Совершенствование системы управления компанией предполагает проведение комплекса мер, способствующих созданию образа современной коммерческой организации
 Скачать 1.26 Mb.
|
|
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИ НА ПРИМЕРЕ ООО «ТД Электротехмонтаж» 2.1 Общая характеристика деятельности ООО «ТД Электротехмонтаж» Компания общество с ограниченной ответственностью "ТД "ЭЛЕКТРОТЕХМОНТАЖ" зарегистрирована 20.02.2014 г. Краткое наименование: ТД ЭЛЕКТРОТЕХМОНТАЖ. При регистрации организации присвоен ОГРН 1147847063638, ИНН 7804526950 и КПП 784201001. Юридический адрес: город Санкт-Петербург переулок фуражный дом 3 литер к., помещение 14н, 15н, комната 18. В соответствии с данными ЕГРЮЛ, основной вид деятельности компании общество с ограниченной ответственностью "ТД "ЭЛЕКТРОТЕХМОНТАЖ" по ОКВЭД: 46.69.5 Торговля оптовая производственным электротехническим оборудованием, машинами, аппаратурой и материалами. Общее количество направлений деятельности — 13. Компания ЭТМ сегодня является одним из ведущих, признанных поставщиков разнообразной электротехнической продукции как отечественных, так и зарубежных производителей. История компании ЭТМ началась в 1991 году в Санкт-Петербурге. Первоначально компания специализировалась на выполнении работ по электромонтажу, но уже в 1993 году началась и продажа электротехнического оборудования. Став оптовым поставщиком, ЭТМ принялась активно расширять область продаж. Вначале это были рамки Северо-Западного региона, а впоследствии интересы компании распространились на всю территорию России. Так в 1997 году компания расширила свою деятельность на Поволжский и Уральский регионы, далее к ним была присоединена Москва, в 2003 открылся в Ростове-на-Дону региональный центр, ознаменовавший покорение Юга России, а в 2008 офис продаж открылся в Сибири. Среди клиентов ЭТМ электромонтажные и строительные организации; изготовители щитового оборудования; промышленные предприятия разнообразных сфер; дизайнеры и проектировщики; предприятия инфраструктуры; компании-дилеры электротехнической продукции; предприниматели и частные лица. Компания ЭТМ поставляет кабельно-проводниковую изделия и кабельные системы для их прокладки; источники света и светотехнические изделия разнообразного назначения; установочное электрооборудование: выключатели и розетки; низковольтное оборудование; инструмент для электромонтажа и электромонтажные изделия; силовое оборудование: контакторы и пускатели, автоматические выключатели, счетчики электроэнергии, рубильники и др.; системы вентиляции и обогрева: радиаторы, тепловентиляторы, теплые полы, тепловые завесы; высоковольтное оборудование. [18]. За 2019 год прибыль компании составляет — 1 810 234 000 руб., выручка за 2019 год — 72 079 696 000 руб. Размер уставного капитала общество с ограниченной ответственностью "ТД "ЭЛЕКТРОТЕХМОНТАЖ" — 194 000 руб. Выручка на начало 2019 года составила 56 057 867 000 руб., на конец — 72 079 696 000 руб. Себестоимость продаж за 2019 год — 61 427 488 000 руб. Валовая прибыль на конец 2019 года — 10 652 208 000 руб. Общая сумма поступлений от текущих операций на 2019 год — 82 951 189 000 руб. Анализ финансового положения ООО "ТД "ЭЛЕКТРОТЕХМОНТАЖ" начнем с использования горизонтального и вертикального методов, то есть анализа структуры динамики и бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах. Далее проведем вертикальный и горизонтальный анализы отчета о финансовых результатах. Результаты, полученные в результате проведения вертикального и горизонтального анализа бухгалтерского баланса данного предприятия, представлены в Таблице 2.1. Приведенная ниже отчетность (ключевые бухгалтерские формы) получена из официальных источников: баз данных Федеральной налоговой службы и Росстата РФ. Данные бухгалтерской отчетности приводятся в тысячах рублей без десятичных знаков. Таблица 2.1. Бухгалтерская отчетность ООО "ТД "ЭЛЕКТРОТЕХМОНТАЖ" за 2017-2019 гг.
Рассмотрев горизонтальный анализ баланса можно сделать вывод, что к концу 2019 года наблюдается увеличение баланса на 8 475 542 тыс. руб. Это связано, прежде всего, с увеличением внеоборотных активов на конец отчетного периода на 42 109 тыс. руб., а также с ростом кредиторской задолженностью за 2018-2019, которая выросла на 77,08%, и составила 16 754 259 тыс. руб., но за аналогичный период дебиторская задолженность увеличилась на 83,24% и на 2019 составила 19 751 306 тыс. руб. Нормой считается, когда кредиторская задолженность не превышает дебиторскую задолженность, поскольку обычно кредитные обязательства влияют на изменения дебиторской задолженности. Рост долгов за поставленные материалы сопровождается повышением задолженности покупателей, а сроки выплат тех и других примерно одинаковы, то волноваться по поводу роста кредиторской задолженности не стоит. За аналогичный период наблюдается рост внеоборотных активов с 392 706 тыс. руб. до 434 815 тыс. руб. Увеличение внеоборотных активов говорит о приобретении основных средств (оборудования, зданий, сооружений) и нематериальных активов, об инвестициях в строительство новых основных средств или об осуществлении долгосрочных финансовых вложений. Что же касается оборотных активов предприятия, то к концу 2019 году увеличились статьи: · запасы – на 4,86 %, в абсолютных показателях на 360 144 тыс. руб.; · краткосрочные финансовые вложения – на -17,15% в абсолютных показателях – на - 864 974 тыс. руб. Не смотря на увеличение и сокращение данных статей, оборотные активы к концу отчетного периода увеличились на 8 475 542 тыс. руб., что в основном, увеличение оборотных активов и их доли в имуществе предприятия является, в общем, позитивным явлением, однако оно не должно становиться причиной уменьшения оборачиваемости средств и платежеспособности организации, а также фактором снижения деловой активности. Проведенный горизонтальный анализ пассивов предприятия показал, что собственный капитал предприятия к концу рассматриваемого периода увеличился на 1 527 283 тыс. руб. или 10,50%. В тоже время кредиторская задолженность за 2018-2019 выросла на 77,08%, и составила 16 754 259 тыс. руб. Увеличение кредиторской задолженности стал факт повышения объема закупок товаров для продажи продукции. Нехватка собственных средств повлекла привлечение заемных. Увеличение продаж повлекло повышение налоговых начислений, так же на увеличение кредиторской задолженности стал факт расширение ассортимента продаваемой продукции. Горизонтальный анализ активов предприятия показывает, что абсолютная их сумма за этот отчетный период возросла на 8 475 542 тыс. руб. или на 34,80%. Таким образом, можно сделать вывод, что организация повышает свой экономический потенциал. На конец рассматриваемого периода предприятие имеет пассивное сальдо задолженности (кредиторская задолженность превышает дебиторскую), т.е. финансирование происходит за счет неплатежей коммерческим кредиторам. Основным источником формирования активов является собственный капитал, что свидетельствует о низкой зависимости предприятия от внешних инвесторов. Поэтому, предприятие имеет достаточно стабильное финансовое положение и низкую зависимость от внешних инвесторов. Финансовые результаты представлены в стандартном виде, по форме, утвержденной Приказом Минфина РФ от 02.07.2010 N 66н. При формировании данных по годам мы исходили из принципа, при котором более поздние данные считаются более достоверными (в случае, если цифры в отчетности изменялись). Таблица 2.2. Отчет о финансовых результатах (прибылях и убытках).
Вертикальный анализ отчета о финансовых результатах показал, что наибольший удельный вес в структуре чистой выручки от продаж занимает себестоимость проданных товаров (47 814 421 тыс. руб. в 2018 году и 61 427 488 тыс. руб. в 2019 году). Удельные веса валовой прибыли, прибыли от продаж, прибыли до налогообложения и чистой прибыли в 2019 году снизились по сравнению с 2018 годом, что говорит о снижении конкурентоспособности деятельности предприятия. В целом структура отчета о финансовых результатах значительно не изменилась за рассматриваемый период. Горизонтальный анализ отчета о финансовых результатах показал, что не смотря на увеличение прочих расходов (на 54,84 %), предприятие на конец 2019 года получило чистую прибыль меньше чем за аналогичный период 2018 года вследствие увеличения себестоимости (на 28,47%). В совокупности эти факторы дали сокращение чистой прибыли на 38,69%. В первую очередь на это повлиял рост коммерческих расходов на 67,93%, к ним, в частности, относят расходы на рекламу, доставку товара до покупателя, содержание магазинов и складов. Например, компания ООО «ТД ЭЛЕКТРОТЕХМОНТАЖ» за 2019 год открыла новый логистический центр в Самаре. Почти 23000 кв.м, больше 4000 отгрузок ежедневно – новый логистический комплекс стал не только крупнейшим распределительным центром ЭТМ в Поволжье, но и успел побывать площадкой для проведения Форума электротехники и систем безопасности. Так же успешно в логистических центрах ЭТМ дополнительно оснащены зоны входного контроля кабельно-проводниковой продукции. Теперь контролируются не только конструктивные параметры, но и сопротивление токопроводящей жилы. Сотрудники прошли обучение в ОТК ведущих кабельных заводов. Начаты поставки ассортимента инженерной сантехники в центральном регионе, существенно расширен ассортимент и портфель брендов по данному товарному направлению Таким образом, проанализировав структуру и динамику финансовой отчетности предприятия, можно сделать вывод, что предприятие стабильно, независимо от внешних инвесторов. Что же касается управления оборотным капиталом, то в целом ситуация в данной сфере управления предприятием не представляет существенной угрозы стабильности финансового состояния предприятия. Тем не менее, динамика роста оборотных активов свидетельствует о необходимости пристального внимания руководства к организации системы управления оборотным капиталом. Таблица 2.3. Ключевые финансовые показатели.
Коэффициент автономии (коэффициент финансовой независимости) характеризует отношение собственного капитала к общей сумме капитала (активов) организации. Коэффициент показывает, насколько организация независима от кредиторов. В 2019 году коэффициент автономии составил 0,6, что говорит о малой зависимости от кредиторов. Общепринятое нормальное значение коэффициента автономии в российской практике: 0,5 и более (оптимальное 0,6-0,7). Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами определяет степень обеспеченности организации собственными оборотными средствами, необходимыми для ее финансовой устойчивости, и рассчитывается как отношение разницы собственных средств и скорректированных внеоборотных активов к величине оборотных активов. Риск банкротства появляется при значении коэффициента ниже 0,4. Динамика коэффициента обеспеченности собственными -оборотными средствами устойчива и за период 2018-2019 год не изменилась и составила 0,6. Коэффициент текущей ликвидности показывает, достаточно ли у предприятия средств, которые могут быть использованы для погашения его краткосрочных обязательств. Рассчитанный коэффициент текущей ликвидности в рассматриваемом периоде составил больше единицы. Это означает превышение оборотных активов над оборотными пассивами. Следовательно, у предприятия достаточно средств для погашения краткосрочных обязательств. Значит, кредиторы могут быть уверены в том, что долги будут погашены. Нормативным значением считается коэффициент, равный 2. На анализируемом предприятии и в 2018, и в 2019 годах полученные значения превышают нормативный уровень текущей ликвидности. Что касается коэффициента срочной ликвидности, то к концу 2019 года происходит его снижение на 0,03 процентных пункта. Однако полученные значение на протяжении всего рассматриваемого периода превышают нормативное значение. Рассмотрим коэффициенты абсолютной ликвидности. Данный показатель показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена за счет имеющихся денежных средств. В России его оптимальный уровень считается равным 0,2 – 0,25. Как видно из полученных данных, коэффициенты абсолютной ликвидности значительно превышают этот интервала. Следовательно, предприятие имеет денежную наличность для покрытия своих краткосрочных обязательств. Таким образом, коэффициенты ликвидности предприятия находятся в рамках нормы или даже превышают ее и в 2018 и в 2019 году. Что же касается динамики, то изменения в сторону роста или снижения показателей незначительны, что позволяет сделать вывод о достаточно высоком уровне ликвидности ООО «ТД «ЭЛЕКТРОТЕХМОНТАЖ» и об отсутствии угрозы ее финансовой стабильности, и, следовательно, возможной неплатежеспособности предприятия. Превышение оборотных активов над краткосрочными обязательствами на протяжении рассматриваемого периода свидетельствует о том, ООО «ТД «ЭЛЕКТРОТЕХМОНТАЖ» способен погасить свои краткосрочные обязательства и имеет достаточно финансовых ресурсов для расширения своей деятельности в будущем. Это служит для инвесторов и кредиторов положительным индикатором к вложению средств в предприятие. Коэффициенты финансовой устойчивости позволяют выявить уровень финансового риска, связанного со структурой источников формирования капитала предприятия, а соответственно и степень его финансовой стабильности в процессе предстоящего развития. Финансовое состояние предприятия тем устойчивее, чем выше уровень коэффициента автономности. Коэффициент маневренности показывает, какую долю занимает собственный капитал, инвестируемый в оборотные активы, в общей сумме собственного капитала (т.е. какая часть собственного капитала находится в высокооборачиваемой и высоколиквидной его форме), соответственно, предприятие может рассчитывать на собственные средства при организации производства и реализации продукции (предприятие функционирует, в основном, за счет собственных средств). Таким образом, финансовая устойчивость предприятия может быть охарактеризована как хорошая. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||