ФинМен-КОНТР-Раб-08. Методические указания по выполнению, задания и последовательность работы

• Название: Методические указания по выполнению, задания и последовательность работы
• Анкор: ФинМен-КОНТР-Раб-08.doc
• Дата: 14.09.2018
• Размер: 0.94 Mb.
• Имя файла: ФинМен-КОНТР-Раб-08.doc
• Тип: Методические указания; #24555
• страница: 10 из 13

Таблица 6

Количественные характеристики проектов вложения капитала. Вариант 6.

№ со-бы-тия	Проект 1		Проект 2		Проект 3		Проект 4		Проект 5		№ про-екта	Величина дохода			Вероятность получения дохода
	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений		Среднеожидаемая	Макси-мальная	Мини-мальная	Максима-льного	Минима-льного
1.	218	13	920	15	410	20	560	13	500	18	6	450	940	260	0,20	0,40
2.	379	22	680	23	520	17	980	37	250	25
3.	400	7	440	30	740	25	105	10	480	41	7	600	760	380	0,35	0,15
4.	475	18	1100	6	550	30	375	15	1300	11
5.	928	5	335	24	280	10	450	26	740	34	8	740	1000	560	0,15	0,38
6.	340	40	570	16	950	15	270	40	620	30
7.	279	22	780	25	1400	25	700	14	930	15	9	440	1020	270	0,10	0,50
8.	523	17	235	6	360	25	820	22	508	26
9.	630	20	800	20	620	40	630	18	402	30	10	370	700	220	0,17	0,25
10.	815	7	650	15	300	27	870	15	300	15

Таблица 7

Количественные характеристики проектов вложения капитала. Вариант 7.

№ со-бы-тия	Проект 1		Проект 2		Проект 3		Проект 4		Проект 5		№ про-екта	Величина дохода			Вероятность получения дохода
	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений		Среднеожидаемая	Макси-мальная	Мини-мальная	Максима- льного	Минима- льного
1.	105	18	170	15	120	14	270	18	335	30	6	660	1180	360	0,20	0,30
2.	826	24	560	10	250	25	560	26	110	22
3.	244	20	700	15	270	27	970	32	400	25	7	700	1100	230	0,25	0,10
4.	300	15	240	25	1000	12	1500	25	270	35
5.	425	45	380	28	540	34	580	17	450	15	8	430	960	120	0,15	0,28
6.	715	32	850	30	620	20	440	30	560	43
7.	800	30	1100	11	480	22	830	27	475	34	9	540	780	350
8.	1225	21	800	45	700	7	760	25	800	57
9.	470	16	970	30	940	10	600	35	620	26	10	730	880	240	0,35	0,12
10.	330	27	320	18	370	35	400	28	980	28

Таблица 8

Количественные характеристики проектов вложения капитала. Вариант 8.

№ со-бы-тия	Проект 1		Проект 2		Проект 3		Проект 4		Проект 5		№ про-екта	Величина дохода			Вероятность получения дохода
	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений		Среднеожидаемая	Макси-мальная	Мини-мальная	Макси-мального	Мини-мального
1.	400	20	105	20	170	14	435	20	1000	27	6	600	1000	340	0,32	0,18
2.	360	15	200	26	560	25	200	35	650	15
3.	720	5	450	32	700	7	950	11	430	30	7	740	1080	400	0,15	0,40
4.	550	10	600	25	240	27	1000	19	520	32
5.	390	17	300	17	380	34	130	7	740	51	8	370	660	240	0,16	0,24
6.	410	13	560	30	850	18	840	15	800	18
7.	200	22	720	31	1100	22	725	37	920	20	9	690	820	560	0,31	0,28
8.	270	18	900	17	800	30	645	30	450	24
9.	430	24	820	24	970	15	400	16	300	16	10	640	1170	440	0,40	0,25
10.	700	6	400	36	320	35	1500	21	600	42

Таблица 9

Количественные характеристики проектов вложения капитала. Вариант 9.

№ со-бы-тия	Проект 1		Проект 2		Проект 3		Проект 4		Проект 5		№ про-екта	Величина дохода			Вероятность получения дохода
	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений		Среднеожидаемая	Макси-мальная	Мини-мальная	Макси-мального	Мини-мального
1.	550	25	830	21	316	10	500	18	317	13	6	460	860	260	0,15	0,35
2.	380	20	725	19	425	17	250	25	560	22
3.	670	16	650	16	768	15	480	41	837	7	7	590	900	400	0,20	0,25
4.	1050	7	370	12	834	20	1300	11	422	10
5.	980	10	400	30	522	14	740	34	230	25	8	650	1220	430	0,30	0,15
6.	580	31	520	27	1020	8	620	30	598	8
7.	640	35	335	11	920	25	930	15	700	5	9	740	930	260	0,15	0,10
8.	920	17	1000	9	1100	5	508	26	438	14
9.	700	24	570	15	640	38	400	20	716	8	10	570	960	390	0,25	0,17
10.	830	36	410	20	435	25	300	15	695	8

Таблица 10

Количественные характеристики проектов вложения капитала. Вариант 10.

№ со-бы-тия	Проект 1		Проект 2		Проект 3		Проект 4		Проект 5		№ про-екта	Величина дохода			Вероятность получения дохода
	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений	Получ. доход	Число наблюдений		Среднеожидаемая	Макси-мальная	Мини-мальная	Максима-льного	Минима-льного
1.	105	18	440	20	990	32	290	18	120	12	6	560	800	240	0,14	0,36
2.	826	24	220	35	360	14	580	25	220	34
3.	244	20	970	11	670	25	990	32	550	18	7	640	920	370	0,40	0,20
4.	300	15	1020	19	450	17	1480	25	800	26
5.	425	45	150	7	390	20	600	17	140	13	8	800	1520	460	0,17	0,27
6.	715	32	860	15	560	22	460	30	350	38
7.	800	30	740	37	1040	33	850	27	470	50	9	580	850	220	0,25	0,14
8.	1225	21	660	30	820	17	780	25	390	29
9.	470	16	420	16	740	28	620	35	1220	5	10	720	1220	590	0,32	0,24
10.	330	27	1520	21	720	25	420	28	500	15

Задание №3

формирование портфеля ценных бумаг
Цель: получение практических навыков формирования по заданному критерию оптимального портфеля ценных бумаг

Задания и последовательность выполнения контрольной работы

Предположим, что портфель ценных бумаг состоит из акций четырех типов А, Б, С, Д. Норма дивиденда по данным акциям приведена в таблице 2 исходных данных.

Вероятность наступления выделенных типов состояния экономики по вариантам исходных данных представлена в таблице 3.

Доля акций различного типа и соответствующие им коэффициенты «бета» представлены в таблице 4.

С учетом исходных данных, содержащихся в таблицах 2-4,в контрольной работе необходимо:

1. 
   Определить вид риска и оценить его степень по показателям дисперсии среднего квадратического отклонения и коэффициента вариации.
   
2. 
   Сопоставить «бета» коэффициент по акциям j-го типа со значения данного показателя в целом по портфелю ценных бумаг.
   
3. 
   Результаты расчета оформить в виде таблицы 1.
   
4. 
   По данным таблицы 1 сделать выводы о доходности и степени риска портфеля ценных бумаг.
   
5. 
   Подготовить предложение об изменении структуры портфеля (соотношение удельного веса различных типов акций) в пользу:
   

а) агрессивного портфеля, ориентированного на рост доходов;

б) консервативного портфеля, преследующего цель обеспечения безопасности вложений.

Показатели риска по портфелю ценных бумаг Показатели	Виды акций				В целом по профилю
	А	В	С	Д
1. Ожидаемая средняя норма дивиденда					Х
2. Вариация (дисперсия)					Х
3. Среднее квадратичное отклонение					Х
4. Коэффициент вариации					Х
5. Бета коэффициент

3. Исходные данные

Таблица 2.

Доходность различных типов акций

Состояние_экономики__Норма_дивиденда_(%)_по_акции__А'>Состояние экономики	Норма дивиденда (%) по акции
	А	Б	С	Д
Глубокий спад	8,0	12,0	-3,0	-2,0
Небольшой спад	8,0	11,0	7,0	8,0
Средний рост	8,0	9,0	11,0	14,0
Небольшой подъем	8,0	8,5	14,0	16,0
Мощный подъем	8,0	8,0	21,0	26,0

Таблица 3.

Состояние экономики и оценка вероятности

Состояние экономики	Варианты
	1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
Глубокий спад	0,05	0,06	0,07	0,08	0,09	0,1	0,11	0,12	0,13	0,14
Небольшой спад	0,2	0,19	0,18	0,17	0,16	0,15	0,21	0,22	0,23	0,24
Средний рост	0,5	0,49	0,48	0,47	0,46	0,45	0,44	0,43	0,42	0,41
Небольшой подъем	0,2	0,2	0,2	0,2	0,2	0,2	0,13	0,11	0,09	0,07
Мощный подъем	0,05	0,06	0,07	0,08	0,09	0,1	0,11	0,12	0,13	0,14

Таблица 4.

Структура портфеля ценных бумаг по вариантам исходных данных

Вид акции	Бета	Доля портфеля (%) по вариантам
		1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
А	0,9	25	26	27	28	29	30	31	32	33	34
Б	1,6	25	24	23	22	21	20	19	18	17	16
С	1,0	25	14	15	16	17	18	19	20	21	22
Д	0,7	25	36	35	34	33	32	31	30	29	28