лекции экономический анализ. 1. Понятие экономического анализа Анализ в переводе с греческого означает расчленение, разложение изучаемого объекта на части, элементы, на внутренне присущие этому объекту составляющие

• Название: 1. Понятие экономического анализа Анализ в переводе с греческого означает расчленение, разложение изучаемого объекта на части, элементы, на внутренне присущие этому объекту составляющие
• Анкор: лекции экономический анализ
• Дата: 19.12.2021
• Размер: 1.07 Mb.
• Имя файла: лекции экономический анализ.pdf
• Тип: Анализ; #309173

StuDocu is not sponsored or endorsed by any college or university
Экономический анализ
Экономический анализ (Финансовый университет при Правительстве РФ)
StuDocu is not sponsored or endorsed by any college or university
Экономический анализ
Экономический анализ (Финансовый университет при Правительстве РФ)
??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674

Экономический анализ
Брать с собой калькулятор!
Александр Юрьевич Усанов
Экзамен:
Теория 20 баллов
Тест 10: вставить слово, выбрать правильный ответ, решить маленькую задачу
Практика 30
Аттестация: 3 балла на семинарах, максимум 3 презы на группу, 2 теста по 10 баллов/1 тест, статьи и конференции
Тема 1. Понятие экономического анализа
Анализ в переводе с греческого означает расчленение, разложение изучаемого объекта на части, элементы, на внутренне присущие этому объекту составляющие.
Экономический анализ —это научный способ познания сущности экономических явлений и процессов, основанный на расчленении/разложении их на составные части и изучение их во всем многообразии связей и зависимостей
1. Теория эконом анализа
2. Эконом анализ
 Финансовый анализ
 Управленческий анализ
Предметом той или иной науки принято считать то специфическое, что позволяет отличить ее среди множества других наук.
Предметом анализа хозяйственной деятельностиявляютсяпричинно-следственные связи эконом явлений и процессов
Объектами эконом анализа являются эконом результаты хоз деят-ти
Принципы экономического анализа
1. Научность — Анализ должен носить научный характер, основываться на положениях диалектической теории познания, учитывать требования эконом законов развития производства.
2. Комплексность — требует охвата всех звеньев и всех сторон деятельности предприятия и всестороннего изучения причины зависимости
3. Системность — каждый изучаемый объект рассматривается как сложная динамическая система, состоящая из ряда элементов,определённым образом связанных между собой и с внешней средой; изучение каждого объекта должно осуществляться с учётом всех внутренних и внешних связей
4. Объективность — анализ должных базироваться на достоверной, проверенной информации, реально отражающей объективную действительность; его выводы должны обосновываться точными аналитическими расчетами
5. Действенность — анализ должен активно воздействовать на ход производства и его результаты, своевременно информируя об этом руководство предприятия
6. Регулярность — проведение анализа должно проводиться регулярно
7. Оперативность — умение быстро и четко провести анализ после того, как сложилась какая-то операция
8. Массовость — привлечение широкого круга людей для выполнения аналитической работы
??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674

9. Государственный подход — анализ должен учитывать эконом и политические законы
10. Эффективность — анализ должен давать какой-то эффект
Тема 2. Связь экономического анализа с другими науками
Тесная связь обусловлена следующими обстоятельствами: (контроль и планирование)
1. Экономический анализ использует информационный фонд таких наук как: математика,
статистика, информатика
2. Эконом анализ использует инструментарий для обработки полученной информации, таких наук как: статистика, информатика
3. Эконом анализ является источником информации для таких наук, как: менеджмент, аудит, гос. Управление
Классификация АХД (анализа финансово-хозяйственной деятельности)
Признак
Вид
1
По отраслевому признаку
Отраслевой
Межотраслевой
2
По признаку времени
Предварительный (перспективный): кратко и долгосрочный
Последующий (ретроспективный): итоговый и оперативный
3
По пространственному признаку
Внутрифирменный
Межфирменный
4
По функциональному признаку
Финансовый, управленческий, социально- экономический, экономико-статистический, маркетинговый, инвестиционный, экономико- экологический, функционально-стоимостной, логический и тд.
5
По методике изучения объектов
Качественный и количественный анализ, экспресс- анализ, фундаментальный, маржинальный, экономико-математический анализы
6
По субъектам (пользователям анализа)
Внутренний
Внешний
7
По периодичности
Годовой, квартальный, месячный, декадный, ежедневный, непериодический
8
Информационная база
Анализ финансовой отчетности, налоговый,
Статистический, Управленческий, Эпизодический
Анализ в управлении организацией
Управляющее воздействие с помощью принципов,
форм и методов
Информация о хоз операциях и их результатах для принятия управленческих решений
Эконом анализ —
функция управления,
на основе результатов которого разрабатываются управленческие решения
Управляющая система: руководство, отделы (департаменты)
Управляемая система
??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674

Показатели экономического анализа
Показатель — обобщенная характеристика какого-либо объекта, процесса или его результата, понятия или их свойств, обычно, выраженная в численной форме.
По содержанию или в зависимости от положенных в основу измерителей:
1. Стоимостные
2. Натуральные
По признаку использования в определенных отраслях:
1. Общие (ко всем отраслям) (производительность)
2. Специфические (в отдельных отраслях) (жирность молока)
В зависимости от применения отдельно взятых показателей или же их соотношений
1. Объемные
2. Удельные (чаще всего — коэффициенты)
По степени синтеза делятся:
1. Общие — дают обобщенную характеристику сложных явлений (среднегодовая выработка)
2. Частные — отражают отдельные стороны (трудоемкость)
3. Вспомогательные (косвенные) — для более полной характеристики объема (кол-во рабочего времени, затраченного на единицу работ)
При изучении причинно-следственных связей:
1. Результативные — объект исследования
2. Факторные — определяют поведение результативного показателя
По функциональному признаку:
1.
Нормативные
— норма расхода сырья, материалов
2.
Плановые
— данные оперативных, текущих и перспективных планов развития предприятия
3.
Учетные
— данные БУ, оперативного и статистического учета
4.
Отчетные
— бухгалтерской, статистической оперативной отчетности
5.
Аналитические (оценочные)
— исчисляются в ходе анализа для оценки эффективности работы
Тема 3. Информационное обеспечение эконом анализа
??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674

Экономическая информация — это совокупность сведений, характеризующих экономическую сторону производства и являющихся объектом хранения, передачи и преобразования
Информационное обеспечение эконом анализа включает следующие базы данных:
1. Плановые
2. Прогнозные
3. Нормативные
4. Учетные
5. Отчетные
6. Внеучетные
Годовая бухгалтерская отчетность включает:
 Бух баланс
 Отчет о финансовых результатах
Приложения:
 Отчет об изменении капитала
 Отчет о движении денежных средств (нет прибыли и убытков, показывает всё движение наличности)
Виды деятельности: o
операционная (связана с моей основной деятельность)
o инвестиционная (инвестиции в ОС)
o финансовая (кредиты, займы, их погашение)
с процентами неясно o
основной итог должен быть по операционной деятельности o
вкладывание денег в инвестиции — скорее всего старт-ап o
приток по инвестициям — это продажа оборудования и активов в связи с недостатком денег
 Пояснения к финансовой отчетности
 Итоговая часть аудиторского заключения
 Каждая цифра в балансе показывает остатки на счетах
Тема 4. Методология и методика анализа финансово-хозяйственной деятельности.
Метод экономического анализа — это диалектический подход, способы и приемы изучения, измерения и обобщения влияния многочисленных факторов на результаты деятельности организации как экономической системы.
1. Характерная черта анлиза — сравнение
2. Изучение положительных и отрицательных сторон каждого процесса и явления
3. Изучение должно проводиться с учетом всех взаимосвязей
4. Процесс — это система, совокупность элементов, связанных между собой
Системный подход — максимальная детализация объекта на элементы, систематизация и синтез
Методика — это совокупность правил, способов и приемов для выполнения исследований или какой-либо работы. Она всегда конкретна и включает в себя следующие элементы:
??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674

1. Задачи и цели исследования
2. Объект исследования
3. Содержание программы и методы исследования
4. Вид экономического анализа
5. Сроки проведения исследования
6. Отчет об исследовании
Общую методику понимают как систему исследования, которая одинаково используется при изучении разных объектов экономического анализа в различных отраслях национальной экономики
Частные методики конкретизируют общую относительно определенных отраслей экономики, типов производства, объектов исследования, видов анализа
Стандартные приемы анализа бух отчетности:
1. Чтение отчетности и анализ абсолютных показателей
2. Горизонтальный (динамический) анализ
3. Вертикальный (структурный) анализ
4. Структурно-динамический анализ
5. Трендовый анализ
6. Коэффициентный анализ
Количественные методы экономического анализа
Традиционные (статистические) методы
Экономико-математические методы

Статистическое наблюдение

Абсолютные и относительные величины

Средние величины

Балансовый

Группировка

Графического и табличного отражения данных

Сравнение

ДФА:

Индексный

Цепных подстановок элиминирование

Абсолютных разниц

Относительных разниц

Интегральный

Дифференцирования

Логарифмирования
 Элементарной математики
 Классические методы мат. анализа
 Математическая статистика
 Эконометрические
 Математического программирования
 Методы исследования операций (теория игр,
управление запасами)
 Эвристические методы
Под факторным анализом понимается методика комплексного и системного изучения и измерения воздействия факторов на величину результативных показателей
 Детерминированный (функциональный) и стохастический (корреляционный)
 Прямой (дедуктивный) и обратный (индуктивный)
 Одноступенчатый и многоступенчатый
 Ретроспективный и перспективный (прогнозный)
 Статический (на определенную дату) и динамический (на 2-3 года)
Детерминированный
факторный анализ (ДФА) представляет собой методику исследования влияния факторов, связь которых с результативным показателем носит функциональный характер, т.е.
??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674

результативный показатель может быть представлен в виде произведения, частного или алгебраической суммы факторов
Стохастический
анализ представляет собой методику исследования факторов, связь которых с результативным показателем в отличие от функциональной является неполной, вероятностной
(корреляционной)
Моделирование
— метод научного познания, с помощью которого создается модель (условный образ) объекта исследования
Концептуальные основы эконом анализа
Виды моделей эконом анализа
1. Аддитивные модели:
Y =
∑
x i
= X
1
+X
2
+…+ X
n
Они используются в тех случаях, когда результативный показатель представляет собой алгебраическую сумму нескольких факторных показателей
2. Мультипликативные модели:
Y = Пx i
= X
1
*X
2
*…*X
n
Этот тип моделей применяется в том случае, когда результативный показатель представляет собой произведение нескольких факторных показателей
3. Кратные модели:
Y=X
1
/X
2 4. Смешанные (комбинированные) модели
— сочетание в различных комбинациях предыдущих моделей:
Y=(a+b)/c, Y=a/(d+c), Y=a*b/c, Y=(a+b)*c и тд.
Основные приемы моделирования
Метод удлинения
— замена фактора в числителе исходной факторной системы на сумму однородных показателей. В результате может быть получена смешанная и аддитивная модель с новым набором факторов.
Y
=
a
b
=
a
1
+a
2
+a
3
b
=
a
1
b
+
a
2
b
+
a
3
b
Метод формального разложения
— замена фактора в знаменателе исходной факторной системы на сумму однородных показателей. В результате может быть получена смешанная модель.
Y
=
a
b
=
a
b
1
+b
2
Метод расширения
— умножение числителя и знаменателя дроби на один или несколько новых показателей. В результате может быть получена мультипликативная или смешанная модель.
Y
=
a
b
=
a
∗c∗d
b
∗c∗d
=
a
c
+
c
d
+
d
b
??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674

Метод сокращения
— деление числителя и знаменателя дроби на один и тот же новый показатель. В результате получается кратная, мультипликативная или смешанная модель с новым набором факторов.
Y
=
a
b
=
a
/c
b
/c
=
a
¿
b
¿
Метод цепных подстановок
Рассмотрим на примере трехфакторной мультипликативной модели
у
0
=а
0
∗b
0
∗c
0
у
1
=а
1
∗b
1
∗c
1
где у
0
— величина результативного показателя базисного периода
у
1
— величина результативного показателя фактического периода
a , b, c — факторы влияющие на результативный показатель
Последовательные подстановки имеют следующие зависимости:
Y
усл
1
=а
1
∗b
0
∗c
0
Y
усл
2
=а
1
∗b
1
∗c
0
Расчет влияния каждого фактора на результирующий показатель вычисляется следующим образом:
∆ У
а
=Y
усл
1
− у
0
∆ У
в
=Y
усл
2
−Y
усл
1
∆ У
с
= у
1
−Y
усл
2
Баланс отклонения имеет вид:
∆ у
= у
1
− у
0
=∆ y
а
+∆ y
в
+∆ y
с
Метод цепных подстановок является универсальным способом
, так как используется для всех видов детерминированных моделей
: аддитивных, мультипликативных, кратных, смешанных.
Этот способ позволяет определить влияние отдельных факторов на изменение величины результативного показателя путём постепенной замены базисной величины каждого факторного показателя в объеме результативного показателя на фактическую в отчетном периоде.
Правила:
1. На 1ом месте всегда стоит количественный показатель, затем структурный,
затем качественный
2. Кол-во условных показателей на один меньше, чем кол-во факторов
3. Применяется для всех видов моделей без исключения.
Способ абсолютных разниц
Рассмотрим на примере трехфакторной мультипликативной модели
у
0
=а
0
∗b
0
∗c
0
??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674

у
1
=а
1
∗b
1
∗c
1
где
у
0
— величина результативного показателя базисного периода
у
1
— величина результативного показателя фактического периода
a
, b, c — факторы влияющие на результативный показатель
Расчеты влияния исследуемых факторов представляют следующую зависимость:
∆ У
а
=∆ а∗b
0
∗c
0
∆ У
в
=а
1
∗∆ b∗c
0
∆ У
с
=а
1
∗b
1
∗∆ c
Баланс отклонения имеет вид:
∆ у
= у
1
− у
0
=∆ y
а
+∆ y
в
+∆ y
с
Способ абсолютных разниц применяется для расчета влияния факторов на прирост результативного показателя в детерминированном анализе, но только в мультипликативных моделях и моделях мультипликативно-аддитивного типа:
У
=
(
а
−b
)
c
Величина влияния факторов рассчитывается умножением абсолютного прироста значения исследуемого фактора на базовую величину факторов, которые находятся справа от него, и на фактическую величину факторов, расположенных слева от него в модели.
Правила, применяемые к данному методу, аналогичны методу цепных подстановок.
Способ относительных разниц
(Только мультипликативная модель)
Рассмотрим на примере трехфакторной мультипликативной модели
у
0
=а
0
∗b
0
∗c
0
у
1
=а
1
∗b
1
∗c
1
Где
у
0
— величина результативного показателя базисного периода
у
1
— величина результативного показателя фактического периода
a
, b, c — факторы влияющие на результативный показатель
Расчеты влияния исследуемых факторов представляют следующую зависимость:
∆ У
а
= у
0
∗Т
пр
а
∆ У
в
=
(
у
0
+ ∆ у
а
)
∗Т
пр
b
∆ У
с
=( у
0
+ ∆ у
а
+ ∆ у
b
)∗Т
пр
c
Где: Т
пр
а
=(а
1
−а
0
)/а
0
Т
пр
b
=(b
1
−b
0
)/b
0
Т
пр
c
=(c
1
−c
0
)/c
0
Баланс отклонения имеет вид:
∆ у
= у
1
− у
0
=∆ y
а
+∆ y
в
+∆ y
с
Индексный метод основан на относительных показателях динамики, пространственных сравнений, выполнения плана, выражающих отношение фактического уровня анализируемого показателя в отчетном периоде к его уровню в базисном периоде (или к плановому, или по другому объекту)
??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674

Количественные показатели
Структурные показатели
Качественные показатели
– первоначальная стоимость ОС
– численность производственного персонала
– объем продаж
– кол-во рабочих дней в году
– продолжительность смены
– число отработанных дней в отчетном периоде
– для активной части основных производственных фондов
– доля мат затрат в себестоимости продукции
– удельный вес основных производственных рабочих в общей численности рабочих
– чистая прибыль
– рентабельность продукции
– производительность труда
– выработки
(среднечасовая/среднегодовая)
– цена единицы продукции
Анализ основных средств компании
??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674

Основные средства
— средства труда, длительное время неоднократно используемые в деятельности предприятия в неизменной натурально-вещественной форме, постепенно переносящие свою стоимость на создаваемые продукты и услуги путем амортизации
Основные средства
— часть активов, которые используются в процессе выпуска продукции, работ услуг или для предоставления в аренду другим лицам, или осуществления административных функций, ожидаемый срок полезного использования которых превышает один год
 Затраты на формирование капитализируются в течение ряда лет, предопределяя издержки и финансовые результаты бизнеса
Цель анализа
— определение путей повышения эффективности использования ОС как элемента формирования рыночной стоимости компании
Методы оценки производственных фондов (ОС)
1. Первоначальная стоимость — сумма фактических затрат организации на приобретение, сооружение и ввод в эксплуатацию соответствующего объекта ОС
Служит основой для принятия к учету и базой для начисления амортизации
Достоинства: простота счета
Недостатки: не отражает рыночную стоимость и не показывает износ
2. Восстановительная стоимость — стоимость воспроизводства ОС в современных условиях
(результат переоценки ОС по рыночным ценам)
Служит базой для начисления амортизации после переоценки
Методы переоценки:
 Коэффициентный метод — применяется, когда выпускается распоряжение от
Правительства РФ, в котором определены коэффициенты переоценки (в последний раз проводилось в 97-98 годах)
 По документально подтвержденным рыночным ценам —
 Рыночный/доходный — рассчитывается ожидаемый доход от эксплуатации ОС и определяются рыночные факторы, которые могли изменить рыночную стоимость
В момент проведения переоценки возникает вопрос о правомерности проведения переоценки.
3. Остаточная стоимость — разность между первоначальной (восстановительной) стоимостью
ОС и суммой накопленной амортизации
Остаточная стоимость отражается в бухгалтерском балансе
??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674

Классификация ОС
По направленности использования
 Производственные
 Непроизводственные
По степени использования
 Действующие
 Бездействующие
По принадлежности
 Собственные
 Арендованные
 В доверительном управлении
По участию в технологическом процессе
 Активная часть
 Пассивная часть
По степени морального износа
 Устаревшие
 Современные
 Прогрессивные
??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674

??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674

Показатели движения ОС
Коэффициент ввода (поступления)
Доля новых ОС в общей стоимости на конец года
Коэффициент выбытия
Доля выбывших ОС
1. К ввода > К выб — совершенствование материально технической базы производства
2. К ввода < К выб — устаревание материально технической базы производства
??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674

Показатели технического состояния ОС
Коэффициент износа
Коэффициент технической годности
??????? ???????,????????,??? ????? ??????????? ([e-mail])
lOMoARcPSD|7684674