933612 Контрольная работа. Задание Тема Маржинальная прибыль. Приложение 1
 Скачать 70.14 Kb.
|
|
Задание 1. «Тема Маржинальная прибыль». Приложение 1 Предприятие занимается производством гипсокартона. В 2020 году объем продаж составил 3000 штук по цене 500 руб. за штуку, в 2019 году 4000 штук по цене 520 руб. за штуку. Известно, что для производства данного вида изделия было закуплено на весь объем продаж в 2020 году: Гипс 600 кг по цене 100 руб. за 1 кг Бумага 2000 кг по цене 50 руб. за 1 кг Клеевая основа 300 кг по цене 28 руб. за 1 кг Заработная плата рабочих составила 200 000 руб. Аренда помещения 100 000 руб. Амортизация 12 000 руб. В 2019 году: Гипс 700 кг по цене 110 руб. за 1 кг Бумага 2500 кг по цене 45 руб. за 1 кг Клеевая основа 350 кг по цене 30 руб. за 1 кг Заработная плата рабочих составила 220 000 руб. Аренда помещения 100 000 руб. Амортизация 12 000 руб. Задание: Рассчитать постоянные и переменные затраты. Исчислить себестоимость продукции, выручку, критический объем продаж для обоих периодов. Построить графики. Дать заключение по итогам маржинального анализа Решение. К переменным затратам отнесем стоимость материалов и сырья, заработную плату сотрудников:   Постоянные затраты включают арендную плату и амортизацию   Себестоимость продукции – сумма постоянных и переменных затрат   Выручка составит   Под критическим объемом будем понимать такую величину производимого товара, при которой все затраты предприятия будут покрыты за счет выручки от реализации. Достижение такого объема будет называться точкой безубыточности. Определим уровень переменных затрат на единицу продукции   Критический объем найдем как   В стоимостном выражении точка безубыточности будет   Ниже представлены графики, иллюстрирующие проведенные маржинальный анализ (рис.1 и рис. 2)  Рис. 1 – Точка безубыточности в 2019 г  Рис. 2 – Точка безубыточности в 2020 г По данным рис. 1 видно, что в 2019 г. точка безубыточности была равна  или  . В действительности же производство товара в 2019 г. было значительно больше данного значения, значит предприятие находилось в зоне прибыли (продажа 520 единиц товара). В 2020 г точка безубыточности была равна  или  , значит организация также получала прибыль (фактический объем продаж 500 единиц товара). Отметим, что в 2020 г. для достижения уровня безубыточности организации требовалось произвести и продать на 27,04 шт. товара больше. Это связано с эффектом масштаба предприятия. Так как в 2020 г. объем производства и продаж товара был выше, чем в 2019 г., то при одинаковых постоянных затратах их доля в единице произведенной продукции падала. Также эффект масштаба сработали в доле переменных затрат, так как уровень переменных затрат в единице товара при росте выпуска упал (с 122,8 руб. до 105 руб. в 2019–2020 гг. соответственно). Можно предположить на основании этих данных, что дальнейшее расширение производства товара будет прибыльным для организации и ее прибыль будет расти при сохранении постоянных затрат неизменными.Тест «Маржинальная прибыль» Что относят к постоянным затратам: А) Сырье Б) Материалы В) Амортизационные отчисления Что относят к переменным затратам: А) Сырье Б) Заработная плата производственных рабочих В) Амортизационные отчисления Из чего складывается себестоимость А) Переменные затраты Б) Постоянные затраты В) Постоянные и переменные затраты Г) Прямые и косвенные затраты Безубыточность это: А) Выручка Б) Объем продаж В) Состояние, когда предприятие приносит прибыль Г) Состояние, когда предприятие не приносит ни прибыли, ни убытков Маржинальная прибыль это: А) Разница между выручкой и переменными затратами Б) Разница между выручкой и постоянными затратами В) Разница между выручкой и прямыми затратами Г) Разница между выручкой и косвенными затратами Задание 2. Тема «Финансовая устойчивость, ликвидность, платежеспособность». Приложение 2 2020 г. Имеются следующие данные (таблица 1): Таблица 1. Исходные данные
Задание: Проведите анализ и дайте оценку платежеспособности организации, ликвидности баланса и финансового состояния организации. Дайте рекомендации по финансовой устойчивости организации. Решение. Оценку ликвидности баланса можно провести путем группировки активов и пассивов баланса в группы ликвидности, а также используя метод коэффициентов. Группы ликвидности активов: 1. Денежные средства и денежные эквиваленты 2. Легко реализуемые требования. 3. Легко реализуемые элементы запасов Пассивы разделим на две группы: 1. Краткосрочные обязательства 2. Долгосрочные обязательства Коэффициенты, описывающие уровень ликвидности: Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, насколько организация готова к немедленному погашению текущих платежных обязательств за счет наиболее ликвидных активов – денежных средств и денежных эквивалентов  Рекомендуемое значение коэффициента – больше 0,2 Коэффициент ликвидности показывает, может ли организация погасить все текущие обязательства за счет реальных ликвидных активов  Желаемое значение коэффициента – 0,7 Коэффициент покрытия баланса позволяет оценить возможность организации погасить текущие платежные обязательства за счет всех имеющихся ликвидных активов.  Необходимо достичь значения 2,0 для нормального покрытия баланса. Расчетные показатели коэффициентов даны в таблице 2 Таблица 2. – Расчетные значения коэффициентов ликвидности (в долях единицы)
Из таблицы видно, что показатели первых двух коэффициентов находятся выше нормативных значений. Это означает, что при возникновении обязательств организация обязательно погасит все свои обязательства. Также отметим, что данный показатель снижается в 2019 и 2020 гг. Это связано с тем, что величина самых ликвидных активов (денежных средств) в 2018 г. намного выше этого показателя в 2019-2020 гг. А именно высоколиквидные активы способны наиболее быстро гасить обязательства, так как их не надо превращать в деньги. Третий коэффициент немного ниже рекомендованного значения, что возможно говорит о потенциальных проблемах с вероятностной величиной устойчивости организации. Отменим снижение данного показателя с течение времени. Это связано с недостаточностью активов погашать все потенциально возникающие обязательства. Еще один метод анализа ликвидности баланса: метод группировки пассивов и активов:  – наиболее ликвидные активы (денежные средства и денежные эквиваленты). – легкореализуемые активы (краткосрочные финансовые вложения, реальная дебиторская задолженность, прочие оборотные активы). – медленно реализуемые активы (запасы, НДС по приобретенным ценностям, долго реализуемая дебиторская задолженность). – труднореализуемые активы (все внеоборотные активы). – наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность) – краткосрочные пассивы (краткосрочные кредиты и займы,). – долгосрочные пассивы (долгосрочные обязательства, доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов). – постоянные пассивы (капитал и резервы,).Условие ликвидности при этом  Для нашей задачи данные будут следующие (таблица 3) Таблица 3. – Группировка активов и пассивов баланса по уровню ликвидности, тыс. руб.
Этот анализ показывает, что первое условие не выполнено ни в отдном периоде, второе условие выполняется всегда, а 3 и 4 – не выполняется в 2020г. Первое неравенство характеризует текущую ликвидность организации. Его невыполнение говорит о проблемах с невозможностью сразу погасить наиболее срочные обязательства. Иными словами, организация может столкнуться с образованием просроченной кредиторской задолженности, которую организация сможет погасить только лишь с использованием привлеченных денежных средств. Второе равенство выполняется за счет достаточного уровня дебиторской задолженности, которая реальна к погашению. То есть при необходимости, текущие обязательства будут покрыты за счет дебиторской задолженности, переведенной в денежные средств. Выполнение 3 и 4 условий в 2018-2019 гг. говорит о вероятностной устойчивости организации в указанном периоде и запасе минимальной необходимой устойчивости. Невыполнение этих условий в 2020 г. может стать индикатором финансовой неустойчивости, которая связана с минимальным уровнем запасов, которые должны покрывать долгосрочные кредиты. То есть при прочих равных условиях наличие долгосрочного кредита в 2020 г. – фактор риска, не выполнить обязательства по нему вполне вероятно. Финансовую устойчивость определим через показатель наличия собственных оборотных средств. Для этого выполним следующие расчеты: Найдем три показателя: 1.  – показатель отражает использование собственных средств 2.  –собственные источники формирования запасов, долгосрочные заемные средства и доходы будущих периодов 3.  –все допустимые источники формирования запасов (собственные, привлеченные долгосрочные и краткосрочные средства) Затем найдем разность этих показателей и уровня запасов З    Результаты расчета приведены в таблице 4. Таблица 4. –Использование собственных средств (тыс. руб.)
Из данной таблицы можно получить следующее:    Такое состояние характерно для предприятия с проблемами в платежеспособности, однако проблемы еще обратимы. Для того чтобы восполнить требуемые уровни запасов организация вынуждена искать альтернативные источники их покрытия. Решением может быть высвобождение части свободных денежных средств, кредитование в банках, изменение проводимой кредитной политики и другое. Теперь оценим финансовую устойчивость организации через коэффициенты Коэффициент финансовой независимости  Коэффициент соотношения собственных и заемных средств. Данный показатель важен при анализе структуры баланса  Коэффициент финансовой устойчивости  Коэффициент соотношения собственных и заемных средств  Коэффициент финансовой маневренности  Коэффициент обеспеченности запасов собственными источниками формирования  Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами  Таблица 5 демонстрирует эти коэффициенты Таблица 5 –Коэффициенты финансовой устойчивости за период. (доли единицы)
Анализ показывает, что наиболее неустойчивое положение характерно для 2020 г., когда ни один расчетный показатель не достиг рекомендуемых значений. Это связано с недостаточностью собственного капитала, который будет достаточным для покрытия потребностей организации. Попытки привлечь в 2020 г. заемный капитал не приводят к необходимому эффекту. Таким образом, наиболее негативным с финансовой точки зрения для организации стал 2020 г. Сокращение высоколиквидных активов вместе с недостаточностью собственного капитала приводят к неправильно подобранной кредитной политике и привлечению долгосрочных кредитов. Единственное решение для улучшения финансовой устойчивости – увеличение собственного капитала за счет нераспределенной прибыли Задание 3. Тест «АФХД» Обобщение теоретической части Предмет экономического анализа это: факторный анализ повышение научно-экономической обоснованности хозяйственные процессы Экономический анализ – объективно необходимый элемент управления экономикой в целом и отдельными ее звеньями, функции которого сводятся: к факторному анализу к объективной оценке экономической деятельности к оперативному характеру Основной принцип анализа: финансовый метод системный метод дедуктивный метод Чтобы принимать решения по управлению в области производства, сбыта, финансов нужно: постоянная деловая осведомленность по соответствующим вопросам интеграция учета управленческий анализ Субъект управленческого анализа: сотрудники предприятия менеджеры и маркетологи Руководство организации Информационной базой управленческого анализа является: Вся система информации о деятельности предприятия комплексный анализ последовательность хозяйственных факторов и событий Метод экономического анализа: способ подхода к изучению хозяйственных процессов способ анализа абсолютных показателей способ анализа эффективности использования Методика экономического анализа: совокупность специфических приемов и способов совокупность методов элементарной математики совокупность эконометрических методов Анализ ОТУ это: анализ конкретного проявления технического прогресса на данном предприятии Степень развития конкретного проявления технического прогресса на данном предприятии Изучение конкретного проявления технического прогресса на данном предприятии Цель анализа ОТУ это: изучение совершенства технической базы и ее соответствия стоящим перед предприятием задачам Оценка степени прогрессивности достигнутого уровня ОТУ Разработка конкретных путей совершенствования ОТУ Фондорентабельность показывает: размер прибыли, приходящейся на единицу стоимости основных производственных фондов Размер затрат, приходящейся на единицу стоимости основных производственных фондов Размер себестоимости, приходящейся на единицу стоимости основных производственных фондов Что относится к постоянным затратам: Сырье Материалы Амортизационные отчисления Что относится к переменным затратам: Сырье Заработная плата производственных рабочих Амортизационные отчисления Из чего складывается себестоимость? Переменные затраты Постоянные затраты Постоянные и переменные затраты Прямые и косвенные затраты Безубыточность это: Выручка объем продаж Состояние, когда предприятие приносит прибыль Состояние, когда предприятие не приносит ни прибыли, ни убытков. Маржинальная прибыль это: Разница между выручкой и переменными затратами Разница между выручкой и постоянными затратами Разница между выручкой и прямыми затратами Разница между выручкой и косвенными затратами Коэффициент автономии показывает: степень независимости предприятия от заемных источников степень зависимости предприятия от заемных источников степень независимости предприятия от собственного капитала Интенсивный путь удовлетворения в материальных ресурсах предполагает: экономное расходование материалов перерасход материалов как экономное расходование материалов, так и перерасход материалов Мгновенную платежеспособность предприятия характеризует: Коэффициент финансовой устойчивости Коэффициент текущей ликвидности Коэффициент абсолютной ликвидности Ликвидность баланса это: обращение активов в наличность и погашение своих платежных обязательств обращение пассивов наличность и погашение своих платежных обязательств обращение валюты баланса наличность и погашение своих платежных обязательств Анализ финансового состояния предприятия включает: Анализ состава и структуры баланса Анализ финансовой устойчивости и анализ ликвидности баланса Анализ состава и структуры баланса, анализ финансовой устойчивости, анализ ликвидности баланса. Финансовое состояние может быть: Устойчивым или неустойчивым Предкризисным или кризисным устойчивым , неустойчивым, кризисным, предкризисным. Одной из задач анализа финансового состояния является: Своевременная и объективная диагностика финансового состояния предприятия Устойчивое финансовое состояние Стабильность и устойчивость финансового состояния Основным признаком группировки статей актива баланса считается: платежеспособность степень их ликвидности изменение в долгосрочных активах По степени принадлежности используемый капитал подразделяется: собственный и заемный собственный заемный Коэффициент абсолютной ликвидности показывает: какую часть краткосрочных обязательств может покрыть организация за счет имеющихся денежных средств и краткосрочных финансовых вложений какую часть долгосрочных обязательств может покрыть организация за счет имеющихся денежных средств и краткосрочных финансовых вложений какую часть краткосрочных обязательств может покрыть организация за счет имеющихся краткосрочных финансовых вложений Полиполия –это: ситуация, когда на рынке действует неограниченное количество продавцов и неограниченное количество покупателей (при минимальном количестве крупных продавцов) и при этом полностью действуют законы конкуренции ситуация, когда на рынке действует ограниченное количество продавцов и неограниченное количество покупателей (при минимальном количестве крупных продавцов) и при этом полностью действуют законы конкуренции ситуация, когда на рынке действует неограниченное количество продавцов и ограниченное количество покупателей (при минимальном количестве крупных продавцов) и при этом полностью действуют законы конкуренции Деловая активность это способность предприятия по результатам своей экономической деятельности занять устойчивое положение на конкурентном рынке не способность предприятия по результатам своей экономической деятельности занять устойчивое положение на конкурентном рынке. способность предприятия по результатам своей экономической деятельности занять неустойчивое положение на конкурентном рынке Коэффициент маневренности показывает: какая часть собственного капитала используется для финансирования текущей деятельности какая часть заемного капитала используется для финансирования текущей деятельности какая часть заемных средств используется для финансирования текущей деятельности Валовая прибыль это разница между выручкой и себестоимостью реализованной продукции разница между выручкой и налогами подлежащими к уплате разница между выручкой и прочими затратами |
