диплом. ДИПЛОМ. 1. основы финансового предприятия 1 1 цели и финансового 1
Скачать 367.83 Kb.
|
На основе бухгалтерского баланса за 2012-2014 гг. составим аналитический баланс-нетто (таблица 1). Анализ финансового состояния предприятия ООО «Орионстрой» Таблица 1 ‒ Аналитический баланс-нетто (агрегированный вид)
На основе аналитического баланса-нетто проанализируем структуру и изменение статей баланса по активам и пассивам отдельно (таблицах 2-3). Таблица 2 – Актив сравнительного аналитического баланса-нетто
Таблица 3 – Пассив сравнительного аналитического баланса-нетто
Таким образом: Валюта баланса за 2013 год уменьшилась на 185 320 тыс. руб. (18,86%), за 2014 год увеличилась на 42 439 тыс. руб. (5,32%). Это изменение произошло за счёт сокращения заемных средств в 2013 году на 191 145 тыс. руб. (53%%), в 2014 г. - за счет увеличения заемных средств на 36 000 тыс. руб. Наибольшее влияние на изменение источников имущества оказали в предыдущем и в отчетном периодах краткосрочные обязательства. В наибольшей мере изменение источников было направлено на изменение оборотных активов, которые за 2013 г. уменьшились на 177 567 тыс. руб. (19%), а в 2014 г. увеличились на 49 380 тыс. руб. (7%). Наибольшее влияние на изменение оборотных активов оказало изменение статьи «Дебиторская задолженность», которая в 2013 г. уменьшилась на 257 537 тыс. руб. (53%), а в 2014 г. увеличилась на 76 884 тыс. руб. (33%) и за счет увеличения статьи «Запасы и затраты» на 67 958 тыс. руб. (17%). В таблице 4 проведем анализ финансовой устойчивости ООО «Орионстрой». Таблица 4 ‒ Анализ финансовой устойчивости ООО «Орионстрой», тыс. руб.
Таким образом, во всех отчетных периодах наблюдалось абсолютная финансовая устойчивость. Коэффициент общей платёжеспособности: Рекомендуемое значение данного коэффициента: > 2. Коэффициент собственной платёжеспособности: Предприятие считается платёжеспособным, так как его денежные средства, краткосрочные финансовые вложения и активные расчеты покрывают его краткосрочные обязательства. Способность организации покрыть все свои обязательства всеми имеющимися активами недостаточна, т.к. коэффициент общей платёжеспособности меньше 2. Коэффициент собственной платёжеспособности говорит о способности организации возместить за счёт чистых оборотных активов её краткосрочные долговые обязательства, т.к. его значение больше 0,1. При этом со временем он значительно увеличился. В таблице 5 проведем анализ ликвидности баланса ООО «Орионстрой» Таблица 5 ‒ Анализ ликвидности баланса ООО «Орионстрой»
Для 2012: А1 < П1 А2 > П2 А3 > П3 А4 <П4 Для 2013: А1 < П1 А2 > П2 А3 > П3 А4 < П4 Для 2014: А1 < П1 А2 > П2 А3 > П3 А4 < П4 Таким образом, ликвидность баланса для всех периодов отличается от абсолютной. Во всех периодах наблюдается платежный недостаток по наиболее ликвидным активам для покрытия наиболее срочных обязательств в размере 150 966 тыс. руб. в 2014 г., 50 900 тыс. руб. в 2013 г., 192 199 тыс. руб. в 2012 г. У организации есть собственные оборотные средства в течение всех периодов. Для 2012: Текущая ликвидность= (43 130+513 947) ‒ (235 329+119 999) =201 749 тыс. руб. Перспективная ликвидность = 365 057 ‒ 0=365 057 тыс. руб. Общий показатель ликвидности: ЧОК= (533 646+385 684) – (245 968+119 999) = 553 363 тыс. руб. Для 2013: Текущая ликвидность: = (99 488+244 210) – (150 388+0) =193 310 тыс. руб. Перспективная ликвидность = 399 517–0= 399 517 тыс. руб. Общий показатель ликвидности: ЧОК= (332 467+409 296) – (174 822+0) = 566 941 тыс. руб. Для 2014: Текущая ликвидность: = (4 026+313 742) – (154 992+36 000) = 126 776 тыс. руб. Перспективная ликвидность = 474 416 - 0=474 416 тыс. руб. Общий показатель ликвидности: ЧОК= (313 889+477 254) – (173 921+36 000) = 581 222 тыс. руб. Таким образом, во всех периодах значение текущей ликвидности свидетельствовало о платежеспособности предприятия на ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени. Перспективная ликвидность и общий показатель ликвидности также во всех периодах находятся на высоком уровне, но в 2014 году наблюдалось небольшое снижение значений данных показателей. Увеличение значений показателя чистого оборотного капитала отражает увеличение уровня ликвидности организации. Показатели оценки ликвидности активов баланса как основы платежеспособности:
;
;
На основе рассчитанных коэффициентов проанализируем финансовую устойчивость предприятия двумя способами (табл. 6-7) [6, с. 231]. Таблица 6 ‒ Количество набранных баллов, характеризующих финансовую устойчивость по 1 варианту оценки
Таким образом, в 2012 г. предприятие относилось к 2 классу финансовой устойчивости (80 б.), на 2013 ‒ к 1 классу (100 б.), на конец 2014 ‒ снова ко 2 классу (80 б.). Снижение класса финансовой устойчивости объясняется недостатком наиболее ликвидных денежных средств в 2014 г. 1-й класс – организация имеет отличное финансовое состояние, характеризуется абсолютной финансовой устойчивостью и платежеспособностью. Практически отсутствует риск взаимоотношений партнеров с данной организацией. Таблица 7 ‒ Количество набранных баллов, характеризующих финансовую устойчивость по 2 варианту оценки
Таким образом, в течение всех отчетных периодов организация имеет отличное финансовое состояние. Таким образом, финансовое состояние предприятия по 2 методам оценки оценивается как отличное. Структура баланса организации считается неудовлетворительной, а сама организация - неплатежеспособной, если коэффициент текущей ликвидности на конец периода меньше 2, а коэффициент обеспеченности собственными средствами менее 0,1. На конец 2013-2014 гг. на предприятии указанные коэффициенты отвечали данным ограничениям (4,2 и 0,8; 3,8 и 0,7 соответственно), следовательно, структура баланса удовлетворительна и предприятие считается платежеспособным, поэтому рассчитывается коэффициент утраты платежеспособности (таблица 8). Таблица 8 ‒ Оценка структуры баланса
Коэффициент утраты платежеспособности предприятия для 2013 и 2014 гг.: Таким образом, на конец 2014 года у предприятия существовала реальная возможность не утратить платежеспособность в течение ближайших 3 месяцев. |