Учебник для студентов 1 курса экономических специальностей 4е издание, переработанное и дополненное
 Скачать 18.16 Mb.
|
|
Национальные государственные банки выполняют, как правило, роль арбитра на финансовом рынке соответствующего государства, устанавливая правила взаимоотношений между коммерческими банками данного государства, между коммерческими банками, с одной стороны, и другими субъектами бизнеса, - с другой. Под установлением правил понимается нормативное регулирование деловых отношений внутри финансового сектора, лицензирование отдельных видов деятельности и отдельных назначений в банковском менеджменте, разработку законопроектов в банковской сфере. В нашей стране роль государственного банка выполняет Банк России, в других странах эту роль играют другие финансовые институты. В США, к примеру, в качестве государственного банка выступает не одно финансовое учреждение, а двенадцать Федеральных резервных банков, объединенные в Федеральную резервную систему США. Исключительной прерогативой национальных банков является эмиссия национальных валют. Каждая страна печатает свои собственные денежные знаки, и эта финансовая деятельность осуществляется национальными банками. Исключение составляет эмиссия «интегрированных валют», таких, например, как евро (с 2002 года), выпуск которых происходит в соответствии с соглашениями между национальными банками стран, участвующих в проекте. Иногда национальные банки наряду с выполнением арбитражной функции становятся самостоятельными участниками сделок на валютном рынке. Такая деятельность предусмотрена российским законодательством в отношении Центрального банка России. В целом же деятельность национальных банков состоит в следующем: - денежно-кредитное регулирование экономики; 395 - эмиссия денежных знаков; - контроль за деятельностью коммерческих банков и других кредитных учреждений; - аккумуляция и хранение кассовых резервов коммерческих банков и других кредитных учреждений; - кредитование коммерческих банков (рефинансирование); - хранение официальных золото-валютных резервов страны. Коммерческими являются банки, не имеющие статуса государственного учреждения и выступающие в полном объеме субъектами предпринимательского финансового бизнеса. Они могут быть построены по принципу специализированного банка (специализируются на выполнении отдельных банковских операций), либо универсального банка (предпочитают оказывать комплекс банковских услуг). Современный коммерческий банк – это, как правило, закрытое акционерное общество, размеры уставного капитала которого не должны быть ниже планки, установленной национальным банком страны. Лишь наиболее крупные коммерческие банки, заинтересованные в постоянном увеличении собственного капитала и обычно специализирующиеся на инвестиционных операциях, имеют организационно-правовую форму открытого акционерного общества. Другие формы предпринимательской деятельности (кооперативные банки, народные банки, банки в форме коммандитных товариществ) встречаются нечасто. Организационное устройство коммерческого банка соответствует общепринятой схеме управления в акционерном обществе. Высшим органом управления коммерческого банка является общее собрание акционеров. Общее руководство осуществляет Совет банка, непосредственное руководство текущей деятельностью банка осуществляет Правление коммерческого банка. Правление возглавляет Председатель правления (Президент банка), решения правления проводятся в жизнь приказами его Председателя. При правлении обычно создаются кредитный комитет и ревизионная комиссия. Кредитный комитет коммерческого банка разрабатывает кредитную политику банка, политику формирования структуры привлекаемых средств и их размещения, разрабатывает заключения по предоставлению наиболее крупных кредитов, рассматривает вопросы, связанные с финансовыми инвестициями, ведением трастовых операций. 396 При создании коммерческого банка в России необходимо помнить, что Банк России установил правило, согласно которому уставный капитал каждого коммерческого банка должен быть разделен как минимум на четыре части, и доля каждого акционера в уставном капитале не может превышать 25%. Следует также иметь в виду, что Банк России осуществляет специальное лицензирование отдельных видов деятельности коммерческих банков (например, операций с иностранной валютой), а также производит утверждение топ-менеджеров коммерческих банков в их должностях. Крупнейшие коммерческие банки являются сегодня самыми мощными финансовыми институтами рынка. Список наиболее состоятельных коммерческих банков выглядит следующим образом: Таблица 11.1. Рейтинг банков России (по состоянию на июнь 2002 года.) № Название банка Город Капитал Чистые активы Обязательства Кредиты Ценные бумаги Прибыль 1 Сбербанк России Москва 99972652 706086165 658531041 359646797 235853056 10193908 2 Внешторгбанк Москва 50335942 156646393 80681576 95256546 35853197 6811611 3 Международный Промышленный Банк Москва 27057096 108754357 77502286 51112973 8673697 101800 4 Альфа-банк Москва 22351839 116809093 81129029 89590599 6506031 336921 5 Газпромбанк Москва 21839140 124211287 100569330 64728241 9062842 707940 6 Глобэкс Москва 10295894 16894835 3813607 15905491 25699 55355 7 Росбанк Москва 7581124 72433218 60681247 40089372 14963431 237329 8 Уралсиб Уфа 6045503 29529305 21141600 14454313 5371680 192945 9 Ситибанк Москва 5567615 44071689 38052157 31786724 5984763 615682 10 Петрокоммерц Москва 5562156 22554167 16593365 13756524 3929059 308164 В последние десятилетия на фоне развертывания интеграционных процессов в мировом экономическом сообществе и становления единого мирового финансового рынка все большее значение получает деятельность международных банковских институтов, таких как Мировой банк, Международный банк реконструкции и развития, Европейский банк реконструкции и развития и другие. Данные институты обладают сложным симбиозом функций, они действуют и как коммерческие банки, но вместе с тем обладают и нормативно-рекомендательными полномочиями, иными словами, дают такие рекомендации, от выполнения которых порой невозможно отказаться. Именно рекомендации международных финансовых институтов имели решающее значение для становления рыночной экономики в современной России. Российские коммерческие банки часто определяются как кредитные организации. Такое определение правильно подчеркивает основополагающую роль кредитных операций в деятельности коммерческих банков. Вместе с тем оно, с одной стороны, оставляет 397 без внимания то обстоятельство, что российский закон разрешает проведение кредитных операций и иным субъектам предпринимательского бизнеса, а с другой стороны, - не указывает на возможность выполнения самими коммерческими банками иных функций на финансовом рынке. Многообразие функций, выполняемых коммерческими банками, может быть реализовано посредством трех типов банковских операций – пассивных, активных, комиссионных. Пассивные операции состоят в привлечении сторонних финансовых ресурсов, именуемых заемными средствами коммерческого банка. Прием банками денежных средств от физических и юридических лиц осуществляется в форме депозитов. Создавая банковские депозиты, клиенты коммерческих банков преследуют разнообразные цели, главными из которых являются обеспечение сохранности и безопасности накопляемых или сберегаемых финансовых ресурсов, а также получение доходов от хранения средств. Надо иметь в виду еще и иное обстоятельство – все субъекты предпринимательского бизнеса обязаны «привлекать» свои ресурсы в банки не только на депозитные счета, но и на расчетные (текущие), с которых банки могут производить денежные платежи по поручениям клиентов. Поэтому получается, что при выполнении некоторых пассивных операций коммерческим банкам помогает действующее законодательство, определяющее приоритет безналичной системы денежных расчетов по сделкам в экономике. Кредитные операции, действительно, являются наиболее важной частью деловой деятельности коммерческих банков в части осуществления ими активных операций. Коммерческие банки не только привлекают финансовые ресурсы физических и юридических лиц и размещают их путем выдачи кредитов на условиях возвратности, платности и срочности. Возвратность находит свое практическое воплощение в том, что каждый кредит должен быть возвращен. Возвращенные кредиты являются одним из условий восстановления кредитных ресурсов, возобновления деятельности банка. Платность выражает необходимость не только возвращения заемщиком полученных от банка кредитных ресурсов, но и оплаты права на их использование. Срочность отражает необходимость возврата кредита в точно определенный срок, зафиксированный в кредитном договоре. 398 Привлекая капиталы, сбережения населения и другие финансовые ресурсы, высвобождающиеся в процессе деловой деятельности и предоставляя их во временное пользование заинтересованным субъектам бизнеса, которые нуждаются в дополнительном капитале, они становятся финансовыми посредниками. Эта трансформация позволяет преодолеть сложности прямого контакта тех, кто хочет сохранить и преумножить финансовые ресурсы, с одной стороны, и заемщиков, с другой стороны. Гарантирует Кредитует Выполняет поручения Осуществляет расчеты Принимает вклады Банк Рис. 11.4. Роль коммерческих банков в трансформации финансовых ресурсов. Обычно принято выделять краткосрочные кредитные операции коммерческих банков и долгосрочные кредитные операции. Короткие сроки характерны для кредитования таких операций, как обновление предпринимательскими фирмами парка оборудования, выплата заработной платы (эти направления получили название кредитования оборотного капитала, или кредитования оборота). Длинные сроки характерны для кредитования расширения сфер и увеличения масштабов деловой деятельности, создания новых субъектов бизнеса (эти направления получили название инвестиционного кредитования). Выполняя кредитные операции, коммерческие банки добиваются решения трех видов трансформационных задач, а именно: трансформации размеров денежных сумм; • • трансформации сроков; 399 трансформации рисков. • Отдельные вклады, принимаемые коммерческим банком, и кредиты, которые он выдает, не совпадают между собой по размерам. Трансформация размеров денежных сумм состоит в том, что коммерческий банк постоянно трансформирует множество мелких вкладов в незначительное число кредитов. Если бы отдельный заемщик не пользовался услугами банка, то для получения ссуды он был бы вынужден обратиться к большому количеству субъектов бизнеса, имеющих временно свободные финансовые ресурсы. Деньги Деньги Деньги Деньги Деньги Рис.11.5. Трансформация размеров денежных сумм. Трансформация сроков состоит в том, что краткосрочные финансовые ресурсы преобразуются коммерческим банком в долгосрочные. Это представляется возможным потому, что – многие кредиторы оставляют свои деньги в банках на более длительный срок, чем это оформлено юридически; – снимаемые со счетов клиентов ресурсы заменяются новыми, зачисляемыми заново. Трансформация рисковсостоит в том, что коммерческие банки, опосредуя деловые отношения между собственниками временно свободных финансовых ресурсов и заемщиками, снижают риск, трансформируя его. Происходит рассредоточение финансовых рисков. Это происходит следующим образом. Приняв деньги на депозитные счета, коммерческие банки предоставляют кредиты, 400 которые различаются между собой размерами и целевыми ориентирами. Банки могут направлять денежные средства, финансовые ресурсы в виде кредитов, в те отрасли, сферы, регионы, которые предоставят большие возможности для развития предпринимательского бизнеса. В результате уравновешивается потенциал рисков отдельных кредитов. Наряду с выполнением кредитных операций, коммерческие банки осуществляют и другие операции с финансовыми ресурсами, относящиеся к числу активных, в том числе учет векселей (покупка векселей до их оплаты), эмиссия, хранение и размещение ценных бумаг. Активные и пассивные операции коммерческих банков выступают двумя сторонами основной платформы банковского дела – посредничестве в вовлечении временно свободных финансовых ресурсов в деловой оборот. Основная часть доходов коммерческого банка, именуемая маржей, образуется за счет разницы между процентами, выплачиваемыми банками владельцам депозитных счетов, и процентами, которые выплачиваются заемщиками самим коммерческим банкам за пользование кредитными ресурсами. Коммерческие банки выполняют также так называемые комиссионные операции, под которыми понимаются все операции, за проведение которых банки взимают с клиентов комиссионное вознаграждение. Комиссионное вознаграждение является вторым по значимости после маржи источником дохода коммерческого банка. Для его получения банки осуществляют разные виды операций, к числу которых относятся следующие: - аккредитивные операции (осуществление выплат денежных средств третьей стороне по поручению клиента); - операции с банковскими чеками; - операции с пластиковыми карточками, которые подразделяются на дебетные карточки (с их помощью клиенты могут снимать денежные средства со своих текущих счетов в банкоматах или электронных терминалах) и кредитные карточки (с их помощью индивидуальные или корпоративные клиенты банков могут производить выплаты в кредит); - факторинговые операции (покупка банками требований по поставкам товаров и оказанию услуг до наступления срока); - форфейтинговые операции (покупка банками требований по экспорту); 401 - лизинговые операции. К числу комиссионных операций иногда относят и выполнение коммерческими банками расчетной функции. Данная функция является третьей по значению функцией коммерческого банка как субъекта финансового бизнеса после организации депозитного хранения финансовых ресурсов и проведения кредитных сделок. Исторически формирование у коммерческих банков расчетной функции было обусловлено двумя обстоятельствами. Во-первых, давая поручения банкам (а ранее их предшественникам – менялам) производить расчеты с контрагентами, субъекты бизнеса стремились обеспечить безопасность сделки. Расчетные денежные средства могли быть переданы менялам в одном месте, а контрагенты получали их эквивалент в другом месте. Во-вторых, выполнение банками расчетной функции при осуществлении сделок обеспечивало субъектам бизнеса особую комфортность, по сути превращая процедуры оплаты сделок в чисто техническую деталь проведения этих сделок. В настоящее время развитие указанной функции коммерческих банков обусловлено широким распространением безналичного денежного обращения в экономике, а в последние 5-7 лет быстрым переводом безналичного оборота в форму электронных финансовых расчетов (так называемый электронный банкинг – разновидность электронной коммерции). Законодательство стран с рыночной экономикой обычно предписывает всем субъектам бизнеса не только хранение собственных финансовых ресурсов в коммерческих банках, но и обязательное проведение большинства платежей (трансакций) через расчетно-платежные банковские системы. Имеется в виду, что расчеты между субъектами бизнеса должны производиться преимущественно без использования наличных денег, путем безналичных перечислений или путем зачета взаимных требований. Безналичные расчеты осуществляются на основе платежных документов (платежные требования контрагентов, платежные поручения клиентов). Наиболее эффективным механизмом осуществления безналичных расчетов выступает сегодня современный электронный банкинг. Его начальными элементами были дебетные и кредитные пластиковые карточки, ставшие уже в начале 90-х годов прошлого столетия универсальным платежно-расчетным 402 инструментом. В дальнейшем электронный банкинг охватил практически все сферы банковского дела, а с распространением Интернет превратился по сути в неотъемлемую составную часть электронной коммерции. Применение безналичного оборота финансовых ресурсов ускоряет процессы проведения деловых операций, обеспечивает высокую степень их надежности. Помимо прочего, использование безналичной формы расчетов позволяет обеспечивать национальным банкам и иным органам государственного управления возможность контроля за поведением субъектов бизнеса, в частности, выявлять сомнительные сделки, сделки, направленные на отмывание (легализацию) доходов, полученных преступным путем. Вместе с тем широкое распространение безналичного оборота финансовых ресурсов ставит субъектов бизнеса в серьезную зависимость от устойчивости коммерческих банков. Плохая работа банков, их неудовлетворительное финансовое состояние, тем более банкротство тяжело отражаются на положении других субъектов бизнеса. 11.3. Предпринимательская деятельность на валютном рынке В настоящем параграфе учебника «Основы бизнеса», опираясь на инструментальный подход к классификации финансовых услуг, мы рассмотрим формы финансовой предпринимательской деятельности по торговле иностранной валютой., которая разворачивается на валютном рынке. Под валютным рынком понимается сектор денежного рынка, на котором осуществляется обмен одной валюты на другую. Необходимость таких операций вызвана отсутствием единого платежного средства, которое могло бы служить в качестве международного средства обращения при проведении субъектами бизнеса сделок на внешнем рынке. Субъектами деловых отношений, разворачивающихся на данном секторе рынка, являются продавцы и покупатели иностранной валюты – в их число входят коммерческие банки, имеющие специальные лицензии на проведение операций с иностранной валютой, и их клиенты, - а также специальные валютные посредники, называемые валютными дилерами. 403 В прошлом операции на валютном рынке, будучи составной частью платежно-расчетных отношений, стали важной предпосылкой становления банковского дела, наряду с развитием кредитных сделок. Необходимость проведения постоянных расчетов по совершаемым сделкам в условиях многонациональности товарных рынков заставляла средневековых менял выполнять роль полномасштабных валютных спекулянтов. Менялы были вынуждены не только оплачивать сделки своих клиентов, но и заниматься торговлей иностранными денежными средствами, обнаруживая в собственной деловой деятельности зачатки будущих валютных фьючерсов и опционов. Зачатки валютного рынка в современном понимании появились с распространением векселей ( |