Отчет. отчет по ПП 04 готовый. 1 организационно экономическая характеристика организации
 Скачать 153.5 Kb.
|
|
П1 – наиболее срочные обязательства – к ним относятся кредиторская задолженность. П2 – краткосрочные пассивы – это краткосрочные заемные средства, задолженность участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы. П3 – долгосрочные пассивы – это статьи баланса, относящиеся к разделам IV и V, то есть долгосрочные кредиты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей. П4 – постоянные пассивы или устойчивые – это статьи раздела III баланса «Капитал и резервы». Рассмотрим на конкретном примере анализ ликвидности баланса. Анализ ликвидности баланса предприятия ООО «ПКФ «Югагропродукт» представлен в таблице 3. Таблица 3 - Анализ ликвидности баланса ООО «ПКФ «Югагропродукт» за 2021 – 2022 гг.
Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Оптимальный на 2021 г. на 2022 г. А1 ≥ П1 465˂5 427, 2 123˃1 340 А2 ≥ П2 0=0, 0=0 А3 ≥ П3 6 598˃0, 2 968˃0 А4 ≤ П4 14 650˂16 286, 14 193˂17 944 Сравнение итогов приведенных групп актива и пассива бухгалтерского баланса показывает соотношение платежей и поступлений средств на ближайшую перспективу. Баланс считается ликвидным, если каждая группа разложенного его актива покрывает сопоставимую с ней группу пассивных обязательств предприятия, и наоборот. Исходя из этого, можно охарактеризовать ликвидность баланса на 2021 год как недостаточную. Сопоставление первых двух неравенств свидетельствует о том, что в первый промежуток времени организации не удавалось поправить свою платежеспособность, так как анализируемое предприятие на начало отчетного года имело недостаточно наиболее ликвидных активов, то есть тех средств, которые за меньшее время принимали бы денежную форму. Но за анализируемый период платежный недостаток перешел в платежный излишек, исходя из данных аналитического баланса, можно заключить, что причиной увеличения ликвидности явилось то, что кредиторская задолженность уменьшилась на 75,3 %. Однако следует отметить, что перспективная ликвидность, которую показывает третье неравенство, отражает некоторый платежный излишек как на начало периода, так и на конец. Произошло уменьшение медленно реализуемых активов. Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о соблюдении одного из условий финансовой устойчивости – наличия у предприятия оборотных средств. На 2022 год баланс считается абсолютно ликвидным, так как выполняются все четыре неравенства. Платежеспособность означает наличие у предприятия денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчетов по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения. Таким образом, основными признаками платежеспособности являются: а) наличие в достаточном объеме средств на расчетном счете; б) отсутствие просроченной кредиторской задолженности. Ликвидность менее динамична по сравнению с платежеспособностью. Дело в том, что по мере стабилизации производственной деятельности предприятия у него постепенно складывается определенная структура активов и источников средств, резкие изменения которой сравнительно редки. Поэтому и коэффициенты ликвидности обычно варьируют в некоторых вполне предсказуемых границах. Для оценки платежеспособности организации рассчитывают финансовые коэффициенты платежеспособности. Они рассчитываются парами, то есть на начало и конец анализируемого периода. Если фактическое значение коэффициента не соответствует нормальному ограничению, то оценить его можно по динамике. Для комплексной оценки платежеспособности предприятия в целом следует использовать общий показатель платежеспособности, вычисляемый по формуле: L1 = (А1 + 0,5 А2 + 0,3 А3) / (П1 + 0,5 П2 + 0,3 П3) Нормальное ограничение: L1 ≥ 1. L1 = (465+ 0.5 × 0 + 0.3 × 6598) / (5427+ 0.5 × 0 + 0.3 × 0) = 0,45 (на 2021г.) L1 = (2123+ 0.5 ×0 + 0.3 ×2968) / (1340+ 0.5 × 0 + 0.3 ×0) = 2,25 (на 2022г.) С помощью данного показателя осуществляется оценка изменения финансовой ситуации в организации с точки зрения ликвидности. К концу года показатель платежеспособности увеличился в 5 раз. 2. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть текущей краткосрочной задолженности организация может погасить в ближайшее время за счет денежных средств и приравненных к ним финансовым вложениям, рассчитывается по следующей формуле: L2 = (денежные средства + краткосрочные финансовые вложения) / текущие обязательства Нормальное ограничение: L2 ≥ 0.1 ˗ 0.7. 3. Коэффициент «критической оценки» показывает, какая часть краткосрочных обязательств организации может быть немедленно погашена за счет денежных средств, средств в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам: L3 = (денежные средства + текущие финансовые вложения + краткосрочная дебиторская задолженность) / текущие обязательства Допустимое ограничение 0,7 ˗ 0,8, желательно L3 ≈ 1. 4. Коэффициент текущей ликвидности показывает, какую часть текущих обязательств по кредитам и расчетам можно погасить, мобилизовав все оборотные средства: L4 = оборотные активы / текущие обязательства Необходимое значение 1,5, оптимальное L4 ≈ 2.0 ˗3.5. 5. Коэффициент маневренности функционирующего капитала, показывает, какая часть функционирующего капитала обездвижена в производственных запасах и долгосрочной дебиторской задолженности: L5 = медленно реализуемые активы / (оборотные активы – текущие обязательства) Уменьшение показателя в динамике – положительный факт. 6. Доля оборотных средств в активах: L6 = оборотные активы / валюта баланса Нормальное ограничение: L6 ≥ 0,5 7. Коэффициент обеспеченности собственными средствами характеризует наличие собственных оборотных средств у организации, необходимых для ее текущей деятельности. L7 = (собственный капитал – внеоборотные активы) / оборотные активы Нормальное ограничение: L7 ≥ 0,1 Исходя из данных баланса на 01 января 2022 года, в анализируемой организации коэффициенты, характеризующие платежеспособность, имеют значения, приведенные в таблице 4. Таблица 4 – Коэффициенты, характеризующие платежеспособность ООО «ПКФ «Югагропродукт»
Динамика коэффициентов L1, L2, L3 данной организации положительная. Общий показатель ликвидности к концу периода увеличился более чем в 4 раза, за счет того, что на предприятии на конец года увеличились наиболее ликвидные активы, а медленно реализуемые активы уменьшились, немаловажным фактом является и значительное уменьшение кредиторской задолженности данной организации. Коэффициент текущей ликвидности позволяет установить, в какой кратности текущие активы покрывают краткосрочные обязательства. Это главный показатель платежеспособности. На конец года этот показатель у данного предприятия вырос за счет того, что текущие обязательства уменьшились на конец отчетного года. Можно сделать вывод о том, что организация на конец отчетного периода располагает большим объемом ресурсов, формируемых за счет собственных источников. Коэффициент текущей ликвидности обобщает предыдущие показатели и является одним из показателей, характеризующих удовлетворительность бухгалтерского баланса. Анализируя платежеспособность, сопоставили состояния пассивов с состоянием активов и делаем вывод, что предприятие готово к погашению своих долгов. Оценка финансового состояния организации будет неполной без анализа финансовой устойчивости, задачей которого является оценка степени независимости от заемных источников финансирования. Показатели, которые характеризуют независимость по каждому элементу активов и по имуществу в целом, дают возможность измерить, достаточно ли устойчива анализируемая организация в финансовом отношении. Оценка финансовой устойчивости предприятия – одна из важнейших характеристик финансового состояния предприятия – стабильность его деятельности с позиции долгосрочной перспективы. Она связана прежде всего с общей финансовой структурой предприятия, степенью его зависимости от кредиторов и инвесторов. На практике следует соблюдать следующее соотношение: Оборотные активы <Собственный капитал × 2 – Внеоборотные активы По балансу анализируемой нами организации — это условие на начало и конец отчетного периода соблюдается, следовательно, организация является финансово независимой. На начало периода: 6 598 <(16 286× 2) –14 650. На конец периода: 2 968 <(17 944× 2) –14 193. Это самый простой и приближенный способ оценки финансовой устойчивости. На практике же можно применять разные методики анализа финансовой устойчивости. 1. Коэффициент капитализации показывает, сколько заемных средств организация привлекла на 1 руб. вложенных в активы собственных средств. U1 = заемный капитал / собственный капитал Нормальное ограничение: не выше 1,5 2.Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования показывает, какая часть оборотных активов финансируется за счет собственных источников. U2 = (собственный капитал – внеоборотные активы) / оборотные активы. Нормальное ограничение: нижняя граница – 0,1; опт. U2 ≥ 0,5 3. Коэффициент финансовой независимости (автономии) показывает удельный вес собственных средств в общей сумме источников финансирования. U3 = собственный капитал / валюта баланса Нормальное ограничение: 0,4 ≤ U3 ≤ 0,6 4. Коэффициент финансирования показывает, какая часть деятельности финансируется за счет собственных, а какая – за счет заемных средств. U4 = собственный капитал / заемный капитал Нормальное ограничение: U4 ≥ 0.7; опт. U4 ≈ 1,5 5. Коэффициент финансовой устойчивости показывает, какая часть актива финансируется за счет устойчивых источников. U5 = (собственный капитал +долгосрочные обязательства) / валюта баланса. Нормальное ограничение: U5 ≥ 0,6 Исходя из данных баланса в анализируемой организации коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость, имеют следующие значения: Таблица 5 – Значение коэффициентов, характеризующих финансовую устойчивость предприятия ООО «ПКФ «Югагропродукт»
Как показывают данные таблицы 5, динамика коэффициента капитализации свидетельствует о достаточной финансовой устойчивости предприятия, так как для этого необходимо, чтобы этот коэффициент был ≤ 1,5. На величину этого показателя влияют следующие факторы: высокая оборачиваемость, стабильный спрос на реализуемую продукцию и товар, налаженные каналы снабжения и сбыта. Однако коэффициент соотношения собственных и заемных средств дает лишь общую оценку финансовой устойчивости. Этот показатель необходимо рассматривать в увязке с коэффициентом обеспеченности собственными средствами. Он показывает, в какой степени материальные запасы имеют источником покрытия собственные оборотные средства. У анализируемого предприятия этот коэффициент на начало периода был достаточно низок, собственными оборотными средствами покрывалось лишь 23% оборотных активов, этот коэффициент с легкостью входил в нижнюю границу нормального ограничения. На конец периода финансовое состояние организации улучшилось, так как в данном случае U2 ˃ 50%, то можно говорить, что предприятие уже не зависит от заемных источников средств при формировании своих оборотных активов. Значение коэффициента финансовой независимости выше критической точки, что свидетельствует о благоприятной финансовой ситуации, то есть собственникам принадлежит 93% в стоимости имущества на конец отчетного периода. Этот вывод подтверждает и значение коэффициента финансирования. Одним из направлений анализа результативности является оценка деловой активности анализируемого объекта. Деловая активность проявляется в динамичности развития организации, достижении ею поставленных целей, что отражают абсолютные стоимостные и относительные показатели. Деловая активность в финансовом аспекте проявляется прежде всего в скорости оборота средств. Анализ деловой активности заключается в исследовании уровней и динамики разнообразных коэффициентов – показателей оборачиваемости. Они очень важны для организации. Во – первых, от скорости оборота средств зависит размер годового оборота. Во – вторых, с размерами оборота, а следовательно, и с оборачиваемостью связана относительная величина условно – постоянных расходов: чем быстрее оборот, тем меньше на каждый оборот приходится этих расходов. В – третьих, ускорение оборота на той или иной стадии кругооборота средств влечет за собой ускорение оборота и на других стадиях. Финансовое положение организации, ее платежеспособность зависят от того, насколько быстро средства, вложенные в активы, превращаются в реальные деньги. Таким образом, для анализа деловой активности организации используют две группы показателей: | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||