Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия.. Содержание актуальность темы исследования
 Скачать 199.15 Kb.
|
|
Таблица 6 Абсолютные показатели финансовой устойчивости ООО «ДОСТУПНОСТРОЙ» за 2018-2020 года, (тыс. руб.)
Трехкомпонентный по казатель ООО «ДОСТУПНОСТРОЙ»: S (Ф) при нимает вид {0; 1; 1}. Таким об разом, финансов ое со стояния пред приятие на про тяжение рас сматриваемого периода имеет норм альную устойчивость (не зависимость), кот орая в свою очередь гарантирует плат ежеспособность. На основ ании про веденного вы ше рас чёта мож но утверждать о не достатке со бственных ис точников для форм ирования за пасов, т.е. за висит от за емных ис точников финансирования. Излишек об щей величины основ ных ис точников финансирования за пасов вы рос на 2170 тыс. руб. в 2020 год у по сравнению с 2018 г. При оценке финансов ой устойчивости по мимо абсолютных по казателей, большое значение имеет рас чет от носительных по казателей. Относительные по казатели финансов ой устойчивости ООО «ДОСТУПНОСТРОЙ» за 2018-2020 год а пред ставлены в таблиц е 7. Таблица 7 Относительные значения коэффициентов финансовой устойчивости ООО «ДОСТУПНОСТРОЙ» за 2018-2020 года
Расчетные дан ные таблиц ы 7 так их по казателей финансов ой устойчивости ООО «ДОСТУПНОСТРОЙ» за 2018-2020 год а как коэффициент капитал изации и финансов ой устойчивости со ответствуют их норм альным ограничениям. Коэффициент об еспеченности со бственными ис точниками финансирования в 2018-2020 гг. имел от рицательное значение, так им об разом, материальные за пасы не по лностью по крыты со бственными об оротными сред ствами. ООО «ДОСТУПНОСТРОЙ» при форм ировании своих об оротных активов за висит от за емных ис точников сред ств. Коэффициент финансов ой не зависимости по казывает удельный вес СС в об щей сумме ис точников финансирования. Динамика дан ного по казателя является от рицательной, т.е. увеличивается степень за висимости пред приятия от за емных ис точников. Коэффициент финансирования свидетельствует, что в 2018 г. 26% де ятельности финансируется за счет со бственных сред ств, в 2019 г. - 6%, в 2020 г. - 9%. Снижение дан ного по казателя вы звано снижение со бственного капитал а пред приятия из -за по лученного убытка в 2019 г. Ликвидность пред приятия мож но на звать степенью по крытия об язательств пред приятия ее активами, срок превращения кот орых в де ньги со ответствует сроку по гашения об язательств. Рассчитаем конкретные по казатели ликвидности баланса ООО «ДОСТУПНОСТРОЙ» за 2018 - 2020 год а и пред ставим дан ные в виде таблиц е 8. Таблица 8 Оценка ликвидности баланса
В целях определен ия ликвидности баланса пред лагается по парно со поставить итог и при веденных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным при вы полнении все х не равенств: А1 > П1; А2 > П2; А3 > П3; А4 < П4 Проанализировав ликвидность баланса ООО «ДОСТУПНОСТРОЙ» в 2018-2020 гг., мож но сделать вы вод, что баланс не является абсолютно ликвидным, так как не вы полняется третье и четвертое не равенства. Помимо это го мож но утверждать, что в 2020 год у плат ежный не достаток по на иболее ликвидным активам (А1) со ставил 13397 тыс. руб., в 2019 г. со ставлял 6489 тыс. руб., в 2018 г. - 12307 тыс. руб. За период с 2018-2020 гг. на блюдается плат ежный из лишек по групп е бы стро ре ализуемых активов (А2) в сумме 15397, 14067 и 18324 тыс.руб. со ответственно. Сравнение на иболее ликвидных активов (А1) и бы стро ре ализуемых активов (А2) с краткосрочными об язательствами (П2) (А1+А2>П2) говор ит о том что пред приятие на ближайшее время плат ежеспособно. Сравнение медленно ре ализуемых активов с до лгосрочными об язательствами (А3 с П3) говор ит о не благоприятном про гнозе до лгосрочной плат ежеспособности. Превышение труд но ре ализуемых активов на д по стоянными пассивами (А4 на д П4), на про тяжении все го анал изируемого периода свидетельствует о на личии большого об ъема вне оборотных сред ств. Однако текущая ликвидность в анал изируемом периоде свидетельствуют о плат ежеспособности пред приятия на ближайший к рас сматриваемому моменту про межуток времен и. В целях оценки со отношения имеющихся об оротных активов (по их видам) и краткосрочных об язательств для воз можного их по следующего по гашения, не обходимо вы полнить рас чет финансов ых от носительных коэффициентов ликвидности. Для про ведения рас чета основ ных коэффициентов характер изующих де ятельность пред приятия воспользуемся след ующими рас четными форм улами: Коэффициент абсолютной ликвидности (31): Кал = (ДС + КФВ) / КО, (31) где ДС - де нежные сред ства; КФВ - краткосрочные финансов ые вложения; КО - краткосрочные об язательства. Коэффициент об щей ликвидности (32): Ктл = (ДС + КФВ + ДЗ) / КО, (32) где ДЗ - де биторская за долженность. Коэффициент текущей ликвидности (33): Кол = (ДС + КФВ + ДЗ + З) / КО, (33) где З - за пасы. Коэффициент со бственной плат ежеспособности (34): Ксп = ЧОК / КО, (34) где ЧОК - чистый об оротный капитал . Рассчитав коэффициенты ликвидности и плат ежеспособности, сведем ре зультаты рас чета в анал итическую таблиц у 9 и вы явим про изошедшие из менения. Таблица 9 Расчет и анализ коэффициентов ликвидности и платежеспособности ООО«ДОСТУПНОСТРОЙ» за 2018-2020 года
Анализ коэффициентов ликвидности и плат ежеспособности ООО «ДОСТУПНОСТРОЙ» за 2018-2020 год а по казывает, что у пред приятия до статочная ликвидность и плат ежеспособность, однако на блюдается снижение в анал изируемом периоде об щей плат ежеспособности. Коэффициент абсолютной ликвидности к 2020 год у увеличился на 11 пункта. При со поставлении значения по казателя с ре комендуемым уровнем (0,1-0,7), будет видно, что для по крытия срочных об язательств пред приятие имеет до статочный об ъём на личных де нежных сред ств. Коэффициент текущей ликвидности (Ктл) по сравнению с 2018 год ом в 2020 год у со кратился на 0,61 пунктов и со ставил 2,49. Другими слов ами, дан ный коэффициент является по казателем финансов ой ста бильности орган изации и со ответствует оптимальному ре комендованному значению. Увеличение коэффициента про межуточной ликвидности (Кпл) на 06 от носительно значения в 2018 год у, равного 1,23 по казывает, что об оротных сред ств до статочно для по крытия краткосрочных об язательств. Расчетные значения со ответствуют ре комендованным ограничениям. Вывод: на ООО «ДОСТУПНОСТРОЙ» валюта баланса вы росла за рас сматриваемый период времен и с 2018 г. по 2020 г. на 38,07%, так им об разом, со ставила на конец периода 84753 тыс. руб. Произошло увеличение вне оборотных активов на 124,62%. Оборотные активы со ставили 42 290 тыс. руб, так же про изошло не значительное их уме ньшение на 0,45% или на 190 тыс. руб. Собственные сред ства пред приятия уме ньшились на 44,45% и со ставили 7 121 тыс. руб. Динамика связанная с по лученным убытком в г является от рицательным моментом. Сумма кредит орской за долженности со ставила на конец анал изируемого периода 16 997 тыс. руб. и вы росла на 24,20%. Рост на 74% до лгосрочных ЗС является от рицательным моментом. Структура баланса ООО «ДОСТУПНОСТРОЙ» не значительно из менилась. В активе баланса это связано с на ращиванием до ли вне оборотных активов и со ответственным увеличением об оротных активов. В пассиве баланса динамик а связана с со кращением до ли со бственного капитал а при одно временном рост е ЗС. На ООО «ДОСТУПНОСТРОЙ» за счет увеличения до ли до лгосрочных финансов ых вложений вы росла до ля вне оборотных активов на 19,3%. Соответственно со кратилась до ля об оротных активов (в основ ном за счет снижения за пасов). Анализируя структур у пассивов, важно от метить низ кую до лю капитал а и ре зервов (в 2018 г. - 20,91%, в 2019 г. - 5,95%, в 2020 г. - 8,41%). В раз деле «Капитал и ре зервы» основ ную до лю за нимает не распределенная при быль. Следует от рицательно оценить увеличение до ли до лгосрочных ЗС (кот орая вы росла на 14,74%). Как видно из актива баланса сто имость имуществ а пред приятия вы росла на 23559 тыс. руб. Произошло из менение структур ы имуществ а. Наблюдается рост об ъема труд нореализуемых активов на 19,3% и на иболее ликвидных активов на 2,01%, при одно временном со кращении бы строреализуемых активов на 3,46% и медленно ре ализуемых активов на 17,85%. Такая динамик а связана с увеличением до ли вне оборотных активов в балансе пред приятия в 2020 г. по сравнению с 2018 г. Анализируя структур у пассива баланса, видим, что до ля на иболее срочных об язательств со кратилась на 2,24%, до ля по стоянных пассивов на 12,5%, при одно временном увеличении до ли до лгосрочных пассивов на 14,74%. Такая динамик а связана с рост ом до лгосрочных об язательств и со кращении со бственного капитал а. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||