Вопросы к экзамену Цель и задачи анализа и диагностики деятельности предприятия
 Скачать 1.01 Mb.
|
|
48. Анализ рентабельности деятельности предприятия. Показатели рентабельности являются относительными характеристиками финансовых результатов и эффективности деятельности предприятия. Они измеряют доходность предприятия с различных позиций и группируются в соответствии с интересами участников экономического процесса, рыночного обмена. Показатели рентабельности являются важными характеристиками факторной среды формирования прибыли (дохода) предприятия. По этой причине они являются обязательными элементами сравнительного анализа и оценки финансового состояния предприятия. При анализе производства показатели рентабельности используются как инструмент инвестиционной политики и ценообразования. Основные показатели рентабельности:
49. Анализ распределения и использования прибыли. Прибыль до налогообложения, заработанная коммерческой организацией за какой-либо период и отражающая совокупный финансовый результат от всех операций, распределяется по следующим направлениям. • Часть прибыли направляется в бюджеты соответствующих уровней в форме налога на прибыль и используется на государственные нужды. • Оставшаяся часть представляет собой чистую прибыль организации и решения о ее расходовании принимаются акционерами (собственниками), которые определяют, какая ее доля будет изыматься в форме дивидендов (процентного дохода на вложенный ими капитал) и сколько должно оставаться на развитие компании и премирование персонала. Конкретные направления использования прибыли на внутренние нужды организации определяются бизнес-планами в соответствии с уставными требованиями, стратегическими и текущими целями развития. Аналитическое обоснование распределения прибыли должно строиться на результатах оценки сильных и слабых сторон организации, ее возможностей и потенциальных угроз (5УОТ-анализ), а также технологического уровня и конкурентоспособности производимых товаров. Основными задачами анализа распределения прибыли являются: оценка экономической целесообразности сложившейся структуры распределения прибыли, имея в виду в первую очередь соотношение между уровнями изъятия прибыли и ее использования на развитие коммерческой организации; анализ обоснованности структуры распределения прибыли, остающейся в распоряжении руководства компании; оценка эффективности использования прибыли по основным направлениям ее расходования внутри предприятия. При проведении анализа распределения прибыли следует учитывать, что экономически целесообразная ее структура индивидуальна для каждого предприятия и определяется множеством факторов. Ключевыми из них являются организационно-правовая форма организации и стадия ее жизненного цикла, конкурентоспособность продукции (товаров, работ, услуг), степень соответствия ее организационно-технологического уровня современным моделям инновационного развития. 50. Понятие экономической состоятельности предприятия. Экономическая состоятельность предприятия — это важнейшая характеристика его деловой активности и надежности. Составными видами экономической состоятельности являются производственная, инвестиционная, финансовая, коммерческая, социальная и экологическая состоятельность.
51. Анализ экономических результатов деятельности предприятия. (+ ответ в ВОПРОСЕ 50) Основными экономическими результатами финансово-хозяйственной деятельности предприятия являются объем выпущенной и реализованной продукции, валовой доход, прибыль, стоимость имущественного комплекса предприятия. Экономические результаты работы предприятия зависят от конкурентоспособности, востребованности его продукции (работ, услуг), уровня рейтинга, деловой активности и деловой репутации. На результаты экономической деятельности предприятия влияют уровень безубыточности, ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости. Экономические результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия отражают в целом эффективность использования его экономического потенциала, который включает кадровый, технический, производственный и финансовый потенциал и характеризует общие возможности, а также конкретные виды экономической деятельности предприятий. 52. Анализ факторов, определяющих экономические результаты деятельности. Важное значение имеет анализ факторов, оказывающих положительное или отрицательное воздействие на экономические результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
Внутренние условия деятельности предприятия можно разделить на три группы: 1) материально-ресурсное обеспечение производства, определяющее ресурсы и возможности предприятия. Основными и этой группе являются производственные факторы (здания, сооружения, машины, механизмы, оборудование, земля, сырье и материалы, топливо, энергия, рабочая сила, информация); 2) обеспечение экономического и технического развития предприятия (инновации, инвестиции, организация труда и производства, повышение квалификации работников); 3) обеспечение высокого уровня рентабельности (высокоэффективная коммерческая и снабженческая деятельность, связанная с эффективностью рыночных связей). Управление факторами, влияющими на экономические результаты деятельности предприятия, направлено на обеспечение ритмичности производства, совершенствование его организации, улучшение снабжения необходимыми ресурсами; снижение издержек производства или их поддержание на конкурентном уровне; получение прибыли в размере, обеспечивающем техническое и экономическое развитие предприятия. Внешние условия деятельности предприятия отражают экономическую ситуацию в стране и за рубежом, в отдельных регионах, на отраслевых рынках. Важнейшими из внешних условий хозяйствования предприятий являются размер налоговых ставок, уровень процента за кредиты, степень .монополизации отрасли, уровень развития рыночных отношений и рыночных структур, состояние рынка труда, инвестиционная активность предприятия. 53. Организация диагностики потенциала предприятия. Потенциал предприятия – это совокупность его кадровых, материально-технических, финансовых и других возможностей, используемых для производства, продажи продукции и получения прибыли. Сущность диагностики потенциала предприятия состоит в изучении и установлении факторов, влияющих на эффективность финансово-хозяйственной деятельности, и предотвращении нарушений режима его работы. Диагностика потенциала предприятия включает комплексную оценку общих и основных показателей его деятельности и позволяет при выявлении каких-либо нарушений перейти к более глубокому анализу конкретного показателя. При выполнении комплексной диагностики одновременно исследуют все составляющие потенциала, анализируют общую способность предприятия обеспечить определенный уровень производства и эффективное использование ресурсов. Комплексная оценка потенциала предприятия позволяет получить представления об общем состоянии его на данный момент, выявить преимущества и слабые стороны по сравнению с конкурентами. В дальнейшем более подробный анализ имеющихся ресурсов и мощностей может проводиться каждым звеном предприятия самостоятельно. Организация диагностики потенциала предприятия должна осуществляться соответствующими звеньями его структуры управления. Общее руководство осуществляется генеральным директором, который координирует работу, как всего предприятия, так и аппарата управления. Техническое руководство должно быть возложено на главного инженера – первого заместителя директора, в подчинении которого находятся подразделения и отделы, проводящие техническую подготовка производства продукции. Технологическая подготовка производства осуществляется отделом главного технолога, который разрабатывает технологические процессы. За состояние энергетического и механического оборудования предприятия, организацию и проведение капитального ремонта оборудования отвечают главный механик и главный энергетик. Функции планирования и экономики возложены на планово-экономический и производственный отделы. Планово-экономический отдел осуществляет технико-экономическое планирование, составляет производственную программу, разрабатывает бизнес-планы, координирует работу экономических служб. Внешние хозяйственные связи предприятия находятся в ведении отдела снабжения, сбыта, финансового и транспортного отделов. В состав финансового отдела входят бухгалтерия и экономический отдел. Бухгалтерия осуществляет учет, контроль за материальными и денежными потоками, производит расчеты с рабочими служащими, составляет бухгалтерскую отчетность и баланс предприятия. Экономический отдел необходим для оценки используемых в производственном процессе ресурсов и для оптимизации их использования с целью уменьшения производственных затрат и увеличения прибыли. Маркетинговый отдел может как входить в отдел сбыта, так и быть самостоятельным подразделением. На него возложено изучение конъюнктуры рынка производимой продукции, состояния конкурентов, создание рекламных компаний для продвижения продукции. 54. Методы и формы диагностики потенциала предприятия. Методы, посредством которых проводится диагностика потенциала предприятия, являются: экспертный метод применяется для оценки социального потенциала предприятия. Социальный потенциал – это стоимость обеспечения социальных потребностей, к которым относятся затраты на социальное обслуживание, культурные мероприятия, организацию отдыха, различные социальные блага (материальную помощь, пособия и т.д.); бальный метод используют при определении уровня кадрового и трудового потенциала; факторный метод целесообразен при измерении производственного потенциала. Его цель –определение основных факторов, оказывающих существенное влияние на результаты деятельности предприятия; экономико-математическое моделирование применяют для оценки научно-технического потенциала предприятия. Т.е определения возможностей для внедрения новых достижений, технологий; рейтинговый сравнительный метод. Рейтинг – это метод сравнительной оценки деятельности нескольких предприятий. В его основе лежит принцип группировки по определенному признаку, по степени его убывания (возрастания). Диагностика потенциала предприятия может проводиться в форме комплексного исследования или поэтапно, поэлементно. При использовании комплексной формы одновременно исследуются все составляющие экономической состоятельности предприятия, т.е. анализируется совокупная способность предприятия обеспечить определенный уровень производства продукции, товаров и услуг. При выборе поэтапной или поэлементной формы основным является выбор критериев, которые обеспечат системный подход при исследовании предприятия. Выбор формы диагностики потенциала зависит от ее целей. 55. Диагностика деятельности предприятия на основе рейтингового анализа. Одним из вариантов анализа, позволяющего получить комплексную оценку финансового состояния предприятий и провести их сравнение, является рейтинговый анализ. Рейтинг – это метод сравнительной оценки деятельности нескольких предприятий. В основе рейтинга лежит обобщенная характеристика по определенному признаку (признакам), позволяющая выстраивать (группировать) предприятия в определенной последовательности по степени убывания (возрастания) данного признака. Признаки (критерии) классификации предприятий могут отражать отдельные стороны деятельности предприятий (прибыльность, ликвидность, платежеспособность) или деятельность предприятия в целом (объем операций, надежность, имидж). В качестве оценочного критерия может также выступать уровень экономической состоятельности предприятия. Характер формирования и назначение рейтингов различны. Рейтинги независимых рейтинговых агентств основываются на изучении официальной отчетности предприятий, как правило, балансов (и именно они становятся доступными массовой печати). Адекватность таких рейтингов реальному положению дел в значительной мере зависит от достоверности отчетных данных и системы показателей, используемой для характеристики надежности предприятий. Такими рейтингами пользуются как профессионалы (специалисты банков, бирж, ассоциаций предприятий, аудиторских фирм), так и непрофессионалы (вкладчики, акционеры). 56. Методы диагностики вероятности банкротства. Для диагностики вероятности банкротства используется несколько методов, основанных на применении: 1) анализа обширной системы критериев и признаков; 2) ограниченного круга показателей; 3) интегральных показателей, рассчитанных с помощью: скоринговых моделей; многомерного рейтингового анализа; мультипликативного дискриминантного анализа. Первая группа – это показатели, свидетельствующие о возможных финансовых затруднениях и вероятности банкротства в недалеком будущем: повторяющиеся существенные потери в основной деятельности, выражающиеся в хроническом спаде производства, сокращении объемов продаж и хронической убыточности; наличие хронически просроченной кредиторской и дебиторской задолженности; низкие значения коэффициентов ликвидности и тенденции к их снижению; увеличение до опасных пределов доли заемного капитала в общей его сумме; дефицит собственного оборотного капитала; систематическое увеличение продолжительности оборота капитала; наличие сверхнормативных запасов сырья и готовой продукции; использование новых источников финансовых ресурсов на невыгодных условиях; неблагоприятные изменения в портфеле заказов; снижение производственного потенциала и т.д. Вторая группа – это показатели, неблагоприятные значения которых не дают основания рассматривать текущее финансовое состояние как критическое, но сигнализируют о возможности резкого его ухудшения в будущем при непринятии действенных мер: чрезмерная зависимость предприятия от какого-либо одного конкретного проекта, типа оборудования, вида актива, рынка сырья или рынка сбыта; потеря ключевых контрагентов; недооценка обновления техники и технологии; потеря опытных сотрудников аппарата управления; вынужденные простои, неритмичная работа; недостаточность капитальных вложений и т.д. К достоинствам этой системы индикаторов возможного банкротства можно отнести системный и комплексный подходы, а к недостаткам – высокую степень сложности принятия решения в условиях многокритериальной задачи, субъективность прогнозного решения. |