Нормативного регулирования бухгалтерского учета
 Скачать 0.8 Mb.
|
денежными средствамипредприятия, компании необходимо определить цель и задачиоговорд их потокамиач. управления Цель анализамп денежных потоков - получение необходимого объема их параметровинтаризаци,нве который дает объективную, точную и своевременную характеристику направлений поступления и расходования денежныхметода средств, объемовст, состава, структурынежныдх,е объективных и субъективныхх,рани внешних и внутреннихуа факторов, которые влияют на изменение денежных потоков. Одно из условий осуществления нормальной жизнедеятельности предприятия признается обеспеченность оптимальным объемом денежных средств. Цельотче анализа денежных средств (по таблицеот 1) - получение необходимого объема их параметров, которое дает объективную, точную и своевременную характеристику направлений их поступленияогэт и расходования, объемов, состава, структуры, объективных и субъективныхме, внешних и внутреннихеоррд факторов, оказывающихнносообствег различное влияние на изменение денежных потоков. К задачамдохчерни таблице 1): анализа денежных средств предприятия относятся (по оценка оптимальности объемов денежныхврыучк потоков организациима; оценка оптимальностиктфхаически хозяйственной деятельности; оценкаас состава, структурыос,ом средств; денежных потоков по видам направлений движения денежных оценка динамики потоков денежных средств; выявление и измерение влияния различных факторов на формирование денежных потоков; выявление и оценка резервовприняты улучшения использования денежных средств; разработка предложенийеользутисп по реализации резервов повышения эффективностисумма использования денежных средств. Таблицарыасход 1 - Цели и основные задачи управления денежными потокамиметод
В мировой практике учета большое внимание уделяется изучению и прогнозу движения денежных средств, происходит это из-за неравномерности поступлений и выплат или из-за непредвиденных обстоятельств. Денежную наличность необходимо планировать и анализировать ее движение. Большинство видов хозяйственных операций предприятиябореачи в той или иной форме связано с поступлением или выбытием денежных средств. В основе руководства лежит использование денежныхетьсйта средств для реализации практически любого управленческого решения. К одной из задач относится решение о расходах на поддержание необходимого объема оборотных активововоланиьзиисп: запасов сырья, материалов, комплектующихтвтсств изделий, готовой продукции, товаров для перепродажи, дебиторской задолженности, средств, необходимых для обслуживания задолженности, оплаты труда работников, уплаты налогов и отчислений. Денежные средства используются на затраты капитального характера: в основные средства, нематериальные активы, проектные и научные исследования, финансовые вложения и т.п. Для осуществления стабильной жизнедеятельности предприятия, необходимо располагать оптимальной суммой денежных средств. Недостаток средств может плачевно отразиться на деятельностижипрлило предприятия и привести к неплатежеспособности, снижению ликвидности, убыточности и даже прекращению функционирования компании в качестве хозяйствующего субъекта рынкачо.истог Но также важно, что избыток денежных средств тоже может иметь отрицательные последствия для предприятия. Избыточная денежная масса, не вовлеченная в производственно-коммерческий оборот, не приносит дохода. Помимо этого, на реальную стоимость наличных средств оказывает инфляция, которая обесценивает денежные средства во времени. Для того чтобы осуществлять рациональные управленческие решения, которые связанны с движениемжа денежных средств, главе компании необходимо для достижения наилучшего эффекта хозяйственной деятельностиачвыд постоянная осведомленностьвамид о состоянии денежных средств. Следовательно, необходимы систематический детальный анализ и оценка денежных потоков компанииовяодптр. Важная значимость анализа денежных потоков, который формирует основу для создания эффективной политики и принятия управленческих решений главой компании, определенаот рядом факторов: денежные потоки обслуживают функционирование организации почтине во всех аспектах деятельности; оптимальные денежные потоки позволяют обеспечить финансовую устойчивостьгод и платежеспособность компании; эффективное управление денежными потокамирйасчетны сокращает потребностьрсреосу компании в привлечении заемного капиталаотокоп; рациональное использование высвободившихся денежныхакит средств в результате оптимизации денежных потоков помогает расширению масштабов производства и росту выручки от продажине продукции, товарововителодряук доходов. (работ, услуг), получению дополнительных Одно из ключевых направлений анализа денежныховопариходн потоков - подтверждение уровня достаточности (недостаточности) формирования объема денежной массы в целомно, а также по видам деятельности, сбалансированности положительного и отрицательного денежных потоков по объему и во времениса.еплеьцни Наравне с анализом денежных потоков в целом по организации целесообразно его проведение по отдельным структурным подразделениям («центрам ответственности»). Анализ денежных средств предоставляет возможность сделать выводы: в каком объеме и из какихососочтнтатид источников получены денежные средства компании и каковы главные направления их расходования; какой вид деятельности компании вызвал наибольшие поступления денежных средств и для какого вида деятельности в наибольшей (наименьшейноосвны) степени расходовались эти средства; возможно ли в результате текущейпероеставлени деятельности обеспечить обязательства компании поступлением денежных средств; способнажениоятра ли компания своевременно расплатиться по собственным текущим обязательствамоток; может ли позволить полученная компанией прибыль осуществлять текущую деятельность; за счет каких видов денежных средств компания осуществляет инвестиционную деятельность; какие факторы обозначают отличие прибылиретениобепри период. от суммы притоканны денежных средств за Денежныйал поток - это денежные средства, получаемые организацией от всехду видов деятельности и расходуемые на обеспечение дальнейшей деятельностиинтаризациянве. Главным фактором формирования денежного потока является оплата покупателямичтйрветеы стоимости проданнойбо предприятием продукции. Исходные показателиитветссоотв для расчета денежныхпйоступлени поступлений - это выручкарасход и прибыль от продажментод.воку Выручка и прибыль от продаж имеют большое значение для оценки финансового состояния организации. Однако она была бы неполной, если бы отсутствовала информация о потоке денежных средств, возникающем в результате продажн.аличи Также нужно учесть, что именно наличие или отсутствие денег определяет возможности и направления развития организации; превышение денежных поступлений над платежамиовос обеспечивает возможность вложения денег в целях получения дополнительной прибылиоговорд. Однако при этомплрави надо иметьоговор в виду, что предприятию необходимо постоянное наличие определеннойяпоступлени суммы денежныхахистрован средств как наиболее ликвидных активов, поддерживающих его платежеспособностьа.ыктив Денежные потоки бывают двухоток видов: положительные и отрицательные. Положительные потоки (притокиы)адт отражают поступление денег на предприятие, отрицательные (оттокипредставляе) - выбытие или расходование денег предприятием. Перевод денег из кассы на расчетный счет и подобные ему внутренние перемещения денег не рассматриваются в качестве денежных потоков. Важнейшим условием возникновения денежного потока является пересечениеоптиизаци им условной «границынежны»еде организации. Разницанны между валовыми притоками и оттоками денежных средств за определенный периодасск времени называется чистым денежным потоком. Он также может быть положительным или отрицательным (притоком или оттоком). В отличие от прибылитнтч и издержек денежные потоки имеют конкретный характер. Если показательосоп бухгалтерской прибыливчаклю базируется на многочисленных расчетах, денежный поток всегда очевиден - достаточно сальдировать притоки и оттоки (каждый элемент которых подтверждается банковскойасск выпиской или кассовым документом), чтобырезультат получить итоговую величину чистого денежного потокана.ны Поэтому в финансахинтаризацинве любой актив или хозяйственная операция оцениваются, прежде всего, с точки зрения величины и направленности денежных потоков, порождаемых активом или операцией. Получение предприятием денежных средств - средство для улучшения финансового состояния. Полученные денежныеатвр средства используютсятвтств для факторов поддерживающихтвоваро бесперебойную деятельность и развитие организации. Остаток денежныхсумм средств обеспечивает текущую платежеспособность. Увеличение или уменьшение балансового остатка денежных средств за определенный срокконц непосредственно зависит от произошедших изменений в стоимости активов и пассивов балансаеден. Увеличение стоимости любых статейест активов (кроме денежных средств) - причина уменьшения денежных средствдк. И наоборот, прирост заемных или собственныхдикре источников финансирования - фактор увеличения остатков денежных средств. Разность между поступившими и уплаченными суммами денежных средств составляет баланс остатка денежных средств на конецочипр периода. Группировка денежных потоков организации по видам деятельности значительно повышает аналитичность отчетной информации. Финансовый менеджер (или кредитор) может видеть, какие именно источники приносят предприятию наибольшиеме денежные поступления и какие - потребляют их в большем объеме. У нормально функционирующего организации совокупный чистый денежный поток должен стремиться к нулю, то есть все заработанные в отчетном периоде денежные средстваыетнойтч должны бытьнунк эффективно инвестированы. Однако к достижению такого результатажениюсни ведут различные пути: операционная деятельность может принести значительный чистый притокавасовог наличности, которыйг предприятие использует для расширения основных фондов. Но возможнадитокре и противоположная ситуация - реализуя частьне своего основного капитала, предприятие тем самым перекрывает чистый денежныйсоставляе отток от операционной деятельности. Последний вариант крайне нежелателен для организации, так как основным источником денежных средств должна служить его основная, операционная деятельность, а не распродажаме имущества. Деление денежных потоковасс на операционную, инвестиционную и финансовую составляющие обусловлено исключительно потребностями финансового менеджмента. |