практикум. Указания по использованию заданий для практических занятий и самостоятельной работы студентов цели дисциплины
 Скачать 0.87 Mb.
|
|
Тема 3. ПЛАТЕЖНЫЙ БАЛАНС Семинарское занятие № 3 (2 ч) Цель: закрепление знаний студентов о платежном балансе страны, характеристике его структуры и отдельных составляющих его балансов, формирование представления о методике составления платежного баланса, предложенной МВФ, а также характеристике проблем, с которыми сталкивается Россия при формировании платежного баланса по этой методике. Вопросы для обсуждения
влияющие на платежный баланс и методы его регулирования.
экономикой, развивающихся государств и стран с переходной экономикой.
Самостоятельная работа студентов (СРС) — 2ч По данной теме рекомендуется подготовить ряд докладов по следующим проблемам: 1. Торговый баланс России (основные торговые партнеры России, экспорт и импорт товаров).
В результате самостоятельной работы и изучения темы студенты должны быть способны ответить на нижеследующие вопросы для самоконтроля и вопросы тестов. Вопросы для самоконтроля
Тесты 1. Платежный баланс — это: а) баланс требований и обязательств страны, составленный на определенную дату; б) итоговая запись доходов и расходов резидентов в сделках с внешним миром за определенный период времени; в) стоимостная оценка движения товаров и услуг (работ) между странами за определенный период времени; г) баланс международных активов и пассивов страны, отражающий ее международное финансовое положение в категориях запаса. 2. Не являются категориями платежного баланса составляемого по методике МВФ: а) фиксация момента сделки; б) резиденты и нерезиденты; в) определение сделки; г) дата заключения внешнеторгового контракта. 3. В платежный баланс не включаются: а) расчетный баланс; б) чистые ошибки и пропуски; в) баланс движения капиталов и кредитов; г) операции с официальными валютными резервами. 4. Отрицательное сальдо торгового баланса США в 2000-2003 гг. превышает (в млрд дол.): а) 100,0; б) 200,0; в) 300,0; г) 400,0. 5. В Российской Федерации к резидентам не относятся: а) физические лица, постоянно проживающие в РФ; б) физические лица, граждане иностранных государств и лица без гражданства, центр экономических интересов которых находится в РФ; в) граждане России, постоянно проживающие за рубежом; г) юридические лица, созданные а соответствии с законодательством Российской Федерации. 6. В платежном балансе РФ в 1999—2003 гг.: а) сальдо по счету текущих операций было отрицательным, а по счету операций с капиталом и финансовыми инструментам положительным; б) сальдо по счету текущих операций было положительным, а по счету операций с капиталом отрицательным; в) сальдо по счету текущих операций и по счету операций с капиталом было положительным; г) сальдо по счету текущих операций и по счету операций с капиталом отрицательным. 7. Традиционно балансирующими статьями платежного баланса РФ являются: а) изменение государственных золотовалютных резервов, операции с МВФ, статистические расхождения, чистые ошибки и пропуски; б) прямые инвестиции, наличная иностранная валюта, задолженность по товарным поставкам, чистые ошибки и пропуски; в) сальдо по счетам текущих операций и операций с капиталом и финансовыми инструментами; г) общее сальдо. 8. Платежный баланс включает в себя отчет текущих операций и а) баланс услуг и некоммерческих операций; б) счет операций с капиталом и финансовыми инструментами; в) торговый баланс; г) текущие трансферты (полученные и выплаченные). 9. Экономический поток, который отражает создание, преобразование, обмен, передачу или уничтожение экономической ценности и включает изменение в собственности на товары и/или финансовые активы, в предоставлении услуг или предоставлении рабочей силы и капитала, называется……. а) совокупностью внешнеэкономических операций; б) сделкой; в) сальдо платежного баланса; г) расчетным балансом. 10. Инвестиции, обеспечивающие контроль за деятельностью предприятия в стране базирования, называются а) прямыми; б) портфельными; в) частичными; г) контрольными. 11. Сальдо баланса услуг платежного баланса РФ продолжает быть резко отрицательным за счет: а) потери морского флота и большей части морских портов в результате развала СССР; б) оттока иностранных туристов; в) увеличения военных расходов за рубежом; г) увеличения продаж вооружений. 12. В России платежный баланс разрабатывает: а) правительство РФ; б) МВФ; в) ФРС; г) ЦБ России. Тема 4. РЕГУЛИРОВАНИЕ МЕЖДУНАРОДНЫХ ВАЛЮТНЫХ ОТНОШЕНИЙ. ВАЛЮТНАЯ ПОЛИТИКА По данной теме предусмотрено проведение одного семинарского (2 ч) и одного практического занятия (2 ч). Семинарское занятие № 4 (2 ч) Цель: освоить основные понятия валютной политики, формы регулирования валютных отношений, рассмотреть основные этапы валютной политики России, изучить основы валютного законодательства РФ. Вопросы для обсуждения
В результате проведения семинарского занятия и самостоятельного изучения темы студенты должны отвечать на следующие вопросы. Вопросы для самоконтроля
Практическое занятие № 1 (2 ч) Цель: усвоить особенности применения основных законодательных актов РФ, инструкций ЦБ России, регламентирующих деятельность субъектов валютного рынка в Российской Федерации, приобрести практические навыки оформления документов валютного контроля: паспортов сделки, учетных карточек, грузовой таможенной декларации. План и методика проведения практического занятия В начале занятия преподаватель проводит опрос студентов группы по теоретическим вопросам, приведенным ранее как вопросы для самоконтроля по семинарским занятиям № 1—4. Затем студенты самостоятельно решают задачи, а также участвуют в самотестировании по контрольным тестам. Полученные результаты сдаются преподавателю на проверку. По результатам практического занятия преподаватель аттестует студентов учебной группы за первый месяц занятий. Тесты 1. Что из перечисленного ниже относится к валюте Российской Федерации: а) денежные знаки в виде банкнот и монеты Банка России, находящиеся в обращении в качестве валютного средства наличного платежа на территории РФ, а так же средства на банковских счетах и банковских вкладах; б) любые средства в рублях на счетах банков за предела ми РФ; в) все изъятые из обращения рубли; г) средства в рублях на счетах в банках и иных кредитных учреждениях в РФ. 2. Какие физические лица относятся к резидентам: а) имеющие постоянное местожительство в РФ; б) имеющие постоянное местожительство за пределами РФ; в) российские граждане, временно находящиеся за пре делами РФ; г) граждане РФ, за исключением граждан РФ, постоянно проживающие в иностранном государстве; постоянно проживающие в РФ на основании вида на жительство, иностранные граждане и лица без гражданства. 3. Какие юридические лица не относятся к резидентам; а) созданные в соответствии с законодательством РФ, с местонахождением в РФ; б) дипломатические и иные официальные представительства РФ, находящиеся за пределами РФ; в) созданные в соответствии с законодательством иностранных государств, с местонахождением за пределами РФ; г) находящиеся в РФ иностранные дипломатические и иные официальные представительства, а также международные организации, их филиалы и представи- тельства. 4. Какие юридические лица относятся к нерезидентам: а) созданные в соответствии с законодательством РФ, с местонахождением в РФ; б) дипломатические и иные официальные представительства РФ, находящиеся за пределами РФ; в) организации, созданные в соответствии с законодательством иностранных государств, с местонахождением за пределами РФ; г) находящиеся в РФ иностранные дипломатические и иные официальные представительства, а также международные организации, их филиалы и представи- тельства. 5. Какие из перечисленных ниже лиц и организаций от носятся к резидентам: а) группа российских граждан, постоянно пребывающих на Кипре в качестве предпринимателей; б) дипломатическое представительство Канады в Москве; в) представительство Московского завода "Калибр" в Швеции; г) машиностроительный завод "Знамя труда", находящийся в Костроме. 6. Какие из перечисленных ниже лиц и организаций от носятся к нерезидентам: а) посольство РФ в США; б) посольство Объединенного Королевства Великобритании в Москве; в) гражданин Швеции, прибывший по приглашению в РФ на 20 дней; г) представительство фирмы Bosch в Москве. 7. Принципами валютного регулирования и валютного контроля не являются: а) приоритет экономических мер в реализации государственной политики в области валютного регулирования; б) исключение неоправданного вмешательства государства и его органов в валютные операции резидентов и нерезидентов; в) запрещение валютных операций на территории РФ для нерезидентов; г) единство системы валютного регулирования и контроля, 8. Органами валютного регулирования в РФ являются: а) Федеральная таможенная служба и Центральный банк; б) Президент РФ и Государственная Дума; в) Совет Федерации и Правительство РФ; г) Центральный банк РФ и Правительство РФ. 9. Резиденты не в праве открывать счета в банках, расположенных за пределами территории РФ, если: а) банки расположены на территории иностранных государств, являющихся членами ОЭСР или ФАТФ; б) резиденты уведомили налоговые органы по месту своего учета об открытии (закрытии) счетов (вкладов) не позднее одного месяца; в) они переводят средства со своих счетов (вкладов) в уполномоченных банках; г) банки, расположены в оффшорных зонах. 10. Определить, являются ли указанные ниже операции валютными: а) перевод российским гражданином иностранной валюты своему родственнику за рубежом; 6) перевод физическим лицом-резидентом валюты РФ своему родственнику на территории РФ; в) вывоз из РФ акций с номиналом в иностранной валюте; г) расчеты между резидентами и нерезидентами в валюте РФ, 11. Резиденты и нерезиденты могут иметь в уполномоченных банках различные виды счетов. Требуется выбрать из указанных счетов такие, по которым проводимые операции являются валютными: а) счета юридических лиц-резидентов в валюте РФ; б) счета юридических лиц-резидентов в иностранной валюте; в) счета физических лиц-нерезидентов в иностранной валюте; г) счета юридических лиц-нерезидентов в валюте РФ. 12. Агентами валютного контроля являются: а) налоговая инспекция; б) уполномоченные банки, а также профессиональные участники РЦБ, подотчетные федеральному органу исполнительной власти по РЦБ, территориальные органы федеральных органов исполнительной власти; в) таможенные органы; г) Министерство финансов РФ. 13. Основными формами валютной политики являются (выбрать правильный ответ): а) дисконтная; б) девизная; в) регулирование цен на импортируемые товары; г) валютная интервенция. 14. Ревальвация — это курса национальной валюты по отношению к иностранным валютам или международным счетным валютным единицам: а) повышение; б) понижение; в) неизменность в течение длительного времени; г) постоянные колебания. 15. Валютная политика представляет собой: а) совокупность законодательных актов, направленных на регулирование валютных операций, осуществляемых хозяйствующими субъектами; б) совокупность мероприятий, осуществляемых в сфере международных валютных и других экономических от ношений, в соответствии с текущими и стратегически ми задачами страны; в) совокупность мероприятий, осуществляемых национальными органами, управляющими и регулирующими валютные отношения, в целях повышения курса национальной валюты; г) совокупность мероприятий, проводимых государственными органами по осуществлению валютной интервенции. 16. Чтобы определить процент девальвации национальной валюты, необходимо принять за единицу, разделить курсовую разницу на исходный курс и умножить на сто: а) данную валюту; б) иностранную валюту; в) валюты, входящие в состав валютной корзины; г) доллар США. Тема 5. ВАЛЮТНЫЕ РЫНКИ И ВАЛЮТНЫЙ КУРС По данной теме предусмотрено проведение одного семинарского (2 ч) и одного практического занятия (2 ч). Семинарское занятие № 5 (2 ч) Цель: освоить понятия мировых, региональных и внутренних (национальных) валютных рынков, знать основные принципы функционирования валютных рынков, институциональную структуру валютных рынков, основные принципы, технологию проведения электронных лотовых торгов, современное состояние валютных рынков и перспективы их развития. План и методика проведения занятия В начале занятия преподаватель организует дискуссию студентов по заранее подготовленным докладам. Тематика докладов (рефератов) и курсовых работ приводится ниже. Основные понятия и определения должны быть записаны в рабочие тетради. В заключение преподаватель подводит итоги и выдает задания в виде подготовки докладов (рефератов) к очередным семинарским и практическим занятиям. В результате занятия студенты должны отвечать на вопросы для самоконтроля. Вопросы для обсуждения, темы рефератов (докладов) и курсовых работ 1. Международные финансовые потоки и мировые финансовые центры. Их роль и значение для России.
Вопросы для самоконтроля
9. Как осуществляется установление валютного курса российского рубля по отношению к другим валютам? 10. Рассмотрите современные состояние мирового валютного рынка и перспективы его развития. 11. Что такое котировка иностранных валют, и как она проводится? 12. Какая валюта в обменной операции считается базовой и какая котируемой? 13. Что понимается под кросс-курсом? 14. Может ли курс продажи стать ниже курса покупки? 15. Что такое валютная позиция? Каковы ее основные виды? 16. Как осуществляется регулирование валютных позиций? Практическое занятие № 2 (2 ч) Цель: получить представление о рынке ГОЕЕХ, уметь рассчитывать кросс-курсы, знать порядок установления курса рубля к доллару США и евро в РФ, котировки иностранных валют к рублю, уметь рассчитывать валютные позиции банков. План и методика проведения занятия В начале занятия преподаватель проводит опрос студентов по вопросам 11—16 для самоконтроля семинарского занятия, разъясняя основные понятия, определения и формулы. Затем студенты, разбившись на 2—3 подгруппы по 7— 10 человек, самостоятельно решают задачи, приведенные ниже. В заключение занятия преподаватель проверяет решение задач, указывая на допущенные ошибки и возможные альтернативные решения. Правильные решения выписываются на аудиторной доске. Подводятся итоги занятия и выдаются задания для самостоятельной работы в виде подготовки докладов (рефератов) к очередным практическим занятиям, а также по рассмотрению вопросов тестов. Задачи и ситуации Задача 5.2.1 Имеются следующие котировки валют: в Москве 1 долл. США = 28,4994 рос. руб.; в Берне 1 долл. США = 1,671 шв. франк; в Париже 1 долл. США = 0,78 евро; в Лондоне 1 фунт стер. — 1,8854 долл. Дайте обратные (косвенные) котировки валют. Задача 5.2.2 На основе данных задачи 5.2.1 определить кросс-курс российского рубля к швейцарскому франку, фунту стерлингов, евро. Задача 5.2.3 Известны следующие курсы валют: Покупка Продажа фунт стерлингов / доллар США 1,8854 1,8870 доллар США / рубль 28,50 28,70 Определите кросс-курс покупки и продажи фунта стерлингов к рублю. Решение: см. Черкасов В. Е. Валютные расчеты / Финансы и статистика. 1998. С. 12. Задача 5.2.4 На основе приведенных ниже котировок рассчитайте величину маржи и спрэда: долл. США/евро 0,78—0,79; швейц. франк/англ, фунт 2,335—2,370. Задача 5.2.5 Сбербанк РФ установил следующий курс доллара США: покупка: 28,40 руб.; продажа: 28,60 руб. Определить: а) сколько рублей можно получить за 250 долл, США; б) сколько долларов США модно купить на 3000 руб. Задача 5.2.6 МДМ банк объявил следующие котировки валют: долл. США/рубль 28,30—28,45;евро/рубль 35,60—35,90. Определить кросс-курс покупки и продажи доллара США к евро. Решение: см. [12, с. 10. № 5]. Задача 5.2.7 На основе следующих данных определить курс, по которому клиент банка в Париже сможет купить японские иены за евро. Какую сумму евро клиент должен уплатить банку, если он желает купить у банка 30 млн. иен за евро. Котировки валют: долл./евро 1,2928—1,2940 иена/евро 106,85—107,45 Задача 5.2.8 Банк имел на начало рабочего дня закрытые позиции. Он купил за рубли 30 000 долл. США, продал 25 000 евро, затем по кросс-курсу на 19 февраля 2004 г. поменял 10 000 долл. США на швейцарские франки, затем продал 6 тыс. швейцарских франков, поступило 900 тыс. иен. Как выглядят позиции банка к концу рабочего дня. Для справки:
Задача 5.2.9 За 2000—2003 гг. денежная база в России увеличилась в 4,5 раза (с 311 до 1400 млрд. руб.), цены на потребительские товары возросли в 2,6 раза, а валютный курс рубля к доллару остался на прежнем уровне (28,5 руб./долл.), а к евро снизился с 27,5 до 36,2 руб./евро. Как вы можете объяснить эту динамику и каковы ее последствия? Задача 5.2.10 Курс доллара США по отношению к рублю изменился с 30,667 руб. на 17 сентября 2003 г. до 28,50 руб. на 15 февраля 2004 г. Сумма невыполненных контрактов российской фирмы по экспорту товаров из России в США составила 30 млн. долл. США. Рассчитайте размер экспортной премии (убытка) фирмы в случае, если за этот период: а) Внутренние цены в России не изменились; б) Внутренние цены возросли на 5%; в) Внутренние цены возросли на 10%. Задача 5.2.11 Курс доллара США на момент поступления валютной выручки на транзитный счет 28.50 руб./долл. Курс доллара США, согласованный с банком, при покупке доллара 28,40 руб./долл. Размер комиссионных банка и биржи при продаже обязательной валютной выручки - - 1,3%. Размер комиссионных банка при покупке долларов 1,0%. Остальные данные приведены в таблице, приведенной ниже. Расчет суммы обязательной продажи части валютной выручки от экспорта товаров.
Тесты Необходимо выбрать правильные ответы на поставленные вопросы. 1. Что понимается под валютными рынками? а) совокупность финансовых учреждений, осуществляющих международные валютные, кредитные, финансовые операции, сделки с ценными бумагами, золотом; б) официальные центры, где совершается купля-продажа иностранных валют на национальную по курсу, складывающемуся на основе спроса и предложения; в) совокупность банков, кредитно-финансовых учреждений, фондовых бирж, корпораций, через которые осуществляется движение мировых финансовых потоков; г) общепринятое место, где совершаются валютные сделки и сосредоточены крупнейшие банки, финансовые и кредитные корпорации, холдинги. 2. К основным функциям валютных рынков не относятся: а) своевременное осуществление международных расчетов; б) страхование (хеджирование) валют; в) диверсификация валютных резервов; г) установление котировок валют на основе спроса и предложения. 3. Что такое валютная позиция? а) соотношение активов и пассивов банка и различных валют; б) остаток денежных средств банка в различных валютах; в) разница между активами и требованиями банка и его пассивами и обязательствами в иностранной валюте; г) соотношение активов и требований с пассивами и обязательствами банка. 4. Валютная котировка — это: а) перевод иностранной валюты в национальную в соответствии с действующим законодательством; б) установление курса иностранной валюты к национальной в соответствии с действующим законодательством; в) курсы продавца и покупателя одной валюты, выраженные в единицах другой валюты; г) установление курса валюты на основе валютной корзины. 5. Необязательная котировка применяется в том случае, если: а) дилер сомневается в целесообразности заключения валютной сделки; б) в форвардных операциях; в) при отклонениях объема сделки от стандартного; г) при сделках с редко контролируемыми валютами. 6. Спрэд представляет собой: а) разность между курсом продавца и курсом покупателя; б) процентное отношение маржи к курсу продавца; в) процентное отношение маржи к курсу покупателя; г) отношение курса продавца к курсу покупателя, выраженное в процентной форме. 7. Соотношение между двумя валютами, вытекающее из их курса по отношению к …… , называется кросс-курсом. а) национальной валюте; б) к ставке ЛИБОР; в) третьей валюте; г) среднему курсу. 8. Что является валютной биржей в соответствии с Российским законодательством? а) акционерное общество открытого типа, созданное участниками для осуществления валютных торгов; б) юридические лица, одним из видов деятельности которых является организация биржевых торгов иностранной валютой в порядке и на условиях, установленных Центральным банком России; в) юридические лица, созданные в соответствии с законодательством РФ и имеющие право осуществлять банковские операции со средствами в иностранной валюте; г) юридические лица, созданные в соответствии с законодательством РФ для осуществления биржевых торгов. 9. Обязательная продажа части валютной выручки на внутреннем валютном рынке РФ резидентами осуществляется в размере (от суммы валютной выручки): а) 50%; б) 70%; в) 30%; г) 10%. 10. Для уменьшения подлежащей обязательной продаже суммы валютной выручки резидентов не учитываются следующие расходы и иные платежи, связанные с исполнением следующих сделок, расчеты по которым осуществляются в иностранной валюте: а) оплата транспортировки, страхования и экспедирования грузов; б) уплата вывозных таможенных пошлин, а также таможенных сборов; в) выплата комиссионного вознаграждения кредитным организациям, а также оплата исполнения функций агентов валютного контроля; г) погашение сумм кредитов и процентов по ним, полученных нерезидентами для оплаты платежных документов, полученных от резидента в соответствии с кон трактом. 11. Валютные операции между резидентами не запрещены, если они связаны: а) с расчетами в магазинах беспошлинной торговли, а также с расчетами при реализации товаров и оказанием услуг пассажирам в пути следования при международных перевозках; б) с операциями между комиссионерами и комитентами при оказании комиссионерами услуг, связанных с заключением и исполнением договоров с нерезидентами о передаче товаров, выполнении работ, оказании услуг, связанных с перевозкой вывозимого из РФ или ввозимого в РФ груза, транзитной перевозкой груза по тер- ритории РФ, а также по договорам страхования указанных грузов; в) с осуществлением обязательных платежей (налогов, сборов и иных платежей) в федеральный бюджет, бюджет субъекта Федерации, местный бюджет в иностранной валюте в соответствии с законодательством РФ. г) прочими валютными операциями между резидентами. 12. На Московской межбанковской валютной бирже торги осуществляются с применением системы: а) СВИФТ; б) РЕЙТЕР; в) СЭЛТ; г) ЧИПС. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||