Таблица 2.2. Расчет кассовых поступлений от сдачи в аренду офисных площадей и площадей под кафе по варианту B
|
Доходы от аренды
|
Ед. измер.
|
Нач.2007
|
Кон.2007
|
2008
|
2009
|
2010
|
2011
|
2012
|
1
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Аренда офисных площадей
|
1
|
Ставка арендной платы
|
т.р./м2/год
|
|
4,8
|
5,28
|
5,81
|
6,39
|
7,03
|
7,73
|
2
|
Арендуемая площадь
|
м2
|
|
|
1166,8
|
1166,8
|
1166,8
|
1166,8
|
1166,87
|
3
|
Потенциальный валовой доход
|
тыс. руб
|
|
|
6161,0
|
6777,1
|
7454,9
|
8200,3
|
9020,43
|
4
|
Коэффициент загрузки
|
|
|
|
0,90
|
0,95
|
0,95
|
0,95
|
0,95
|
5
|
Потери дохода
|
тыс. руб
|
|
|
616,11
|
338,86
|
372,74
|
410,02
|
451,02
|
6
|
Эффективный валовый доход
|
тыс. руб
|
|
|
5544,9
|
6438,3
|
7082,1
|
7790,3
|
8569,41
|
Аренда помещений под кафе
|
1
|
Ставка арендной платы
|
т.р/м2/год
|
|
7,8
|
8,58
|
9,44
|
10,38
|
11,42
|
12,56
|
2
|
Арендуемая площадь
|
м2
|
|
|
83,88
|
83,88
|
83,88
|
83,88
|
83,88
|
3
|
Потенциальный валовой доход
|
тыс. руб
|
|
|
719,69
|
791,66
|
870,83
|
957,91
|
1053,70
|
4
|
Коэффициент загрузки
|
|
|
|
1
|
1
|
1
|
1
|
1
|
5
|
Потери дохода
|
тыс. руб
|
|
|
0,00
|
0,00
|
0,00
|
0,00
|
0,00
|
6
|
Эффективный валовый доход
|
тыс. руб
|
|
|
719,69
|
791,66
|
870,83
|
957,91
|
1053,70
|
|
Всего ПВД
|
тыс. руб
|
|
|
6880,7
|
7568,8
|
8325,7
|
9158,3
|
10074,1
|
|
Всего ЭВД
|
тыс. руб
|
|
|
6264,66
|
7229,98
|
7952,98
|
8748,28
|
9623,11
|
|
Расчет финансовых результатов
|
|
|
2007
|
2008
|
2009
|
2010
|
2011
|
2012
|
1
|
Эффективный валовый доход
|
тыс. руб
|
|
|
6264,6
|
7229,9
|
7952,9
|
8748,2
|
9623,11
|
2
|
Эксплуатационные расходы
|
тыс.руб
|
|
|
-2731,49
|
-2868,06
|
-3040,15
|
-3222,56
|
-3448,14
|
3
|
Процент за привлеченный капитал
|
тыс. руб
|
|
-558
|
-558
|
-502,2
|
-446,4
|
-390,6
|
-334,8
|
4
|
Оперативный чистых доход
|
тыс. руб
|
|
-558,00
|
2975,1
|
3859,7
|
4466,4
|
5135,1
|
5840,17
|
5
|
Амортизация
|
тыс. руб
|
|
|
-249
|
-249
|
-249
|
-249
|
-249
|
6
|
Финансовый результат перед уплатой налога
|
тыс. руб
|
|
-558,00
|
2726,1
|
3610,7
|
4217,4
|
4886,1
|
5591,17
|
7
|
Налог на прибыль
|
тыс.руб
|
|
|
-654,28
|
-866,57
|
-1012,1
|
-1172,6
|
-1341,88
|
8
|
Финансовый результат после уплаты налога
|
тыс. руб
|
|
-558,00
|
2071,8
|
2744,1
|
3205,2
|
3713,4
|
4249,29
|
|
Обслуживание долга
|
|
|
2007
|
2008
|
2009
|
2010
|
2011
|
2012
|
1
|
Заемный капитал в начале года
|
тыс. руб
|
|
4650
|
4650
|
4185
|
3720
|
3255
|
2790
|
|
Погашение долга в конце года
|
тыс. руб
|
|
|
465
|
465
|
465
|
465
|
465
|
2
|
Заемный капитал в конце года
|
тыс. руб
|
|
|
4185
|
3720
|
3255
|
2790
|
2325
|
|
Процент от стоимости в начал года
|
тыс. руб
|
|
558
|
558
|
502,2
|
446,4
|
390,6
|
334,8
|
|
Стоимость недвижи-мости
|
|
|
2007
|
2008
|
2009
|
2010
|
2011
|
2012
|
1
|
Цена продажи недвижимости в конце года
|
тыс. руб
|
|
35021
|
52531
|
78797
|
118195
|
177293
|
265940
|
2
|
Налоговые отчисления
|
тыс. руб
|
|
|
|
|
|
|
-37231,7
|
3
|
Выплаты долга за привлеченный капитал
|
тыс. руб
|
|
|
|
|
|
|
-2325
|
|
Чистые кассовые поступления от цены продажи недвижимости
|
226384
|
|
Расчет кассовых поступлений
|
Нач.2007
|
Кон.2007
|
2008
|
2009
|
2010
|
2011
|
2012
|
1
|
Начальная стоимость недвижимости
|
|
-12700
|
|
|
|
|
|
|
2
|
Инвестиции в строительство
|
|
-6000
|
|
|
|
|
|
|
3
|
Заемный капитал
|
|
4650
|
|
|
|
|
|
|
4
|
Погашение займа
|
|
|
|
-465
|
-465
|
-465
|
-465
|
-465
|
5
|
Годовые финансовые результаты после уплаты налога
|
|
|
-558,00
|
2071,8
|
2744,1
|
3205,2
|
3713,4
|
4249,29
|
6
|
Амортизационные отчисления
|
|
|
|
-249
|
-249
|
-249
|
-249
|
-249
|
7
|
Цена продажи недвижимости
|
|
|
|
|
|
|
|
265940,72
|
8
|
Налоговые отчисления
|
|
|
|
|
|
|
|
-37231,7
|
9
|
Платежи по займу
|
|
|
|
|
|
|
|
-2325
|
|
Кассовые поступления
|
|
-14050
|
-558,00
|
1357,8
|
2030,1
|
2491,2
|
2999,4
|
229919
|
Таблица 2.3 Расчет кассовых поступлений от сдачи в аренду площадей спорткомплекса и площадей под кафе по варианту C
№
|
Доходы от аренды
|
Ед. измер.
|
Нач. 2007
|
Кон.2007
|
2008
|
2009
|
2010
|
2011
|
2012
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
8
|
9
|
10
|
Аренда площадей спорткомплекса
|
1
|
Ставка арендной платы
|
т.р./м2/год
|
|
5,4
|
5,94
|
6,53
|
7,19
|
7,91
|
8,70
|
2
|
Арендуемая площадь
|
м2
|
|
|
1158,7
|
1158,7
|
1158,76
|
1158,7
|
1158,76
|
3
|
Потенциальный валовой доход
|
тыс. руб
|
|
|
6883,0
|
7571,3
|
8328,47
|
9161,3
|
10077,4
|
4
|
Коэффициент загрузки
|
|
|
|
0,90
|
0,95
|
0,95
|
0,95
|
0,95
|
5
|
Потери дохода
|
тыс. руб
|
|
|
688,30
|
378,57
|
416,42
|
458,07
|
503,87
|
6
|
Эффективный валовый доход
|
тыс. руб
|
|
|
6194,7
|
7192,7
|
7912,05
|
8703,2
|
9573,58
|
Аренда площадей под кафе
|
1
|
Ставка арендной платы
|
т.р/м2/год
|
|
7,8
|
8,58
|
9,44
|
10,38
|
11,42
|
12,56
|
2
|
Арендуемая площадь
|
м2
|
|
|
67,43
|
67,43
|
67,43
|
67,43
|
67,43
|
3
|
Потенциальный валовой доход
|
тыс. руб
|
|
|
578,55
|
636,40
|
700,04
|
770,05
|
847,05
|
4
|
Коэффициент загрузки
|
|
|
|
1,00
|
1,00
|
1,00
|
1,00
|
1,00
|
5
|
Потери дохода
|
тыс. руб
|
|
|
0,00
|
0,00
|
0,00
|
0,00
|
0,00
|
6
|
Эффективный валовый доход
|
тыс. руб
|
|
|
578,55
|
636,40
|
700,04
|
770,05
|
847,05
|
|
Всего ПВД
|
тыс. руб
|
|
|
7461,5
|
8207,7
|
9028,52
|
9931,3
|
10924,5
|
|
Всего ЭВД
|
Тыс .руб
|
|
|
6773,2
|
7829,1
|
8612,09
|
9473,3
|
10420,6
|
|
Расчет финансовых результатов
|
|
|
2007
|
2008
|
2009
|
2010
|
2011
|
2012
|
1
|
Эффективный валовый доход
|
тыс. руб
|
|
|
6773,2
|
7829,1
|
8612,09
|
9473,3
|
10420,6
|
2
|
Эксплуатационные расходы
|
тыс. руб
|
|
|
2258,8
|
2371,7
|
2514,07
|
2664,9
|
2851,45
|
3
|
Процент за привлеченный капитал
|
тыс. руб
|
|
-510
|
-510
|
-459
|
-408
|
-357
|
-306
|
4
|
Оперативный чистых доход
|
тыс. руб
|
|
-510,00
|
8522,1
|
9741,9
|
10718,1
|
11781,
|
12966,0
|
5
|
Амортизация
|
тыс. руб
|
|
|
-249
|
-249
|
-249
|
-249
|
-249
|
6
|
Финансовый результат перед уплатой налога
|
тыс. руб
|
|
-510,00
|
8273,1
|
9492,9
|
10469,6
|
11532,
|
12717,0
|
7
|
Налог на прибыль
|
тыс. руб
|
|
|
-1985,
|
-2278,3
|
-2512
|
-2767
|
-3052,10
|
8
|
Финансовый результат после уплаты налога
|
тыс. руб
|
|
-510,00
|
6287,5
|
7214,6
|
7956,56
|
8764,4
|
9664,99
|
|
Обслуживание долга
|
|
|
2007
|
2008
|
2009
|
2010
|
2011
|
2012
|
1
|
Заемный капитал в начале года
|
тыс. руб
|
|
4250
|
4250
|
3825
|
3400
|
2975
|
2550
|
2
|
Погашение долга в конце года
|
тыс. руб
|
|
|
425
|
425
|
425
|
425
|
425
|
3
|
Заемный капитал в конце года
|
тыс. руб
|
|
|
3825
|
3400
|
2975
|
2550
|
2125
|
4
|
Процент от стоимости в начал года
|
тыс. руб
|
|
510
|
510
|
459
|
408
|
357
|
306
|
|
Стоимость недвижи-мости
|
|
|
2007
|
2008
|
2009
|
2010
|
2011
|
2012
|
1
|
Цена продажи недвижимости в конце года
|
тыс. руб
|
|
34333,3
|
51499
|
77249
|
115874
|
17381
|
260718
|
2
|
Налоговые отчисления
|
тыс. руб
|
|
|
|
|
|
|
-36500,6
|
3
|
Выплаты долга за привлеченный капитал
|
тыс. руб
|
|
|
|
|
|
|
-2125
|
|
Чистые кассовые поступления от цены продажи недвижимости
|
222093
|
|
Расчет кассовых поступлений
|
Нач. 2007
|
Кон.2007
|
2008
|
2009
|
2010
|
2011
|
2012
|
1
|
Начальная стоимость недвижимости
|
|
-12700
|
|
|
|
|
|
|
2
|
Инвестиции в строительство
|
|
-7000
|
|
|
|
|
|
|
3
|
Заемный капитал
|
|
4250
|
|
|
|
|
|
|
4
|
Погашение займа
|
|
|
|
-425
|
-425
|
-425
|
-425
|
-425
|
5
|
Годовые финансовые результаты после уплаты налога
|
|
|
-510,00
|
6287,5
|
7214,6
|
7956,56
|
8764,4
|
9664,99
|
6
|
Амортизационные отчисления
|
|
|
|
-249
|
-249
|
-249
|
-249
|
-249
|
7
|
Цена продажи недвижимости
|
|
|
|
|
|
|
|
260718
|
8
|
Налоговые отчисления
|
|
|
|
|
|
|
|
-36500,6
|
9
|
Платежи по займу
|
|
|
|
|
|
|
|
-2125
|
|
Кассовые поступления
|
|
-15450
|
-510,00
|
5613,5
|
6540,6
|
7282,56
|
8090,4
|
231084
|
3. Расчет основных показателей эффективности инвестиционного проекта реконструкции нежилого здания и их анализ
|
Скачать 254.12 Kb.