КУРСОВАЯ КЭАРД НАГАЙ Д.В ЭКБ-411. Русская аквакультура
 Скачать 0.62 Mb.
|
|
2.3. Пути повышения деловой активности и оценка вероятности несостоятельности ПАО «Русская аквакультура» Банкротство - это неспособность предприятия удовлетворить требования по оплате товаров, работ и услуг, включая невозможность произвести обязательные платежи в бюджет. При оценке структуры баланса используются критерии, которые определяют неудовлетворительную структуру баланса. В настоящее время коэффициент текущей ликвидности не должен превышать 2. Ваши собственные оборотные активы должны быть обеспечены вашими собственными оборотными активами и также должны иметь стоимость не менее 0,1. Чтобы получить эти коэффициенты, мы вычисляем эти коэффициенты и представляем результаты расчетов в виде таблицы 2.8 Таблица 2.8 Расчёт коэффициентов текущей ликвидности и обеспеченности собственными оборотными средствами Показатели Расчетная формула Информационное обеспечение 2020 2021 2022 Коэффициент текущей ликвидности ОА/КО ББ.1200/1500 1,16 2,87 2,46 Показатели Расчетная формула Информационное обеспечение 2020 2021 2022 Коэффициент обеспеченности собственными о.с. (СК- ВА)/ОА ББ. (1300- 1100)/1200 0,59 0,65 0,14 Исходя из этих расчетов, текущих коэффициентов ликвидности и обеспеченности ПАО "Русская аквакультура" за весь период анализа, с 2020 по 2022 год, структура баланса является удовлетворительной. Фактическая платежеспособность - это способность компании своевременно и в полном объеме погасить свой долг в краткосрочной или долгосрочной перспективе. Вы можете использовать термин текущая платежеспособность для погашения задолженности в течение одного года после отчетной даты и в долгосрочной перспективе из года в год. ПАО "Русская аквакультура" рассчитывает коэффициенты платежеспособности. Например, каждый коэффициент имеет свой собственный стандарт. В таблице 2.9 приведены формулы, использованные для расчета коэффициентов платежеспособности исследуемой организации ПАО "Русская аквакультура", а также нормальные значения этих коэффициентов. Таблица 2.9 Коэффициенты платежеспособности Показатель Формула расчёта Нормальное значение Разъяснение Общий показатель платежеспособности (L1) L1=А1+0,5*А2+0,3 * А3 П1+0,5*П2+0,3* П3 L1>1 (руб.) Показывает, сколько рублей всех оборотных активов фирмы в среднем приходится на 1руб. всех обязательств. Коэффициент абсолютной ликвидности (L2) L2 = А1 П1+П2 L2>0,1 или 0,7 (10-70 коп.) Показывает, сколько рублей наиболее ликвидных активов приходится на 1 руб. Показатель Формула расчёта Нормальное значение Разъяснение Коэффициент «критической оценки» (L3) L3 = А1+А2 П1+П2 L3=0,7 или 0,8 (70-80 коп.). Опт.зн>1 Показывает, сколько рублей текущих активов фирмы приходится на 1 руб. текущих обязательств. Коэффициент текущей ликвидности (L4) L4 = А1+А2+А3 П1+П2 L4>2,0 (2руб.) Опт.зн > (2,5-3,0) Показывает, сколько рублей всех оборотных активов приходится на 1 руб. ее текущих обязательств. Доля оборотных средств в активах (L5) L5 = А1+А2+А3 Б L5 >0,5 Зависит от отраслевой принадлежности фирмы и показывает удельный вес (долю) оборотных средств в ее активах. По данным Бухгалтерского баланса ПАО «Русская аквакультура произведем расчет и проанализируем финансовые коэффициенты платежеспособности на конец 2020-2022 гг. Расчёт коэффициентов сведём в таблицы 2.10.-2.12. Таблица 2.10 Анализ финансовых коэффициентов платежеспособности ПАО «Русская аквакультура на конец 2020-2022 г.г Показатель Расчёт за 2020 г. Результат L1= (1767+0,5*19341+0,3*25960)/(19941+0,5*4033+0,3*253) 0,85 L2= 1767/(19941+4033) 0,07 L3= (1767+19341)/(1941+4033) 0,89 L4= (1767+19341+25960)/(19941+4033) 1,96 L5= (1767+19341+25960)/47068 1 Таблица 2.11 Анализ финансовых коэффициентов платежеспособности ПАО «Русская аквакультура на конец 2020-2022 г.г Показатель Расчёт за 2021 г. Результат L1= (3922+0,5*14816+0,3*20097)/(8368+0,5*0+0,3*0). 2,07 L2= 3922/(8368+0) 0,47 L3= (3922+14816)/(8368+0) 2,24 L4= (3922+14816+20097)/(8368+0) 4,64 L5= (3922+14816+20097)/38835 1 Таблица 2.12 Анализ финансовых коэффициентов платежеспособности ПАО «Русская аквакультура на конец 2020-2022 г.г Показатель Расчёт за 2022 г. Резуль тат L1= (2874+0,5*18972+0,3*25284)/(9466+0,5*2000+0,3*0) 1,91 L2= 2874/(9466+2000) 0,25 L3= (2874+18972)/(9466+2000) 1,91 L4= (2874+18972+25284)/(9466+2000) 4,11 L5= (2874+18972+25284)/47164 0,9 Проанализировав финансовые коэффициенты платежеспособности на 31.12.2020, 31.12.2021, 31.12.2022 после расчета, можно сделать следующие выводы: Коэффициент L1 показывает, что на 31.12.2020 в среднем на общую стоимость краткосрочных и долгосрочных обязательств компании приходилось 85 копеек за 1 рубль, на 2 рубля 7 копеек за 31.12.2021 и на 1 рубль 9 копеек за 31.12.2022. Тенденция неплохая, небольшое снижение численности с 2022 по 2021 год. Коэффициент L2 показывает, что по состоянию на 31.12.2020 1 рубль текущих обязательств приходится на 7 копеек наиболее ликвидных активов. На 31.12.2021 г. - 46 копеек, а на 31.12.2022 г. - 25 копеек. В 2021 и 2022 годах эти значения будут действительны. Лучший показатель был в 2013 году. Сейчас наблюдается негативная тенденция. Коэффициент L3 показывает, что по состоянию на 31.12.2020 1 рубль текущих обязательств компании составляет 89 центов оборотных активов. На 31.12.2021 г. - 2 рубля 24 копейки, а на 31.12.2022 г. - 41 рубль 95 копеек. Соответствует оптимальным значениям, но, несмотря на это, тенденция отрицательная. Коэффициент L4 указывает на то, что на 1 рубль текущих обязательств компании приходится 1 рубль 96 копеек ее общих оборотных активов по состоянию на 31.12.2020. На 31.12.2021 г. - 4 рубля 64 копейки, а на 31.12.2022 г. - 4 рубля 11 копеек. Тенденция положительная, только 31.12.2020 года она не достигла стандарта. Коэффициент L5 указывает на то, что по состоянию на 31.12.2020 100% активов компании составляют оборотные активы, 100% - по состоянию на 31.12.2021 и 90% - по состоянию на 31.12.2022. Значение всех рассчитанных коэффициентов финансовой платежеспособности указывает на негативную тенденцию, которая приведет к снижению платежеспособности ПАО "Русская аквакультура" по состоянию на конец 31.12.2022 года. При проведении анализа, необходимого для определения уровня деловой активности и платежеспособности ПАО "Русская аквакультура", было показано, что существует необходимость в совершенствовании деятельности организации. Это связано с тем, что расчеты указывают на нестабильность финансового положения компании. Для повышения эффективности деятельности необходимо правильно использовать все имеющиеся финансовые ресурсы компании. Одним из способов повышения уровня деловой активности является контроль дебиторской задолженности. Таким образом, существует множество вариантов, которые могут снизить дебиторскую задолженность. Это те, которые лучше всего подходят для российской аквакультуры ПАО: Определение деловых партнеров и правил взаимоотношений с ними (оценка деловой репутации клиента, степень влияния потенциальных или существующих партнеров, анализ финансового положения покупателей). Также необходимо определиться с выбором деловых партнеров. Ориентация на более широкий круг потребителей означает ориентацию на более широкий круг потребителей. Кроме того, они считают, что основная цель состоит в том, чтобы снизить риск дефолта со стороны одного или нескольких должников. Процедура принудительного взыскания (в судебном порядке) зависит от суммы долга и схемы расчетов между партнерами, если сумма должна быть большой. Большой долг факторинговым компаниям предполагает продажу большого долга. Когда дебиторская задолженность погашается клиентом, средства высвобождаются путем выдачи наличных. В результате это высвобождение отражается в денежном потоке организации. Таким образом, еще один способ улучшить финансовое положение - снизить уровень запасов. Прогнозируемое сокращение запасов на 9% возможно в будущем за счет введения систематической инвентаризации на предприятии. Следовательно, исходя из сокращения запасов в организации, деньги будут увеличиваться. требования будут снижаться. Реализация товарооборота ускорит спад. Дебиторская задолженность, приводящая к ускорению товарооборота. Ускорение продаж сокращает время между покупкой и получением дохода, что приводит к увеличению эффективность. В основных средствах ПАО "Русская аквакультура" имеется неиспользованное оборудование на сумму 1 270 тысяч рублей, выявленное в ходе инвентаризации основных средств предприятия на сумму 1 270 000 рублей. Если он будет реализован, доля оборотного капитала увеличится. Доход, полученный в результате его получения, может быть использован для погашения обязательств или создания резервного фонда. Для повышения финансовой устойчивости ПАО "Российская аквакультура" необходимо пополнение его собственного капитала. Увеличение собственного капитала должно быть основной формой увеличения собственного капитала - увеличением прибыли, распределяемой по резервным фондам. Процесс повышения уровня ведения бизнеса ПАО "Русская акулья культура" требует нескольких направлений. В результате произошло снижение дебиторской и кредиторской задолженности. Высокие обязательства снижают финансовую стабильность и платежеспособность организации из-за высокой доли долга. Увеличение собственного денежного потока за счет увеличения капитала и привлечения долгосрочные заемные деньги. Рекомендуется увеличивать свой капитал за счет прибыли, так как это самый важный показатель безубыточности деятельности организации. В третий раз внедрение систематического управления запасами приводит к сокращению дебиторской задолженности. Один из способов улучшения деятельности организации, которым предлагается разработать комплекс мер по развитию деятельности предприятия, оказывает положительное влияние на деятельность ПАО "Российская аквакультура" в целом: улучшение финансового положения предприятия, уровня деловой активности. Заключение На основе анализа деятельности компании разрабатываются стратегии ее развития, обосновываются планы, касающиеся внутреннего характера организации. Также разрабатывается тактика развития компании: разрабатывается стратегия работы с организацией, составляются планы на будущее, проводится мониторинг работы и выявляются резервы для повышения эффективности работы. Своего рода диагностика позволяет нам оценить состояние капитала, находящегося в процессах обращения, и увидеть его способность устойчиво функционировать в изменяющихся условиях окружающей среды. Затем, анализируя деятельность организации, определяется общее финансовое положение организации, которое вам необходимо знать при принятии правильного управленческого решения. В ходе изучения теоретических основ анализа деятельности организации была проанализирована отчетность ПАО "Российская аквакультура" за 2020-2022 годы и разработана система мер по улучшению деятельности исследуемой организации, которая заключается в достижении целевой целевой работы. В результате этой цели были решены следующие задачи: Описаны основные теоретические основы, существующие методы оценки деловой активности, а также расположение этих параметров в системе комплексного экономического анализа. Это дает представление о работе организации через понимание деятельности компании. ПАО "Русская аквакультура" проводит анализ деловой активности на основе результатов расчета следующих параметров: Анализ деловой активности организации проводился с целью определения деловой активности. Соотношение оборота общих активов и оборотных средств, совокупных активов. Средний оборот оборотного капитала и его компонентов; средний оборот оборотного капитала и его компонентов. Оборотные активы, из которых они состоят; коэффициент использования. Реальная рентабельность активов, собственного капитала и обязательств Индикатор собственной безопасности - коэффициент собственной безопасности. Какова стоимость 1 рубля проданного товара. Прогноз ликвидности баланса, платежеспособности и неплатежеспособности организации. По результатам проведенного анализа были сформулированы следующие выводы об уровне деловой активности исследуемой организации: При анализе коэффициентов текучести кадров было показано, что: В результате показателей оборачиваемости, достигнутых организацией в 2021 или 2022 годах, оборотный капитал стал более широко использоваться организацией. Неблагоприятная тенденция. Основываясь на знании среднего оборота активов, средний оборот в 2021 году предполагает, что оборот оборотных активов в 2021 году изменился быстрее, чем в 2022 году. Изучение количественного использования оборотных средств показывает, что использование ресурсов было максимально эффективным в оба периода. Однако по состоянию на 2022 год они будут использоваться гораздо более экономично, чем в 2021 году. Во-вторых, получены результаты исследования за период с 2021 по 2022 год по вопросу рентабельности деятельности ПАО "Российская аквакультура" в 2021- 2022 годах. Преимущественный Российская российская аквакультура имеет положительную тенденцию к изменению всех параметров своей деятельности в 2019 году, что свидетельствует о повышении общего уровня ведения бизнеса в российской аквакультуре к 2022 году. Анализ факторов, влияющих на изменение показателей деятельности исследуемой организации, выявил, как изменения в финансовом рычаге оказывают наибольшее влияние. Это означает, что при финансовой зависимости от -0,105, при изменении оборота основных средств на 2,94, показатель увеличивается на 31,09, при изменении оборота основных средств на 2,94 - уменьшается на 57,42, но при изменении оборота основных средств на 2,94 - увеличивается на 31,09. Из-за снижения рентабельности продаж на 0,25 изменение рентабельности собственного капитала происходит в гораздо большем объеме, чем из-за других факторов. В результате изменения рентабельности продаж рентабельность собственного капитала увеличивается всего на 7,2% по мере увеличения продаж. Во-вторых, весь период обучения был заполнен за счет собственных средств, чтобы финансирование деятельности ПАО "Русская аквакультура". Организация достигла самого низкого уровня обеспеченности собственными средствами в 2021 году и достигла самого низкого уровня обеспеченности собственными средствами в 2022 году. Российская российская аквакультура , в связи с увеличением дебиторской задолженности организации на фоне снижения выручки от реализации продукции Российской аквакультуры, согласно статистике, в 2021 году компания не получила прибыли после снижения прибыли "Российской аквакультуры" в 2021 году. Хорошо, что в 2022 году коэффициент обеспеченности собственными средствами был довольно большим по сравнению с 2020 годом, но немного ниже, чем в 2021 году. И, в-пятых, значение индекса затрат на 1 рубль проданных товаров указывает на отсутствие 7 копеек от общей стоимости обычных видов деятельности. 2022-6 копеек. Как видно из данных, значение индекса затрат на 1 рубль товаров, проданных в 2021, 2022 годах, имеет рентабельность (рентабельность), так как. Период больше 1. Важен показатель, который меньше 1. и, в конечном счете, значение всех рассчитанных коэффициентов финансовой платежеспособности указывает на негативную тенденцию, приводящую к проценту платежеспособности Российская аквакультура снизился, несмотря на то, что состояние банка в настоящее время нестабильное. таким образом. Недавно была разработана система мер по повышению уровня деловой активности в российской аквакультуре. Процедура улучшения деловой активности должна осуществляться сразу по трем направлениям улучшения деловой активности: а) Огромный объем собственных средств достигается за счет увеличения собственного капитала и привлечения долгосрочных заемных средств. б) Кредиторская и дебиторская задолженность сокращаются, дебиторская и кредиторская задолженность сокращается. в) Следовательно, резервы организации оптимизируются с целью их уменьшения путем введения систематического контроля над ними. Именно комплекс предлагаемых мер может оказать положительное влияние на деятельность организации "Русская вода" в том же объеме, что и для достижения улучшения финансовое положение компании. Существует также высокий уровень деловой активности. Список используемой литературы 1. Федеральный закон от 29.07.1998 № 135-ФЗ (ред. от 28.12.2010) «Об оценочной деятельности в Российской Федерации» (принят ГД ФС РФ 16.07.1998) (с изм. и доп., вступающими в силу с 01.04.2011): CПС<КонсультантПлюс> 2. «Положение о порядке и критериях оценки финансового положения юридических лиц - учредителей (участников) кредитной организации» (утв. Банком России 19.06.2009 № 337-П): CПС <КонсультантПлюс> 3. Постановление Правительства РФ от 25.06.2003 N 367 "Об утверждении Правил проведения арбитражным управляющим финансового анализа": CПС <КонсультантПлюс> 4. Бариленко В. И., Герасимова Е. Б., Т. В. Петрусевич. Теория экономического анализа. -М.: Издательство: Инфра-М, Форум, Серия: Высшее образование, 2012, 368с. : CПС 5. Бариленко В.И., Кузнецов С.И., Плотникова Л.К., Кайро О.В. Анализ финансовой отчетности. Учебник - М.: КноРус, 2012, 430с. 6. Бариленко В.И.,Плотникова Л.К.,Кузнецов С.И.,Скачкова Р.В, Плотникова В.В. Анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие. - М.: Издательство «Омега-Л», 2009. -414 с 7. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: Учебник. - 7-е изд., перераб. и доп. - М.: Дело и Сервис, 2013. - 384 с. 8. Ефимова О.В., Мельник М.В. Анализ финансовой отчетности. - М: Омега - Л, 2012. - 400 с. 9. Ковалев В. В. - Финансовая отчетность. Анализ финансовой отчетности. - ТК Велби, Проспект, 2006 - 432 с. 10. Миловидова С.Н., Клепикова Л.В., Никифорова Н.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. Методические указания для 11. специальности 080109.65 «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» - М. 2013 12. Никифорова Н.А. Анализ показателей результативности деятельности организации// Финансовый журнал, Государственный университет Министерства финансов РФ. - 2009. - №1., с. 100-110 13. Т. И. Григорьева ; Гос. ун-т - Высшая школа экономики, Высшая школа менеджмента. - М.: Бизнес Элайнмент, 2008. - 344 с. 14. Погорелова М.Я. Экономический анализ: теория и практика: Учеб.пособие.- М.: РИОР:ИНФА-М,2014.-290с. - (Высшее образование: Бакалавриат; Магистратура) 15. Попов В.Б., Кадыров Э.Ш.Ученые записки Таврического национального университета имени В.И. Вернадского Серия «Экономика и управление». Том 27 (66). 2014 |