Программа государственного экзамена. Программа государственного экзамена направление 080100. 62 Экономика профиль Финансы и кредит Москва 2014

• Название: Программа государственного экзамена направление 080100. 62 Экономика профиль Финансы и кредит Москва 2014
• Анкор: Программа государственного экзамена.docx
• Дата: 18.03.2019
• Размер: 224.16 Kb.
• Имя файла: Программа государственного экзамена.docx
• Тип: Программа; #25968
• страница: 2 из 7

Содержание программы

Раздел I. Экономика

Тема 1. Макроэкономика

Национальная экономика: результаты развития и их измерение. Макроэкономическое равновесие и механизм его обеспечения. Цикличность развития экономики. Экономический рост. Государственное регулирование экономики. Финансовые отношения и финансовая система. Денежное обращение и равновесие на денежном рынке. Кредитно-денежная система. Рынок ценных бумаг. Инфляция и антиинфляционная политика. Проблемы занятости и безработицы. Доходы. Социальная защищенность в условиях рынка. Теории международной торговли. Валютная система. Платежный баланс. Государство и рынок в экономике России.
Тема 2. Микроэкономика

Предмет, метод и основные этапы развития экономической теории. Основные проблемы экономического развития общества. Экономические (хозяйственные) системы. Типы и модели экономических систем. Рынок как экономическая форма организации товарного хозяйства. Спрос и предложение. Теория рыночного равновесия. Теория потребительского поведения. Экономическая природа фирмы. Теория производства. Издержки производства и доход фирмы. Поведение фирмы на рынке совершенной конкуренции. Поведение фирмы на рынке несовершенной конкуренции. Рынок труда. Рынок капитала. Рынок земли. Экономика информации и неопределенности.

Раздел II. Финансы, денежное обращение, кредит

Тема 1. Основы функционирования финансов

Сущность, функции, отличительные признаки финансов. Основные концепции финансов. Эволюция финансовых отношений на разных этапах развития общества.

Объективные предпосылки использования финансов в общественном воспроизводстве. Количественное и качественное воздействие финансов на воспроизводственный процесс. Объемы и пропорции распределения и перераспределения общественного продукта.

Финансовое обеспечение потребностей расширенного воспроизводства. Расширение спектра финансовых инструментов и доступности финансовых ресурсов.

Содержание и значение финансовой политики. Важнейшая составляющая финансовой политики государства. Состояние завершенности бюджетной и налоговой реформы на современном этапе.
Тема 2. Управление финансами

Сущность управления финансами. Финансовое планирование прогнозирование на уровне государства и субъектов федерации. Система финансовых планов на разных уровнях управления. Взаимосвязь финансового планирования и бюджетирования.

Финансовый контроль как элемент управления. Организация финансового контроля. Система органов и виды финансового контроля.

Формы и основные методы финансового контроля. Ответственность за нарушения финансовой дисциплины.
Тема 3. Государственные и муниципальные финансы

Теоретические основы государственных и муниципальных финансов. Экономика общественного сектора и теория государственных финансов. Понятие и принципы организации государственных расходов. Классификация государственных доходов.

Источники средств для выполнения государством и местными органами власти своих функций. Понятие бюджета, его экономическое содержание. Характеристика бюджетных систем унитарных и федеративных государств. Принципы построения бюджетной системы РФ.

Состав и структура бюджетной классификации РФ. Доходы и расходы бюджетов всех уровней.

Понятие внебюджетных фондов, их назначение. Классификации фондов по функциональному назначению, уровням управления.

Субъекты управления внебюджетными фондами. Источники формирования внебюджетных фондов. Государственные внебюджетные фонды. Пенсионный фонд РФ. Фонд социального страхования РФ. Федеральный фонд обязательного медицинского страхования.
Тема 4. Основы финансов организаций

Финансы организаций (предприятий), их понятие и принципы организации. Функции финансов организаций. Содержание финансовых отношений, возникающих в процессе хозяйственной деятельности предприятия.

Взаимоотношения предприятий с бюджетом, государственными внебюджетными фондами, коммерческими банками и другими экономическими субъектами.

Финансовый механизм и его элементы на предприятии. Основные направления разработки финансовой политики предприятия.

Принципы организации финансов разных форм собственности. Финансы полных товариществ. Финансы обществ с ограниченной и дополнительной ответственностью. Финансы акционерных обществ. Финансы производственных кооперативов. Финансы государственных и муниципальных унитарных предприятий. Финансы арендного предприятия.

Особенности финансов организаций малого предпринимательства, финансово-промышленных групп и отдельных отраслей экономики.

Понятие управления финансами предприятий.

Финансовая политика предприятий и условия ее определения. Цели финансовой политики предприятия. Основные направления разработки финансовой политики предприятия.

Финансовая стратегия предприятия. Методы построения финансовой стратегии. Финансовая тактика предприятия и методы ее разработки. Взаимодействие и взаимосвязь различных элементов финансовой стратегии и тактики при реализации финансовой политики предприятия.

Учетная и налоговая политика. Выработка кредитной политики предприятия.

Финансовые службы предприятий, их задачи и функции.
Тема 5. Формирование и управление финансами организаций

Характеристика источников формирования финансовых ресурсов.

Методы определения выручки от продаж. Понятие дохода предприятий. Виды доходов: доходы от обычных видов деятельности, операционные доходы. Признание доходов.

Понятие расходов. Виды расходов: расходы по обычным видам деятельности, операционные. Признание расходов.

Классификация затрат на производство и реализацию продукции.

Смета затрат на производство. Себестоимость продукции (работ, услуг) и критерии включения затрат в себестоимость.

Структура оборотных средств и основы их организации на предприятии. Нормируемые и ненормируемые оборотные средства.

Определение потребности в оборотных средствах. Использование аналитического, коэффициентного методов и метода прямого счета при планировании потребности в оборотных средствах.

Источники формирования оборотных средств и финансирования их прироста. Методика расчета собственных оборотных средств. Отслеживание дебиторской задолженности и формирование фонда риска на погашение сомнительных долгов. Кредиторская задолженность как форма краткосрочных обязательств предприятия-плательщика.

Управление оборотными средствами. Оптимизация размеров и структуры оборотных средств

Прибыль или убыток как финансовый результат деятельности организаций (предприятий).

Валовая прибыль как обобщающий показатель результативности финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Структура валовой прибыли.

Прибыль от продаж (работ, услуг) – основной показатель оценки производственной и финансовой деятельности предприятия. Понятие выручки от продаж продукции и способы ее определения.

Распределение и использование прибыли предприятия.

Финансовый результат (прибыль или убыток) от реализации основных средств, материальных оборотных средств и нематериальных активов. Методика расчета величины прибыли от реализации имущества и нематериальных активов предприятия.

Понятие рентабельности, виды показателей и методика их расчета.
Тема 6. Оценка финансового состояния организации

Рыночная устойчивость как основа стабильности финансового положения субъекта. Факторы рыночной устойчивости предприятия.

Понятие финансовой устойчивости предприятия. Показатели оценки финансовой устойчивости предприятия.

Платежеспособность предприятия. Расчет коэффициента обеспеченности запасов и затрат собственными средствами. Коэффициент платежеспособности, общей ликвидности. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств.

Ликвидность баланса предприятия.

Понятие финансовой несостоятельности предприятия. Причины банкротства предприятия. Критерии финансовой несостоятельности. Регламентация процедуры банкротства предприятия. Система критериев для признания предприятия банкротом. Мероприятия по предупреждению банкротства.

Сущность, задачи, методы и принципы финансового планирования. Схема движения информации в процессе финансового планирования.

Основные виды текущих финансовых планов. Определение потребности в оборотных активах. Выявление внутренних резервов для пополнения собственных источников финансовых ресурсов.

Основные виды оперативных финансовых планов.
Тема 7. Основы управления финансовыми ресурсами предприятия.

Основные цели финансовой политики предприятия. Классификация финансовой политики предприятия.

Основные элементы долгосрочной и краткосрочной финансовой политики предприятия.

Понятие учетной политики предприятия. Принципы формирования учетной политики. Организация учетной политики. Оценка влияния учетной политики на результаты финансовой деятельности предприятия.

Основные принципы управления оборотными активами предприятия. Управление запасами. Взаимосвязь и необходимость сбалансированности отдельных видов запасов.

Управление дебиторской задолженностью. Уровень дебиторской задолженности и факторы его определяющие. Нормальная и просроченная дебиторская задолженность. Формы расчетов с покупателями и их влияние на уровень дебиторской задолженности.

Классификация затрат предприятия. Переменные и постоянные издержки, принципы операционного анализа.

Использование методов операционного анализа при определении оптимальной величины себестоимости продукции.

Операционный рычаг. Валовая маржа. Запас финансовой прочности. Порог рентабельности.
Тема 8. Политика формирования источников финансов и оперативного управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами

Способы финансирования деятельности предприятия. Понятие финансового обеспечения и принципы его организации. Классификация источников финансирования деятельности предприятия.

Управление собственными финансовыми ресурсами предприятия. Характеристика собственных финансовых ресурсов предприятия. Использование методов операционного анализа для определения оптимальной величины собственных источников финансирования.

Управление прибылью, рентабельностью и платёжеспособностью организации. Доходы, расходы и прибыль: понятие, сущность, виды. Основные пути увеличения прибыли и повышения рентабельности. Сущность и методы оценки платёжеспособности организации.

Показатели финансовой устойчивости. Оценка традиционных показателей. Расчет и оценка ключевых коэффициентов финансовой устойчивости.

Политика обеспечения кредитоспособности организации. Сущность и ключевые показатели кредитоспособности организации. Оценка уровня и динамики показателей кредитоспособности.
Тема 9. Долгосрочная финансовая политика в управлении финансовыми ресурсами предприятия

Политика финансового обеспечения деятельности предприятия. Виды долгосрочного финансирования предприятия. Характеристика схем долгосрочных банковских кредитов. Оценка эффективности заимствований в виде облигаций. Управление долгосрочным финансированием предприятия.

Факторинг и его роль в источниках долгосрочного финансирования.

Финансовый лизинг как инструмент долгосрочного финансирования. Сравнительная эффективность банковского кредита и лизинга.

Понятие структуры и стоимости капитала. Определение цены основных источников капитала. Средняя взвешенная цена капитала. Политика повышения эффективности и интенсивности использования капитала организации. Показатели эффективности и интенсивности использования капитала.

Факторный анализ рентабельности и оборачиваемости капитала. Политика управления структурой капитала.

Финансовый рычаг. Оценка взаимодействия финансового и операционного рычагов.
Тема 10. Разработка и реализация финансовой стратегии

Дивидендная политика и её значение в управлении финансами предприятия. Факторы, определяющие дивидендную политику. Формы и процедуры выплаты дивидендов.

Инвестиционная и инновационная составляющие долгосрочной финансовой политики организации. Сущность инвестиционных решений.

Основные принципы принятия долгосрочных инвестиционных решений. Критерии эффективности инвестиционных решений.

Стратегическое финансовое планирование и прогнозирование. Сущность стратегического финансового планирования и прогнозирования. Модели и методы прогнозирования экономических показателей.
Тема 11. Теоретические основы финансовой среды предпринимательства и предпринимательских рисков

Виды финансовой среды предпринимательства. Финансовая среда предпринимательства и её составляющие: микросреда и макросреда.

Характеристика конкурентов и виды конкуренции.

Характеристика покупателей (клиентов), посредников. Классификация контактных аудиторий предприятия.

Составляющие макросреды предпринимательства: природный фактор, научно-технический фактор, экономический фактор, политический фактор и их характеристика.

Анализ теорий предпринимательского риска: классической, неоклассической, кейнсианской.

Сущность предпринимательского риска. Функции предпринимательского риска: защитная и регулирующая. Виды рисков, выделяемых Дж. М. Кейнсом. Классификация рисков по субъектам, видам и проявлениям.

Основные типы предпринимательских рисков. Виды предпринимательского риска. Факторы, влияющие на предпринимательский риск. Управление предпринимательским риском.
Тема 12. Анализ предпринимательского риска

Области риска, в которых может находиться предприятие. Основные этапы управления предпринимательскими рисками.

Основы качественной оценки предпринимательского риска и основные методы. Основные методы количественной оценки предпринимательских рисков: статистический, оценки вероятности ожидаемого ущерба, минимизации потерь, «дерева решений» и математический.

Трансферт риска и передача риска путем объединения.

Использование биржевых сделок для снижения риска.

Страхование риска: критерии выбора страховой компании, договор страхования, расчет страховой премии, последствия расторжения договора страхования.

Диверсификация предпринимательского риска и основные направления использования на предприятии. Упреждающие методы нейтрализации рисков. Ответственность предпринимателей и предпринимательский риск.
Тема 13. Основные риски предприятия

Определение и признаки банкротства предприятия. Причины возникновения банкротства предприятия.

Методы оценки наступления банкротства предприятия. Методики расчета банкротства предприятия, применяемые в России.

Баланс прав, интересов и ответственности участников дел о банкротстве. Основные процедуры банкротства предприятия и последствия их введения. Очередность погашения кредиторской задолженности за счет конкурсной массы.

Налоговый риск и его составляющие. Налоговое планирование на предприятии и его принципы. Оптимизация налога на прибыль предприятия. Налог на добавленную стоимость. Налог на имущество предприятия. Налог на доходы физических лиц.

Виды процентного риска. Начисление простых и сложных процентов. Непрерывное начисление процентов. Учет процентного риска при использовании долговых ценных бумаг.

Инфляционный риск. Учет инфляционного риска в долгосрочных и краткосрочных вложениях.

Валютный риск предприятия. Расчет выгодности вложения иностранную валюту и ценные бумаги. Способы снижения валютного риска.
Тема 14. Финансовый менеджмент в деятельности предприятия

Цель и задачи финансового менеджмента. Субъекты и объекты управления финансами предприятий. Функции финансового менеджмента. Специальные вопросы финансового менеджмента. Финансовый менеджмент в условиях инфляции. Антикризисное финансовое управление.

Управление денежными средствами и их эквивалентами.

Финансовая стратегия. Диверсификация денежных потоков. Показатели деловой активности (оборачиваемости) денежных средств.

Методы управления и регулирования притоков и оттоков денежных ресурсов (регистрация, синхронизация и балансировка).

Модели Баумоля и Миллера-Орра по размещению временно свободных денежных средств. Составление бюджета (плана) движения денежных потоков.

Управление дебиторской задолженностью (кредитная политика). Анализ и оценка дебиторских задолженностей (оборачиваемость, средний срок одного оборота и т.п.). Регулирование и совершенствование работы с дебиторами.

Виды и типы кредиторских задолженностей (коммерческий кредит, векселя, авансы).

Оптимизация формирования материальных запасов, расчёт оптимальной партии запасов. Методы оценки и управления запасами («точно в срок», партиями).

Управление источниками долгосрочного финансирования.

Управление источниками финансирования оборотного капитала. Цена и структура капитала. Средневзвешенная и предельная цена капитала. Теории структуры капитала. Управление собственным капиталом.

Дивидендная политика. Темп устойчивого роста.

Критерии принятия инвестиционных решений, их преимущества и недостатки, ограничения при использовании критериев.

Формирование капитального бюджета. Модели долгосрочного финансового планирования.

Методы анализа риска инвестиционных решений. Модель оценки реальных опционов как способ учета стратегической ценности инвестиционных проектов. Арбитражное ценообразование. Опционное ценообразование.
Тема 15. Основы функционирования рынка ценных бумаг

Фондовый рынок как сегмент финансового рынка. Сегменты финансового рынка.

Цель, задачи и функции рынка ценных бумаг. Московская межбанковская валютная биржа. Функции «Национального депозитарного центра». Российская торговая система.

Теоретические основы регулирования рынка ценных бумаг в РФ и его субъекты. Внутреннее и внешнее регулирование. Цели регулирования рынка ценных бумаг. Процесс регулирования рынка ценных бумаг.

Структура рынка ценных бумаг. Цели, задачи и особенности первичного рынка ценных бумаг. Основные операции первичного рынка ценных бумаг. Эмиссия ценных бумаг. Особенности вторичного рынка ценных бумаг. Уличный рынок ценных бумаг. Операции организованного вторичного рынка.

Участники рынка ценных бумаг. Брокерская деятельность. Дилерская деятельность. Инфраструктура рынка ценных бумаг. Клиринговая деятельность. Разновидности клиринга.

Депозитарная деятельность. Понятие номинального держателя. Деятельностью по ведению реестров владельцев. Инвестиционные фонды.

Сущность, цели и задачи биржевой деятельности. Организационно-управленческая структура фондовой биржи. Члены фондовой биржи, их права и обязанности.

Порядок допуска ценных бумаг к биржевой торговле, процедура листинга. Правила проведения торгов и заключения сделок.

Биржевая информация. Биржевые индексы, их назначение и характеристика. Биржевые спекуляции. Биржевой риск и способы его страхования.
Тема 16. Ценные бумаги и производные финансовые инструменты

Виды ценных бумаг. Свойства ценной бумаги. Классификация ценных бумаг. Долевые и долговые ценные бумаги, различный статус их владельцев.

Акции, их виды и инвестиционные свойства. Понятие размещенных и объявленных акций. Обыкновенные и привилегированные акции общества. Кумулятивные и конвертируемые акции, их особенности.

Уставный капитал общества, капитализация. Доход по акциям: прирост курсовой стоимости и дивиденды, источники и порядок выплаты. Ограничения на выплату дивидендов.

Облигации и их виды. Особенности обращения облигаций на открытом рынке. Доходность по облигациям.

Вексель. Виды векселей. Особенности обращения векселей.

Банковские сертификаты. Ипотечные ценные бумаги. Депозитарные расписки

Особенности и основные различия спотовых и срочных рынков.

Общая характеристика форвардного контракта. Понятие срочного контракта. Функции срочного рынка.

Общая характеристика фьючерсного контракта. Организация фьючерсной торговли. Фьючерсные стратегии. Хеджирование фьючерсными контрактами.

Общая характеристика опционного контракта. Опцион call. Опцион put. Категории опционов. Премия. Организация опционной торговли. Опционные стратегии. Ценообразование на рынке опционов. Границы премии опционов на акции, по которым не выплачиваются дивиденды. Хеджирование с помощью опционов. Варранты.

Учет макроэкономических факторов при расчете эффективности вложений в ценные бумаги. Финансовые расчеты на основе простых и сложных процентов при определении доходности ценных бумаг. Индекс инфляции.

Показатели инвестиционного качества долговых ценных бумаг.

Расчет эффективности вложений в государственные ценные бумаги.

Стоимость облигаций первого размещения. Изменение доходности долговых ценных бумаг во времени.

Определение эффективности вложений в акции. Расчет ставки дивиденда по акциям. Определение текущей доходности акций. Определение общей доходности акций. Расчет рыночной стоимости обыкновенных и привилегированных акций.

Расчет доходности банковских сертификатов. Учет векселей.
Тема 17. Финансово-экономическое содержание инвестиций

Вклад Г. Марковица и Дж. Тобина в развитие инвестиционной теории.

Основные подходы к классификации инвестиций. Финансовые и нефинансовые инвестиции. Виды портфельных инвестиций. Капиталообразующие инвестиции. Зависимые и независимые инвестиции. Валовые и чистые инвестиции. Виды инвестиций по сроку вложений. Государственные и частные инвестиции. Иностранные инвестиции. Виды структур.

Общая характеристика источников финансирования инвестиций. Централизованные и децентрализованные источники.

Привлеченные средства предприятия. Основные подходы соотношения собственных и внешних источников финансирования инвестиционной деятельности предприятия.

Лизинг и форфейтинг как специфические методы финансирования инвестиций. Венчурное финансирование.
Тема 18. Государственное регулирование инвестиционной деятельности

Объекты и субъекты инвестиционной деятельности. Участники инвестиционного процесса. Инвесторы, заказчики, пользователи объектов инвестиционной деятельности.

Понятие инвестиционного механизма. Мотивационный, ресурсный, организационно-правовой и методический блоки инвестиционного механизма. Виды и характеристика инвестиционных ресурсов.

Цели и задачи инвестиционной политики. Уровни инвестиционной политики. Правовое регулирование инвестиций.

Цели государственного регулирования инвестиционной деятельности. Формы и методы государственного регулирования инвестиционной деятельности. Государственные гарантии и защита капитальных вложений. Механизмы гарантирования частных инвестиций.
Тема 19. Основы портфельного инвестирования

Портфели ценных бумаг, их типы. Инвестиционная деятельность на рынке ценных бумаг. Принципы инвестирования в ценные бумаги.

Анализ инвестиционных рисков. Этапы формирования портфеля ценных бумаг. Стратегическое управление инвестированием. Модели эффективного рынка.

Теория Г. Марковица. Риск - доходность. Ожидаемая доходность. Расчет дисперсии, ковариации и корреляции ценных бумаг в портфеле. Схемы управления портфелем.

Пассивные и активные стратегии. Основные виды инвестиционных стратегий управления портфелем.

Сущность фундаментального анализа. Анализ уровней фундаментального анализа.

Расчет финансовых коэффициентов деятельности компаний-эмитентов.

Выбор портфеля на основе фундаментального анализа. Выбор торговой стратегии на основе фундаментального анализа.

Классификация индикаторов, основанных на фундаментальном анализе. Модель случайных гипотез. Поведенческие финансы. Расчет финансовых показателей компании и мультипликаторов, в целях фундаментального анализа.

Сущность и принципы технического анализ. Графические способы технического анализа. Определение тренда стоимости ценной бумаги. Линейные графики, бары, японские свечи, крестики нолики. Линии поддержки и сопротивления. Канал. Модели и фигуры технического анализа. Фигуры разворота. Модели продолжения тенденции.

Количественные методы технического анализа. Индикаторы. Скользящая средняя. Осцилляторы.
Тема 20. Оценка результативности инвестиционной деятельности предприятия

Понятие инвестиционного портфеля. Типы портфелей. Модели формирования инвестиционного портфеля. Сущность оптимального портфеля. Управление инвестиционным портфелем.

Сущность инвестиционного проекта. Классификация инвестиционных проектов. Этапы создания и реализации проекта. Особенности предпроектного исследования. Обоснование инвестиций (организационный и технико-экономический аспект).

Понятие инвестиционного риска. Классификация рисков. Характер проявления инфляционного и криминогенного рисков. Специфика простых и сложных, внешних и внутренних рисков.

Оценка рисков. Использование механизмов нейтрализации рисков. Особенности избежания и распределения рисков. Страхование проектных рисков: виды, условия, системы.

Понятие эффективности инвестиций. Бюджетная, экономическая и коммерческая эффективность инвестиций. Характеристика методов оценки инвестиций. Методы оценки инвестиций, основанные на дисконтировании денежных поступлений.

Оценка эффективности инвестиционных проектов: показатели и их характеристика. Расчет денежных потоков. Особенности расчета чистого приведенного дохода, периода окупаемости, внутренней ставки доходности. Финансовая состоятельность инвестиционного проекта. Проблема ликвидности.
Тема 21. Основы оценки стоимости предприятия

Понятие и сущность оценочной деятельности. Цели оценки бизнеса. Предприятие как объект оценки. Различия между предприятием и бизнесом, как объектом оценки. Необходимость обязательной оценки. Случаи для осуществления добровольной оценки стоимости предприятия.

Принципы оценки стоимости предприятия.

Теория структуры капитала. Цена источников привлечения капитала. Подходы к выбору целевой структуры капитала.

Стоимость как оценочная категория. Затраты, цена, стоимость, ценность. Виды стоимости предприятия и его имущества, определяемые при оценке. Стоимость закрытой компании. Действительная стоимость отчасти открытой компании. Действительная стоимость открытой компании. Стоимость имущественного комплекса (предприятия).

Подходы к оценке (затратный или имущественный подход); оценки, основанные на сравнительных характеристиках продаж (рыночный или сравнительный подход) оценки, основанные на ожиданиях экономических выгод (доходный подход); оценки, основанные на величине инвестированного капитала и остаточном доходе; оценки, основанные на условных требованиях (опционный подход);

Анализ макроэкономического окружения: анализ и прогноз ВВП, прогноз индексов изменения цен, прогноз изменения доходов населения, прогноз изменения курсов валют и др.

Оценка состояния отрасли, в которой функционирует оцениваемое предприятие.

Оценка и анализ финансово-экономического состояния оцениваемого предприятия.
Тема 22. Оценка стоимости предприятия для конкретных целей. Управление стоимостью.

Оценка стоимости предприятия при его реструктуризации.

Оценка бизнеса при слияниях и поглощениях.

Определение рыночной стоимости открытого акционерного общества для совершения сделки купли-продажи.

Оценка долевых участий в предприятии. Учет воздействия приобретаемого контроля над деятельностью предприятия.

Премия за контроль, скидки за неконтрольный характер пакета акций (пая). Эффект распределения собственности и режим голосования.

Этапы развития стоимостной концепции управления предприятием.

Основные показатели, используемые для принятия управленческих решений в рамках стоимостной концепции.

Подход к управлению стоимость по методу Дюпон. Метод расчета экономической добавленной стоимости.

Методы расчета акционерной добавленной стоимости. Организация системы управления стоимостью предприятия.
Тема 23. Деньги и денежные отношения

Деньги как экономическая категория. Предпосылки возникновения денег. Эволюция форм стоимости. Недостатки бартерной формы обмена.

Стоимость и потребительная стоимость металлических денег. Различные подходы к определению сущности денег. Качественные характеристики денег. Функции денег.

Эволюция денежных форм. Понятие эмиссионного дохода. Эволюция кредитных денег и их виды; Сущность векселя и его функции в экономике. Основные виды векселей.

Банкнота как вид бумажно-кредитных денег. Чек как универсальное платежное средство. Виды чеков и способы их использования в платежном обороте.

Электронные деньги: природа, сущность, причины появления. Понятие наличных и безналичных денег.

Понятие и типы денежных систем. Виды монометаллизма. Биметаллизм. Отличие современных (бумажно-кредитных) денежных систем от классических (металлической и бумажно-металлической).

Понятие демонетизации золота. Элементы денежной системы. Понятие денежной массы. Денежные агрегаты. Денежная масса, денежная база и «широкие деньги». Денежный мультипликатор. Показатель монетизации и демонетизации ВВП.

Денежная система РФ: законодательная основа и особенности построения. Денежные системы зарубежных стран

Понятие денежного оборота и его структура. Безналичный денежный оборот и его экономическое значение. Особенности безналичных денег.

Порядок организации налично-денежного обращения Центральным банком РФ и его основные принципы.

Особенности денежного обращения в России на современном этапе. Основные формы безналичных расчетов и платежей в России. Валовые и клиринговые расчеты. Виды клиринга.

Количество денег, необходимых для обращения. Закон денежного обращения. Формула обмена Фишера. Понятие показателя скорости обращения денег.

Современные теории денег. Причины нарушения баланса в денежном обращении.

Показатели инфляции. Индекс потребительских цен и дефлятор ВВП. Основные типы инфляции и ее последствия для экономики. Стагфляция.

Денежные реформы как методы стабилизации денежного обращения. Виды денежных реформ.

Валютный рынок, его роль в экономике. Виды валютных рынков. Понятие и виды валютных систем. Содержание валютных отношений и эволюция мировых валютных систем. Особенности валютной системы России.

Понятия валюты, валютного курса, паритета покупательной способности валют. Виды валютных курсов. Конвертируемость валют. Факторы, влияющие на динамику валютного курса

Международные финансово-кредитные институты: их виды и роль в системе международных валютно-кредитных отношений.
Тема 24. Кредит и кредитные отношения

Сущность, функции и роль кредитной системы в экономике. Общая характеристика кредитных отношений в период реформ и на современном этапе.

Банковская система как часть кредитной системы. Понятие, сущность и функции банковской системы. Структура банковской системы РФ. Характеристика основных элементов банковской системы.

Понятие ссудного капитала и источники его формирования.

Необходимые условия реализации кредитных отношений. Экономическая сущность кредита. Роль кредита в воспроизводственном процессе. Границы кредита.

Основные функции кредита. Принципы кредитования в рыночной экономике. Понятие и виды обеспечения возвратности кредита. Кредитный риск.

Формы реализации кредита на рынке. Денежное, товарное и смешанное кредитование. Коммерческий и банковский кредит.

Понятие международного кредита, его функции и роль в экономике. Основные формы и условия кредитования внешнеэкономической деятельности. Лизинг как разновидность кредитования в экономике: понятие, сущность, состав участников, основные преимущества. Виды лизинга.

Факторинг: понятие, сущность, сфера применения, участники, виды. Форфейтинговые операции, их отличие от факторинга.

Понятие ссудного процента. Сущность и функции ссудного процента. Факторы, влияющие на величину ссудного процента. Связь ссудного процента с прибылью и ценой. Влияние величины ссудного процента на распределение прибыли. Процентная ставка как ценовая категория и как инструмент денежно-кредитного регулирования экономики.
Тема 25. Банки

Статус, цели и задачи деятельности центральных банков. Характеристика основных функций Центрального банка России. Регулирование и надзор за деятельностью коммерческих банков. Валютное регулирование и валютный контроль. Организация безналичных расчетов. Проведение единой денежно-кредитной политики. Рефинансирование банков.

Функции и особенности деятельности центральных банков зарубежных государств.

Банк как финансовый посредник, как коммерческая организация. Роль банков в развитии экономики. Виды банков. Экономические основы деятельности банков. Принципы деятельности коммерческого банка.

Правовые основы банковской деятельности. Организационно - правовые формы деятельности коммерческого банка. Нормативное регулирование деятельности коммерческих банков со стороны Банка России. Основные функции и операции коммерческих банков

Пассивные операции банка. Источники формирования ресурсов коммерческого банка. Источники формирования собственных средств банка. Основные виды резервов и фондов банка. Достаточность капитала банка.

Виды пассивных операций банка. Депозитные операции банка. Виды и условия банковских вкладов. Система обязательного страхования вкладов граждан в банках РФ, ее роль в банковской деятельности.

Межбанковские кредитные операции. Рынок межбанковских кредитов (МБК) и его индикаторы: МИБОР, МИБИД, МИАКР.

Эмиссионные операции банка. Понятие активных операций банка. Основные виды активных операций.

Основные виды операций банков с ценными бумагами. Инвестиционные операции банков. Формирование портфеля ценных бумаг банка.

Брокерские операции банка. Сущность и виды андеррайтинга. Эмиссия банковских векселей и сертификатов.

Цели и принципы организации валютного контроля в коммерческом банке. Открытая валютная позиция. Регулирование открытой валютной позиции банков. Понятие валютного риска. Виды валютных операций коммерческих банков. Биржевые валютные операции. Спекулятивные и хеджевые операции. Понятие и организация валютного дилинга в банке.
Тема 26. Денежно-кредитное регулирование

Цели, объекты и механизм денежно-кредитного регулирования. Центральный банк как субъект денежно-кредитного регулирования. Правовые основы денежно-кредитного регулирования. Методы и инструменты денежно-кредитного регулирования. Денежно-кредитная политика и ее концепции.