ЗТЕ-3911 Кузьменко Н.А. 7050. Контрольная работа по дисциплине Стратегический и инновационный менеджмент Проверил
 Скачать 110.23 Kb.
|
1 2 МИНИСТЕРСТВО ТРАНСПОРТА РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ АВТОНОМНОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ «РОССИЙСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ ТРАНСПОРТА (МИИТ)» (РУТ (МИИТ) Факультет: «Управления процессами перевозок» Кафедра: «Экономика, финансы и управление на транспорте» КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА по дисциплине: «Стратегический и инновационный менеджмент»
Москва 2021 Содержание Финансовые функциональные стратегии компании Источники и методы финансирования инновационной деятельности Задание №3 Задание №4 Литература 1. Финансовые функциональные стратегии компании Финансовая стратегия является одной из важнейших видов функциональной стратегии предприятия, она обеспечивает все основные направления развития финансовой деятельности и отношений, формируя финансовые цели, рассчитанные на длительный срок. Финансовая стратегия ищет наиболее эффективные пути их достижения и своевременно корректирует направления в условиях изменения внешней среды. Теория финансовой стратегии изучает объективные закономерности рыночных условий хозяйствования, разрабатывает новые способы функционирования в новых условиях ведения стратегических финансовых операций. Финансовая стратегия предприятия включает в себя все стороны деятельности предприятия, в том числе оптимизацию основных и оборотных средств, безналичные расчеты, распределение прибыли, налоговую политику, ценовую политику и др. Стратегия компании обеспечивает соответствие финансово-экономических возможностей предприятия условиям рынка, при этом учитывая финансовые возможности и принимая во внимание внутренние и внешние факторы. В случае отказа от разработки финансовой стратегии компанию может ожидать банкротство.[1] Генеральная финансовая стратегия разрабатывается компании разрабатывается на основе требований рынка, учитывая возможности предприятия и риски. При разработке необходимо решить задачи формирования финансов и распределить по исполнителям и направлениям работы. Срок действия разработанной финансовой стратегии - один год. Вся деятельность компании охватывается финансовой стратегией, например: оптимизацию основных и оборотных средств, формирование и распределение прибыли, денежные расчеты и инвестиционную политику. Финансовая стратегия исследует объективные экономические закономерности рыночных отношений. Разработка стратегии предполагает использование методов и практику формирования финансовых ресурсов, их планирование и обеспечение финансовой устойчивости. Учет финансовых возможностей предприятия и объективная оценка внешних и внутренних факторов обеспечивает разрабатываемой финансовой стратегии соответствие определенным условиям рынка. Стратегия предусматривает постановку долгосрочных целей финансовой деятельности и выбор эффективных способов их достижения. Цели финансовой стратегии подчинены общей стратегии экономического развития и направлены на максимизацию прибыли и рыночной стоимости предприятия. На основании финансовой стратегии разрабатывается финансовая политика предприятия по следующим основным направлениям финансовой деятельности: налоговая политика; амортизационная политика; ценовая политика; дивидендная политика; инвестиционная политика. При разработке стратегии уделяется особое внимание конкурентоспособности продукции, снижению себестоимости, формированию и распределению прибыли, эффективному использованию капитал и т.п. [2] В учебной литературе, посвященной финансовой стратегии до сих пор единого определения сущности финансовой стратегии. Но можно выделить две наиболее верных точки зрения различных авторов: 1) финансовая стратегия – общая стратегия предприятия, поскольку все показатели предприятия в конечном итоге сводятся к финансовым вопросам; 2) финансовая стратегия – функциональная стратегия предприятия, т. е. совокупность целей и задач в сфере финансовой деятельности предприятия. Цели и задачи финансовой стратегии формулируются в рамках следующих направлений: формирования финансовых ресурсов; использования финансовых ресурсов; финансовой безопасности; качества финансовой работы. Стратегия направлена на адаптацию компании к быстро меняющейся окружающей среде, поэтому она должна отвечать на следующие вопросы: какого вида будет продукция, качество и ее количество; определения рынка сбыта продукции; четкий план по осуществлению деятельности. [3] Цели – это ключевые результаты, к которым компания стремится в осуществлении своей деятельности. Так же можно отметить цели, подчиненные общей стратегии и направленные на максимизацию стоимости предприятия: создание финансовых ресурсов и централизованное управление ими; выявление важнейших направлений и сосредоточение на их выполнении, грамотное использование резервов руководством предприятия; поэтапное достижение целей; соответствие финансовых действий экономическому состоянию и материальным возможностям компании; объективная оценка финансово-экономической обстановки и финансового положения компании за данный период; формирование стратегических резервов; учет возможностей конкурентов; определение рисков; маневрирование и борьба за инициативу для достижения решающего превосходства над конкурентами. В рыночных условиях хозяйствования финансовая стратегия выполняет следующие задачи: исследует закономерности и характер формирования финансов; разрабатывает условия подготовки разных вариантов формирования финансовых ресурсов компании и план действий финансового руководства в случае кризисного состояния компании; устанавливает взаимоотношения с поставщиками и покупателями, бюджетами всех уровней и банками; требует рационального использования производственных мощностей, основных фондов и оборотных средств; обеспечивает финансовыми ресурсами, необходимыми для производственно-хозяйственной деятельности; обеспечивает эффективное вложение свободных денежных средств компании с целью максимизации прибыли; разработка способов проведения эффективной финансовой стратегии и использования финансовых возможностей, разработка новых видов продукции и квалифицированной подготовки кадров предприятия; изучение стратегических взглядов конкурентов, их финансовых возможностей; осуществление мер по обеспечению финансовой устойчивости; разработка способов выхода из кризисной ситуации, методов управления кадрами предприятия в кризисных условиях. При разработке стратегии компании особое место отводится выявлению источников денежных доходов, мобилизации внутренних ресурсов, максимальному снижению себестоимости продукции, правильному распределению и использованию прибыли, определению потребности в оборотных средствах, рациональному использованию капитала предприятия. Разрабатывая финансовую стратегию необходимо учитывать риски невыплат, снижение инфляции, что актуально в условиях нынешнего экономического состояния в стране. Стратегия должна соответствовать производственным задачам и при необходимости поддаться корректировке. Контроль за реализацией финансовой стратегии обеспечивает проверку поступлений доходов, экономное и рациональное их использование, так как хорошо налаженный, финансовый контроль помогает выявлять внутренние резервы, повышать рентабельность хозяйства, увеличивая денежные накопления. Важной частью финансовой стратегии является разработка внутренних нормативов, используемых в зарубежной практике. Успешность финансовой стратегии определяется выполнением поставленных задач, при взаимоуравновешивании теории и практики финансовой стратегии, при учете рисков и конкурентов на рынке. [4] Финансовую стратегию можно разделить на 3 вида: 1. Генеральная финансовая стратегия; 2. Оперативная финансовая стратегия; 3. Стратегия выполнения отдельных стратегических задач. Рассмотрим подробнее виды финансовых стратегий. Генеральная финансовая стратегия - это стратегия, определяющая деятельность предприятия. Предусматривает учет взаимоотношений с бюджетами всех уровней, формирование дохода компании, потребности в финансовых ресурсах и источниках их формирования на год. [5] В работах И. А. Бланка выделяются подвиды генеральной финансовой стратегии предприятия: стратегия финансовой поддержки ускоренного роста предприятия. (Применяется при быстром росте потенциала формирования финансовых ресурсов компании); стратегия финансового обеспечения ограниченного роста предприятия. (Используется для обеспечения эффективного распределения и использования ресурсов) ; антикризисная финансовая стратегия предприятия. (Осуществляется при достаточном уровне безопасности предприятия). Оперативная финансовая стратегия - это стратегия текущего маневрирования финансовыми ресурсами. Подразумевает контроль за рациональным расходованием средств и использовании внутренних резервов, особенно в нынешних условиях нестабильной экономики. Оперативная финансовая стратегия включает в себя валовые доходы и поступления средств (расчеты с покупателями, поступления по кредитным операциям, доходы от ценных бумаг) и валовые расходы (расчеты с поставщиками, заработная плата, погашение обязательств). Эта стратегия предусматривает все будущие обороты по денежным доходам и расходам. Наилучшим положением считается равенство доходов и расходов или превышение доходов. Оперативная стратегия разрабатывается в рамках генеральной финансовой стратегии, детализирует ее на конкретном промежутке времени. Рассчитана на короткий срок действия. Стратегия выполнения отдельных стратегических задач заключается в умелом исполнении финансовых операций, направленных на обеспечение реализации главной стратегической цели. Не имеет рамок ограничений по времени. Взаимосвязь видов можно охарактеризовать данной схемой, представленной на рисунке 1.1.       Генеральная финансовая стратегия Оперативная финансовая стратегия Виды финансовой стратегии      Стратегия текущего маневрирования финансовыми ресурсами Стратегия достижения частных целей Заключается в умелом исполнении финансовых операций Определяет деятельность предприятия Рисунок 1.1- Взаимосвязь видов финансовой стратегии По направленности развития стратегия предприятия бывает: технологической и продуктовой. Технологическая стратегия компании подразумевает комплекс стратегических решений, который определяет технологический тип предприятия и динамику предприятия. Формируя технологическую стратегию особое значение уделяется конкурентоспособность компании, т.е наличие товаров-заменителей. [5] Продуктовая стратегия разрабатывается непосредственно для освоения нового продукта. Ее направленность - создание новых видов продукции и повышение конкурентоспособности существующего товарного ассортимента. Выбирая разработку продуктовой стратегии финансовому руководству нужно быть готовым принимать сложные решения по поводу объемов производства, потребителей и установление ценовой черты. Центром формирования продуктовой стратегии является управление процессом разработки и освоения продуктовых нововведений. [6] В общем можно подвести краткий итог, что бы понять сущность финансовой стратегии: финансовая стратегия - это проект мероприятий по обеспечению компании денежными средствами. Стратегия включает в себя как теоретические вопросы, так и вопросы практики, формирования финансов, их планирования и обеспечения. Финансовая стратегия предприятия решает задачи, по обеспечению финансовой устойчивости предприятия в условиях рыночной экономики. [7] В зависимости от внешних условий реализации того или иного варианта генеральной финансовой стратегии ежеквартально разрабатывается оперативная финансовая стратегия с учетом финансовых показателей, достигнутых в предшествующем квартале. При необходимости может быть разработана стратегия достижения частных целей как на год, так и на квартал.[8] Финансовая стратегия подразумевает использование финансовых ресурсов и формирование их для целей реализации изначальной стратегии компании. Она позволяет экономистам организации создавать ресурсы и оптимально их использовать для нормального функционирования компании. В условиях рыночной экономики для разработки финансовой стратегии предшествует экономический анализ, который включает в себя: анализ финансово-хозяйственной деятельности компании; анализ внешний и внутренних факторов влияния. Анализ финансово-хозяйственной деятельности дает четкую оценку эффективности работы компании, определяет факторы снижения себестоимости продукции, пути повышения прибыли и роста производительности труда, характер загрузки и результативность использования фондов. Рекомендуется проводить анализ по следующим направлениям, так как это дает обоснованность для разработки стратегии: возможность предприятия оплатить обязательства; предел, до которого компания может финансироваться за счет заемных средств; эффективность использования ресурсов; эффективность управления. Финансовая стратегия включает в себя компоненты, которые необходимы при разработке. Основные компоненты следующие: Структура предпринимательства. Стратегические цели и базовая стратегия, которые выражены в числовых показателях, влияют на основные принципы стратегии, которая разрабатывается специальными экономическими службами: направления распределения прибыли; поддержание ликвидности; увеличение активов компании; определение источников финансирования. Структура накопления и потребления. Этот компонент подразумевает соотношение между фондами потребления и накопления, которые обеспечивают реализацию стратегии. Стратегия задолженности. Предполагает определение основных элементов кредитного плана: начиная от получения кредита, его суммы и заканчивая графиком возврата. Этот компонент требует особого внимания, так как кредитоспособность предприятия - один из свойств стабильного существования компании на рынке. Именно по этому методы получения и погашения кредитов выделяются в обособленную стратегию. Стратегия финансирования функциональных стратегий и крупных программ. Предполагает управления финансированием функциональных стратегий, которое не укладывается за годовой период. Эта стратегия включает в себя решения по капитальным вложениям: на социальные программы восстановление и улучшения активов новое строительство и приобретение. Когда все компоненты финансовой стратегии реализованы, следующим шагом будет разработка долгосрочного финансового плана, который рассматривается в качестве документа, в котором сбалансированы функциональные стратегии, программы достижения стратегических целей и развития предприятия. В процессе разработки стратегии необходимо принять во внимание следующие принципы: принцип простоты; принцип постоянства; принцип защищенности. Принцип простоты финансовой стратегии предполагает элементарность по своему построению и доступность для восприятия сотрудниками компании. Это позволит направить силы работников на ее достижение. Принцип постоянства стратегии обуславливается тем, что в случае каких-либо изменений в процессе реализации другие подразделения компании не смогут перестроится и приведет к дисбалансу функционирования. Защищенность стратегии предполагает, что стратегия разработана с учетом всех изменений внешней среды. Подразумевает наличие финансовых резервов. Принципы формирования стратегии компании Финансовая стратегия разрабатывается с целью определения позиции корпорации на рынке капитала, увеличить развитие взаимосвязей с внешней предпринимательской средой, а так же эффективное использование финансового ресурсного потенциала и его консолидацию. Структура финансовых ресурсов предприятия приведена на рис 1.2 [9]  Финансовые ресурсы предприятия       Привлеченные средства Денежные фонды Доходы предприятия  Уставной фонд Бюджетные субсидии Прибыль от основной деятельности  Долгосрочные кредиты банков и организаций Прибыль от финансовых операций Амортизационный фонд  Страховые возмещения Выручка от прочей деятельности Фонд развития производства  Финансовые ресурсы, привлеченные на долевых началах, кредиторская задолженность Резервный и другие фонды Рисунок 1.2– Структура финансовых ресурсов предприятия Общие принципы планирования были выведены и разработаны Анри Файолем. Им были названы пять основных принципов к разработке программы действия или планов предприятия. В современной Российской науке и практике планирования, кроме указанных типичных принципов планирования, так же существуют общеэкономические принципы: системность, целенаправленность, комплексность, оптимальность, эффективность, научность, приоритетность, сбалансированность, и др. Зачастую на практике, в процессе разработки финансовой стратегии применяются классические и общеэкономические принципы планирования. Финансовое стратегическое планирование имеет специфические черты: приоритетность стратегического плана над иными планами, учет реальных возможностей компании, уделить внимание большому числу внешних и внутренних факторов, целенаправленность на будущую перспективу и др. Все эти факторы являются важнейшими предпосылками для существования своих специфических принципов финансового стратегического планирования. В учебной литературе выделяют 10 таких принципов планирования стратегии: принцип целенаправленности; принцип перспективности; принцип приоритетности; принцип реализуемости; принцип поэтапности; принцип итеративности; принцип комплексности; принцип непрерывного мониторинга тенденций развития; принцип селективности; принцип стратегической конкуренции. Рассмотрим подробнее принципы планирования финансовой стратегии. Принцип целенаправленности. Ориентирован на четкое формулирование стратегической цели деятельности компании. Все планируемые финансовые и организационные акции должны обеспечивать достижение поставленной цели. Для реализации данного принципа необходимо обеспечить применение метода "дерева целей" — это совокупность подчиненных друг другу и структурированных целей, начиная с главной цели и заканчивая целями первого уровня управления. Принцип перспективности. Планирование стратегии должно быть направлено на долгосрочную перспективу. Стратегические решения играют важнейшую роль в судьбе предприятия на протяжении долгого времени. Принимаемые решения должны нести положительные последствия. Разрабатывая стратегию необходимо понимать, что ошибки очень сложно исправить. Кроме того, никакими оперативными методами нельзя изменить последствия. Принцип приоритетности. При выборе определенной финансовой стратегии, руководство компании должно придерживаться в перспективе линии плана, подчиняя свои действия стратегическим приоритетам. Но, учитывая долгосрочность, стратегическое управление осуществляется в условиях высокой неопределенности. Ввиду этого руководство предприятия всегда должно быть готово к проведению корректировок плана. Изменения должны носить обоснованный характер, не следует допускать выхода за рамки согласованной концепции развития. Долгосрочная стратегия находится в приоритете и определяет отношение ко всей последующей работе. Та или иная выбранная финансовая стратегия и путь ее реализации - это фундамент для построения всех оперативных планов деятельности компании. Принцип реализуемости. При постановке долгосрочных целей и определении стратегии их достижения учитываются реальные возможности предприятия. Поставленные цели должны быть реализуемы, а задачи — выполнимы. Когда предприятие только внедряет систему стратегического планирования, то на первоначальном этапе должны быть поставлены условно легкодостижимые стратегические цели, чтобы они точно были реализованы. Работающий механизм стратегического планирования компенсирует в будущем возможные небольшие потери от того, что предприятие перераспределило свое внимание между текущей и стратегической деятельностью. Принцип поэтапности. Внедрение финансовой стратегии в деятельность компании производится в несколько этапов: разрешение долгосрочных задач производится через реализацию среднесрочных и краткосрочных целей. Так, окончательно принятая стратегическая цель будет достигнута с помощью детальной проработки всех поставленных вопросов. Важный аспект этого принципа - контроль за реализацией стратегии. Чем более долгосрочна стратегия, тем больше должно быть точек контроля за исполнением. Для эффективной реализации плана, необходимо разработать множество стратегических проектов развития. По каждому отдельному проекту определяются цели и конечные результаты, разрабатывается план работ, формируется проектная команда, ставится система мотивации и т.д. Принцип итеративности. В стратегическом управлении этот принцип означает, что сам процесс разработки стратегии требует цикличного прохода по всему разработанному плану несколько раз. Компания вынуждена проходить несколько раз по одному и тому же плану, потому что в циклическом процессе нет начала. Это означает, что нельзя точно определить начало разработки плана: либо с анализа, либо с постановки цели. Для постановки цели, нужны результаты анализа, а для проведения анализа - нужна четкая цель. Поэтому разработка стратегии и требует прохождение по этому замкнутому кругу для ее эффективного использования. Принцип комплексности. Общий анализ и учет информации дает возможность своевременно среагировать на изменения во внешней или внутренней среде. Для разработки эффективной стратегии необходимо учесть множество факторов. В большей степени нужно изучить факторы внешней среды, но и не стоит забывать про само предприятие. Нужно учитывать все проблемные места предприятия, знать положение внутренних ресурсов и возможности реализации стратегии. Необходимо знать, что на первых этапах внедрения стратегического плана компания может не справится с таким большим объемом информации. В этом случае нужно попытаться отсечь все ненужное и нацелиться только на приоритетные факторы. Принцип непрерывности мониторинга тенденций развития. В этом случае подразумевается сканирование и сбор внешней информации для прогнозирования и оценки значимости компании на рынке. Сканирование ведется по трем основным направлениям: Экономическое (проведение анализа и оценка динамики внешних факторов, экономического положения и конкуренция); Техническое (анализ и оценка изменений технической конкуренции, внедрения новинок и нетрадиционное использование существующих технологий); Политическое (оценка политической ситуации, стабильность, риски политических вложений в определенный регион и государственное регулирование экономики). Принцип селективности. Селективность разработки плана связана с разграничением зон хозяйствования — отдельных сегментов рынка. Критерии выбора зон хозяйствования могут быть различными, и определяются глобальными целями предприятия. Принцип стратегической конкуренции. Стратегическая конкуренция оказывает сильное влияние на производительность компании. В основе стратегической конкуренции лежит: конкурентное взаимодействие; динамическая система, включающая в себя взаимодействие конкурентов, клиентов, сотрудников и другие ресурсы; умение предполагать последствия вмешательства в систему и прогноз новых моделей динамического равновесия; наличие свободных ресурсов; предсказание рисков и процент отдачи от использования ресурсов. Таким образом можно составить таблицу, в которую можно соотнести все принципы, лежащие в основе процесса финансового стратегического планирования. Это позволит более компактно и доступно рассмотреть принципы планирования. Таблица 1.1 представлена на следующей странице. Таблица 1.1 - Принципы финансового стратегического планирования
1 2 |