данных прав эмитентами и профессиональными участниками рынка ценных бумаг;

    5. Недопущения и прекращения деятельности лиц, реализующих ведение предпринимательской деятельности на рынке ценных бумаг без обязательной лицензии.


    Регулирование деятельности профессиональных участников РЦБ
    Исследуем главу 11 «Регулирование деятельности профессиональных участников рынка ценных бумаг» вышеупомянутого Федерального закона.

    В соответствии со статьей 39 «Лицензирование деятельности профессиональных участников рынка ценных бумаг» все типы профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг реализуются с помощью особого обязательного разрешения — лицензии, предоставляемой Центробанком.

    Центральный банк регулирует деятельность профессиональных участников рынка ценных бумаг.

    Деятельность профессиональных участников рынка ценных бумаг осуществляется на основе двух типов лицензий:

    1. Лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг;

    2. Лицензии на реализацию деятельности по ведению реестра.

    Статья 39.1. «Аннулирование и приостановление действия лицензии» гласит: лицензия на совершение профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг подлежит аннулированию Центральным банком при:

    1. Констатации профессионального участника рынка ценных бумаг банкротом;

    2. Систематическом несоблюдении профессиональным участником рынка ценных бумаг положений Центрального банка, законодательства РФ о ценных бумагах и об исполнительном производстве на протяжении одного года;

    3. Отзыве у кредитного учреждения, которое является профессиональным участником рынка ценных бумаг, лицензии на совершение банковского обслуживания;

    4. Непроведении профессиональным участником рынка ценных бумаг какого-либо типа профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг на протяжении более полутора лет;

    5. Прекращении управления текущей деятельностью профессионального участника рынка ценных бумаг;

    6. Отсутствии лица, обладающего лицензией на реализацию профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг, по адресу юридического лица;

    7. На основе заявления профессионального участника рынка ценных бумаг в письменном виде по аннулированию лицензии.

    Заключение
    Таким образом, мы убедились в том, что рынок ценных бумаг является краеугольной неотделимой составляющей экономики РФ, а также представляет собой высокоперспективно развивающуюся его часть, способную привлечь инвестиционные ресурсы физических и юридических лиц для прогрессивного развития экономической системы России.

    Изучив его законодательную основу, мы доказали, что нормативно-правовое обеспечение данного сектора финансового рынка играет непосредственно важную ключевую роль в эффективном и стабильном функционировании не только РЦБ, но и его профессиональных участников: субъектов торгово-расчетной и учетной инфраструктуры, финансовых посредников, трейдеров, информационно-аналитических агентств, инвесторов и эмитентов.

    Именно от настоящего состояния и своевременного обновления нормативно-правовой базы по регулированию рынком ценных бумаг будет зависеть насколько успешно РЦБ будет работать и преуспевать в соответствии с современными темпами цифровизации, способствуя экономическому развитию нашей страны в целом.


    Список использованных источников
    1. Федеральный закон от 22.04.1996 № 39-ФЗ (ред. от 02.07.2021) «О рынке ценных бумаг»: Раздел V. Регулирование рынка ценных бумаг. // СПС КонсультантПлюс. [Электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_10148/eff2adc9fe3cd61cc476639fa3bd9397423efe38/ (дата обращения: 31.10.2021).

    2. Федеральный закон от 15.07.1998 № 136-ФЗ «Об особенностях эмиссии и обращения государственных и муниципальных ценных бумаг» // МинФин России. [Электронный ресурс]. Режим доступа: https://minfin.gov.ru/ru/perfomance/public_debt/external/legislation/?id_39=2066-15_iyulya_1998__136-fz (дата обращения: 31.10.2021).

    3. Нормативные акты и документы, регулирующие деятельность по управлению ценными бумагами // Банк России. [Электронный ресурс]. Режим доступа: https://old.cbr.ru/finmarket/common_inf/legals_trust/ (дата обращения: 31.10.2021).

    4. Официальный сайт Центрального банка Российской Федерации: Раздел «Рынок ценных бумаг» // Банк России. [Электронный ресурс]. Режим доступа: https://cbr.ru/securities_market/ (дата обращения: 31.10.2021).

    написать администратору сайта