Отчет о прохождении производственной практики (технологической)
 Скачать 390 Kb.
|
|
Таблица 8 Динамика структуры оборотных активов ООО «Электрон»
Значительную долю в структуре оборотных активов занимают запасы, составляя в 2017 году 35,5%, в 2018 году – 31,7%, в 2019 году – 43,8%. Большое количество запасов и их ежегодный рост может свидетельствовать о затоваривании склада. Руководству предприятия необходимо стремится к снижению дебиторской задолженности и реализации запасов. Увеличение или уменьшение остатков денежной наличности обуславливается уровнем несбалансированности денежных потоков. Превышение положительного денежного потока над отрицательным увеличивает остаток свободной наличности и наоборот, превышение оттоков над потоками приводит к нехватке денежных средств и увеличению потребности в кредите. Как дефицит, так и избыток денежных ресурсов отрицательно влияют на финансовое состояние предприятия. Большое влияние на финансовое состояние предприятия и его производственные результаты оказывает состояние материальных запасов. В целях нормального хода производства и сбыта продукции размер запасов должен быть оптимальным. В структуре запасов за анализируемый период наибольший удельный вес на протяжении всего периода занимают готовая продукция, товары для перепродажи и товары отгруженные (39,95%,32,4%,41,63% соответственно). Также значительную часть запасов составляют сырье и материалы и покупные полуфабрикаты. В целом значительных изменений в структуре запасов за анализируемый период не происходило, кроме появления в ней в 2019 году спецоснастки в эксплуатации, доля которой составляет 0,28%. Кроме того, к 2019 году произошло увеличение общей стоимости запасов на 69,34%. Накопление больших запасов свидетельствует о спаде активности предприятия. Большие сверхплановые запасы приводят к замораживанию оборотного капитала, замедлению его оборачиваемости, в результате чего ухудшается финансовое состояние предприятия. Кроме того, увеличивается налог на имущество, возникают проблемы с ликвидностью, увеличивается порча сырья и материалов, растут складские расходы, что отрицательно влияет на конечные результаты деятельности. Далее проведем анализ структуры пассивов баланса ООО «Электрон». Отразим данные на рисунке 6.  Рис. 6. Структура пассивов ООО «Электрон» 2017-2019 гг. Структура пассивов ООО «Электрон» представлена капиталом и резервами, долгосрочными и краткосрочными обязательствами. Начиная с 2018 года наибольший удельный вес в составе пассивов занимают собственные средства, представленные капиталом и резервами, их доля составляет более 50 %. Увеличение доли собственных источников в валюте пассива баланса и сокращение краткосрочных обязательств свидетельствует об усилении финансовой устойчивости и независимости организации от заемных и привлеченных средств. Динамика скорректированного собственного капитала, заемных средств и кредиторской задолженности приводится соответственно в таблицах 9 и 10. Таблица 9 Динамика скорректированного собственного капитала ООО «Электрон», тыс. руб.
Собственный капитал ООО «Электрон» составляет уставный капитал и нераспределенная прибыль. Увеличение размера собственного капитала происходило за счет роста нераспределенной прибыли. Высокая доля прибыли предприятия характеризует высокую деловую устойчивость компании и ее успешное функционирование. Таблица 10 Динамика долгосрочных и краткосрочных обязательств ООО «Электрон», тыс. руб.
Долгосрочные обязательства состоят из заемных средств, отложенных налоговых обязательств и прочих обязательств. Краткосрочные обязательства представлены кредиторской задолженностью и прочими обязательствами. В 2017 году наблюдается преобладание заемных средств над собственным капиталом, в 2018 и 2019 году устанавливается практически оптимальное соотношение сумм собственных и заемных источников. Оценка финансового состояния организации будет неполной без анализа финансовой устойчивости. Анализируя платежеспособность, необходимо сопоставить состояние пассивов с состоянием активов. Это дает возможность оценить, в какой степени организация готова к погашению своих обязательств. Для начала представим абсолютные показатели финансовой устойчивости ООО «Электрон» и определим ее тип в таблице 11. Таблица 11 Динамика абсолютных показателей финансовой устойчивости ООО «Электрон», тыс. руб.
Согласно данным таблицы 11 в ООО «Электрон» наблюдается недостаток собственных оборотных средств и долгосрочных источников формирования запасов, что характерно для неустойчивого финансового положения, сопряженным с нарушением платежеспособности, при котором, тем не менее, сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств и увеличения собственных оборотных средств. Кроме анализа абсолютных показателей, необходимо рассчитать коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость предприятия. Их динамика отражена на рисунке 7.  Рис. 7. Динамика коэффициентов, характеризующих финансовую устойчивость ООО «Электрон» Коэффициент соотношения заемных и собственных средств – характеризует финансовую устойчивость предприятия, и показывает сколько заемных средств приходится на единицу собственного капитала. Данный коэффициент отражает структуру капитала и дает общую характеристику о финансовом состоянии и представляет собой отношение заемного (привлеченного) капитала предприятия к собственному. В 2017, 2018, 2019 году значение коэффициента превышает 0,7, что говорит о финансовое неустойчивом состоянии предприятия из-за высокой концентрации заемного капитала. Коэффициент автономии соизмеряет собственный и заемный капитал организации. Для финансово устойчивого предприятия коэффициент автономии должен быть больше единицы. На протяжении исследуемого периода данный показатель не превышает 1. С экономической точки зрения это означает, что в случае если кредиторы потребуют свои средства одновременно, предприятие, реализовав активы, не сможет расплатиться по обязательствам и сохранить за собой права владения предприятием. Коэффициент маневренности собственных средств показывает, способность предприятия поддерживать уровень собственного оборотного капитала и пополнять оборотные средства в случае необходимости за счет собственных источников. Коэффициент маневренности собственных средств зависит от структуры капитала и специфики отрасли, рекомендован в пределах от 0.2-0.5. Данный показатель на предприятии соответствует рекомендуемой норме. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами показывает достаточность у организации собственных средств для финансирования текущей деятельности. Согласно нормативным документам, нормальное значение коэффициента обеспеченности собственными средствами должно составлять не менее 0,1. Следует отметить, что это достаточно жесткий критерий, свойственный только российской практике финансового анализа; большинству предприятий сложно достичь указного значения коэффициента. На данном предприятии норма этого показателя не выполняется только в 2017 году. Для оценки платежеспособности используются следующие основные приемы: анализ ликвидности баланса и расчет финансовых коэффициентов ликвидности. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые группируются по степени срочности их погашения. Данные о коэффициентах ликвидности и платежеспособности представлены на рисунке 8.  Рис. 8. Динамика коэффициентов ликвидности и платежеспособности ООО «Электрон» Коэффициент абсолютной ликвидности в анализируемом периоде находится ниже нормативного значения (0,2), что говорит о том, что предприятие не в полной мере обеспечено средствами для своевременного погашения наиболее срочных обязательств за счет наиболее ликвидных активов. Это связано с сокращением краткосрочных обязательств. Коэффициент текущей ликвидности является мерой платежеспособности организации, способности погашать текущие обязательства организации. Чем выше значение коэффициента текущей ликвидности, тем выше ликвидность активов компании. Нормальным, а часто и оптимальным, считается значение коэффициента 1,5 и более. На протяжении трех лет данный коэффициент варьируется с 1,47 в 2017 году, до 1,69 в 2019 году, что в целом является оптимальным для данной отрасли. Отношение дебиторской задолженности к совокупным активам – определяется как отношение суммы долгосрочной дебиторской задолженности, краткосрочной дебиторской задолженности и потенциальных оборотных активов, подлежащих возврату, к совокупным активам организации. Данный показатель отражает долю ожидаемых платежей – те средства, на которые можно рассчитывать в краткосрочный и долгосрочной перспективе в совокупных активах предприятия. Высокая доля дебиторской задолженности отражает неэффективную работу с дебиторами, тем самым лишая предприятие в наиболее ликвидных активах. Доля дебиторской задолженности на ООО «Электрон» снизилась с 0,39 и 0,36 в 2017-2018 годах до 0,27 в 2019 году, что можно характеризовать как положительное изменение. Итак, во второй части работы был проведен анализ хозяйственно-финансовой деятельности ООО «Электрон». Анализ динамики, состава и структуры ОПФ показал, что за анализируемый период стоимость основных средств предприятия сократилась на 1621 тыс. руб. или на 0,16%. наибольший удельный вес в возрастной структуре ОПФ составляют основные фонды со сроком эксплуатации 5-10 лет, что в целом можно считать удовлетворительным. Анализ себестоимости продукции показал, что наибольшую долю в структуре затрат на производство занимают материальные затраты и затраты на оплату труда, которые увеличиваются на протяжении всего периода. При этом наибольшую часть в структуре себестоимости занимают переменные затраты. Анализ прибыли и рентабельности предприятия показал, что валовая прибыль имеет тенденцию к сокращению. По сравнению с 2018 годом она сократилась на 27,4% , а по сравнению с 2017 годом – на 25,04%. Прибыль от продаж увеличилась на 7,2% по сравнению с 2017 годом и на 12,02% по сравнению с 2018 годом. Чистая прибыль в 2018 году увеличилась на 105,83% по сравнению с 2017 годом и сократилась на 30,43% в 2019 году. Основными факторами данной динамики является сокращение выручки при росте себестоимости продаж. Рентабельность активов и собственного капитала демонстрирует нестабильную динамику. Такое поведение данных показателей может быть связано со снижением чистой прибыли и ростом стоимости активов предприятия, снижением их оборачиваемости. Анализ структуры баланса показал, что наибольшую долю в структуре активов занимают оборотные активы. Преобладание оборотных средств над внеоборотными положительно характеризует баланс предприятия. Значительную долю в структуре оборотных активов занимают запасы, составляя в 2017 году 35,5%, в 2018 году – 31,7%, в 2019 году – 43,8%. Большое количество запасов и их ежегодный рост может свидетельствовать о затоваривании склада. Структура пассивов ООО «Электрон» представлена капиталом и резервами, долгосрочными и краткосрочными обязательствами. Начиная с 2018 года, наибольший удельный вес в составе пассивов занимают собственные средства, представленные капиталом и резервами, их доля составляет более 50 %. Анализ финансового состояния предприятия показал, что за анализируемый период на ООО «Электрон» наблюдается недостаток собственных оборотных средств и долгосрочных источников формирования запасов, что характерно для неустойчивого финансового положения, сопряженным с нарушением платежеспособности. показатель текущей ликвидности имеет отрицательное значение, показатель перспективной ликвидности – положительный. Это значит, что ООО «Электрон» платежеспособно в долгосрочной перспективе, но при погашении краткосрочных обязательств собственными активами у него могут возникнуть трудности. На основании полученных результатов анализа, можно сказать, что деятельность ООО «Электрон» характеризуется неустойчивым финансовым состоянием, стабилизация которого требует принятия управленческих решений для разработки мероприятий по его улучшению. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||