Межднународная встречная торговля
 Скачать 240.71 Kb.
|
2. 2 Выкуп продукции, бывшей в употреблении и операции с давальческим сырьем.Форма выкупа продукции, бывшей в употреблении применяется при поставках сельскохозяйственной техники, в первую очередь тракторов, а также автомобилей, телевизоров, персональных компьютеров и т. д. При продаже этой техники продавец делает скидку на размер стоимости выкупаемого (устаревшего) товара, с учетом его амортизации, а затем продает выкупленный товар (возможно с его обновлением) на рынках стран, где он пользуется спросом. Например, при продаже нового автомобиля продавец вычитает из ее стоимости цену сдаваемой клиентом старой автомашины. Существуют примерно одинаковые для всех фирм таблицы уценки стоимости старых машин в зависимости от года выпуска, пробега и ее технического состояния. В 80-х гг. в Западной Европе более 70% новых автомобилей сбывалось при выкупе устаревших моделей. Американская фирма IBM при продаже новых моделей ЭВМ выкупает устаревшие модели, выпущенные 3-5 лет назад. Промышленное оборудование (станки, текстильные машины, дорожно-строительная и с/х техника) выкупается уже с 50-х гг. Обострение проблемы сбыта привело к тому, что теперь выкупаются пассажирские авиалайнеры, морские суда, в т. ч. крупные танкеры. Отечественные организации недостаточно активно используют этот метод повышения конкурентоспособности своих новых товаров в основном из-за не обработанности схемы возврата и обновления выкупленной техники. Операции с давальческим сырьем создают возможность одним странам, не имеющим собственной производственной базы, получать из развитых стран промышленные товары, расплачиваясь поставками сырья, необходимого для их производства. Между этими странами заключаются соглашения или контракты, в которых оговаривается, что одна сторона будет экспортировать давальческое сырье в страну импортера, который, в свою очередь, поставит продукты переработки получаемого сырья в виде готовой продукции. В подписанных документах определяются взаимные обязательства, устанавливаются мировые цены на сырье и готовую продукцию. Часть продукции остается фирме-изготовителю в компенсацию за переработку. Полученный заказчиком товар может быть реализован на рынке других стран. Операции с давальческим сырьем являются сбалансированными, безвалютными и заранее оцененными. Оценке подлежат стоимость сырья, переработки и готовой продукции; одновременно определяются взаимные обязательства партнеров и дополнительные затраты на транспорт, уплату пошлин, налогов, страховки. [6] Поставками давальческого сырья покрываются все согласованные расходы переработчиков, а также получение ими запланированной прибыли. Эффективность операций с переработкой давальческого сырья обеспечивается в случае, если мировая стоимость полученной после переработки продукции выше мировой стоимости давальческого сырья, поставляемого на переработку и в оплату работ. 2. 3 Современный этап развития клиринга и приграничной торговли в России.Инфраструктура современного российского рынка ценных бумаг за последние семнадцать лет эволюционировала, выражаясь философским языком, от состояния «недифференцированной материи» через поэтапное вычленение сегментов услуг, способствующих заключению и исполнению сделок с финансовыми активами, до системно объединенных друг с другом инфраструктурных организаций, управляющих рисками, присущими соответствующему виду деятельности. Исторически в этом процессе клиринг как вид деятельности или сегмент услуг на финансовом рынке оказался последним звеном. Важное место в формировании тенденций развития финансового рынка занимают документы международных организаций, в основном посвященные рискам систем расчетов, а также рискам деятельности центральных контрагентов. Примерно понятно и разграничение функционала между клиринговыми организациями и депозитарными организациями. Если упрощенно и коротко определить существующее положение вещей, то существенным в деятельности практически всех крупных клиринговых организаций (Юрекс Клиринг АГ (Eurex clearing) в Германии, Лондонская клиринговая палата (Londonclearing house (LCH)), объединившаяся в 2004 году с Clearnet, принадлежащей англофранцузской биржей Euronext, в Великобритании, Национальная клиринговая корпорация по ценным бумагам (the National Securities clearing corporation) в США является выполнение ими функции центральной стороны по сделкам, реализуемой в зависимости от системы права, либо с использованием механизма так называемого открытого предложения (вступление центрального контрагента в сделку на этапе ее заключения), либо новации (характерно для стран с англо американской системой права). Эти организации в основном специализируются в сегменте рынка ценных бумаг и срочного рынка. При этом функцию «поставка против платежа» эти организации не осуществляют. Как правило, эта функция реализована в учетной системе, а именно в центральных депозитариях, а не в платежной системе и не в клиринговой организации - центральном контрагенте. В большинстве стран принято специальное законодательное регулирование клиринговой деятельности. В России далеко не все так очевидно и понятно. В настоящее время в России законодательно регулируется только клиринг на рынке ценных бумаг как вид профессиональной деятельности, включая срочный рынок с базовым активом в виде ценных бумаг и фондовых индексов (в настоящее время снято ограничение на возможность совмещения клиринговой деятельности на спот-рынке с клирингом на срочном рынке). Клиринг обязательств по сделкам в других сегментах финансового рынка, в том числе на валютном рынке, товарном рынке как лицензируемая профессиональная деятельность не регулируется. Подзаконные акты пережили несколько редакций, содержат достаточно много положений, регламентирующих клиринговую деятельность, но ответов на целый ряд вопросов не содержат. Вопрос о том, какие операции и кем должны осуществляться между заключением и исполнением сделки, на каком основании и с какими правовыми последствиями, в каком сегменте финансового рынка, до сих пор не имеет серьезной теоретической базы, которая могла бы быть положена в основу ответа на него, и могла бы использоваться в нормотворчестве. Также, похоже, не имеет пока ответа и вопрос о том, что, собственно, надо регулировать. Такое положение вещей вполне уживается с тенденцией специализации услуг в системно объединенных инфраструктурных группах в том числе с целью аллокирования рисков по видам деятельности, что приводит к выделению клиринга, по крайней мере на организованном рынке, как отдельного вида деятельности, постепенно обособляемого в отдельном инфраструктурном институте. Этот процесс заметен и заявлен и в инфраструктурных организациях группы ММВБ, и в инфраструктурных организациях группы РТС. [8] Практически очевидным является утверждение о том, что клиринг является универсальным процессом, сопровождающим расчеты (исполнение сделок) по любым видам активов, поскольку в самом широком смысле клиринг представляет собой определение размера обязательств участника сделки (сбор, сверка, корректировка информации по обязательствам и подготовка платежных инструкций). В качестве неотъемлемого элемента более сложных форм клиринга, в том числе связанных с необходимостью расчетов между большим количеством участников сделок, рассматривается осуществление функций зачета встречных однородных требований [Приложение 1]. В ФЗ «О рынке ценных бумаг» упоминается именно зачет требований в том смысле, который в этот термин вложен в Гражданском кодексе, и в соответствии с которым требования должны быть встречными и однородными. Спорным остается вопрос, является ли функция обеспечения поставки против платежа (DVP) или платежа против платежа (PVP) функцией, органически присущей процессу клиринга, по крайней мере, в тех случаях, когда речь идет о централизованном клиринге. Интересно, что в России даже понятие DVP имеет свой особый смысл. Традиционно под этим термином понимается обеспечение встречного одновременного исполнения обязательств, что невозможно в России в современных условиях, в том числе с учетом существующей платежной системы, пока далекой от систем расчетов в режиме реального времени, а также учетной системы, характеризующейся множественностью уровней учета и наличием в учетной системе и регистраторов, и депозитариев, живущих разной жизнью. Поэтому под DVP обычно понимается предварительное депонирование активов (ценных бумаг, денежных средств) либо к моменту заключения сделки, либо к моменту проверки обеспеченности сделки в процессе клиринга обязательств. Приграничная (прибрежная) торговля представляет собой вид международного товарообмена, осуществляемый приграничными или прибрежными областями (провинциями) соседних стран и их фирмами, предприятиями и организациями. Основу взаимных товарных поставок составляют местные экспортные ресурсы, товары, производимые в приграничных (прибрежных) районах. К такого рода поставкам относятся потребительские товары, сырье и материалы местного производства, а также предоставляемые услуги. Приграничный товарообмен осуществляется без вмешательства органов между странами-соседями сверх объемов внешней торговли, предусмотренных Протоколами о поставках и платежах на правительственном уровне. Вся выручка от приграничной торговли остается в распоряжении местных органов власти. [3] Порядок осуществления приграничной торговли и соответствующие приграничные территории, на которых устанавливаются особые режимы осуществления внешнеторговой деятельности, определяются Российской Федерации в соответствии с международными договорами Российской Федерации с сопредельными иностранными государствами и федеральными законами. Например, такая торговля осуществляется между Ленинградской областью и Карелией, с одной стороны, и Финляндией, с другой стороны; между Приморским краем и КНР; между дальневосточными районами России и Японией. В России приграничная торговля имеет особо большое значение на Дальнем Востоке, где основным торговым партнёром России является Китай. По данным китайской таможенной статистики, за восемь месяцев 2011 года приграничная торговля двух стран составила уже 8 млрд. долларов, что на 11, 2% больше по сравнению с аналогичным показателем прошлого года. Об этом было заявлено во время работы седьмого заседания Постоянной рабочей группы по межрегиональному и приграничному сотрудничеству. Были рассмотрены вопросы состояния российско-китайского межрегионального и приграничного сотрудничества, проект Соглашения о российско-китайской приграничной зоне экономического сотрудничества между правительствами КНР и РФ, концепция дальнейшей работы по подготовке Программы сотрудничества между регионами Дальнего Востока и Забайкалья РФ и Северо-Востока КНР, а также перспективы российско-китайского приграничного сотрудничества. В свою очередь российская сторона проинформировала о том, что в рамках законотворческого процесса проводится подготовительная работа по созданию законодательной базы, регламентирующей вопросы приграничного и межрегионального сотрудничества. В рабочую группу с российской стороны входили представители Хабаровского и Забайкальского краев, Амурской, Иркутской областей, Республики Саха (Якутия), с китайской - провинций Хэйлунцзян, Цзилинь, Ляонин, автономного района Внутренняя Монголия, Синьцзян-Уйгурского автономного района. [9, с. 448] Таким образом, различают несколько видов встречной торговли: бартерные сделки, контр закупки, выкуп продукции, бывшей в употреблении, операции с давальческим сырьем, компенсационные соглашения, клиринг и приграничная (прибрежная) торговля, которые отличаются своими особенностями в товарообменных операциях. |