Кафедра Бухгалтерского учета
 Скачать 3.46 Mb.
|
«Результат движения денежных средств от инвестиционной деятельности» (код 4200) и «Результат движения денежных средств от финансовой деятельности» (код 4300).Строки «Остаток денежных средств на начало отчетного периода»(код4450)«Остатокденежныхсредствнаконецотчетногопериода» (код4500)показываютналичиеденежныхсредствнаначалоиконецотчетногогода. Последняя строка отчетной формы – «Величинавлиянияизмененийкурса иностранной валюты по отношению к рублю» (код 4490) – останется неизменной. Отчет о движении денежных средств названные отчеты должен содержать информацию о денежных потоках организации в разрезе ее операционной, инвестиционной и финансовой деятельности. При этом состав статей перечисленных разделов отчета, а также степень их детализации определяется предприятием самостоятельно. Отчет о движении денежных средств не составляется на основе скорректированной оборотной ведомости, информация, необходимая для составления данного отчета, обычно поступает из бухгалтерских балансов за соответствующие периоды, отчета о прибылях и убытках за текущий период и других источников. Основные этапы составления отчета о движении денежных средств: определениечистогоприроста/уменьшенияденежныхсредств.Это достаточно простое действие, так как разница между остатками денежных средств на начало и конец периода можно легко рассчитать, исходя из бухгалтерских балансов за соответствующие периоды. определениечистыхденежныхсредствотоперационнойдеятельности. На данном этапе производится анализ показателей не только отчета оп прибылях и убытках за текущий период, но и бухгалтерских балансов за соответствующие периоды, а также информации из других источников. определениечистыхденежныхсредствотинвестиционнойифинансовой деятельности. Анализу подлежат изменения других показателей бухгалтерского баланса для определения их воздействия на величину денежных средств. На следующем этапе показатели операционной деятельности, отраженные по методу начисления, следует пересчитать в показатели по кассовому методу. Такой пересчет можно осуществить с использованием двухосновных методов – прямого и косвенного. Причем потоки денежных средств в отчетах детализируются в разрезе трех ключевых видов деятельности: операционной (основной, текущей), инвестиционной и финансовой. Разделение всей деятельности предприятия на три указанные составляющие очень важно как для международной, так и для российской практики, поскольку положительный совокупный поток может быть получен за счет компенсации отрицательного денежного потока от основной деятельности притоком средств от продажи активов (инвестиционная деятельность) или привлечением кредитов банка (финансовая деятельность). В этом случае величина совокупного потока «маскирует» реальную убыточность предприятия. Классификация потоков по категориям деятельности обеспечивает представление информации, позволяющей пользователям оценить влияние каждого вида деятельности на финансовое положение компании и на сумму денежных средств132 (и их эквивалентов133). Данная информация может также использоваться для анализа связи между указанными категориями деятельности. Сумма денежных средств, возникающая в результате операционнойдеятельности, является важнейшим показателем того, создает ли данная категория деятельности достаточно денежных средств для погашения займов, поддержания производительной способности компании, выплаты дивидендов (и осуществления новых инвестиций) без привлечения внешних источников финансирования. При прогнозировании денежных потоков134 по операционной деятельности представляет ценность информация об отдельных их компонентах в увязке с прочей информацией. Отдельное раскрытие информации о денежных потоках по инвестиционнойдеятельностиотражает масштабы расходов на ресурсы, предназначенные для создания в будущем дохода и потоков денежных средств. Отдельное раскрытие информации о потоках денежных средств по финансовойдеятельностинеобходимо для прогнозирования денежных требований со стороны тех, кто предоставляет организации капитал. Организация должна составлять отчет о движении денежных средств в части представления денежных потоков по операционной деятельности, используя один из двух методов: прямой метод, в соответствии с которым раскрывается информация об основных классах валовых поступлений и валовых выплат (рекомендован МСФО 7); косвенныйметод, в соответствии с которым чистая прибыль корректируется с учетом влияния неденежных операций, отложенных (или начисленных) сумм по прошлым (или будущим) поступлениям денежных средств по операционной деятельности, а также статей дохода (или расхода), связанных с потоками денежных средств по инвестиционной или финансовой деятельности. В результате применения обеих методов рассчитывается один и тот же итоговый показатель «чистые денежные средства от операционной деятельности», однако, прямой и косвенный методы применяют различный порядок раскрытия показателей, используемых при расчете. Для применения косвенного метода необходимы показатели бухгалтерского баланса на начало и конец отчетного периода, а также  132 Денежныесредства– наличные средства и депозиты, которые могут быть получены компанией по требованию. 133 Эквиваленты денежных средств – краткосрочные, высоколиквидные инвестиции, которые легко могут быть конвертированы в заранее известное количество денежных средств и риск изменения стоимости которых невысок. 134 Потоки ( движение) денежных средств – притоки (поступления) и оттоки (выплаты) денежных средств и их эквивалентов. некоторые данные отчета о прибылях и убытках. Использование же прямого метода, как правило, требует более полной и детализированной учетной информации, необходимой для расчета сумм основных валовых поступлений и выплат (учетная информация).
Суть прямогоспособазаключается в составлении потока движения денежных средств по Главной книге организации. Каждая строка отчета может быть интерпретирована некоторыми корреспонденциями. Например, все корреспонденции с кредита учета счетов денежных средств в дебет счета расчетов по налогам и сборам могут быть классифицированы как выплаты денежных средств в бюджет. По сути, в рамки отчета о движении денежных средств должны быть занесены все корреспонденции со счетами учета денежных средств. Иными словами, все проводки по счетам денежных средств подвергаются анализу, и соответствующие суммы приписываются к одному из трех видов деятельности (текущей или операционной, инвестиционной или финансовой). Данный метод достаточно трудоемок при оформлении вручную, однако при автоматизированном ведении бухгалтерского учета отчет о движении денежных средств может составляться автоматически. Окончательная полная автоматизация при составлении отчета достаточно сложно осуществима на практике, поскольку разбиение по видам деятельности носит достаточно условный характер и не всегда определяется конкретными бухгалтерскими корреспонденциями. Достоинствапри использовании прямого метода: возможность показать основные источники притока и направления оттока денежных средств; возможность делать оперативные выводы относительно достаточности средств для платежей по различным текущим обязательствам; непосредственная привязка к кассовому плану (бюджету денежных поступлений и выплат); установление взаимосвязи между реализацией и денежной выручкой за отчетный период и др. Если метод построения на основе учетных данных оказывается неприемлемым, то более простым и универсальным способом является использование данных баланса и отчета о прибылях и убытках с соответствующими корректировками. Косвенныйметодносит скорее теоретический характер. Он предполагает корректировку прибыли, полученной организацией. Суть метода заключается в том, что по тем операциям, где прибыль получена, а деньги не поступили, делается отрицательная корректировка на сумму «непоступления». А в случае, когда определенные расходы списаны на себестоимость, а реального оттока денежных средств не наблюдается (например, амортизация), делается положительная корректировка. Теоретически откорректировав прибыль на поступление (оттоки) денежных средств, можно выйти на текущее сальдо по счетам учета денежных средств. Тем не менее, на практике распространение получил именно прямой метод, поскольку представленная в отчетности прибыль носит весьма условный характер и процесс корректировки слишком трудоемок. По алгоритму построения косвенный метод является обратным к прямому и показывает, где конкретно овеществлена прибыль компании, или куда инвестированы «живые» деньги. Помимо простоты расчетов, основным преимуществом использования косвенного метода в оперативном управлении является то, что он позволяет установить соответствие между финансовым результатом и изменениями воборотномкапитале, задействованном в основной деятельности. В долгосрочной перспективе этот метод позволяет выявить наиболее проблемные «места скопления» замороженных денежных средств и, соответственно, наметить пути выхода из подобной ситуации. В оперативном управлении прямой метод определения денежного потока может использоваться для контроля за процессом формирования прибылииполучения выводов относительно достаточности средств для платежей потекущим обязательствам. В долгосрочной перспективе прямой метод расчета величины денежного потока дает возможность оценить ликвидностьпредприятия, поскольку детально раскрывает движение денежных средств на счетах, а также показывает степень покрытия инвестиционных и финансовых потребностей предприятия имеющимися у него денежными ресурсами. В общем случае способность предприятия генерировать значительные денежные потоки от основной деятельности является положительным фактом. Однако в процессе анализа следует всегда обращать внимание на то, в какой степени операционные потоки покрывают потребность в инвестициях, выплаты по займам или дивидендам. Стабильность операционного потока в динамике свидетельствует об устойчивом финансовом положении предприятия, эффективной работе его менеджмента. В то же время слишком большая зависимость от внешнего финансирования для покрытия текущих потребностей должна рассматриваться как негативный сигнал. Теперь рассмотрим этапы составления отчета о движении денежных средств при каждом из методов. При косвенном методе: на первомэтапесоставления отчета о движении денежных средств определяется чистый прирост или уменьшение денежных средств. По сути – это разница между денежными средствами на начало и конец года. на второмэтапеопределяются чистые денежные средства от операционной деятельности (согласно МСФО следует использовать метод начисления, предусматривающий признание доходов и расходов по мере их возникновения; для определения денежных средств от операционной деятельности доходы и расходы необходимо отразить по кассовому методу, для чего чистая прибыль корректируется с учетом влияния операций, не связанных с использованием денежных средств). в разделе «операционная деятельность» отчета о движении денежных средств (а) в первой строке отражается чистая прибыль, (б) затем к ней добавляются (или вычитаются) статьи, не влияющие на движение денежных средств, и (в) в итоге получаются чистые денежные средства от операционной деятельности. при определении чистых денежных средств от операционной деятельности: (а) прирост краткосрочных активов (исключая денежные средства) вычитается из чистой прибыли, а уменьшение – прибавляется к чистой прибыли; (б) прирост краткосрочных обязательств прибавляется к чистой прибыли, а уменьшение – вычитается из чистой прибыли; (в) амортизационные отчисления и убыток от продажи основных средств прибавляется к чистой прибыли, а прибыль от продажи основных средств вычитается из чистой прибыли. на третьемэтапеопределяются чистые денежные средства от инвестиционной и финансовой деятельности, главным образом на основании изменения статей сравнительного баланса, относящихся к долгосрочных активам и обязательствам, а также из другой информации. Например, если сальдо счета «Земля» увеличивается на $50,000 и (как показывают данные о сделке) покупка земли была осуществлена за денежные средства, имеет место выплата денежных средств в рамках инвестиционной деятельности; если сальдо счета «Обыкновенные акции» увеличивается на $100,000 и (как показывают данные о сделке) выпуск акций был осуществлен за денежные средства, имеет место поступление денежных средств от финансовой деятельности. погашение задолженности, аннулирование или выкуп собственных акций представляют собой выплаты денежных средств в рамках финансовой деятельности. При прямом методе: на первом этапе составления отчета о движении денежных средств определяется чистый прирост или уменьшение денежных средств, т.е. разница между денежными средствами на начало и конец года. на второмэтапе определяются чистые денежные средства от операционной деятельности путем пересчета каждого показателя, отражаемого в отчете о прибылях и убытках по методу начисления, в показатель, учтенный по кассовому методу. Если в отчете о прибылях и убытках выручка отражена в размере $120,000, а прирост дебиторской задолженности за год составил $20,000, то выручка, полученная в денежных средствах, составляет $100,000 ($120,000 – $20,000). Если в отчете о прибылях и убытках отражаются операционные расходы в размере $60,000, а прирост задолженности по начисленным расходам за год составил $12,000, то операционные расходы, произведенные в денежных средствах, составляют $48,000 (60,000 – $12,000). в разделе «операционная деятельность» отражаются денежные поступления и выплаты только по основным группам, а именно: денежныепоступленияот (1) продажи товаров и услуг и (2) процентов и дивидендов по ссудам и инвестициям; денежныевыплатыпо (1) расчетам с поставщиками, расчетам с сотрудниками, (3) операционным расходам, (4) процентам и (5) налогам. Формула расчета денежныхпоступленийотпокупателейизаказчиков  выглядит следующим образом:
Формула расчета денежныхвыплатпорасчетамспоставщиками выглядит следующим образом:
Формула расчета денежных выплат по операционным расходам выглядит следующим образом:
 Формула расчета денежных выплат по налогам на прибыль выглядит следующим образом:
на третьем этапе определяются чистые денежные средства отинвестиционной и финансовой деятельности, главным образом, на основании изменения статей сравнительного бухгалтерского баланса, относящихся к долгосрочным активам и обязательствам, а также исходя из другой информации. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
