Стеблевская Е. Ю (1). Удк 339 лизинг и финансовое посредничество сравнительные налоговые преимущества
 Скачать 24.72 Kb.
|
|
УДК 339 ЛИЗИНГ И ФИНАНСОВОЕ ПОСРЕДНИЧЕСТВО: СРАВНИТЕЛЬНЫЕ НАЛОГОВЫЕ ПРЕИМУЩЕСТВА Стеблевская Е. Ю., Акулич В.Г. Сибирский государственный университет науки и технологий имени академика М. Ф. Решетнева Российская Федерация, 660037, г. Красноярск, просп. им. газ. «Красноярский рабочий», 31 Статья рассматривает налоговые преимущества лизинга и финансового посредничества для предприятий. Авторы обсуждают различные виды налоговых льгот, которые могут быть предоставлены предприятиям, использующим лизинговые или финансовые услуги. Также рассматриваются примеры использования лизинга и финансового посредничества в различных отраслях экономики. В завершении статьи делается вывод о том, что использование лизинга и финансового посредничества может оказаться выгодным для предприятий в плане налогообложения. Ключевые слова: лизинг, финансовое посредничество, налоговые преимущества LEASING AND FINANCIAL INTERMEDIATION: COMPARATIVE TAX ADVANTAGES Steblevskaya E. Y., Akulich V. G.. Reshetnev Siberian State University of Science and Technology 31, Krasnoyarskii rabochii prospect, Krasnoyarsk, 660037, Russian Federation The article examines the tax advantages of leasing and financial intermediation for enterprises. The authors discuss various types of tax benefits that can be provided to enterprises using leasing or financial services. Examples of the use of leasing and financial intermediation in various sectors of the economy are also considered. At the end of the article, it is concluded that the use of leasing and financial intermediation may be beneficial for enterprises in terms of taxation. Keywords: leasing, financial intermediation, tax advantages. За последние два десятилетия лизинг превратился в важный метод финансирования, основанного на активах. Благодаря налоговым льготам, предоставленным в начале 1980-х годов, операционная аренда стала основным средством финансового посредничества. В результате законные владельцы активов на самом деле могут быть чистыми финансовыми агентами, выступающими посредниками между производителями и операторами активов. В прошлом научная литература была сосредоточена главным образом на вопросе оценки, предполагающей сделку с двумя сторонами, а именно арендодателем и арендо-получателем. Не проводилось никакого различия между производителем и чисто лизинговым посредником. Таким образом, неясно, справедлив ли один и тот же анализ для обоих типов арендодателей. Вообще говоря, преимущества лизинга как формы финансового посредничества проистекают из двух источников - снижения налогов и более низких фильтров расходы. Многие крупные лизинговые сделки содержат элементы и того, и другого. Первое возникает в первую очередь из-за различий между предельными налоговыми ставками арендодателя и арендатора. У последнего есть много аспектов, но наиболее важный из них связан с операционными издержками, связанными с корректировкой соотношения долга и собственного капитала фирмы. [4] В частности исследуются условия, при которых чистый финансовый посредник получает выгоду от входа в лизинговый бизнес в качестве лизингодателя. Очевидно, что для того, чтобы обосновать создание лизингового финансового посредника между производителем оборудования и пользователем на основе налогового обоснования, необходимо продемонстрировать, что налоговые выгоды от такого соглашения превышают те, когда производитель выступает непосредственно в качестве арендодателя. Это может быть правдой, поскольку база для начисления амортизации различается в зависимости от того, является ли арендодатель посредником или производителем актива. На конкурентном рынке производителю может быть выгодно разделить преимущества более высокой амортизационной базы путем продажи актива посреднику, который, в свою очередь, может выступать в качестве арендодателя. В современных условиях многие предприятия, особенно малый и средний бизнес, сталкиваются с проблемой недостатка финансовых ресурсов для дальнейшего развития. В таких случаях на помощь приходят налоговые преимущества лизинга и финансового посредничества, которые помогают улучшить финансовое состояние компаний. Лизинг - это вид аренды, при котором предприятие получает необходимое оборудование или транспортные средства на срок от нескольких месяцев до нескольких лет. Одним из главных преимуществ лизинга является то, что предприятие не обязано полностью оплачивать покупку оборудования в момент его приобретения. Вместо этого, компании могут выплачивать платежи по мере использования арендуемого имущества. Это позволяет предприятию существенно снизить свои расходы и не перегружать капитал. [2] Кроме того, лизинг дает возможность предприятию избежать расходов на техническое обслуживание и ремонт арендованного оборудования. Это также обеспечивает более гибкую политику компании, позволяя ей свободно изменять свое техническое оборудование в зависимости от потребностей. Налоговые выгоды лизинговой сделки заключаются прежде всего в том, что арендные платежи по лизингу могут быть отнесены на расходы предприятия. Это минимизирует налоговые обязательства и позволяет сохранить больше денег для развития компании. Кроме того, если лизинговый договор оформлен правильно, то приобретенное оборудование не будет учитываться как актив организации. Это наложит ограничения на бюджетные расчеты, но также позволит уменьшить налоговое обязательство. [1] Финансовое посредничество - это вид услуг, предоставляемых компаниями-финансистами. Они могут выполнять разнообразные функции, такие как финансирование проектов, управление инвестиционными портфелями и т.д. Преимуществом использования услуг финансовых посредников является возможность получения значительной экономии на расходах для организации, уменьшение операционных издержек и общих расходов. Одной из главных выгод финансового посредничества является возможность для предприятий получения доступа к целому ряду финансовых ресурсов, которые не доступны им напрямую. Это может включать в себя рынки капитала, средства пенсионных фондов, инвестиционные банки и т.д. Все это позволяет предприятиям получать более выгодные условия для финансирования своих проектов. Кроме того, в РФ существует большое количество финансовых компаний, которые занимаются оформлением кредитов, участников фондового рынка, финансовых агентов, нотариусов и других профессионалов, предоставляющих услуги по финансовому посредничеству. Их деятельность регулирует Федеральный закон "О финансовой аренде (лизинге)" от 29.10.1998 N 164-ФЗ (ред. от 14.07.2022). [3] В текущих условиях высокой волатильности многие предприятия столкнулись с финансовыми проблемами и могут понести убытки. В результате возрастают риски банкротства и невозможности погашения долговых обязательств. Поэтому оптимизация расходов и налоговой нагрузки становится важной задачей как малого, так и крупного бизнеса. Лизинг набирает высокую популярность, так Вице-президент Газпромбанка, генеральный директор Группы «Газпромбанк Лизинг» Максим Калинкин с рабочим визитом посетил Китайскую Народную Республику (КНР). Как сказал Максим Калинкин, вице-президент Газпромбанка, генеральный директор Группы «Газпромбанк Лизинг» одной из приоритетных задач на 2023 год будет обеспечение растущей потребности Российских предприятий в качественной спецтехнике, которую будут завозить из КНР. «Это позволит возглавить рынок лизинга в данном сегменте, поэтому участие в составе официальной делегации в КНР — новый шаг по взаимодействию с крупнейшими представителями машиностроения. В 2023 году мы планируем реализовать порядка 5 тыс. единиц спецтехники китайского производства различного назначения». Лизинг становится средством оптимизации налогооблагаемой базы по ряду причин: Отнесение лизинговых платежей на себестоимость. В отличие от кредита, при учете имущества на себестоимость относятся не только проценты, но и лизинговые платежи в полном объёме. Ускоренная амортизация. При лизинге допускается использование коэффициента до 3. На момент выкупа имущество может быть полностью амортизировано. Оптимизация транспортного налога и налога на имущество. Собственником предмета лизинга остается лизинговая компания, поэтому лизингополучатель может сократить расходы на транспортный налог и налог на имущество. Возмещение НДС. Для определенных видов деятельности при лизинге существует возможность возмещения НДС Таким образом, лизинг и финансовое посредничество – это два различных, но очень важных инструмента, которые являются неотъемлемой частью развития экономики РФ. Они позволяют предприятиям и частным лицам получить необходимые имущественные ресурсы и финансовую поддержку для реализации своих проектов, что содействует повышению уровня жизни и процветанию нашей страны в целом. Большинство финансовых посредников предоставляют свои услуги за определенную процентную ставку. Однако предприятия часто пользуются их услугами, так как такие услуги экономят им время и уменьшают риски инвестирования. Налоговые преимущества финансового посредничества заключаются, в первую очередь, в возможности компаний использовать финансирование как часть расходов на свою деятельность. Это в свою очередь позволяет компаниям минимизировать налоговое обязательство. Таким образом, лизинг и финансовое посредничество - это две эффективные стратегии, позволяющие многим предприятиям улучшить свое финансовое состояние. Они дают предприятиям доступ к целому ряду финансовых ресурсов и позволяют им существенно уменьшить свои операционные расходы. Кроме того, налоговые выгоды этих стратегий позволяют компаниям снижать налоговое обязательство и сохранять больше денег для инвестирования в свое развитие. Библиографические ссылки Байтасов, Р. Р. Управление инвестиционной деятельностью: теория и практика / Р.Р. Байтасов. — М.: Вузовский учебник, НИЦ ИНФРА-М, 2021. — 421 с. Бахмарева, Н.В. Лизинг: сущность и перспективы / Учет, анализ и аудит: проблемы теории и практики. 2022. № 15. С. 35-39. Консультант плюс, Электронный ресурс URL: https://www.consultant.ru/ (дата обращения: 29.03.23) Самвелян, Р.В. Перспективы развития рынка лизинга. Пути повышения эффективности лизинговой деятельности в России//Финансы и кредит. -2022. -№ 3. -С. 72-77 © Стеблевская Е. Ю., Акулич В.Г., 2023 |