|
|
афс. Анализ финансового состояния. 1. Анализ финансового состояния предприятия
Деловая активность проявляется в динамичности развития предприятия, достижении им поставленных целей, эффективном использовании экономического потенциала, расширении рынков сбыта своей продукции.
Оценка деловой активности проводится на качественном и количественном уровнях.
Оценка деловой активности на качественном уровне может быть получена в результате сравнения деятельности данного предприятия и родственных по сфере приложения капитала предприятий.
Количественная оценка и анализ деловой активности осуществляется по двум направлениям:
Степень выполнения плана по основным показателям, обеспечение заданных темпов их роста. Оптимально следующее соотношение: Трпб>Трv>Трок>100 %, где
Трпб, Трv, Трок – соответственно темп изменения балансовой прибыли, объема реализации, основного капитала.
Проверим соблюдение неравенства в 2018 году по сравнению с 2017 годом.
4,65> 1,08>1,02>100%, то есть оптимальность соблюдается.
Уровень эффективности использования ресурсов предприятия определяется их оборачиваемостью. При анализе используются следующие показатели.
Таблица 13 – Сводная таблица показателей, используемых в оценке оборачиваемости оборотных средств (деловой активности)
Показатель
|
Расчетная формула
|
2016г.
|
2017 г.
|
2018г.
|
1. Коэффициент оборачиваемости активов
|
 
|
0,37
|
0,38
|
0,40
|
2. Коэффициент оборачиваемости текущих активов
|
|
1,81
|
1,94
|
2,18
|
3. Период оборота текущих активов
|
|
198,58
|
185,23
|
165,11
|
4.Оборачиваемость дебиторской задолженности
|
|
3,14
|
3,37
|
4,07
|
5. Период погашения дебиторской задолженности
|
|
114,66
|
106,77
|
88,47
|
6. Доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов
|
|
0,56
|
0,59
|
0,48
|
7. Оборачиваемость запасов
|
|
5,57
|
6,14
|
7,26
|
8. Срок хранения запасов
|
|
64,66
|
58,61
|
49,57
|
9. Привлечение (высвобождение) средств в обороте
|
|
|
-319190
|
-519680
|
10. Прирост объема продукции за счет ускорения оборачиваемости оборотных средств
|
(Коэф-т оборач-титекущ. Активов факт. – Коэф-т оборач-титекущ. активов базисн.)*ср. вел-на текущ. активов факт.
|
|
585711
|
958086
|
11. Влияние оборачиваемости оборотного капитала на приращение прибыли
|
Прибыль за базисн. Период*(Коэф. Обор.факт./Коэф.обор.баз.)
- Прибыль за базисн. период
|
|
12373
|
-7684
|
По таблице можно сделать следующие выводы: задолженность покупателями в среднем погашается через 88,47 дней в 2018 году, что меньше на 26 дней чем в 2016 году, среднее время пребывания оборотных активов в процессе кругооборота составляет 165,11 дней в 2018 году, году, что меньше на 33 дня чем в 2016 году, запасы хранятся на складе не более 1 недели.
За счет увеличения оборачиваемости активов удалось добиться высвобождения оборотных средств в 2017 году на сумму 319 190 тыс.руб, в 2018 году – на 519680 тыс.руб., при этом прирост объема продукции за счет ускорения оборачиваемости оборотных средств в 2017 году был равен 585711 тыс.руб., в 2018 году – 958086 тыс.руб.
Тема 2. Анализ ликвидности и платежеспособности предприятия
Таблица 2.1. - Группировка активов по степени ликвидности
№
|
Наименование__Обозначение__Формула_расчета'>Наименование
|
Обозначение
|
Формула расчета
|
1
|
Наиболее ликвидные активы
|
А1
|
Денежные средства и краткосрочные вложения
|
2
|
Быстро реализуемые активы
|
А2
|
Краткосрочная дебиторская задолженность
|
3
|
Медленно реализуемые активы
|
А3
|
Зап+НДС+ДДЗ+ОАпр
|
4
|
Трудно реализуемые активы
|
А4
|
Внеоборотны еактивы
|
Таблица 2.2. - Расчет показателей по данным таблицы 2.1.
№
|
Наименование
|
Обозначение
|
2015г
на конец года
|
2016г
на конец года
|
2017г
на конец года
|
2018г
на конец года
|
Изменение
(2016-2015гг.)
|
Изменение
(2017-2016гг.)
|
Изменение
(2018-2017гг.)
|
Абс., тыс. руб.
|
Отн., %
|
Абс., тыс. руб.
|
Отн., %
|
Абс., тыс. руб.
|
Отн., %
|
1
|
Наиболее ликвидные активы
|
А1
|
456 947
|
541 435
|
517 842
|
978 914
|
84 488
|
18,49
|
-23 593
|
-4,36
|
461 072
|
89,04
|
2
|
Быстро реализуемые активы
|
А2
|
2 263 628
|
2 471 343
|
2 634 084
|
1 935 110
|
207 715
|
9,18
|
162 741
|
6,59
|
-698 974
|
-26,54
|
3
|
Медленно реализуемые активы
|
А3
|
1 105 780
|
1 361 549
|
1 330 616
|
1 130 237
|
255 769
|
23,13
|
-30 933
|
-2,27
|
-200 379
|
-15,06
|
4
|
Трудно реализуемые активы
|
А4
|
15 674 985
|
16 801 697
|
19 195 990
|
19 219 311
|
1 126 712
|
7,19
|
2 394 293
|
14,25
|
23 321
|
0,12
|
ИТОГО
|
|
19 501 340
|
21 176 024
|
23 678 532
|
23 263 572
|
1 674 684
|
8,59
|
2 502 508
|
11,82
|
-414 960
|
-1,75
|
Таблица 2.3. - Группировка пассивов по степени срочности оплаты
№
|
Наименование
|
Обозначение
|
Формула расчета
|
|
1
|
Наиболее срочные обязательства
|
П1
|
Кредиторская задолженность
|
|
2
|
Краткосрочные пассивы
|
П2
|
Краткосрочные пассивы
|
|
3
|
Долгосрочные пассивы
|
П3
|
Долгосрочные пассивы
|
|
4
|
Постоянные пассивы или устойчивые
|
П4
|
Собственный капитал
|
|
Таблица 2.4. - Расчет показателей по данным таблицы 2.3.
№
|
Наименование
|
Обозначение
|
2015г
на конец года
|
2016г
на конец года
|
2017г
на конец года
|
2018г
на конец года
|
Изменение
(2016-2015гг.)
|
Изменение
(2017-2016гг.)
|
Изменение
(2018-2017гг.)
|
Абс., тыс. руб.
|
Отн., %
|
Абс., тыс. руб.
|
Отн., %
|
Абс., тыс. руб.
|
Отн., %
|
1
|
Наиболее срочные обязательства
|
П1
|
826612
|
2028037
|
1955749
|
2344243
|
1 201 425
|
145,34
|
-72 288
|
-3,56
|
388 494
|
19,86
|
2
|
Краткосрочные пассивы
|
П2
|
1305650
|
581194
|
954908
|
1031515
|
-724 456
|
-55,49
|
373 714
|
64,30
|
76 607
|
8,02
|
3
|
Долгосрочные пассивы
|
П3
|
2 385 987
|
3 419 989
|
1 905 321
|
667 320
|
1 034 002
|
43,34
|
-1 514 668
|
-44,29
|
-1 238 001
|
-64,98
|
4
|
Постоянные пассивы или устойчивые
|
П4
|
14 983 091
|
15 146 804
|
18 863 554
|
19 220 494
|
163 713
|
1,09
|
3 716 750
|
24,54
|
356 940
|
1,89
|
ИТОГО
|
19 501 340
|
21 176 024
|
23 679 532
|
23 263 572
|
1 674 684
|
8,59
|
2 503 508
|
11,82
|
-415 960
|
-1,76
|
Таблица 2.4.1 - Анализ ликвидности баланса предприятия за 2015
Актив
|
Пассив
|
Условие
|
Излишек (недостаток) платежных средств, тыс.руб.
|
A1=
|
П1=
|
А1>=П1
|
-369 665
|
A2=
|
П2=
|
А2>=П2
|
957 978
|
A3=
|
П3=
|
А3>=П3
|
-1 280 207
|
A4=
|
П4=
|
А4<=П4
|
-691 894
|
Таблица 2.4.1 - Анализ ликвидности баланса предприятия за 2016
Актив
|
Пассив
|
Условие
|
Излишек (недостаток) платежных средств, тыс.руб.
|
A1=
|
П1=
|
А1>=П1
|
-1 486 602
|
A2=
|
П2=
|
А2>=П2
|
1 890 149
|
A3=
|
П3=
|
А3>=П3
|
-2 058 440
|
A4=
|
П4=
|
А4<=П4
|
-1 654 893
|
Таблица 2.4.1 - Анализ ликвидности баланса предприятия за 2017
Актив
|
Пассив
|
Условие
|
Излишек (недостаток) платежных средств, тыс.руб.
|
A1=
|
П1=
|
А1>=П1
|
-1 437 907
|
A2=
|
П2=
|
А2>=П2
|
1 679 176
|
A3=
|
П3=
|
А3>=П3
|
-574 705
|
A4=
|
П4=
|
А4<=П4
|
-332 436
|
Таблица 2.4.1 - Анализ ликвидности баланса предприятия за 2018
Актив
|
Пассив
|
Условие
|
Излишек (недостаток) платежных средств, тыс.руб.
|
A1=
|
П1=
|
А1>=П1
|
-1 365 329
|
A2=
|
П2=
|
А2>=П2
|
903 595
|
A3=
|
П3=
|
А3>=П3
|
462 917
|
A4=
|
П4=
|
А4<=П4
|
1 183
| |
|
|
Скачать 146.84 Kb.