ДИПЛОМ Полностью. Разработка инвестиционного проекта и оценка его эффективности
 Скачать 1.19 Mb.
|
|
Коэффициент автономии Общества за последний год составил 0,74. Полученное значение указывает на оптимальное соотношение собственного и заемного капитала (собственный капитал составляет 74% в общем капитале общества). Коэффициент автономии имеет положительную динамику и за 2020 год увеличился на 0,1.  Рисунок 6- Структура капитала организации на 31 декабря 2020 года Значение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами на конец 2020 года составило -0,21. Произошло существенное повышение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами (+0,29). По состоянию на конец года значение коэффициента остается отрицательным. Коэффициент покрытия инвестиций за год вырос до 0,76 (+0,09). Значение коэффициента на конец 2020 года ниже нормативного значения (доля собственного капитала и долгосрочных обязательств в общей сумме капитала Общества составляет только 76%). Коэффициент обеспеченности материальных запасов на последний год анализируемого периода составил -0,21. За прошедший год наблюдается стремительный рост коэффициента – на 0,3. На последний день анализируемого периода значение коэффициента остается отрицательным. Таблица 7 Анализ финансовой устойчивости по величине излишка (недостатка) собственных оборотных средств за 2019-2020 гг.
Поскольку на конец 2020 года наблюдается недостаток собственных оборотных средств, финансовое положение Общества по данному признаку можно характеризовать как неудовлетворительное. При этом нужно обратить внимание, что показатели покрытия собственными оборотными средствами запасов и затрат в течение анализируемого периода ухудшили свои значени Таблица 8 Расчет коэффициентов ликвидности ООО «КЭнК»
На конец года при норме 1-2 коэффициент общей ликвидности имеет значение 0,9. При этом следует отметить, что за анализируемый период (2019-2020 гг.) коэффициент текущей ликвидности вырос на 0,18. Коэффициент текущей (быстрой) ликвидности на конец 2020 года также оказался ниже нормы (0,4). Это говорит о недостатке ликвидных активов, которыми можно погасить наиболее срочные обязательства. Третий из коэффициентов, характеризующий способность Общества погасить всю или часть краткосрочной задолженности за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, имеет значение (0,12) ниже допустимого предела (норма 0,15-0,2). При этом нужно обратить внимание на имевшее место за прошедший год негативное изменение – коэффициент снизился на 0,07. Группировка активов по степени ликвидности и пассивов по степени срочности погашения приведена в таблице 9 Таблица 9 Группировка активов и пассивов предприятия
Анализ ликвидности по соотношению активов и пассивов по группам срочности показал следующие результаты. Из четырех соотношений, характеризующих наличие ликвидных активов у Общества, выполняется два. Организация неспособна погасить наиболее срочные обязательства за счет высоколиквидных активов (денежных средств и краткосрочных финансовых вложений), которые составляют только 12% от достаточной величины. В соответствии с принципами оптимальной структуры активов по степени ликвидности, краткосрочной дебиторской задолженности должно быть достаточно для покрытия среднесрочных обязательств. В данном случае краткосрочные кредиты и займы (среднесрочные обязательства) отсутствуют. Таблица 10 Финансовые результаты предприятия
По данным отчета о прибылях и убытках в течение анализируемого периода организация получила прибыль от продаж в размере 613 400 тыс. руб., что составляет 18,6% от выручки. По сравнению с аналогичным периодом предыдущего года прибыль от продаж выросла на 216672 тыс. руб. или на 54,6%.  Рисунок 7- Динамика выручки и чистой прибыли По сравнению с прошлым периодом в текущем выросла как выручка от продаж, так и расходы по обычным видам деятельности (на 574435 и 357763 тыс. руб. соответственно). Причем в процентном соотношении изменение выручки (+21,1%) опережает изменение расходов (+15,4). Убыток от прочих операций в течение анализируемого периода составил 21341 тыс. руб., что на 9399 тыс. руб. (30,6%) меньше, чем убыток за аналогичный период прошлого года. Таблица 11 Анализ рентабельности ОАО «КЭнК»
Показатели рентабельности продаж имеют положительные значения, поскольку организацией получена как прибыль от продаж, так и в целом прибыль от финансово-хозяйственной деятельности за данный период. Рентабельность продаж за 2020 год составила 18,6%. При этом имеет место рост рентабельности продаж по сравнению с данным показателем за аналогичный период прошлого года (+4%). Показатель рентабельности, рассчитанный как отношение прибыли до процентов к уплате и налогообложения к выручке Общества, за последний год составил 18%. Рентабельность использования вложенного в предпринимательскую деятельность капитала представлена в следующей таблице. Таблица 12 Рентабельность капитала ООО «КЭнК»
За 2020 год каждый рубль собственного капитала Общества обеспечил чистую прибыль в размере 0,479 руб. Рентабельность активов за последний год также имеет хорошее значение, равное 33,3%. Далее в таблице рассчитаны показатели оборачиваемости ряда активов, характеризующие скорость возврата авансированных на осуществление предпринимательской деятельности денежных средств, а также показатель оборачиваемости кредиторской задолженности. 2.2 Производственный раздел бизнес-плана инвестиционного проекта Корпоративное управление в Обществе основывается на следующих принципах: 1) Подотчетность. Кодекс предусматривает подотчетность всех сфер управления Управляющему директору, который руководствуется положениями, решенными на Совете инвесторов. 2) Справедливость. Общество обязуется защищать права инвесторов и контрагентов и обеспечивать равное отношение ко всем. Генеральный директор предоставляет всем заинтересованным лицам возможность получения эффективной защиты в случае нарушения их прав. 3) Прозрачность. Общество обеспечивает своевременное раскрытие достоверной информации обо всех существенных фактах, касающихся его деятельности, в том числе о его финансовом положении, социальных и экологических показателях, результатах деятельности, структуре собственности и управления Обществом, а также свободный доступ к такой информации всех заинтересованных лиц. 4) Ответственность. Общество признает права всех заинтересованных лиц, предусмотренных действующим законодательством, и стремится к сотрудничеству с такими лицами в целях своего развития и обеспечения финансовой устойчивости. Генеральный директор – единоличный исполнительный орган Общества, осуществляющий руководство текущей деятельностью Общества и реализующий стратегию управления. Технический директор выполняет следующие должностные обязанности: 1. Обеспечивает техническую эксплуатацию зданий и оборудования. 2. Обеспечивает своевременное проведение ремонтно-строительных работ и наличие, а при необходимости, и подготовку необходимой технической документации для проведения этих работ. 3. Организует планирование ремонтно-строительных работ, контролирует их сроки и качество. 4. Осуществляет приемку новых и отремонтированных зданий и оборудования. 5. Обеспечивает наличие строительных и ремонтных материалов, запасных частей и прочего при проведении работ, контролирует их рациональное использование. 6. Планирует, согласовывает объемы, сроки, организует и обеспечивает своевременное проведение текущего ремонта. 7. Обеспечивает повседневный контроль исправности электропроводки, электрооборудования, бесперебойность электроснабжения, оправданное и экономное расходование электроэнергии. 8. Обеспечивает бесперебойную работу систем водоснабжения, отопления, канализации и вентиляционного оборудования на предприятии. Следит за оправданным и экономным расходованием воды и теплоэнергии. 9. Разрабатывает и представляет на утверждение инструкции и предложения по принятию мер по улучшению противопожарной и противоаварийной безопасности, устранению нарушений по технике безопасности. 10. Информирует руководство об имеющихся недостатках в работе предприятия, принимаемых мерах по их ликвидации. Директора по работе с потребителями и оптовыми заказчиками выполняют следующие функции: Развитие отношений с клиентами. Поддержание контактов с клиентами (текущие контакты, переписка, переговоры). Организация и координация работы внутри группы и между отделами компании. Выявление новых возможностей для развития сбыта. Проведение презентации работы клиенту и заключение договоров. Определение графика работ и ценовой политики по конкретным проектам Утверждение всех материалов, предоставляемых клиентам. Оперативное руководство командой сбыта. Главный бухгалтер предприятия: 1. формирует учетную политику исходя из специфики условий хозяйствования, структуры, размеров, отраслевой принадлежности и других особенностей деятельности организации. 2. Руководит формированием информационной системы бухгалтерского учета и отчетности в соответствии с требованиями бухгалтерского, налогового, статистического и управленческого учета, обеспечивает предоставление информации внутренним и внешним пользователям. 3. Организует работу по ведению регистров бухгалтерского учета, исполнению смет расходов, учету имущества, обязательств, основных средств, материально-производственных запасов, денежных средств, финансовых, расчетных и кредитных организаций, издержек производства и обращения, продажи продукции, выполнения работ (услуг), финансовых результатов деятельности организации. 4. Обеспечивает своевременное и точное отражение на счетах бухгалтерского учета хозяйственных операций, движения активов, формирования доходов и расходов, выполнения обязательств. 5. Обеспечивает контроль за соблюдением порядка оформления первичных учетных документов. 6. Организует информационное обеспечение управленческого учета, учет затрат на производство, составление калькуляции себестоимости продукции (работ, услуг), учет по центрам ответственности и сегментам деятельности, формирование внутренней управленческой отчетности. 7. Возглавляет работу: – по подготовке и утверждению рабочего плана счетов бухгалтерского учета; – по подготовке и утверждению форм первичных учетных документов, применяемых для оформления хозяйственных операций, форм внутренней бухгалтерской отчетности в соответствии с требованиями Госкомстата России; – по обеспечению порядка проведения инвентаризации и оценки имущества и обязательств, документальному подтверждению их наличия, состояния и оценки; – по организации системы внутреннего контроля за правильностью оформления хозяйственных операций, соблюдением порядка документооборота, технологии обработки учетной информации и ее защиты от несанкционированного доступа. 8. В соответствии с требованиями Налогового кодекса РФ обеспечивает своевременное перечисление налогов и сборов в федеральный, региональный и местный бюджеты, страховых взносов в государственные внебюджетные социальные фонды, платежей в кредитные организации, средств на финансирование капитальных вложений, погашение задолженностей по ссудам. 9. Обеспечивает контроль за расходованием средств фонда оплаты труда, организацией и правильностью расчетов по оплате труда работников. 10. Обеспечивает соблюдение финансовой и кассовой дисциплины. 11. Организует работу с Налоговой инспекцией, Пенсионным фондом, Фондами социального страхования, обязательного медицинского страхования и т. д. 12. Участвует в оформлении документов по недостачам, незаконному расходованию денежных средств и товарно-материальных ценностей, контролирует передачу в необходимых случаях этих материалов в следственные и судебные органы. 13. Обеспечивает составление отчета об исполнении бюджетов денежных средств и смет расходов, подготовку необходимой бухгалтерской и статистической отчетности, представление их в установленном порядке. 14. Обеспечивает сохранность бухгалтерских документов и сдачу их в архив в установленном порядке. 15. Оказывает методическую помощь руководителям подразделений и другим работникам организации по вопросам бухгалтерского учета, контроля, отчетности и анализа хозяйственной деятельности. 16. Руководит работниками бухгалтерии, организует работу по повышению их квалификации. 17. Принимает участие в проведении финансового анализа и формирования налоговой политики на основе данных бухгалтерского учета и отчетности, в организации внутреннего аудита; готовит предложения по улучшению деятельности организации, устранение потерь и непроизводственных затрат. Директор по экономике и финансам осуществляет следующие функции: 1. Руководство подразделением экономики и финансов. 2. Управление финансовыми потоками, финансовый контроль. 3. Работа с банковскими, страховыми и аудиторскими организациями. 4. Анализ и прогноз финансово-хозяйственной деятельности бизнес-направлений компании, анализ эффективности выполнения бюджета. 5. Налоговое планирование и оптимизация. 6. Подготовка отчетов, необходимых руководству по финансовой деятельности 7. Контроль обоснованности предъявляемых к оплате затрат 8. Бизнес-планирование с оценкой экономической эффективности 9. Контроль работы ПЭО, финансового отдела 10. Обеспечение проверки договорной цены по договорам, спецификациям с Заказчиками, субподрядчиками и поставщиками на соответствие плановым объемам работ. Основное положение менеджмента качества в исследуемом предприятии заключается в бесперебойном снабжении потребителей тепловой, электрической энергией и мощностью с соблюдением режимов нагрузки и стандартов качества продукции и услуг. Компания постоянно стремится повышать параметры качества и надежности поставки продукции и предоставляемых услуг. Цели в области качества: 1. Обеспечивать постоянную готовность оборудования и несению установленных Системным оператором или согласованных с потребителями электрических нагрузок. 2. Обеспечивать отпуск электрической энергии в полном соответствии с договорными объемами. 3. Обеспечивать синхронную работу всех электростанций с единой энергетической системой страны. 4. Обеспечивать тепловой энергией потребителей строго в соответствии с договорными условиями. 5. Обеспечивать перспективное развитие компании с учетом постоянно изменяющихся потребностей, прогноза изменяющегося спроса на продукцию и услуги. Для достижения поставленных целей существуют следующие принципы политики управления качеством на исследуемом предприятии: 1. Деятельность компании – это система взаимосвязанных процессов, направленных на создание продукции и предоставление услуг в соответствии с требованиями потребителей и законодательства. 2. Успешное развитие и финансовая стабильность компании обеспечиваются за счет формирования долгосрочных отношений с нашими потребителями. 3. Поставщики и контрагенты влияют на качество продукции компании, поэтому предприятие стремится к построению с ними долгосрочных, партнерских и взаимовыгодных отношений. 4. Принятые компанией обязательства выполняются за счет постановки руководством четких, измеримых целей перед сотрудниками, а также применения современных методов управления. 5. Оценка деятельности сотрудников осуществляется в соответствии со степенью достижения поставленных целей, качества продукции и услуг и удовлетворенности потребителей. 6. Работа каждого сотрудника направлена на предотвращение возникновения несоответствующей продукции и услуг, устранение причин их возникновения, личный вклад каждого сотрудника влияет на качество продукции и удовлетворенность потребителей. 7. Руководство компании обеспечивает социальную защищенность и безопасность труда сотрудников, создает благоприятные условия для профессионального роста и постоянного развития персонала. 8. Руководство компании защищает интересы инвесторов и клиентов и проявляет открытость перед всеми заинтересованными сторонами. 9. Технологические процессы, методы управления и система менеджмента качества являются объектами постоянного мониторинга и совершенствования. 10. Система менеджмента качества – инструмент постоянного улучшения деятельности компании, увеличения удовлетворенности потребителей и прозрачности деятельности в глазах партнеров и инвесторов. Руководство ООО «КЭнК» берет на себя ответственность за реализацию политики в области качества и создание условий для вовлечения всех сотрудников в процесс поддержания и улучшения системы менеджмента качества компании в соответствии с требованиями международного стандарта ISO 9001: 2008. К основным производственным показателям относятся сведения о потребительских свойствах услуг, включающие в себя: -Сведения об отпуске электроэнергии из сетей компании по уровням напряжений, потребителям электроэнергии, присоединенным к сетям компании; - Сведения об объеме переданной электроэнергии по договорам оказания услуг по передаче электрической энергии потребителям компании в разрезе уровней напряжений; - Сведения о потерях электроэнергии в сетях сетевой организации в абсолютном и относительном выражении; - Затраты на покупку потерь; - Информация о закупке компанией электрической энергии для компенсации потерь в сетях и ее стоимости; - Информация о размере фактических потерь, оплачиваемых покупателем при осуществлении расчетов за электрическую энергию 2019 год. Информация о приеме и отпуске электроэнергии из сетей компании по уровням напряжений, потребителям электроэнергии, присоединенным к сетям компании за 2019 год. Прием в сеть за 2019год составил 2096,6 млн. кВт.ч, в том числе ВН 1102,5 млн. кВт.ч, СН1 830,9 млн. кВт.ч, СН2 163,2 млн. кВт.ч. Отпуск электроэнергии за 2019 год составил 1852,1 млн. кВт.ч, в том числе ВН – 0,1 млн. кВт.ч, СН1 – 4,1 млн. кВт.ч, СН2 – 684,0 млн. кВт.ч, НН – 1163,9 млн. кВт.ч 2. Сведения об объеме переданной электроэнергии по договорам оказания услуг по передаче электрической энергии потребителям компании в разрезе уровней напряжений за 2019 год. Прямых договоров с потребителями на оказание услуг по передаче электроэнергии на 2019 год не заключалось. 3. Сведения о потерях электроэнергии в сетях сетевой организации в абсолютном и относительном выражении за 2019 год. Потери электроэнергии за 2019 год составили 244,5 млн. кВт.ч или 11,7%. 4. Затраты ООО «Кузбасская энергосетевая компания» на покупку потерь за 2019 год составили 231,2 млн. руб. без НДС. 5. Cведения об уровне нормативных потерь электроэнергии га 2019 год. Нормативные потери электроэнергии на 2019 год утверждены приказом Министерства энергетики РФ от 17.09.2019г. № 410 в размере 14,00%. 6. Информация о закупке компанией электрической энергии для компенсации потерь в сетях и ее стоимости. В 2019 году покупка электроэнергии для компенсации потерь в электрических сетях осуществляется у ОАО «Кузбассэнергосбыт» по договорам купли-продажи электрической энергии для целей компенсации потерь в электрических сетях №2503э от 01.01.2018г. и № 2635 от 01.01.2019г. Тариф покупки потерь на 2019 г. утвержден постановлением РЭК Кемеровской области №225 от 27.12.2019г. В 2019 году покупка электроэнергии для компенсации потерь в электрических сетях филиала «Энергосеть г. Таштагола» осуществляется у ООО «Металлэнергофинанс» по договору купли-продажи электрической энергии для целей компенсации потерь в электрических сетях №1011/2019/12-45 от 01.09.2019г. Тариф покупки потерь на 2019г. утвержден постановлением РЭК Кемеровской области №227 от 27.12.2019г. «Об утверждении тарифов на электрическую энергию, поставляемую ООО «Металлэнергофинанс» потребителям Кемеровской области». 7. Информация о размере фактических потерь, оплачиваемых покупателями при осуществлении расчетов за электрическую за электрическую энергию. Потребители оплачивали потери электроэнергии в сетях в 2019 году в размере 114,84 руб./МВт.ч. Тариф утвержден Постановлением РЭК Кемеровской области №222 от 27.12.2019г. «Об установлении индивидуальных тарифов на услуги по передаче электрической энергии для взаиморасчетов между сетевыми организациями Кемеровской области на 2019 год». 2020 год. 1. Информация о приеме и отпуске электроэнергии из сетей компании по уровням напряжений, потребителям электроэнергии, присоединенным к сетям компании за 2020 год. Прием в сеть за 2020 год составил 2141,2 млн. кВт.ч, в том числе ВН 1155,2 млн. кВт.ч, СН1 813,4 млн. кВт.ч, СН2 172,6 млн. кВт.ч. Отпуск электроэнергии за 2020 год составил 1903,7 млн. кВт.ч, в том числе ВН – 1,1 млн. кВт.ч, СН1 – 31,7 млн. кВт.ч, СН2 – 687,4 млн. кВт.ч, НН – 1183,5 млн. кВт.ч 2. Сведения об объеме переданной электроэнергии по договорам оказания услуг по передаче электрической энергии потребителям компании в разрезе уровней напряжений за 2020 год. Прямых договоров с потребителями на оказание услуг по передаче электроэнергии на 2020 год не заключалось. 3. Сведения о потерях электроэнергии в сетях сетевой организации в абсолютном и относительном выражении за 2020 год. Потери электроэнергии за 2020 год составили 237,5 млн. кВт.ч или 11,1%. 4. Затраты ООО «Кузбасская энергосетевая компания» на покупку потерь за 2020 год составили 230,2 млн. руб. без НДС. 5. Cведения об уровне нормативных потерь электроэнергии га 2020 год. Нормативные потери электроэнергии на 2020 год утверждены приказом Министерства энергетики РФ от 24.09.2019г. № 456 в размере 14,50%. 6. Информация о закупке компанией электрической энергии для компенсации потерь в сетях и ее стоимости. В 2020 году покупка электроэнергии для компенсации потерь в электрических сетях осуществлялась у гарантирующего поставщика - ОАО «Кузбассэнергосбыт» по договорам купли-продажи электрической энергии для целей компенсации потерь в электрических сетях №2503э от 01.01.2018г. и № 2635 от 01.01.2019г. В 2020 году покупка электроэнергии для компенсации потерь в электрических сетях филиала «Энергосеть г. Таштагола» осуществлялась у гарантирующего поставщика - ООО «Металлэнергофинанс» по договору купли-продажи электрической энергии для целей компенсации потерь в электрических сетях №1012/2019/12-54 от 30.11.2019. Тариф покупки потерь на 2020г. постановлением РЭК Кемеровской области не утверждался. Покупка электроэнергии для компенсации потерь электрической энергии в электрических сетях осуществлялась по свободным нерегулируемым ценам. 7. Информация о размере фактических потерь, оплачиваемых покупателями при осуществлении расчетов за электрическую за электрическую энергию. Потребители электроэнергии, при расчете за электроэнергию по двухставочному тарифу, оплачивали потери электроэнергии в сетях в 2020 году в размере 44,28 руб./МВт.ч. на напряжении ВН, 65,16 руб./МВт.ч. на напряжении СН1, 144,46 руб./МВт.ч. на напряжении СН2, 413,46 руб./МВт.ч. на напряжении НН. Тариф утвержден Постановлением РЭК Кемеровской области №349 от 31.12.2019г. «Об установлении единых (котловых) тарифов на услуги по передаче электрической энергии по сетям Кемеровской области». 2.3. Финансовый раздел бизнес-плана инвестиционного проекта | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||