Диплом (Меркурий)1. План (это как план 2 главы) Введение Анализ финансовохозяйственной деятельности и прибыли ооо Туристическая фирма Меркурий
 Скачать 0.5 Mb.
|
2.2 Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации «Туристическая фирма «Меркурий»Необходимо провести анализ состава и структуры баланса (активов и пассивов). Анализ финансово-хозяйственной деятельности организации «Туристическая фирма «Меркурий» проводится на основании бухгалтерской (финансовой) отчетности. Состав бухгалтерской отчетности регулируется положениями федерального закона «О бухгалтерском учете». ООО «Туристическая фирма «Меркурий» как субъект предпринимательской деятельности предоставляет в обязательном порядке: - годовую бухгалтерскую отчетность. В годовую финансовую (бухгалтерскую) отчетность входят: - бухгалтерский баланс за 2017-2019 годы (форма 1) (Приложение 1); - отчет о финансовых результатах за 2019-2019 годы (форма 2) (Приложение 2); - отчет об изменениях капитала (форма 3); - отчет о движении денежных (форма 4); - пояснения к бухгалтерскому балансу (Пояснительная записка). Анализ имущества и источников формирования имущества организации проводится по схеме, представленной в теоретическом анализе. На первом этапе анализа финансово-хозяйственной деятельности проводится анализ имущества и источников формирования имущества организации «Туристическая фирма «Меркурий» проводится на основании бухгалтерского баланса (форма 1) за период 2017-2019 годы. Для анализа активов и пассивов предприятия проводится горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерского баланса. Особое внимание при анализе необходимо обратить внимание на изменение показателей (динамику) за анализируемый период и на соотношение оборотных и внеоборотных активов, собственных и заемных средств. Таблица 2.1 – Горизонтальный баланс (активы) организации «Туристическая фирма «Меркурий» за 2017-2019 годы (Приложение 1)
Таблица 2.2 – Горизонтальный баланс (пассивы) организации «Туристическая фирма «Меркурий» за 2017-2019 годы (Приложение 2)
Анализ активов организации «Туристическая фирма «Меркурий» показывает, что увеличение активов составило 1011,0 тыс. руб. (4,5 %) на конец 2018 года по отношению к показателям 2017 года, и 1286,0 тыс. руб. (5,4 %) на конец 2019 году по отношению к показателям 2018 года. Также можно отметить, что увеличение внеоборотных активов организации «Туристическая фирма «Меркурий» составило 127,0 тыс. руб. (1,6 %) на конец 2018 года по отношению к показателям 2017 года, и 453,0 тыс. руб. (5,5 %) на конец 2019 году по отношению к показателям 2018 года. То есть рост внеоборотных активов увеличился за период и увеличение произошло в основном за счет увеличения стоимости основных средств на 248,0 тыс. руб. (7,4 %) на конец 2019 года по отношению к 2018 году. Рост оборотных активов организации «Туристическая фирма «Меркурий» составил 884,0 тыс. руб. (6,1 %) на конец 2018 года по отношению к показателям 2017 года, и 833,0 тыс. руб. (5,4 %) на конец 2019 году по отношению к показателям 2018 года. Можно отметить, что рост оборотных активов в большей мере обусловлен ростом дебиторской задолженности на 2613,0 тыс. руб. (2,6 %) и ростом денежных средств на 174,0 тыс. руб. (10,8 %) на конец 2019 года по отношению к показателям 2018 года. Относительно источников имущества организации «Туристическая фирма «Меркурий» можно отметить, что рост собственных средств (собственного капитала) составил 248,0 тыс. руб. (3,2 %) на конец 2019 года по отношению к показателям 2018 года. Причем рост собственных средств произошел только за счет увеличения нераспределенной прибыли на 248,0 тыс. руб. (3,2 %) на конец 2019 года по отношению к 2018 году. Увеличение долгосрочных обязательств организации «Туристическая фирма «Меркурий» составило 208,0 тыс. руб. (8,9 %) на конец 2018 года по отношению к показателям 2017 года, и 232,0 тыс. руб. (9,1 %) на конец 2019 году по отношению к показателям 2018 года. Другими словами, организация увеличивает заемные долгосрочные средства, что является не очень положительным фактором. Рост краткосрочных обязательств организации «Туристическая фирма «Меркурий» составил 601,0 тыс. руб. (4,8 %) на конец 2018 года по отношению к показателям 2017 года, и 806,0 тыс. руб. (5,4 %) на конец 2019 году по отношению к показателям 2018 года. Также можно отметить, что происходит рост кредиторской задолженности организации на 656,0 тыс. руб. (6,1 %) на конец 2019 году по отношению к показателям 2018 года. Очень важно при анализе финансово-хозяйственной деятельности является соотношение внеоборотных и оборотных активов. Можно отметить, что по состоянию на конец 2019 года внеоборотные активы организации «Туристическая фирма «Меркурий» составляют 34,6 %, оборотные активы составляют 65,4 % (рисунок 2.3).  Рисунок 2.3 – Структура активов организации «Туристическая фирма «Меркурий» на конец 2019 года, % Также очень важным при анализе финансово-хозяйственной деятельности организации является соотношение собственного капитала (собственных средств) и заемного капитала (заемных средств). В пассивах организации «Туристическая фирма «Меркурий» собственные средства занимают 32,5 % на конец 2019 года заемные средства занимают 67,5 %. Нормальным считается соотношение 50 % на 50 %, в мировой практике в целом допускается соотношение 40 % собственных средств и 60 % заемных средств. Организация «Туристическая фирма «Меркурий» демонстрирует уровень автономии ниже нормативных значений, то есть зависит от внешних источников финансирования – от долгосрочных и краткосрочных займов и кредитов (рисунок 2.4).  Рисунок 2.4 – Структура пассивов организации «Туристическая фирма «Меркурий» на конец 2019 года, % Необходимо далее провести анализ источников финансирования организации «Туристическая фирма «Меркурий». Согласно приведенным данным в балансе организации «Туристическая фирма «Меркурий» можно отметить, что источниками финансирования являются собственные средства учредителей уставной капитал в размере 10,0 тыс. руб. Также источниками финансирования выступает нераспределенная прибыль организации «Туристическая фирма «Меркурий», которая по состоянию на конец 2019 года составила 8104,0 тыс. руб. В рамках обеспечения экономической деятельности организация «Туристическая фирма «Меркурий» осуществляет займы, в частности, можно отметить согласно таблице 2.2, что долгосрочные заемные средства на конец 2019 года составили 2220,0 тыс. руб., краткосрочные займы составили за этот же период 2670,0 тыс. руб. Анализ структуры и динамики источников финансирования организации за 2018-2019 годы приводятся в таблице 2.3. Таблица 2.3 – Источники финансирования организации «Туристическая фирма «Меркурий» за период 2018-2019 годы
Источники финансирования организации «Туристическая фирма «Меркурий» увеличились на 468,0 тыс. руб., (3,7 %) по состоянию на конец 2019 года по отношению к показателям 2018 года. На втором этапе анализа, как было рассмотрено в теоретическом анализе проводится анализ ликвидности и платежеспособности организации «Туристическая фирма «Меркурий». Абсолютные показатели ликвидности включают анализ соотношения различных статей активов и пассивов баланса организации. Как отмечается в экономической литературе, баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения:  Анализ абсолютных показателей ликвидности анализируемой организации «Туристическая фирма «Меркурий» проводится в таблице 2.4. Таблица 2.4 – Анализ абсолютных показателей ликвидности организации «Туристическая фирма «Меркурий» за 2017-2018 годы
Можно увидеть, что первое условие ликвидности баланса организации «Туристическая фирма «Меркурий» не соблюдается за 2017-2019 годы. Второе условие ликвидности баланса выполняется весь период. При этом третье и четвертое условия ликвидности организации «Туристическая фирма «Меркурий» не соблюдаются весь период. Организация не имеет достаточно быстрореализуемых активов для покрытия краткосрочных обязательств, если возникнет такая необходимость. Далее рассчитываются относительные показатели ликвидности организации «Туристическая фирма «Меркурий» по формулам: Кал (абсолютной ликвидности) = А1 / (П1 + П2) (2.1) Ккл (критической ликвидности) = (А1 + А2) / (П1 + П2) (2.2) Ктл (текущей ликвидности) = (А1 + А2+ А3) / (П1 + П2) (2.3) Результаты расчетов представлены в таблице 2.6. Таблица 2.5 – Анализ абсолютных показателей ликвидности организации «Туристическая фирма «Меркурий» за период 2017-2019 годы
Таблица 2.6 – Анализ относительных показателей ликвидности организации «Туристическая фирма «Меркурий» за период 2017-2019 годы
Нормативным значением коэффициента абсолютной ликвидности (Кал) считается значение от 0,2 до 0,5. Можно отметить, что значения абсолютной ликвидности организации «Туристическая фирма «Меркурий» в пределах нормативных значений и не меняется за период. Следовательно, организация «Туристическая фирма «Меркурий» может оплатить собственные краткосрочные обязательства на 34 % за весь период 2017-2019 годы посредством быстрореализуемых активов. Нормативным значением коэффициента критической ликвидности (Ккл) считается значение от 0,7 до 1,0. Можно отметить, что показатели критической ликвидности организации «Туристическая фирма «Меркурий» превышает нормативные значения за весь период, что говорит о способности организации покрыть краткосрочные обязательства активами. Однако показатель критической ликвидности снижается с 1,25 до 1,20 за период. Нормативным значением коэффициента текущей ликвидности (Ктл) считается значение от 1,5 до 2,5. Можно отметить, что показатель текущей ликвидности организации «Туристическая фирма «Меркурий» ниже нормативных значений за весь анализируемый период. То есть у анализируемой организации недостаточно труднореализуемых активов, чтобы покрыть долгосрочные обязательства, что нельзя считать положительным.  Рисунок 2.5 – Относительные показатели ликвидности организации «Туристическая фирма «Меркурий» за период 2017-2019 годы В целом уровень ликвидности организации «Туристическая фирма «Меркурий» по рассчитанным коэффициентам относительной ликвидности находится в норме по абсолютной ликвидности, выше нормы по критической ликвидности и ниже нормы по текущей ликвидности. На третьем этапе анализа деятельности организации «Туристическая фирма «Меркурий» проводится анализ финансовой устойчивости. Для оценки финансовой устойчивости организации «Туристическая фирма «Меркурий» рассчитываются относительные коэффициенты по формулам, приведенным в теоретическом анализе. Результаты расчетов относительных показателей финансовой устойчивости за период 2017-2019 годы приводятся в таблице 2.7. Таблица 2.7 – Анализ относительных показателей финансовой устойчивости организации «Туристическая фирма «Меркурий» за период 2017-2019 годы
Коэффициент автономии (зависимости или независимости от внешнего финансирования) организации «Туристическая фирма «Меркурий», как уже было отмечено в работе, ниже нормативных значений. Коэффициент автономии в норме должен составлять 0,5 (то есть 50 % собственных средств) или допускается в мировой практике 0,4 (40 % собственных средств). Коэффициент автономии организации «Туристическая фирма «Меркурий», как можно увидеть, составляет 0,34 на конец 2017 года и снижается до 0,33 на конец 2018 года и на конец 2019 года. Следовательно, в своей экономической деятельности организация опирается только на 33 % собственных средств и на 66 % заемных средств. Коэффициент финансирования (Кф) должен составлять 1 или выше по нормативным значениям, у организации данный показатель составляет 0,51 на конец 2017 года и снижается до 0,48 на конец 2019 года. Следовательно, организация «Туристическая фирма «Меркурий» опирается преимущественно в деятельности на внешнее финансирование.  Рисунок 2.6 – Относительные показатели финансовой устойчивости организации «Туристическая фирма «Меркурий» Нормативным значением коэффициента обеспеченности оборотными средствами (Коб) является значение 0,1 и выше. Можно увидеть, что показатель обеспеченности собственными оборотными средствами у организации выше нормативных значений за весь период. Нормативным значением коэффициент финансовой устойчивости (Кфу) является значение 1, допускается значение 0,8-0,9. Можно увидеть, что у организации «Туристическая фирма «Меркурий» показатель финансовой устойчивости составляет 0,44 за весь анализируемый период, то есть организация демонстрирует низкий уровень финансовой устойчивости. Нормативным значением коэффициента финансового левериджа (Кфл) является значение от 0,5 до 0,8. У организации показатель финансового левериджа намного ниже нормативных значений и увеличивается за период. Финансовая устойчивость организации «Туристическая фирма «Меркурий» находится ниже нормативных значений на конец 2019 года: - по показателю автономии (0,33 при 0,5 нормативном); - по показателю финансирования (0,48 при 1,0 нормативном); - по показателю финансовой устойчивости (0,44 при 1,0 нормативном); На четвертом этапе анализа финансово-хозяйственной деятельности организации проводится анализ деловой активности предприятия. Таблица 2.8 – Анализ относительных показателей деловой активности организации «Туристическая фирма «Меркурий» за 2018-2019 годы
Расчеты деловой активности осуществляются по формулам, представленным в настоящей работе в теоретическом анализе. Можно отметить, что на конец 2019 года по отношению к показателям 2018 года произошли следующие изменения в деловой активности организации «Туристическая фирма «Меркурий»: - снизилась оборачиваемость активов на -0,77 %; - снизилась оборачиваемость оборотных активов на -1,47 %; - повысилась оборачиваемость дебиторской задолженности на 2,18 %; - снизилась оборачиваемость кредиторской задолженности на -1,45 %. При этом коэффициент текущей задолженности составляет 0,95 на конец 2018 года и снижается до 0,92 на конец 2019 года. В целом дебиторская задолженность организации «Туристическая фирма «Меркурий» немного ниже кредиторской задолженности. Таким образом, проведенный анализ финансово-хозяйственной деятельности организации «Туристическая фирма «Меркурий» за период 2017-2019 годы позволяет сделать следующие выводы. Относительно структуры баланса, структуры активов и пассивов, в работе были сделаны следующие выводы. Внеоборотные активы организации «Туристическая фирма «Меркурий» составляют 34,6 %, оборотные активы составляют 65,4 % Собственные средства организации занимают 32,5 % на конец 2019 года заемные средства занимают 67,5 %. Организация «Туристическая фирма «Меркурий» демонстрирует уровень автономии ниже нормативных значений, зависит от внешних источников финансирования. Первое условие ликвидности баланса организации «Туристическая фирма «Меркурий» не соблюдается за 2017-2019 годы. Второе условие ликвидности баланса выполняется весь период. При этом третье и четвертое условия ликвидности организации не соблюдаются весь период. Значения абсолютной ликвидности организации «Туристическая фирма «Меркурий» находятся в пределах нормативных значений (0,34) и не меняется за период. Показатели критической ликвидности организации «Туристическая фирма «Меркурий» превышает нормативные значения за весь период, при этом показатель снижается с 1,25 до 1,20 за период. Показатель текущей ликвидности организации «Туристическая фирма «Меркурий» ниже нормативных значений за весь анализируемый период. То есть у организации недостаточно труднореализуемых активов, чтобы покрыть долгосрочные обязательства, что нельзя считать положительным. Финансовая устойчивость организации «Туристическая фирма «Меркурий» находится ниже нормативных значений на конец 2019 года: - по показателю автономии (0,33 при 0,5 нормативном); - по показателю финансирования (0,48 при 1,0 нормативном); - по показателю финансовой устойчивости (0,44 при 1,0 нормативном). В работе были выявлены изменения в деловой активности организации «Туристическая фирма «Меркурий»: - снизилась оборачиваемость активов на -0,77 %; - снизилась оборачиваемость оборотных активов на -1,47 %; - повысилась оборачиваемость дебиторской задолженности на 2,18 %; - снизилась оборачиваемость кредиторской задолженности на -1,45 %. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||