учебник_особенная часть. Учебник под редакцией доктора юридических наук, профессора Ф. Р. Сундурова, доктора юридических наук, профессора
 Скачать 1.7 Mb.
|
|
Объектом манипулирования рынком являются общественные отношения, регулирующие определенный законодательством РФ порядок предоставления информации о финансовых инструментах, иностранной валюте и товарах, определяющий управление спросом, предложением, ценами и объемами данных предметов. Объектом преступления также являются общественные отношения, регулирующие порядок совершения операций с финансовыми инструментами, иностранной валютой и (или) товарами. Под товарами в контексте данной статьи понимаются вещи, которые допущены к торговле на организованных торгах на территории Российской Федерации или в отношении которых подана заявка о допуске к торговле на указанных торгах. Термин "финансовый инструмент" раскрывается в ст. 2 Федерального закона "О рынке ценных бумаг". Финансовый инструмент - это ценная бумага или производный финансовый инструмент, который определяется как договор, предусматривающий одну или несколько определенных в законе обязанностей, например купить или продать ценные бумаги, валюту или товар. Понятие операций с финансовыми инструментами, иностранной валютой и (или) товарами раскрывается в ст. 2 Федерального закона от 27 июля 2010 г. N 224-ФЗ. Операции с финансовыми инструментами, иностранной валютой и (или) товарами - совершение сделок и иные действия, направленные на приобретение, отчуждение, иное изменение прав на финансовые инструменты, иностранную валюту и (или) товары, а также действия, связанные с принятием обязательств совершать указанные действия, в том числе выставление заявок (дача поручений). Объективная сторона преступления выражается в манипулировании рынком. Действия, относящиеся к манипулированию рынком, перечислены в ст. 5 Федерального закона от 27 июля 2010 г. N 224-ФЗ. В Уголовном кодексе криминализировано такое манипулирование рынком, которое выражается в одном из двух конкретных деяний: 1) распространение через средства массовой информации, в том числе электронные, информационно-телекоммуникационные сети общего пользования (включая сеть Интернет), заведомо ложных сведений; 2) совершение операций с финансовыми инструментами, иностранной валютой и (или) товарами. Перечень деяний, относящихся к криминальному манипулированию рынком, является открытым. Объективная сторона преступления также выражается в совершении иных действий, запрещенных законодательством РФ о противодействии неправомерному использованию инсайдерской информации и манипулированию рынком. В соответствии с Федеральным законом от 27 июля 2010 г. N 224-ФЗ не являются манипулированием рынком действия, которые направлены: 1) на поддержание цен на эмиссионные ценные бумаги в связи с размещением и обращением ценных бумаг и осуществляются участниками торгов в соответствии с договором с эмитентом; 2) на поддержание цен в связи с осуществлением выкупа, приобретением акций, погашением инвестиционных паев закрытых паевых инвестиционных фондов в случаях, установленных федеральными законами; 3) на поддержание цен, спроса, предложения или объема торгов финансовыми инструментами, иностранной валютой и (или) товаром и осуществляются участниками торгов в соответствии с договором, одной из сторон которого является организатор торговли. Уголовная ответственность за манипулирование рынком наступает при наличии ряда условий: 1) если в результате незаконных действий цена, спрос, предложение или объем торгов финансовыми инструментами, иностранной валютой и (или) товарами отклонились от уровня или поддерживались на уровне, существенно отличающемся от того уровня, который сформировался бы без учета указанных выше незаконных действий. Согласно Федеральному закону от 27 июля 2010 г. N 224-ФЗ критерии существенного отклонения цены, спроса, предложения или объема торгов финансовыми инструментами, иностранной валютой и (или) товарами по сравнению с уровнем цены, спроса, предложения или объема торгов такими финансовыми инструментами, иностранной валютой и (или) товарами, который сформировался бы без учета незаконных действий, устанавливаются в зависимости от вида, ликвидности и (или) рыночной стоимости финансовых инструментов, иностранной валюты и (или) товаров организатором торговли на основании методических рекомендаций федерального органа исполнительной власти в области финансовых рынков; 2) действия причинили крупный ущерб гражданам, организациям или государству либо сопряжены с извлечением излишнего дохода или избежанием убытков в крупном размере. Примечания к ст. 185.3 УК РФ раскрывают указанные понятия. Крупным ущербом, излишним доходом, убытками в крупном размере признаются ущерб, излишний доход, убытки в сумме, превышающей 2,5 млн. руб., в особо крупном размере - в сумме, превышающей 10 млн. руб. Излишним доходом в настоящей статье признается доход, определяемый как разница между доходом, который был получен в результате незаконных действий, и доходом, который сформировался бы без учета незаконных действий, предусмотренных настоящей статьей. Избежанием убытков признаются убытки, которых лицо избежало в результате неправомерного использования инсайдерской информации и (или) манипулирования рынком. Субъективная сторона преступления характеризуется прямым умыслом. Субъект преступления - физическое вменяемое лицо, достигшее возраста 16 лет. В качестве субъектов преступления могут выступать профессиональные участники рынка ценных бумаг и иные лица, осуществляющие операции с финансовыми инструментами, иностранной валютой и (или) товарами. В ч. 2 ст. 185.3 УК РФ предусмотрены квалифицированные виды манипулирования рынком. Это деяния: 1) совершенные организованной группой; 2) причинившие ущерб в особо крупном размере гражданам, организациям или государству (свыше 10 млн. руб.); 3) сопряженные с извлечением излишнего дохода или избежанием убытков в особо крупном размере (свыше 10 млн. руб.). Неправомерное использование инсайдерской информации (ст. 185.6 УК РФ) (введена Федеральным законом от 27 июля 2010 г. N 224-ФЗ, вступает в силу с 31 июля 2013 г.). На необходимость установления уголовной ответственности за подобные деяния неоднократно указывалось в специальной литературе <1>. -------------------------------- <1> См., например: Русеева С.В. Уголовная ответственность за преступления, совершаемые при размещении ценных бумаг: Автореф. дис. ... к.ю.н. Н. Новгород, 2001; Чупрова Е.В. Ответственность за экономические преступления по уголовному праву Англии: Автореф. дис. ... к.ю.н. М., 2005. Объектом данного преступления выступают общественные отношения, обеспечивающие использование инсайдерской информации в соответствии с законодательством РФ. Термин inside в переводе с английского означает "внутри" и применительно к информации подразумевает внутреннюю информацию хозяйствующего субъекта. Правовое регулирование инсайдерской информации на международном уровне началось в конце XX в., а в отдельных странах, например в США, - в начале XX в. В 1977 г. на европейском уровне была опубликована рекомендация государствам-участникам, посвященная сделкам с ликвидными ценными бумагами <1>. Затем в 1989 г. принимается Директива 89/592/ЕЕС об инсайдерской деятельности, и в дальнейшем в целях унификации национальных законодательств в данной сфере Европейским союзом принимается новая Директива от 28 января 2003 г. 2003/6/ЕС "Об инсайдерской деятельности и рыночном манипулировании (злоупотреблениях на рынке)". В п. 1 ст. 1 данной Директивы инсайдерская информация определяется как информация публично не раскрытая, обладающая известной ценностью, относящаяся к одному или нескольким эмитентам финансовых инструментов либо к одному или нескольким таким инструментам, которая в случае раскрытия непременно окажет значительное влияние на котировки таких финансовых инструментов или соответствующих деривативов <2>. -------------------------------- <1> См.: Шаповалов А. Правовое регулирование инсайдерской деятельности в Европейском союзе // Рынок ценных бумаг. 2005. N 5 (284). С. 38 - 43. <2> См.: Шаповалов А. Правовое регулирование инсайдерской деятельности в Европейском союзе // Рынок ценных бумаг. 2005. N 5 (284). С. 40. Предметом преступления, предусмотренного ст. 185.6 УК РФ, является инсайдерская информация, которая относится к сведениям с ограниченным доступом. В УК РФ предусмотрена ответственность за незаконное получение и разглашение иных сведений подобного рода, например коммерческой, налоговой или банковской тайны (ст. 183 УК РФ). Инсайдерская информация обладает рядом сходных признаков с такими видами тайн и отличается от них прежде всего по содержанию. Понятие инсайдерской информации раскрывается в ст. 2 Федерального закона от 27 июля 2010 г. N 224-ФЗ "О противодействии неправомерному использованию инсайдерской информации и манипулированию рынком и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации" <1>. Инсайдерская информация - точная и конкретная информация, которая не была распространена или представлена (в том числе сведения, составляющие коммерческую, служебную, банковскую тайну, тайну связи (в части информации о почтовых переводах денежных средств) и иную охраняемую законом тайну), распространение или предоставление которой может оказать существенное влияние на цены финансовых инструментов, иностранной валюты и (или) товаров (в том числе сведения, касающиеся одного или нескольких эмитентов эмиссионных ценных бумаг (далее - эмитент), одной или нескольких управляющих компаний инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов (далее - управляющая компания), одного или нескольких хозяйствующих субъектов либо одного или нескольких финансовых инструментов, иностранной валюты и (или) товаров) и которая относится к информации, включенной в соответствующий перечень инсайдерской информации, указанный в ст. 3 настоящего Федерального закона. -------------------------------- <1> Собрание законодательства РФ. 2010. N 31. Ст. 4193. Таким образом, признаками инсайдерской информации являются следующие положения: 1) она обладает действительной или потенциальной коммерческой ценностью в силу неизвестности ее третьим лицам; 2) она имеет отношение к финансовым инструментам, иностранной валюте и (или) товарам; 3) она может оказать существенное влияние на цены финансовых инструментов, иностранной валюты и (или) товаров. В отличие от других видов тайн инсайдерская информация остается недоступной для третьих лиц достаточно короткое время, а затем она подлежит обязательному раскрытию. Неправомерное использование инсайдерской информации происходит в тот промежуток времени, в течение которого она не подлежит раскрытию третьим лицам. В соответствии со ст. ст. 3, 4 Федерального закона от 27 июля 2010 г. N 224-ФЗ к инсайдерской информации относится: - информация эмитентов и управляющих компаний, хозяйствующих субъектов, занимающих доминирующее положение на рынке определенного товара в географических границах Российской Федерации, организаторов торговли, клиринговых организаций, профессиональных участников рынка ценных бумаг и иных лиц, осуществляющих в интересах клиентов операции с финансовыми инструментами, иностранной валютой и (или) товарами, получивших инсайдерскую информацию от клиентов; - определенная информация федеральных органов исполнительной власти, исполнительных органов государственной власти субъектов Российской Федерации, органов местного самоуправления, иных осуществляющих функции указанных органов организаций, органов управления государственных внебюджетных фондов, имеющих в соответствии с федеральными законами и иными нормативными правовыми актами Российской Федерации право размещать временно свободные средства, финансовые инструменты (далее - органы управления государственных внебюджетных фондов), Банка России. К инсайдерской информации не относятся: 1) сведения, ставшие доступными неограниченному кругу лиц, в том числе в результате их распространения; 2) осуществленные на основе общедоступной информации исследования, прогнозы и оценки в отношении финансовых инструментов, иностранной валюты и (или) товаров, а также рекомендации и (или) предложения об осуществлении операций с финансовыми инструментами, иностранной валютой и (или) товарами. Объективная сторона преступления выражается в использовании инсайдерской информации: 1) для осуществления операций с финансовыми инструментами, иностранной валютой и (или) товарами, к которым относится такая информация, за свой счет или за счет третьего лица; 2) путем дачи рекомендаций третьим лицам, обязывания или побуждения их иным образом к приобретению или продаже финансовых инструментов, иностранной валюты и (или) товаров. Уголовная ответственность наступает, если такое использование причинило крупный ущерб гражданам, организациям или государству либо сопряжено с извлечением дохода или избежанием убытков в крупном размере. Крупным ущербом, доходом, убытками в крупном размере признаются ущерб, доход, убытки в сумме, превышающей 2,5 млн. руб. Субъективная сторона преступления характеризуется прямым умыслом. Субъект преступления - специальный, это лицо, имеющее доступ к инсайдерской информации на законных основаниях, т.е. инсайдер. Полный перечень инсайдеров дан в ст. 4 Федерального закона от 27 июля 2010 г. N 224-ФЗ. К ним относятся, например, профессиональные участники рынка ценных бумаг, лица, которые владеют не менее 25% голосов в высшем органе управления лиц, указанных в пунктах 1 - 4 ст. 4 данного Закона (организаторы торговли, клиринговые организации и др.), информационные агентства, рейтинговые агентства, физические лица, имеющие доступ к инсайдерской информации на основании трудовых и (или) гражданско-правовых договоров, и т.д. В ч. 2 ст. 185.6 УК РФ криминализирован особый способ умышленного использования инсайдерской информации - путем ее неправомерной передачи другому лицу. Уголовная ответственность за такое использование наступает, если оно причинило крупный ущерб гражданам, организациям или государству либо сопряжено с извлечением дохода или избежанием убытков в крупном размере (в сумме, превышающей 2,5 млн. руб.). § 7. Преступления, посягающие на порядок обращения драгоценных металлов, природных драгоценных камней, жемчуга и валютных ценностей Обособленную группу образуют финансовые преступления, посягающие на порядок обращения драгоценных металлов, природных драгоценных камней, жемчуга и валютных ценностей. Незаконный оборот драгоценных металлов, природных драгоценных камней или жемчуга (ст. 191 УК РФ). Объектом преступления являются общественные отношения в сфере денежной и кредитной деятельности и связанные с законным оборотом драгоценных металлов, природных драгоценных камней и жемчуга. Ряд ученых относят данное деяние к финансовым преступлениям. Однако есть и другая позиция. Так, по мнению С.Н. Мальтова, необоснованно считать основным непосредственным объектом этого преступления отношения, обеспечивающие интересы экономической деятельности в сфере финансов <1>. -------------------------------- <1> Мальтов С.Н. Уголовная ответственность за нарушения законодательства о драгоценных металлах и драгоценных камнях: Автореф. дис. ... к.ю.н. Красноярск, 2006. С. 11. Предметом преступления, предусмотренного ст. 191 УК РФ, являются драгоценные металлы, природные драгоценные камни и жемчуг, за исключением ювелирных и бытовых изделий и лома таких изделий. Понятие таких предметов дается в Федеральном законе от 26 марта 1998 г. N 41-ФЗ "О драгоценных металлах и драгоценных камнях" <1>. -------------------------------- <1> Собрание законодательства РФ. 1998. N 13. Ст. 1463. Драгоценные металлы - золото, серебро, платина и металлы платиновой группы (палладий, иридий, рутений и осмий) в любом виде и состоянии, за исключением ювелирных и других бытовых изделий, а также лома таких изделий; Природные драгоценные камни - алмазы, рубины, изумруды, сапфиры или александриты в сыром и обработанном виде, а также жемчуг, за исключением ювелирных и других бытовых изделий из этих камней и лома таких изделий. Уникальные янтарные образования приравнены к драгоценным камням в соответствии с Постановлением Правительства РФ от 5 января 1999 г. N 8 "Об утверждении Порядка отнесения уникальных янтарных образований к драгоценным камням" <1>. Согласно этому Постановлению основными критериями отнесения уникальных янтарных образований к драгоценным камням являются: масса (свыше 1000 граммов); форма (разнообразная, фактурная, связанная с условиями внутриствольного образования янтаря); целостность (относительно монолитные по своей структуре (не менее 80%), не содержащие сквозных раковин, визуальных трещин, угрожающих целостности образца, включая прозрачные образцы с хорошо сохранившимися включениями флоры и фауны более 10 мм); цвет (разнообразная цветовая гамма, присущая янтарю). -------------------------------- <1> Собрание законодательства РФ. 1999. N 2. Ст. 310. Объективная сторона включает в себя следующие деяния: 1) совершение сделки с перечисленными предметами, в нарушение правил, установленных законодательством РФ; 2) незаконное хранение. В отличие от ст. 162.7 УК РСФСР 1960 г., в которой были перечислены конкретные сделки, перечень сделок в ст. 191 УК РФ 1996 г. не определен. Это могут быть: 1) операции с переходом права собственности и иных прав на валютные ценности; 2) ввоз и пересылка в Российскую Федерацию и вывоз и пересылка из Российской Федерации валютных ценностей; 3) осуществление международных денежных переводов. Порядок совершения сделок с драгоценными металлами определяется Положением о совершении сделок с драгоценными металлами на территории Российской Федерации, утвержденным Постановлением Правительства РФ от 30 июня 1994 г. N 756. Согласно ст. 2 названного Положения сделки со слитками золота и серебра, с минеральным и вторичным сырьем, содержащим золото и серебро, изделиями, содержащими золото и серебро и не относящимися к ювелирным и иным бытовым изделиям, полуфабрикатам, содержащим золото и серебро и используемым для изготовления изделий, содержащих золото и серебро, монетами, содержащими драгоценные металлы, на территории Российской Федерации могут совершать в пределах прав, предоставленных настоящим Положением в зависимости от специфики их деятельности, субъекты, являющиеся резидентами Российской Федерации, указанные в данной статье Положения. Не допускается использование слитков золота и серебра в качестве средства платежа, в том числе путем осуществления операций по специальным счетам, открытым в специально уполномоченных банках, а также в расчетах за кредиты, предоставленные коммерческими банками добывающим предприятиям. |