Главная страница
Навигация по странице:

  • Единая государственная денежно-кредитная политика в РФ: цели, инструменты, методы. Основные направления на текущий год.

  • Функции и роль коммерческих банков в развитии экономики.

  • Операции коммерческих банков.

  • Современные банковские услуги. Банковские операции

  • Валютная система: понятие, элементы.

  • Валютный курс, определяющие его факторы; основные режимы. Валютный курс

  • Платежный баланс: понятие, основные статьи. Платёжный баланс

  • Структура мировых финансов. Мировой финансовый рынок

  • Международные финансовые организации и их функции

  • ФИНАНСЫ. Сущность, функции и роль денег в воспроизводственном процессе


    Скачать 2.4 Mb.
    НазваниеСущность, функции и роль денег в воспроизводственном процессе
    АнкорФИНАНСЫ.doc
    Дата22.04.2017
    Размер2.4 Mb.
    Формат файлаdoc
    Имя файлаФИНАНСЫ.doc
    ТипДокументы
    #4994
    КатегорияЭкономика. Финансы
    страница5 из 48
    1   2   3   4   5   6   7   8   9   ...   48

    Основные функции


    • эмиссия банкнот;

    • проведение денежно-кредитной политики;

    • рефинансирование кредитно-банковских институтов;

    • управление официальными золотовалютными резервами;

    • проведение валютной политики;

    • регулирование деятельности кредитных институтов;

    • функции финансового агента правительства;

    • устанавливает правила бухгалтерского учета и отчетности для банковской системы Российской Федерации;

    • устанавливает и публикует официальные курсы иностранных валют по отношению к национальной валюте;

    • принимает участие в разработке прогноза платежного баланса Российской Федерации и организует составление платежного баланса Российской Федерации;

    • проводит анализ и прогнозирование состояния экономики Российской Федерации в целом и по регионам, прежде всего денег




    1. Единая государственная денежно-кредитная политика в РФ: цели, инструменты, методы. Основные направления на текущий год.

    Денежно-кредитная политика в промышленно развитых странах рассматривается как инструмент "тонкой настройки" экономической конъюнктуры (ситуации), как оперативное и гибкое дополнение бюджетной политики. Сложившаяся мировая практика показывает, что через денежно-кредитную политику государство воздействует на денежную массу и процентные ставки, а они, в свою очередь - на потребительский и инвестиционный спрос.
    Денежно-кредитная политика базируется на принципах монетаризма и имеет ряд преимуществ перед фискальной политикой (стабилизация экономики, через изменение дохода расхода бюджета). Прежде всего она обладает быстротой и гибкостью, а поскольку проводится Центральным банком, а не парламентом страны, то в значительной мере изолирована от политического лоббизма. Отрицательные моменты денежно-кредитной политики заключаются в том, что она оказывает лишь косвенное влияние на коммерческие банки с целью регулирования динамики предложения денег и, соответственно, не может напрямую заставить их сократить или расширить кредиты. Применительно к России, переживающей глубокий кризис переходного периода, который характеризовался устойчивой стагфляцией (спад производства и рост цен), задача денежно-кредитной политики состоит в таком управлении денежной массой, которое способствовало бы финансовой стабилизации, постепенному снижению инфляции и в то же время сдерживало спад производства. Основополагающей целью кредитно-денежной политики является помощь экономике в достижении общего уровня производства, характеризующейся полной занятостью и отсутствием инфляции. Кредитно-денежная политика состоит в изменении денежного предложения с целью стабилизации совокупного объема производства, занятости и уровня цен. Осуществляя денежно-кредитную политику, Центральный банк, воздействуя на кредитную деятельность коммерческих банков и направляя регулирование на расширение или сокращение кредитования экономики, достигает стабильного развития внутренней экономики, укрепления денежного обращения, сбалансированности внутренних экономических процессов. Таким образом, воздействие на кредит позволяет достичь более глубоких стратегических задач развития всего хозяйства в целом
    С помощью денежно-кредитного регулирования государство стремится смягчить экономические кризисы, сдержать рост инфляции, в целях поддержания конъюнктуры государство использует кредит для стимулирования капиталовложений в различные отрасли экономики страны. Нужно отметить, что денежно-кредитная политика осуществляется как косвенными (экономическими), так и прямыми (административными) методами воздействия. Различие между ними состоит в том, что центральный банк либо оказывает косвенное воздействие через ликвидность кредитных учреждений, либо устанавливает лимиты в отношении количественных и качественных параметров деятельности банков. Инструменты денежно-кредитной политики.
    К инструментам денежно-кредитной политики относятся в первую очередь изменение ставки рефинансирования, изменение норм обязательных резервов, операции на открытом рынке с ценными бумагами и иностранной валютой, а также внедрение кредитных ограничений. ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНАЯ ПОЛИТИКА - проводимый правительством страны курс и осуществляемые меры в области денежного обращения и кредита, направленные на обеспечение устойчивого, эффективного функционирования экономики, поддержание в надлежащем состоянии денежной системы. Основными составляющими такой политики являются операции на открытом рынке, учетная политика, наличие обязательных минимальных резервов.


    1. Функции и роль коммерческих банков в развитии экономики.

    Коммерческие банки осуществляют следующие функции:

    •аккумуляция и мобилизация денежного капитала;

    •посредничество в кредит;

    •создание кредитных денег;

    •проведение расчетов и платежей в хозяйстве;

    •организация выпуска и размещение ценных бумаг;

    •оказание консультационных услуг.

     в процессе развития банковской системы функции, выполняемые банками изменились, на начальном этапе банки выполняли роль хранилищ, а сейчас банки выполняют следующие функции: аккумуляция и мобилизация денежного капитала, посредничество в кредит, создание кредитных денег, проведение расчетов и платежей в хозяйстве, организация выпуска и размещение ценных бумаг, оказание консультационных услуг;

    - главная функция банков - это посредническая;

    на данном этапе банки выполняют активные и пассивные операции. Пассивными операциями называются операции по привлечению денежных средств на формирование ресурсов банка, необходимых для предоставления услуг. Активные операции — это операции банков по размещению собственных ресурсов с целью получения прибыли и обеспечения ликвидности;

    - на данном этапе развитие банковского сектора замедленно, что связано, прежде всего, с мировым финансовым кризисом


    1. Операции коммерческих банков.

    Пассивные - это операции, связанные с формированием ресурсов банка. Ресурсы формируются за счет собственных, привлеченных и эмитированных средств.

    Собственные средства - акционерный капитал, резервный капитал, нераспределенная прибыль.

    Привлеченные средства - депозиты (вклады), контокоррентные (единые) и корреспондентские счета.

    Депозиты - вклады до востребования, срочные и сберегательные. Важным источником являются межбанковские кредиты.

    Контокоррентный счет - единый активно - пассивный счет, посредством которого осуществляются все расчетные и кредитные операции между клиентом и банком.

    Корреспондентский счет - счета других дружественных банков, открытых в настоящем банке.

    Эмитированные средства банков - есть средства клиентуры, вложенные в ценные бумаги банка (в облигации и векселя). Активные операции коммерческих банков - это операции, связанные с размещением банковских ресурсов.

    В зависимости от срока различают: срочные (на определенный срок) и онкольные (возвращаемые по первому требованию) ссуды и кредиты.

    В зависимости от обеспечения различают:

    Вексельные ссуды, в том числе:

    учет (дисконтирование) векселей, то есть их покупка до поступления срока платежа;

    акцептные операции, то есть выдача гарантий по оплате векселей своей солидной клиентуры за свой счет;

    аваль - выдача гарантий платежеспособности векселедателя. Ответственность по платежам переходит на банк в случае неспособности векселедателя оплатить вексель.

    выдача ссуд под залог векселей (под 50-70% от номинала).

    Подтоварные ссуды - ссуды под залог товаров и товарораспорядительных документов: например, варрантов (свидетельств о принятии товаров на ответственное хранение на склад); железнодорожных накладных; коносаментов (свидетельств о приеме груза на борт корабля); накладных о перевозке грузов автомобилями, самолетами и т.д. Выдают ссуды в размере 50-70% стоимости товара.

    Фондовые операции, то есть ссуды под обеспечение ценных бумаг (из расчета 50-60% обеспечения) и покупка ценных бумаг банком за свой счет (в основном это государственные ценные бумаги, акции нефтедобывающих и перерабатывающих предприятий).

    Лизинговые операции.


    1. Современные банковские услуги.

    Банковские операции — закрытый перечень операций, право совершения которых принадлежит кредитным организациям на исключительной основе.

    В соответствии с Федеральным законом «О банках и банковской деятельности» к банковским операциям относят:

    1. привлечение денежных средств физических и юридических лиц во вклады (до востребования и на определенный срок);

    2. размещение указанных привлеченных средств от своего имени и за свой счет;

    3. открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц;

    4. осуществление расчетов по поручению физических и юридических лиц, в том числе банков-корреспондентов, по их банковским счетам;

    5. инкассация денежных средств, векселей, платежных и расчетных документов и кассовое обслуживание физических и юридических лиц;

    6. купля-продажа иностранной валюты в наличной и безналичной формах;

    7. привлечение во вклады и размещение драгоценных металлов;

    8. выдача банковских гарантий;

    9. осуществление переводов денежных средств по поручению физических лиц без открытия банковских счетов (за исключением почтовых переводов).

    Все банковские операции и другие сделки осуществляются в рублях, а при наличии соответствующей лицензии Банка России — и в иностранной валюте. Правила осуществления банковских операций, в том числе правила их материально-технического обеспечения, устанавливаются Банком России.


    1. Валютная система: понятие, элементы.

    Национальная валютная система - форма организации валютных отношений страны, закрепленная национальным законодательством, составная часть денежной системы страны.

    Основа валютной системы РФ - российский рубль. Золотое содержание рубля не зафиксировано.

    С июля 1992 г. введен единый официальный курс российского рубля к доллару США, определяемый по результатам торгов на Московской межбанковской валютной бирже (ММВБ). Этот курс используется во внутренних расчетах по внешнеэкономическим сделкам для определения размера налогообложения, валютных средств на балансах банков и предприятий.

    В настоящее время действует режим плавающего валютного курса, который зависит от спроса и предложения на валютных биржах страны, прежде всего на ММВБ. Официальный курс доллара США к рублю устанавливается по результатам торгов на ММВБ. Курс ЦБ на 17.12.11.

    USA 31.80

    EU 41.40

    В России действует жесткая система валютных ограничений:

    запрещение вывоза, ввоза, провоза российской валюты и других валютных ценностей, выраженных в российской валюте, включая облигации государственных займов, акции и облигации российских предприятий;

    все валютные операции на территории страны проводятся только через уполномоченные банки;

    все предприятия обязаны продавать государству по официальному курсу 50% валютной выручки от экспорта продукции;

    введен валютный коридор.

    Валютная система

    а) система валютных отношений б) государственно-правовая форма организации валютных отношений

    По территориальному признаку разграничивают: национальную, региональную и мировую валютную систему.

    Элементы национальной валютной системы:

    1. Национальная валюта

    2. Паритет (равнство) национальной валюты

    3. Условия конвертируемости

    4. Режим курса национальной валюты

    5. Валютные ограничения / валютный контроль

    6. Национальное регулирование международной валютной ликвидности государства

    7. Регламентация использования международных кредитных средств обращения

    8. Регламентация международных расчетов с участием данного государства

    9. Режим национального валютного или золоторезервного рынка

    10. Национальные органы валютного регулирования и валютного контроля




    1. Валютный курс, определяющие его факторы; основные режимы.

    Валютный курс — цена (котировка) денежной единицы одной страны, выраженная в денежной единице другой страны, драгоценных металлах, ценных бумагах.

    Понятие «обмен валюты» связано с такой ее характеристикой, как конвертируемость. Степень конвертируемости валюты определяется механизмом государственного регулирования валютных операций. Валюту называют свободно конвертируемой, если в стране этой валюты к резидентам и нерезидентам не применяют какие-либо ограничения на осуществление валютных сделок, и неконвертируемой, если в стране этой денежной единицы действуют законодательно установленные ограничения почти на все виды операций с ней. Частично конвертируемой считается валюта стран, в которых действуют ограничения и регламентации на некоторые виды обменных операций или для некоторых участников этих операций. Свобода конвертации валюты должна опираться на экономическую стабильность страны, то есть одного законодательного разрешения обмена валюты недостаточно, необходимы доверие к валюте и оценка экономической состоятельности страны. Таким образом конвертируемость — это способность валюты свободно обмениваться на другие валюты и обратно на национальную валюту на валютных рынках.

    Основным понятием, используемым для пояснения валютных курсов является паритет покупательной способности, ППС (purchasing power parity — РРР), для формулирования которого обычно применяют так называемый закон одной цены: цена товара в одной стране должна быть равна цене товара в другой стране; а поскольку эти цены выражаются в разных валютах, это соотношение цен и определяет курс обмена одной валюты на другую.

    • Колеблющийся — свободно меняется под влиянием спроса и предложения и основан на использовании рыночного механизма.

    • Плавающий — разновидность валютного курса, который колеблется, что обусловлено использованием механизма валютного регулирования. Так, для ограничения резких колебаний курсов национальных валют, которые вызывают неприятные последствия валютно-финансовых и экономических отношений, страны, вошедшие в Европейскую валютную систему, ввели в практику согласование относительных взаимных колебаний валютного курса.

    • Фиксированный — официально установленное отношение между национальными валютами, основанное на определенных в законодательном порядке валютных паритетах. Он допускает закрепление содержания национальных денежных единиц непосредственно в золоте или долларах США при строгом ограничении колебаний рыночных курсов валют в оговоренных границах (порядка одного процента).




    1. Платежный баланс: понятие, основные статьи.

    Платёжный баланс — это «статистический отчёт, где в систематизированном виде приводятся суммарные данные о внешнеэкономических операциях данной страны с другими странами мира за определённый период времени». Платежный баланс является важным показателем и инструментом, позволяющим предвидеть степень возможного участия страны в мировой торговле, международных экономических связях, установить ее платёжеспособность. Особенностью данного понятия является то, что первоначальное и современное определения данного термина имеют принципиальные отличия, что нередко вводит в заблуждение. состоит из:

    • Расходов граждан за рубежом.

    • Платежей по долгам, основной суммы долга и процентов иностранцам.

    • Предоставления денежных займов другим странам

    Таким образом, первоначально платёжный баланс отражал только совершённые платежи, а не все внешнеэкономические операции с материальными, финансовыми и интеллектуальными активами (внешнеэкономические операции — это операции между резидентами и нерезидентами).

    В то же время надо отметить, что концептуальные основы, логика и структура построения современного платёжного баланса базируются на предыдущих представлениях о предназначении платёжного баланса.

    Рассмотрим более подробно структуру платёжного баланса в том виде, как он публикуется в периодических изданиях МВФ.

    1. Счёт текущих операций

    A. Торговый баланс

    B. Баланс услуг

    C. Текущие трансферты

    2. Счёт операций с капиталом и финансовыми инструментами

    A. Счёт операций с капиталом

    B. Финансовый счёт.

    1. Прямые инвестиции

    2. Портфельные инвестиции

    3. Другие инвестиции

    4. Резервные активы


    1. Структура мировых финансов.

    Мировой финансовый рынок — часть мирового рынка ссудного капитала, совокупность спроса и предложения на капитал кредиторов и заёмщиков разных стран. Одним из сегментов мирового финансового рынка является фондовый рынок или рынок ценных бумаг.

    Мировой финансовый рынок начал развиваться с началом вывоза (миграции) капитала к концу XIX века.

    К функциям мирового финансового рынка относятся следующие особенности:

    1. Аккумуляция свободных денежных средств и их перераспределение между отдельными отраслями, странами и регионами во всемирном масштабе.

    2. Ускорение и рост эффективности производства.

    В рамках мирового финансового рынка выделяют:

    • национальный финансовый рынок;

    • международный финансовый рынок.

    В основе этого деления лежит признак подконтрольности национальным системам денежно-кредитного регулирования.

    Под национальным финансовым рынком понимается (основной критерий — подчинение национальному законодательству):

    1. совокупность ссудно-заемных операций резидентов, подчиненных национальному законодательству, в национальной валюте на территории страны ее происхождения (например, кредит, полученный в банке-резиденте в национальной валюте);

    2. заимствование резидентов в иностранной валюте;

    3. заимствование нерезидентов в национальной или иностранной валюте в рамках национальной системы регулирования.

    Во всех трех пунктах речь идет об операциях с участием банка-резидента.

    Мировой финансовый рынок не существует в форме единого рынка, это лишь совокупность взаимосвязанных национальных рынков. Под международным финансовым рынком понимают ссудно-заемные операции в валютах вне стран их происхождения и, следовательно, не подлежащих прямому государственному регулированию со стороны этих стран.


    1. Международные финансовые организации и их функции

    Интернационализация мировой экономики привела к созданию международных финансовых организаций (МФО), основными функциями которых являются объединение усилий мирового сообщества в целях достижения устойчивого экономического развития, осуществление межгосударственного валютного и финансово-кредитного регулирования, совместная разработка и координация мировой денежно-кредитной политики. Значение МФО постоянно возрастает, особенно велика их роль в урегулировании мировых или региональных финансовых и экономических кризисов.

    МФО - Всемирный банк, Международный валютный фонд (МВФ), Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР).
    1   2   3   4   5   6   7   8   9   ...   48


    написать администратору сайта