ВКР БЕЗСИЛКО. Анализ, оценка и диагностика банкротства предприятия (на материалах ООО ск бастион)
 Скачать 148.77 Kb.
|
3. 2 Экономическая эффективность предложенных мероприятий по финансовому оздоровлению организацииКак отмечалось ранее, на первом этапе санации необходимо провести инвентаризацию основных фондов. Рассмотрим следующую ситуацию: при проведении инвентаризации в ООО «СК Бастион» было выявлено складское помещение площадью 957 м.2, принятое к учету в 2011 г. остаточной стоимостью 16 млн. руб., которое не используется организацией по назначению. Руководством организации было решено продать данное помещение, договорная цена 20 млн. руб. Так же была выявлена просроченная дебиторская задолженность. Группировка дебиторской задолженности представлена в таблице 7. Таблица 7 – Группировка дебиторской задолженности по срокам возникновения
Предположим, что дебиторская задолженность в сумме 5001 тыс. руб. признана безнадежной и подлежит списанию. Признание задолженности безнадежной ко взысканию и списание ее с баланса организации выгодно компании. Это один из инструментов налоговой экономии. Дело в том, что в целях исчисления налога на прибыль налогоплательщик вправе уменьшить полученные доходы на суммы произведенных расходов, понесенные налогоплательщиком. Дебиторскую задолженность в сумме 362827 тыс. руб. было решено минимизировать с использованием факторинга. ООО «СК Бастион» было проведено исследование факторинговых компаний (Приложение Р). На основании представленного анализа, предположим, что ООО «СК Бастион» заключило договор с компанией ООО «ВТБ Факторинг» (выгодные условия, к тому же по оценкам рейтингового агентства «Эксперта РА» данная организация занимает 25% оборота рынка, а оставшиеся 2 компании от 12 до 16 %). Итак, договор факторинга заключается на сумму 362827 тыс. руб. в течение 2-х месяцев факторинговая компания обязуется перевести ООО «СК Бастион» 90% от суммы - 326544 тыс. руб. через месяц будет переведена оставшаяся сумма задолженности за минусом комиссионного вознаграждения (18141 тыс. руб. – комиссионное вознаграждение, 18142 тыс. руб. – оставшаяся сумма долга). Таким образом, в течение трех месяцев, организация высвобождает 344686 тыс. руб., которые можно направить для погашения обязательств, а часть оставить на расчетном счете. На основании проделанных мероприятий по оздоровлению организации составим бухгалтерский баланс ООО «СК Бастион» (таблица 8). Таблица 8 – Бухгалтерский баланс ООО «СК Бастион» после реализации предложенных мероприятий в тыс. руб.
Из представленной таблицы видно, что ООО «СК Бастион» за счет высвобожденных средств погасило часть своей кредиторской задолженности (326544 тыс. руб. (90%, полученные от факторинговой компании) + 20000 тыс. руб. (за минусом налога на прибыль, доходы от продажи склада)). За счет оставшейся суммы дебиторской задолженности (5%), были погашена часть краткосрочных заемных средств и некоторая часть оставлена на расчетном счете. Составим агрегированный бухгалтерский баланс ООО «СК Бастион» (таблица 9). Таблица 9 – Агрегированный бухгалтерский баланс ООО «СК Бастион» после финансового оздоровления в тыс. руб.
На основании представленного баланса и учитывая то, что выручка и чистая прибыль ООО «СК Бастион» за счет продажи склада увеличатся. Определим вероятность наступления банкротства организации ООО «СК Бастион» (таблица 10). Таблица 10 – Вероятность наступления банкротства ООО «СК Бастион»
За счет того, что организация провела процедуру финансового оздоровления, риск возникновения банкротства средний, а до реализации предложенных мероприятий вероятность наступления банкротства была довольно высокой. Подводя итоги, отметим, что в результате исследования финансово- хозяйственной деятельности организации, были выявлены отрицательные тенденции в е развитии ООО «СК Бастион», а именно наличие большого объема дебиторской и кредиторской задолженности организации. Руководством ООО «СК Бастион» было принято решение сократить кредиторскую задолженность за счет средств, высвобожденных от продажи дебиторской задолженности и складского помещения, которое не используется. За счет проделанных мероприятий, организации удалось сократить риск наступления банкротства с высокого до среднего. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||