Агапова. Введение глава Теоретические основы управления дебиторской и кредиторской задолженностью организаций
 Скачать 427.79 Kb.
|
|
Данные таблицы 15 показывают, что из-за снижения в активе бухгалтерского баланса краткосрочной дебиторской задолженности на сумму резервов по сомнительным долгам в итоге проведенной инвентаризации на конец 2014 года можно сделать прогнозное значение снижения суммы краткосрочных обязательств (кредиторской задолженности) на 38825, 6 тысяч рублей. Для того чтобы компания ОАО ЗАВОД «РИТМ» погасил дебиторскую задолженность нужно провести ряд таких мероприятий: - провести анализ дебиторской задолженности на предмет выявления дебиторской задолженности, срок которой настал и срок которой не настал, а также на предмет добросовестности покупателей и заказчиков; - по задолженностям, срок которых настал, и маловероятно, что дебиторами будет произведено добровольное погашение ее, у ОАО ЗАВОД «РИТМ» есть два способа: взыскать в судебном разбирательстве либо реализовать с дисконтом. При всем при этом компании необходимо взвесить есть ли у нее время на осуществление судебного взыскания. - для того чтобы минимизировать приток финансовых ресурсов ОАО ЗАВОД «РИТМ» необходимо разработать систему договоров с гибкими условиями сроков и формой оплаты. При учете изменений, рассмотрим предполагаемый прогноз коэффициентов ликвидности на 01.01.2015 в таблице 16. Таблица 16 Прогнозное значение коэффициентов ликвидности ОАО ЗАВОД «РИТМ» на 01.01.2015
Коэффициент текущей ликвидности предположительно увеличится на 0,26 пункта и достигнет значения 1,65; коэффициент быстрой ликвидности увеличится на 0,14 пунктов и станет равным 1,47; коэффициент абсолютной ликвидности останется прежним и коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами увеличится на 0,07 и станет равным 0,46. Проведем исследования экономического эффекта от предлагаемых мероприятий на основе трех факторов, которые рассмотрены в таблице 17. Таблица 17 Факторы оценки работы ОАО ЗАВОД «РИТМ»
Приведем в таблице 18 матрицу парных корреляций всех анализируемых переменных и регрессионный анализ. Таблица 18 Матрица парных корреляций
Как видно из данной таблицы, прибыль коррелирует с покупателями и заказчиками и векселями к получению. То есть можно говорить о том, что достичь роста прибыли за счет покупателей и заказчиков можно с вероятностью 99,98 процентов, а за счет векселей к получению с вероятностью 99,57 процентов. Заключение Должником, дебитором (в переводе с латинского debitum-долг, обязанность) принято считать одну из сторон гражданско-правового обязательства имеющую имущественную связь с парой и более лиц. Между дебиторской и кредиторской задолженностью имеется взаимосвязь, суть которой заключается в том, что кредиторская задолженность – это источник покрытия дебиторской задолженности. Потому, практика показывает, что при проведении анализа компании чаще всего наблюдают за соотношением между кредиторской и дебиторской задолженностью. В тот же момент времени, пребывая в условиях инфляции, которая является стимулятором неплатежей и роста кредиторской задолженности, компании выгодно увеличение числа кредиторской задолженности, а вот рост дебиторской не выгоден. Кредиторскую задолженность с юридической точки зрения можно рассматривать в двух аспектах; на первый взгляд она относится к части имущества компании; а на второй она является задолженностью фирмы перед кредиторами, у которых есть право требования взысканий их собственности. При учете всех вышеуказанных особенностей, кредиторскую задолженность можно определить в качестве части имущества компании, представляющую из себя предмет разного рода обязательств компании дебитора перед компаниями-кредиторами, и которая подлежит бухгалтерскому учету. 19 Можно выделить такие основные виды кредиторской задолженности как: Кредиторскую задолженность перед бюджетами и фондами. Кредиторскую задолженность перед собственными рабочими. Задолженность перед поставщиками и продавцами услуг. В соответствии с российскими стандартами бухгалтерского учета и международными стандартами бухгалтерского учета, краткосрочной кредиторской задолженностью называется задолженность, период погашения которой наступит не больше чем через один год и, очень часто, за счет оборотных средств. Задолженностью по дивидендам называется сумма дивидендов, подлежащая выплате акционерам, и которая представляет собой перераспределение прибыли. Поскольку на момент формирования баланса данные объявленные дивиденды еще не выплатили, и, значит, их следует относить к задолженности фирмы. В каждых хозяйственных взаимоотношениях присутствует риск возникновения долгов. В результате безобидной задержки платежей в различных ситуациях может стать следствием больших потерь в управлении, результатом свертывании инвестиционных программ, появится потребность привлечь заемные ресурсы и прочие, наиболее суровые последствия. Первостепенно необходимо установить кредитную политику компании. Начиная формирование кредитной политики компаниям нужно определить предельно допустимое количество дебиторской задолженности, как в общем для компании, так и для каждого клиента (кредитные лимиты). Какие-то универсальные правила в этой ситуации не существует. Каждой компанией самостоятельно определяется сумма, ориентиром определения которой становится их стратегия. В целях оптимизации политики продаж с отсрочкой платежа у предприятия должны быть разработаны следующие положения и регламенты: 1. Кредитная политика, в которую входят принципы кредитования клиентов. 2. Регламент работы с дебиторской задолженностью. 3. Регламент заключения договоров. 4. Положение о скидках. 5. Должностные инструкции, предусматривающие права, обязанности и ответственность персонала. 6. Формы договоров. На втором этапе работы по управлению дебиторской задолженностью происходит знакомство с клиентами. В компании планированием погашения обязательств занимаются финансисты или же менеджеры центра финансовой ответственности по статьям бюджета, которые устанавливаются регламентом. Не выходя за рамки своей компетенции и целесообразности, у специалистов есть возможность определить возможные вариации планирования задолженностей, при использовании в качестве прогнозов «Расчеты с поставщиками», при этом определив отсрочку платежей по определенным договорам и «Кредиторская задолженность прошлых периодов», при которой устанавливается график погашения задолженностей клиентов. Также в качестве основы бизнес-прогноза можно применять «Графики финансирования», которые относятся к упрощенной форме формирования кредиторской задолженности 20. На результат экономического анализа хозяйственной деятельности большое влияние оказывает его информационное и методическое обеспечение. Все информационные источники можно разделить на плановые, учетные и внеучетные. Источниками данных планового характера являются все типы планов, разрабатываемые в компании (перспективные, текущие, оперативные, технологические карты), в том числе нормативные материалы, сметы, ценники, проектные задания и прочее. Источниками данных учетного характера называют всю информацию, в которой содержится документация бухгалтерской, статистической и оперативной отчетности и учета. 21 По большей части базой анализа финансово-хозяйственного положения компаний, выявления закономерности и тенденции в развитии являются исследования показателей их финансовой отчетности. Приняв во внимание определительную роль начальной базы расчетов при осуществлении финансового анализирования и интерпретаций полученных результатов, наиболее целесообразно рассматривать ряд принципиальных вопросов. Также огромную важность в организации анализирования имеет его методическое обеспечение. От используемых методов анализа в компании зависит результат этого анализа. За методическое обеспечение анализа чаще всего ответственен специалист, осуществляющий руководство над аналитической деятельностью в компании. В его обязанности входит постоянное совершенствование методики анализа хозяйственной деятельности, основываясь на изучении научных достижений и передовом опыте в области анализа и внедрение ее во всех областях компании, также он должен подготавливать и переподготавливать кадры по вопросам анализа. Особую роль играет разрабатывание собственной или адаптирование готовой компьютерной программы анализа, которые дают возможность оперативно и комплексно исследовать итоги хозяйственной деятельности. ОАО Завод «РИТМ» зарегистрировано 22 января 2007 года Межрайонной инспекцией Федеральной налоговой службы № 46 по г. Москве. На 31.12.2014 года доля кредиторской задолженности в заемном капитале составила 83,98 процентов, что на 15,15 процентов меньше, чем на 31.12.2013 года. Это говорит о том, что компания снизила количество кредитов, при помощи увеличения числа собственных средств. На 31.12.2014 года сумма кредиторской задолженности составила 379258 тысяч рублей, а сумма запасов на данный момент равна 42 тысячи рублей, что говорит о том, что кредиторская задолженность на 902995,24 процентов принимает участие в формировании запасов сырья и материалов, а на 31.12.2013 года данный показатель был равным 58,09 процентов, что говорит о том, что у ОАО ЗАВОД «РИТМ» начались финансовые сложности, которые решаются при помощи кредитов и займов, а в прошлых периодах компания была способна отвечать по своим обязательствам больше за свой счет. Число дебиторской задолженности за анализируемый период 2013-2014 годы значительно выросло. За анализируемый период 2013-2014 годы в ОАО ЗАВОД «РИТМ» существенно снизилась дебиторская задолженность, а именно на 1056 тысяч рублей или на 70,40 процентов. Но также произошло сокращение переплаты налогов на 100 процентов. Основная часть дебиторской задолженности приходится на задолженность, платежи по которой будет осуществлены до 3 месяцев после наступления отчетной даты. На долю краткосрочной дебиторской задолженности в общей сумме приходится 100 процентов. Основная часть дебиторской задолженности приходится на задолженность со сроком погашения до трех месяцев, ее доля равна 62,72 процентов от общего числа задолженности. Обладая данной информацией за длительное время, компании получают возможность выявлять, как вопросы, относящиеся к общей расчетной дисциплине, так и определенных покупателей, которые наиболее часто попадают в число ненадежных. ОАО ЗАВОД «РИТМ» по состоянию на 31.12.2014 года имеет некоторые ухудшения, поскольку произошел рост кредиторской задолженности на 331796 тысяч рублей или на 699 процентов по сравнению с аналогичным показателем прошлого периода. Но также имеются и положительные моменты, такой как увеличение оборачиваемости кредиторской задолженности на 5,76 единиц или на 258,30 процентов. Срок погашения кредиторской задолженности на 31.12.2014 года составил 47,74, что на 15,07 единиц или на 46,127 процентов больше, чем на 31.12.2013 года. Все показатели свидетельствуют о том, что в организации ОАО ЗАВОД «РИТМ» все покупки производятся в кредит. Из-за увеличения периода обращения кредита в организации складываются отрицательные тенденции, которые могут отрицательно повлиять на репутацию организации. Самая большая доля в общем числе обязательств перед кредиторами принадлежит задолженности со сроками образования до трех месяцев (74,41%), в том числе свыше двенадцати месяцев (25 %). Опираясь на данную информацию можно смело говорить о том, что в анализируемой компании есть линейка финансовых проблем, которые связаны с недостатком финансовых ресурсов. Компания не может свободно распоряжаться заемными деньгами, поскольку из-за небольшого срока их действия у компании растет уровень риска по предъявлению обязательств к погашению. Для того чтобы улучшить финансовое состояние компании нужно осуществлять четкий контроль и управление как дебиторской, так и кредиторской задолженности, осуществлять слежку за их качеством и соотношением. Дебиторскую задолженность компания использует в качестве источника погашения кредиторской задолженности компании. Если в компании заморозят сумму в расчетах с покупателями и заказчиками, то она ощутит большой недостаток финансовых ресурсов, что станет толчком к формированию кредиторской задолженности, просрочке платежа в бюджет, внебюджетные фонды, отчислениям по социальному страхованию и обеспечению, задолженности по заработной плате и прочим платежам. В тот же момент это может стать началом уплаты штрафов, пеней и неустоек. Из-за нарушения договорных обязательств и несвоевременной оплаты продуктов поставщикам компания может потерять деловую репутацию и в конечном счете компания станет неплатежеспособной и неликвидной. Для снижения дебиторской задолженности покупателей и заказчиков ОАО ЗАВОД «РИТМ», а, следовательно, и кредиторской задолженности, нужно осуществлять отбор потенциальных покупателей и определять условия оплаты продукции, которые предусматриваются в контрактах и договорах. 22 Для погашения дебиторской задолженности необходимо проводить следующие мероприятия: - необходимо проанализировать дебиторскую задолженность на предмет определения дебиторской задолженности, срок которой наступил и срок которой не наступил, а также на предмет добросовестности покупателей и заказчиков; - задолженность, срок которой не наступил (и не наступит в ближайшее время), предприятию необходимо продавать третьим лицам с определенным дисконтом (иначе для третьих лиц она не будет представлять ценности); - по задолженности, срок которой наступил, и маловероятно, что дебиторы добровольно ее погасят, у ОАО ЗАВОД «РИТМ» есть два пути: взыскивать по суду или продавать с дисконтом. При этом предприятие должно взвесить есть ли у него время для осуществления судебного взыскания. - с целью максимизации притока денежных средств ОАО ЗАВОД «РИТМ» следует разработать системы договоров с гибкими условиями сроков и формы оплаты. Список ЛИТЕРАТУРЫ Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от 30.11.1994 N 51-ФЗ (ред. от 13.07.2015) Басовский, Л.Е. Прогнозирование и планирование в условиях рынка: Учебное пособие / Л.Е. Басовский. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. Брусов, П.Н. Финансовый менеджмент. Финансовое планирование: Учебное пособие / П.Н. Брусов, Т.В. Филатова. - М.: КноРус, 2013. Бородинская Е.С. Банковская система и её роль в рыночной экономике. / Бородинская Е.С. - М.: - Финансы и статистика, 2013. Белозеров С.А. Мотовилов О.В. Банковское дело. Уч.-М.: Проспект, 2015. Гамза В.А. Безопасность банковской деятельности. – М.: Юрайт. – 2014. Гончаренко Л.И. Абрамова М.А. Маркина Е.В. Финансовые и денежно-кредитные методы регулирования экономики. - М.: – Юрайт. 2015. Жуков Е.Ф., Максимова Л.М., Печникова А.В. и др. Деньги. Кредит. Банки: Учебник для вузов/; Под ред. проф. Е.Ф. Жукова. – М.: ЮНИТИ, 2013. Жарковская Е.П. Финансовый анализ деятельности коммерческого банка. – М.: Омега-Л, 2015. Жуков Е.Ф. Банковский менеджмент. – М.: Юнити-Дана, 2015. Жуков. Е.Ф. Эриашвили Н.Д. Банковское дело. – М.: Юрайт, 2014. Звонова Е. А. Деньги, кредит, банки. – М.: Юрайт, 2014. Катасонов В. Ю., Битков В.П. Деньги. Кредит. Банки. – М.: Юрайт, 2014. Кирьянова З. В. Седова Е.И. Анализ финансовой отчетности. – М.: Юрайт, 2014. Коробова Г.Г. Банковское дело. -М.: Магистр, 2015. Ковалева А. М. Финансы. - М.: – Юрайт. 2015. Костерина Т.М. Банковское дело. – М.: Юрайт, 2014. Лаврушин О.И. Деньги, кредит, банки .- М.: КНОРУС, 2013. Лаврушин О.И, Александрова Л. А. Деньги, Кредит, Банки. -.М.: КноРус, 2014. Мамаева, Л.Н. Управление рисками: Учебное пособие / Л.Н. Мамаева. - М.: Дашков и К, 2013. Мотовилов О.В. Банковское дело. -.М.: Проспект, 2015. Перекрестова Л.В. Романенко Н.М. Старостина Е.С. Финансы и кредит. Практикум. - М.: – Academia, 2014. Романов Б. А. Что такое суммовые и курсовые разницы; Финансы и статистика - , 2013. Романовский М.В., Врублевская О.В. Финансы, денежное обращение и кредит.- М.: –Academia, 2013. Рогова Е.М., Ткаченко Е.А. Финансовый менеджмент. - М.: – Юрайт. 2015. Стародубцева Е.Н. Банковское дело. - М.: Инфра-М. 2014. Тавасиев А. Мехряков В. Ларина О. Организация деятельности коммерческих банков. Теория и практика. - М.: – Юрайт. 2014. Урманова Н.Р. Розничные банковские услуги: глобальные тенденции и перспективы развития. //Рынок, Деньги и Кредит», - 2014, №2 Чалдаева Л. А. Финансы, денежное обращение и кредит. - М.: – Юрайт. 2015. Чернецов С.А. Деньги, кредит, банки. Учебное пособие. – М.: Магистр, 2015. Янкина С. Деньги, кредит, банки. – М.: КноРус, 2015. Финансы, право, менеджмент [Режим доступа/ http://www.flm.su/?actions=main_content&id=430] | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||