ВКР-Анализ и пути повышения финансовой устойчивости предприятия. ВКР-Анализ и пути повышения финансовой устойчивости предприятия.. Российский государственный профессионально педагогический университет
 Скачать 1.21 Mb.
|
|
2.4 Анализ состояния основных и оборотных фондов Основные фонды предприятия составляют основу его материально- технической базы. Основные средства и основные фонды тождественны. Основные средства это основные фонды, выраженные в стоимостном измерении. Они являются частью внеоборотных активов и учитываются в 1 разделе бухгалтерского баланса. Финансовое состояние ООО «САЮС, ЛТД» характеризуется размещением и использованием средств и источников их формирования – поэтому стоит проанализировать состав и структуру активов Таблица 13 - Анализ состава и структуры активов предприятия Актив баланса 2013 год 2014 год 2015 год Изменение: 2015– 2013 гг. Тыс. руб. % к итогу Тыс. руб. % к итогу Тыс. руб. % к итогу Тыс. руб. Темп роста % 1. Имущество, всего 58542 100,0 74509 100,0 82278 100,00 23736 140,55 В том числе: 1.1 Внеоборотные активы 10392 17,75 12690 17,03 35765 43,47 25373 344,16 1. 2. Оборотные активы 48150 82,25 61819 82,97 46513 56,53 -1637 96,60 из них: 1.2.1. Запасы 13535 23,12 34708 46,58 17132 20,82 3597 126,58 1.2.2. Дебиторская задолженность 7184 12,27 4878 6,55 3188 3,87 -3996 44,38 1.2.3. Денежные средства 27420 46,84 22218 29,82 26083 31,70 -1337 95,12 41 По результатам проведенного анализа можно что в отчетном периоде стоимость имущества предприятия возросла на 40,0 % и составила 82 278 тыс.руб., причем структура активов предприятия изменилась несущественно Структура имущества ООО «САЮС, ЛТД» характеризуется наибольшим удельным весом в его составе оборотных активов (82,25% - 2013 год; 82,97% - 2014 год, 56,53% - 2015 год). Снижение доли оборотных активов в анализируемом периоде было полностью обеспечено снижением привлеченных средств. Следует отметить, что структура оборотных средств предприятия на конец 2015 года существенно изменилась и эти изменения оцениваются вполне положительно. Для создания целостной картины далее следует проанализировать состав и структуру имеющихся пассивов предприятия ООО «САЮС, ЛТД» (анализ проведем по данным финансовой отчетности). Таблица 14 - Анализ состава и структуры пассивов предприятия Пассивы 2013 год 2014 год 2015 год Изменение: 2015-2013 гг. Тыс. руб. % к итогу Тыс. руб. % к итогу Тыс. руб. % к итогу Тыс. руб. Темп роста, % 1. Источники, всего 58542 100,0 74509 100,00 82278 100,0 23736 140,55 В том числе: 1.1.Собствен- ный капитал 13304 22,73 23876 32,04 41215 50,09 27911 309,79 1.2. Заемный капитал 45238 77,27 50633 67,96 41063 49,91 -4175 90,77 из них: 1.2.1.Долгос- рочные обязательства 1137 1,94 1246 1,67 2317 2,82 1180 203,78 1.2.2.Кратко- срочныеобязате льства 0 0,00 0 0,00 0 0,00 0 0,00 1.2.3.Кредиторс кая задолженность 44101 75,33 49387 66,28 38746 47,09 -5355 87,86 42 В результате проведенного анализа состава и структуры пассивов видно, что в структуре источников имущества ООО «САЮС, ЛТД» преобладают заемные средства. Это является не очень хорошей тенденцией, и говорит о том, что капитала предприятия не хватает и предприятию пришлось прибегнуть к заемным источникам финансирования. В соответствии с этим в будущем из оборота придется отвлекать средства – для покрытия займов в будущем. Результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия определяют в первую очередь затраты, причем неважно, какой деятельностью занимается компания, какую имеет организационно-правовую форму. Именно объем затрат является определяющим элементом при анализе и расчете основных показателей эффективности деятельности. Поэтому важно, чтобы управление затратами в хозяйствующем субъекте представляло собой единый и максимально скоординированный процесс. Он предполагает наличие контроля над возникновением издержек еще на этапе осуществления планирования финансово-хозяйственной деятельности. Кроме того, для управления издержками на предприятии должны быть структурированы бизнес-процессы. Это позволяет ввести управление в систему. Следует отметить, что она будет определять организационную структуру всего предприятия. Не всегда на предприятии необходима система управления затратами. Она будет эффективной лишь в том случае, когда сможет оказать реальное влияние на результаты деятельности компании, то есть когда товары, продукция и услуги предприятия будут рентабельными. Управление затратами, помимо всего прочего, должно учитывать характер издержек. Они могут быть как внешними, так и внутренними. Специалисты в сфере управления затратами советуют, прежде всего, снижать именно внешние издержки (сырье, материалы, проценты по кредитам и прочие), так как они гораздо менее гибкие по сравнению с внутренними (оплата труда и общехозяйственные расходы). Помимо указанной выше классификации, затраты, в зависимости от объема выпускаемой продукции, бывают условно-постоянными, условно-переменными и смешанными. Обычно для управления затратами используется такой метод, как калькулирование, которое может осуществляться как по элементам, так и по статьям калькуляции. Управление затратами на предприятии может быть осуществлено с помощью разнообразных методов стратегического и оперативного управления. Все зависит от целей управления и, конечно же, от наличия необходимых для их применения условий. Под методом управления понимается алгоритм действий. Довольно популярным стало управление затратами с использованием АВС-анализа. Сущность его заключается в следующем: калькулированию подвергаются затраты по функциональным видам деятельности предприятия, например, по производству, маркетингу, сбыту и т.д. Благодаря этому становятся видны не только себестоимость товаров, но и то, какой уровень затрат приходится на те или иные бизнес-процессы. Следует отметить, что важное место в управлении издержками должен занимать факторный анализ. Он позволяет определить основные затратообразующие факторы, а также степень их влияния на общую величину затрат и зависимость между собой. Это дает возможность произвести управление затратами на обеспечение качества в долгосрочном периоде, а также оказать непосредственное воздействие на объем полных издержек организации. Результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия определяют в первую очередь затраты, причем неважно, какой деятельностью занимается компания, какую имеет организационно-правовую форму. Именно объем затрат является определяющим элементом при анализе и расчете основных показателей эффективности деятельности. Поэтому важно, чтобы управление затратами в хозяйствующем субъекте представляло собой единый и максимально скоординированный процесс. Он предполагает наличие контроля над возникновением издержек еще на этапе осуществления планирования финансово-хозяйственной деятельности. Кроме того, для управления издержками на предприятии должны быть структурированы бизнес-процессы. Это позволяет ввести управление в систему. Следует отметить, что она будет определять организационную структуру всего предприятия. Не всегда на предприятии необходима система управления затратами. Она будет эффективной лишь в том случае, когда сможет оказать реальное влияние на результаты деятельности компании, то есть когда товары, продукция и услуги предприятия будут рентабельными. Управление затратами, помимо всего прочего, должно учитывать характер издержек. Они могут быть как внешними, так и внутренними. Специалисты в сфере управления затратами советуют, прежде всего, снижать именно внешние издержки (сырье, материалы, проценты по кредитам и прочие), так как они гораздо менее гибкие по сравнению с внутренними (оплата труда и общехозяйственные расходы). Помимо указанной выше классификации, затраты, в зависимости от объема выпускаемой продукции, бывают условно-постоянными, условно-переменными и смешанными. Обычно для управления затратами используется такой метод, как калькулирование, которое может осуществляться как по элементам, так и по статьям калькуляции. Управление затратами на предприятии может быть осуществлено с помощью разнообразных методов стратегического и оперативного управления. Все зависит от целей управления и, конечно же, от наличия необходимых для их применения условий. Под методом управления понимается алгоритм действий. Довольно популярным стало управление затратами с использованием АВС-анализа. Сущность его заключается в следующем: калькулированию подвергаются затраты по функциональным видам деятельности предприятия, например, по производству, маркетингу, сбыту и т.д. Благодаря этому становятся видны не только себестоимость товаров, но и то, какой уровень затрат приходится на те или иные бизнес-процессы. Следует отметить, что важное место в управлении издержками должен занимать факторный анализ. Он позволяет определить основные затратообразующие факторы, а также степень их влияния на общую величину затрат и зависимость между собой. Это дает возможность произвести управление затратами на обеспечение качества в долгосрочном периоде, а также оказать непосредственное воздействие на объем полных издержек организации. Результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия определяют в первую очередь затраты, причем неважно, какой деятельностью занимается компания, какую имеет организационно-правовую форму. Именно объем затрат является определяющим элементом при анализе и расчете основных показателей эффективности деятельности. Поэтому важно, чтобы управление затратами в хозяйствующем субъекте представляло собой единый и максимально скоординированный процесс. Он предполагает наличие контроля над возникновением издержек еще на этапе осуществления планирования финансово-хозяйственной деятельности. Кроме того, для управления издержками на предприятии должны быть структурированы бизнес-процессы. Это позволяет ввести управление в систему. Следует отметить, что она будет определять организационную структуру всего предприятия. Не всегда на предприятии необходима система управления затратами. Она будет эффективной лишь в том случае, когда сможет оказать реальное влияние на результаты деятельности компании, то есть когда товары, продукция и услуги предприятия будут рентабельными. Управление затратами, помимо всего прочего, должно учитывать характер издержек. Они могут быть как внешними, так и внутренними. Специалисты в сфере управления затратами советуют, прежде всего, снижать именно внешние издержки (сырье, материалы, проценты по кредитам и прочие), так как они гораздо менее гибкие по сравнению с внутренними (оплата труда и общехозяйственные расходы). Помимо указанной выше классификации, затраты, в зависимости от объема выпускаемой продукции, бывают условно-постоянными, условно-переменными и смешанными. Обычно для управления затратами используется такой метод, как калькулирование, которое может осуществляться как по элементам, так и по статьям калькуляции. Управление затратами на предприятии может быть осуществлено с помощью разнообразных методов стратегического и оперативного управления. Все зависит от целей управления и, конечно же, от наличия необходимых для их применения условий. Под методом управления понимается алгоритм действий. Довольно популярным стало управление затратами с использованием АВС-анализа. Сущность его заключается в следующем: калькулированию подвергаются затраты по функциональным видам деятельности предприятия, например, по производству, маркетингу, сбыту и т.д. Благодаря этому становятся видны не только себестоимость товаров, но и то, какой уровень затрат приходится на те или иные бизнес-процессы. Следует отметить, что важное место в управлении издержками должен занимать факторный анализ. Он позволяет определить основные затратообразующие факторы, а также степень их влияния на общую величину затрат и зависимость между собой. Это дает возможность произвести управление затратами на обеспечение качества в долгосрочном периоде, а также оказать непосредственное воздействие на объем полных издержек организации. Одним из основных критериев, характеризующих финансовое состояние современного предприятия, является платежеспособность. Платежеспособность – это возможность предприятия современно и в полном размере расплатиться по своим обязательствам за счет оборотных активов, срок превращения в деньги которых соответствует сроку погашения обязательств. Платежеспособность предприятия тесно связана с понятием ликвидности разных видов имущества. Ликвидность – это способность того или иного вида актива превращается в денежную форму в процессе реализации. У различных видов активов разная ликвидность, одни активы являются более ликвидными, другие активы – менее. Анализ платежеспособности необходимо начинать с оценки динамики основных коэффициентов, характеризующих платежеспособность. На основании данных бухгалтерского баланса предприятия ООО «САЮС, ЛТД» проанализируем его финансовое состояние и дадим ему оценку. Таблица 15 - Анализ ликвидности ООО «САЮС, ЛТД» Коэффициенты платежеспособности 2013 год 2014 год 2015 год Изменени е, +- Коэффициент абсолютной ликвидности 0,10 0,10 0,47 +0,0016 Коэффициент быстрой ликвидности 0,12 0,18 0,47 +0,0016 Коэффициент текущей ликвидности 0,235 0,346 0,547 +0,201 Следуя данным представленной таблицы, можно сделать такие выводы. Коэффициент абсолютной ликвидности показывающий, какая часть краткосрочных обязательств предприятия может быть погашена за счет 43 имеющейся у него денежной наличности в ближайшее время, на предприятии на конец 2015 года составил – 0,47 (или 47,0%), в 2014 году – 0,10 (10,0%), в 2013 году – 0,10 (10,0%). Это говорит о том, что 47% кредиторской задолженности ООО «САЮС, ЛТД» при предъявлении кредиторами к оплате может быть погашена. Коэффициент быстрой ликвидности в ООО «САЮС, ЛТД» на конец 2015 году составил – 0,47 (47,0%), в 2014 году – 0,18 (или 18,0%); в 2013 году – 0,12 (или 12,0%). Данный показатель полностью аналогичен коэффициенту абсолютной ликвидности и говорит о том, что 47% долгов предприятия ООО «САЮС, ЛТД» могут быть погашены при предъявлении. Коэффициент текущей ликвидности, отражающий какую часть текущих обязательств по кредитам и расчетам можно погасить, мобилизовав все оборотные средства, на предприятии ООО «САЮС, ЛТД» на конец 2015 года составил – 0,547 (для сравнения в 2014 году – 0,346; в 2013 году – 0,235). Говорит это о том, что в 2015 году 54,7% текущих обязательств по кредитам и расчетам (кредиторская задолженность) предприятия ООО «САЮС, ЛТД» сможет погасить, если мобилизует все свои оборотные средства. Более наглядно динамика показателей ликвидности ООО «САЮС, ЛТД» представлена на рисунке 16 Рисунок 16 - Динамика показателей ликвидности ООО «САЮС, ЛТД» 0 0,1 0,2 0,3 0,4 0,5 0,6 2013 год 2014 год 2015 год 0,1 0,1 0,47 0,12 0,18 0,47 0,235 0,346 0,547 Коэффициент абсолютной ликвидности Коэффициент быстрой ликвидности Коэффициент текущей ликвидности 44 Для погашения текущих активов хозяйствующих субъектов (предприятий и организаций) могут использоваться разнообразные виды активов, которые различаются между собой временем, необходимым для превращения их в денежную наличность. Для определения степени ликвидности баланса необходимо сопоставить виды активов, реализуемые к определенному сроку, с видами обязательств, которые к этому же сроку должны быть оплачены. Если при таком сопоставлении реализация активов дает сумму, достаточную для погашения обязательств, то в этой части баланс считается ликвидным, а предприятие платежеспособным. При неблагоприятном соотношении, когда пассивные обязательства превышают соответствующие активы, баланс считается неликвидным, а предприятие неплатежеспособным. Сегодня мы считаемся свидетелями полнейшего финансового кризиса, который тронул без малого все отрасли экономики. В организовавшийся конкурентной борьбе и непрерывной борьбы часть предприятий и организаций, оказалось обреченным на исчезновение. Оставшиеся, сумевшие выдержать и выстоять, должны были усваивать условия выживания в условиях громаднейшего риска и неопределенности, когда все вывода нужно принимать лично без руководств и указов сверху. В новейших рыночных обстоятельствах организации очутились в тесной связи с внешней средой, к какой нужно было приспосабливаться. В современных обстоятельствах ведения бизнеса одной из значимых задач является нахождение баланса между уровнем платежеспособности и финансовой устойчивостью компании. Несмотря на то, что каждая из этих категорий является составляющей финансового равновесия компании, финансовую независимость как прогноз платежеспособности компании в долгосрочном периоде можно проанализировать с помощью показателей финансовой устойчивости. В отличие от показателей ликвидности и кредитоспособности показатели финансовой устойчивости являются важными для внутренних пользователей финансовой информации в организации. 2.5 Анализ и оценка показателей платежеспособности предприятия. Информационной базой для проведения анализа (диагностики) служит бухгалтерская (внешняя) отчетность: 1) форма № 1 «Бухгалтерский баланс» (приложение А); 2) форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках» (приложение Б); 3) форма № 3 «Отчет о движении капитала»; 4) форма № 4 «Отчет о движении денежных средств»; 5) форма № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу». В процессе экспресс-анализа ООО «САЮС, ЛТД» рассчитываются показатели рентабельности: 1) Общая рентабельность совокупных активов (отношение общей суммы прибыли от всех видов деятельности до выплаты процентов и налогов) — характеризует, сколько прибыли получено на рубль вложенного капитала для 45 всех заинтересованных сторон: предприятия, кредиторов, государства и работников предприятия. 2) Рентабельность основной (операционной) деятельности — отношение суммы прибыли от основной деятельности до выплаты процентов и налогов к среднегодовой сумме активов, задействованных в основном операционном процессе, то есть в процессе снабжения, производства и сбыта продукции, в состав которых не включаются незавершенное строительство, не установленное оборудование, сданное в аренду имущество, долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения, НДС по приобретенным активам, задолженность учредителей по взносам в уставный фонд. 3) Рентабельность собственного капитала (характеризует уровень прибыльности собственного капитала) — отношение чистой прибыли к среднегодовой сумме собственного капитала. При расчете средней величины собственного капитала следует из итога по разд. III баланса вычесть задолженность учредителей по взносам в уставный фонд (стр. 241 баланса). 4) Рентабельность продаж (отношение брутто-прибыли от реализации продукции к выручке-нетто от реализации продукции) — характеризует уровень прибыльности продукции. 5) Рентабельность затрат (отношение брутто-прибыли от реализации продукции к полной себестоимости реализованной продукции) — характеризует окупаемость затрат. На данном этапе анализа финансового состояния ООО «САЮС, ЛТД» рассчитаем показатели рентабельности, которые характеризуют эффективность организации в целом, а также доходность различных направлений деятельности (производственной, предпринимательской, инвестиционной), окупаемость затрат и др. Они более полно, нежели прибыль, характеризуют результаты хозяйствования, т.к. их величина показывает соотношение эффекта с использованными ресурсами и наличными. 46 Расчеты показателей рентабельности ООО «САЮС, ЛТД» по данным бухгалтерской отчетности приведены в табл. 17 егодня мы считаемся свидетелями полнейшего финансового кризиса, который тронул без малого все отрасли экономики. В организовавшийся конкурентной борьбе и непрерывной борьбы часть предприятий и организаций, оказалось обреченным на исчезновение. Оставшиеся, сумевшие выдержать и выстоять, должны были усваивать условия выживания в условиях громаднейшего риска и неопределенности, когда все вывода нужно принимать лично без руководств и указов сверху. В новейших рыночных обстоятельствах организации очутились в тесной связи с внешней средой, к какой нужно было приспосабливаться. В современных обстоятельствах ведения бизнеса одной из значимых задач является нахождение баланса между уровнем платежеспособности и финансовой устойчивостью компании. Несмотря на то, что каждая из этих категорий является составляющей финансового равновесия компании, финансовую независимость как прогноз платежеспособности компании в долгосрочном периоде можно проанализировать с помощью показателей финансовой устойчивости. В отличие от показателей ликвидности и кредитоспособности показатели финансовой устойчивости являются важными для внутренних пользователей финансовой информации в организации. Таблица 17-Анализ уровня и динамики показателей рентабельности ООО «САЮС, ЛТД». Наименование показателя 2014 2015 Изменение (+,-) Темпы роста, % Выручка (нетто) от продаж продукции, тыс. руб. 24576 27666 3090 112 Полная себестоимость реализованной продукции, тыс. руб. 17340 19520 2180 112 Прибыль от продаж, тыс. руб. 7236,00 8146,00 910 112 Балансовая прибыль, тыс. руб. 7358 8215 857 111,6 Чистая прибыль, тыс. руб. -1048,00 -1616,00 -568 154 Средняя стоимость активов (имущества), тыс. руб. 8239 11947 3708 145 Рентабельность продаж ООО «САЮС, ЛТД» По прибыли от реализации продукции, % (пункт 3 : пункт 1 x 100) 29,4 29,5 0,1 х По чистой прибыли, % (пункт 5 : пункт 1 x 100) -4,2 -5,8 -1,6 х Рентабельность продукции ООО «САЮС, ЛТД» По прибыли от реализации продукции, % (пункт 3 : пункт 2 x 100) 41,7 41,7 х х По чистой прибыли, % (пункт 5 : пункт 2 x 100) -6 -8,2 -2,2 х Рентабельность активов (имущества) ООО «САЮС, ЛТД» По балансовой прибыли, % (пункт 4 : пункт 6 x 100) 89,3 68,7 -20,6 х По чистой прибыли, % (пункт 5 : пункт 6 x 100) -12,7 -13,5 -0,8 х Источник: составлено автором по данным предприятия Сегодня мы считаемся свидетелями полнейшего финансового кризиса, который тронул без малого все отрасли экономики. В организовавшийся конкурентной борьбе и непрерывной борьбы часть предприятий и организаций, оказалось обреченным на исчезновение. Оставшиеся, сумевшие выдержать и выстоять, должны были усваивать условия выживания в условиях громаднейшего риска и неопределенности, когда все вывода нужно принимать лично без руководств и указов сверху. В новейших рыночных обстоятельствах организации очутились в тесной связи с внешней средой, к какой нужно было приспосабливаться. В современных обстоятельствах ведения бизнеса одной из значимых задач является нахождение баланса между уровнем платежеспособности и финансовой устойчивостью компании. Несмотря на то, что каждая из этих категорий является составляющей финансового равновесия компании, финансовую независимость как прогноз платежеспособности компании в долгосрочном периоде можно проанализировать с помощью показателей финансовой устойчивости. В отличие от показателей ликвидности и кредитоспособности показатели финансовой устойчивости являются важными для внутренних пользователей финансовой информации в организации. Рентабельность продаж - один из основных показателей – отражает доходность вложенных средств в основное производство. Рентабельность продаж рассчитывается как по прибыли от продаж, так и по чистой прибыли. Для ООО «САЮС, ЛТД» правомерен расчет данного показателя по прибыли от продаж, т.к. в текущей деятельности организации операционная и внереализационная деятельности значительны. Следовательно, чистая 47 прибыль является результатом не только выручки от продаж, но и доходов от операционной и внереализационной деятельности и поэтому соотнесение чистой прибыли только с величиной выручки от продаж приводит к завышению истинного значения рентабельности. Сегодня мы считаемся свидетелями полнейшего финансового кризиса, который тронул без малого все отрасли экономики. В организовавшийся конкурентной борьбе и непрерывной борьбы часть предприятий и организаций, оказалось обреченным на исчезновение. Оставшиеся, сумевшие выдержать и выстоять, должны были усваивать условия выживания в условиях громаднейшего риска и неопределенности, когда все вывода нужно принимать лично без руководств и указов сверху. В новейших рыночных обстоятельствах организации очутились в тесной связи с внешней средой, к какой нужно было приспосабливаться. В современных обстоятельствах ведения бизнеса одной из значимых задач является нахождение баланса между уровнем платежеспособности и финансовой устойчивостью компании. Несмотря на то, что каждая из этих категорий является составляющей финансового равновесия компании, финансовую независимость как прогноз платежеспособности компании в долгосрочном периоде можно проанализировать с помощью показателей финансовой устойчивости. В отличие от показателей ликвидности и кредитоспособности показатели финансовой устойчивости являются важными для внутренних пользователей финансовой информации в организации. Рентабельность продаж по прибыли от реализации продукции ООО «САЮС, ЛТД» составила в 2014 г. 29,4%, а в 2015 г. – 29,5%. В отчетном периоде на 1 руб. продаж приходилось 0,1 руб. прибыли от продаж. Рентабельность активов по балансовой прибыли организации в 2014 г. составила 89,3 %, а в 2015 г. – 68,7%. Ухудшается использование имущества ООО «САЮС, ЛТД». В таблице 18 представлена форма аналитического баланса в агрегированном виде, заполненная на основе бухгалтерского баланса (см. приложение 1). Сегодня мы считаемся свидетелями полнейшего финансового кризиса, который тронул без малого все отрасли экономики. В организовавшийся конкурентной борьбе и непрерывной борьбы часть предприятий и организаций, оказалось обреченным на исчезновение. Оставшиеся, сумевшие выдержать и выстоять, должны были усваивать условия выживания в условиях громаднейшего риска и неопределенности, когда все вывода нужно принимать лично без руководств и указов сверху. В новейших рыночных обстоятельствах организации очутились в тесной связи с внешней средой, к какой нужно было приспосабливаться. В современных обстоятельствах ведения бизнеса одной из значимых задач является нахождение баланса между уровнем платежеспособности и финансовой устойчивостью компании. Несмотря на то, что каждая из этих категорий является составляющей финансового равновесия компании, финансовую независимость как прогноз платежеспособности компании в долгосрочном периоде можно проанализировать с помощью показателей финансовой устойчивости. В отличие от показателей ликвидности и кредитоспособности показатели финансовой устойчивости являются важными для внутренних пользователей финансовой информации в организации. Таблица 18 - Баланс предприятия в агрегированном виде за 2013-2015 гг., тыс. руб. Актив 2013 2014 2015 Изменение +/- 2014/2013 2015/2014 2015/2013 Внеоборотные активы 234 298 359 64 60 125 Оборотные активы 6 449 9 497 13 741 3048 4244 7292 Запасы и затраты 196 209 245 13 36 49 Краткосрочная дебиторская задолженность 6 164 9 205 13 377 3041 4172 7213 Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения 89 83 118 -6 35 29 Прочие оборотные активы. 0 0 1 - 1 1 Баланс 6 683 9 795 14 100 3112 4305 7417 Пассив Собственный капитал 3 435 7 178 4 642 3743 -2536 1207 Долгосрочные пассивы 0 0 0 0 Долгосрочные займы и кредиты 0 0 0 0 Прочие долгосрочные пассивы 0 0 0 0 Краткосрочные пассивы 3 248 2 617 9 458 -631 6841 6210 Краткосрочные займы и кредиты 0 0 0 0 Кредиторская задолженность 3 248 2 617 9 458 -631 6841 6210 Прочие краткосрочные пассивы 0 0 0 0 Баланс 6 683 9 795 14 100 3112 4305 7417 Источник: составлено автором по данным предприятия Сегодня мы считаемся свидетелями полнейшего финансового кризиса, который тронул без малого все отрасли экономики. В организовавшийся конкурентной борьбе и непрерывной борьбы часть предприятий и организаций, оказалось обреченным на исчезновение. Оставшиеся, сумевшие выдержать и выстоять, должны были усваивать условия выживания в условиях громаднейшего риска и неопределенности, когда все вывода нужно принимать лично без руководств и указов сверху. В новейших рыночных обстоятельствах организации очутились в тесной связи с внешней средой, к какой нужно было приспосабливаться. В современных обстоятельствах ведения бизнеса одной из значимых задач является нахождение баланса между уровнем платежеспособности и финансовой устойчивостью компании. Несмотря на то, что каждая из этих категорий является составляющей финансового равновесия компании, финансовую независимость как прогноз платежеспособности компании в долгосрочном периоде можно проанализировать с помощью показателей финансовой устойчивости. В отличие от показателей ликвидности и кредитоспособности показатели финансовой устойчивости являются важными для внутренних пользователей финансовой информации в организации. 48 На основе таблицы 18 заполняется сравнительный аналитический баланс (таблица 19). Таблица 19 – Сравнительный аналитический баланс, тыс. руб. Статья баланса Абсолютная величина Удельный вес Изменение денежных средств Начало Конец Начало Конец Абс. Вел. Уд. вес АКТИВ I. Внеоборотнаые активы 298 359 3,04 2,55 61 -0,50 II. Оборотные активы 9 497 13 741 96,96 97,45 4244 0,50 В том числе: 0,00 0,00 0 0,00 - запасы 209 245 2,13 1,74 36 -0,40 - дебиторская задолженность 9 205 13 377 93,98 94,87 4172 0,90 - денежные средства и КФВ 9 205 13 377 93,98 94,87 4172 0,90 - прочие оборотные активы 0 1 0,00 0,01 1 0,01 БАЛАНС 9 795 14 100 4305 0,00 ПАССИВ 0 0,00 III. Капитал и резервы 7 178 4 642 73,28 32,92 -2536 -40,36 IV. Долгосрочные обязательства 0 0 0,00 0,00 0 0,00 V. Краткосрочные обязательства 2 617 9 458 26,72 67,08 6841 40,36 В том числе: 0,00 0,00 0 0,00 - заемные средства 0,00 0,00 0 0,00 - кредиторская задолженность 2 617 9 458 26,72 67,08 6841 40,36 - прочие пассивы 0,00 0,00 0 0,00 БАЛАНС 9 795 14 100 100 100 4305 0,00 Источник: составлено автором по данным предприятия Сегодня мы считаемся свидетелями полнейшего финансового кризиса, который тронул без малого все отрасли экономики. В организовавшийся конкурентной борьбе и непрерывной борьбы часть предприятий и организаций, оказалось обреченным на исчезновение. Оставшиеся, сумевшие выдержать и выстоять, должны были усваивать условия выживания в условиях громаднейшего риска и неопределенности, когда все вывода нужно принимать лично без руководств и указов сверху. В новейших рыночных обстоятельствах организации очутились в тесной связи с внешней средой, к какой нужно было приспосабливаться. В современных обстоятельствах ведения бизнеса одной из значимых задач является нахождение баланса между уровнем платежеспособности и финансовой устойчивостью компании. Несмотря на то, что каждая из этих категорий является составляющей финансового равновесия компании, финансовую независимость как прогноз платежеспособности компании в долгосрочном периоде можно проанализировать с помощью показателей финансовой устойчивости. В отличие от показателей ликвидности и кредитоспособности показатели финансовой устойчивости являются важными для внутренних пользователей финансовой информации в организации. Согласно данным таблицы 19 можно сделать вывод, что наибольшую часть в активе баланса предприятия составляют оборотные активы- 97%. А в пассиве предприятия - капитал и резервы- Итак, опираясь на отчетность, необходимо получить представление о четырех аспектах деятельности организации: имущественное и финансовое положение организации с позиции долгосрочной перспективы (т. е. насколько устойчива данная организация, выгодно ли вкладывать в нее средства и иметь партнерские отношения); финансовые результаты (т. е. прибыльна или убыточна организация); 49 изменения в капитале собственников (т. е. изменение чистых активов организации за счет всех факторов, включая внесение капитала, его изъятие, выплату дивидендов, формирование прибыли или убытка); ликвидность организации (т. е. наличие у него свободных денежных средств как важнейшего элемента стабильной текущей работы в плане ритмичности работы с контрагентами). Для оценки финансового состояния ООО «САЮС, ЛТД» выполнен анализ финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности. Таблица 20 – Анализ платёжеспособности по группам активов и пассивов ООО «САЮС, ЛТД» Групп а активо в 201 3 201 4 201 5 Изменение +/- Темп роста % 2014/20 13 2015/20 14 2015/20 13 2014/20 13 2015/20 14 2015/20 13 А1 89 83 118 -6 35 89 93,25 142 32,58 А2 6 164 9 205 13 377 3041 4172 6 164 149 145 117,02 А3 196 209 246 13 37 196 106 117 25,51 А4 234 298 359 64 61 234 127 120 53,42 Балан с 6 683 9 795 14 100 3112 4305 6 683 146 144 110,98 П1 3 248 2 617 9 458 -631 6841 3 248 80 361 191,19 П2 0 0 0 0 0 0 П3 0 0 0 0 0 0 П4 3 435 7 178 4 642 3743 -2536 3 435 208 65 35,14 Балан с 6 683 9 795 14 100 3112 4305 6 683 146 144 110,98 Источник: составлено автором по данным предприятия Сегодня мы считаемся свидетелями полнейшего финансового кризиса, который тронул без малого все отрасли экономики. В организовавшийся конкурентной борьбе и непрерывной борьбы часть предприятий и организаций, оказалось обреченным на исчезновение. Оставшиеся, сумевшие выдержать и выстоять, должны были усваивать условия выживания в условиях громаднейшего риска и неопределенности, когда все вывода нужно принимать лично без руководств и указов сверху. В новейших рыночных обстоятельствах организации очутились в тесной связи с внешней средой, к какой нужно было приспосабливаться. В современных обстоятельствах ведения бизнеса одной из значимых задач является нахождение баланса между уровнем платежеспособности и финансовой устойчивостью компании. Несмотря на то, что каждая из этих категорий является составляющей финансового равновесия компании, финансовую независимость как прогноз платежеспособности компании в долгосрочном периоде можно проанализировать с помощью показателей финансовой устойчивости. В отличие от показателей ликвидности и кредитоспособности показатели финансовой устойчивости являются важными для внутренних пользователей финансовой информации в организации. Проанализировав платёжеспособность по группам активов и пассивов ООО «САЮС, ЛТД», можно сделать вывод, что все условия платежеспособности выполняются, нет кризиса. (Таблица 21) 50 Таблица 21 – Анализ платёжеспособности по группам активов и пассивов ООО «САЮС, ЛТД» Платежны й излишек (+) или недостаток (-) 201 3 201 4 201 5 Отклонение +/- Прирост, % 2014/201 3 2015/201 4 2015/201 3 2014/201 3 2015/201 4 2015/201 3 А1П1 должно быть больше нуля 3 159 2 534 9 340 -625 6806 6181 80 368 195,66 А2П2 должно быть больше нуля 6 164 9 205 13 377 3041 4172 7213 149 145 117,02 А3П3 должно быть больше нуля 196 209 246 13 37 50 106 117 25,51 А4П4 должно быть меньше нуля 3 201 6 880 4 283 3679 -2597 1082 214 62 33,8 Источник: составлено автором по данным предприятия Сегодня мы считаемся свидетелями полнейшего финансового кризиса, который тронул без малого все отрасли экономики. В организовавшийся конкурентной борьбе и непрерывной борьбы часть предприятий и организаций, оказалось обреченным на исчезновение. Оставшиеся, сумевшие выдержать и выстоять, должны были усваивать условия выживания в условиях громаднейшего риска и неопределенности, когда все вывода нужно принимать лично без руководств и указов сверху. В новейших рыночных обстоятельствах организации очутились в тесной связи с внешней средой, к какой нужно было приспосабливаться. В современных обстоятельствах ведения бизнеса одной из значимых задач является нахождение баланса между уровнем платежеспособности и финансовой устойчивостью компании. Несмотря на то, что каждая из этих категорий является составляющей финансового равновесия компании, финансовую независимость как прогноз платежеспособности компании в долгосрочном периоде можно проанализировать с помощью показателей финансовой устойчивости. В отличие от показателей ликвидности и кредитоспособности показатели финансовой устойчивости являются важными для внутренних пользователей финансовой информации в организации. Как показывают данные таблицы 21 коэффициент автономии в исследуемом периоде уменьшился на 0,18 пункта в 2015 г., значение данного коэффициента в динамике лет меньше нормативного уровня (0,5). Анализируя состояние платежеспособности предприятия, необходимо рассматривать причины финансовых затруднений, частоту их образования и продолжительность просроченных долгов. Сегодня мы считаемся свидетелями полнейшего финансового кризиса, который тронул без малого все отрасли экономики. В организовавшийся конкурентной борьбе и непрерывной борьбы часть предприятий и организаций, оказалось обреченным на исчезновение. Оставшиеся, сумевшие выдержать и выстоять, должны были усваивать условия выживания в условиях громаднейшего риска и неопределенности, когда все вывода нужно принимать лично без руководств и указов сверху. В новейших рыночных обстоятельствах организации очутились в тесной связи с внешней средой, к какой нужно было приспосабливаться. В современных обстоятельствах ведения бизнеса одной из значимых задач является нахождение баланса между уровнем платежеспособности и финансовой устойчивостью компании. Несмотря на то, что каждая из этих категорий является составляющей финансового равновесия компании, финансовую независимость как прогноз платежеспособности компании в долгосрочном периоде можно проанализировать с помощью показателей финансовой устойчивости. В отличие от показателей ликвидности и кредитоспособности показатели финансовой устойчивости являются важными для внутренних пользователей финансовой информации в организации. |