Учебник теоретические основы финансового менеджмента. Полякова Ольга Алексеевна (уч звание, степень, ф ио авторов программы) рабочая программа дисциплины
 Скачать 1.43 Mb.
|
|
Тема 3. Система обеспечения финансового менеджмента. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Сущность системы организационного обеспечения финансового менеджмента. Иерархическая и функциональное построение системы финансового менеджмента. 16 2. Система организационного построения финансового менеджмента на предприятиях разных размеров. 3. Центры ответственности, их виды; факторы, влияющие на формирование центров ответственности. 4. Сущность системы информационного обеспечения финансового менеджмента. 5. Требования, предъявляемые к информации. 6. Основные пользователи финансовой информации: внутренние пользователи. Внешние пользователи. 7. Система показателей, формируемых из внешних источников. 8. Показатели, формируемые из внутренних источников информации. 9. Методологические основы принятия финансовых решений. Тема 4. Финансовые риски и управление ими. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Общее понятие и виды коммерческих рисков. 2. Финансовый риск как объект управления. Их виды. 3. Критерии и методы оценки степени риска. 4. Методы защиты от рисков. Методы управления финансовыми рисками. Принципы выбора средства разрешения финансового риска. 5. Способы снижения финансового риска: диверсификация, приобретение дополнительной информации о выборе результатах, лимитирование, страхование, хеджирование, секъюритизация и другие. 6. Сущность, содержание и организация риск-менеджмента. 7. Стратегия и приемы риск-менеджмента. Тема 5. Оценка денежных потоков. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Понятие денежного потока, характеристика его видов. 2. Классификация денежных потоков предприятия. 3. Принципы управления денежными потоками предприятия. 4. Методы оптимизации денежных потоков. 5. Разработка платежного календаря. 6. Планирование денежного потока предприятия. 7. Оценка аннуитетов. 17 Тема 6. Управление финансовыми активами. Методы оценки финансовых активов. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Методы оценки финансовых активов. 2. Базовая модель оценки финансовых активов. 3. Оценка долговых ценных бумаг. 4. Оценка долевых ценных бумаг. 5. Доходность финансового актива: виды, оценка. Тема 7. Риск и доходность финансовых активов. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Риск инвестиционного портфеля. 2. Доходность портфельных инвестиций. Методы оценки риска портфеля инвестиций. 3. Принципы формирования портфеля инвестиций. 4. Зависимость степени риска от диверсификации портфеля. 5. «Теория портфеля». Элементы теории. 6. Модель оценки доходности финансовых активов: САРМ, АРТ, ОРТ, SРТ. Тема 8. Управление инвестициями. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Экономическая сущность и классификация инвестиций. 2. Механизм формирования инвестиционной прибыли предприятия. 3. Инвестиционная политика предприятия. 4. Управление реальными инвестициями. 5. Управление реализацией инвестиционных проектов. 6. Управление финансовыми инвестициями. 7. Формирование портфеля финансовых инвестиций. Тема 9. Бюджет капиталовложений. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 18 1. Формирование бюджета капиталовложений. 2. Основные подходы к формированию бюджета капиталовложений. Логика подходов. 3. Оптимизация бюджета капиталовложений. 4. Пространственная оптимизация. 5. Дробление проектов. 6. Временная оптимизация. Тема 10. Источники финансирования деятельности предприятия и управление ими. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Структура источников средств предприятия. 2. Управление источниками краткосрочного финансирования. 3. Традиционные и новые методы краткосрочного финансирования. 4. Управление источниками долгосрочного финансирования. 5. Традиционные и новые методы краткосрочного финансирования. Тема 11. Базовая концепция «цены капитала». План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Цена и структура капитала. 2. «Цена капитала» предприятия и «цена предприятия» на рынке капиталов. 3. Факторы, влияющие на цену капитала. 4. Этапы определения стоимости капитала. 5. Цена заемных источников капитала: банковская ссуда, облигационный заем. 6. Цена собственных источников капитала: акции привилегированные, акции обыкновенные, нераспределенная прибыль. Модели САРМ, Гордона. 7. Взвешенная и предельная цена капитала. Тема 12. Управление капиталом предприятия. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Экономическая сущность механизма управления капиталом предприятия. 2. Принципы формирования капитала предприятия. 3. Управление собственным капиталом предприятия. 4. Политика формирования собственных финансовых ресурсов. 5. Механизм формирования прибыли. 6. Дивидендная политика. Эмиссионная политика. Темп устойчивого роста. 19 7. Управление заемным капиталом предприятия. Политика привлечения заемного капитала. 13. Леверидж и его роль в финансовом менеджменте. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Сущность левериджа, виды левериджа. 2. Классификация затрат предприятия для целей финансового менеджмента. 3. Метод «мертвой точки»: сущность, использование на практике. 4. Аналитический метод определения безубыточного объема продаж. 5. Производственный леверидж, его оценка. 6. Сущность операционного анализа. Ключевые элементы анализа. 7. Принципы операционного анализа. 8. Сущность и методика определения «порога рентабельности» и «запаса финансовой прочности» предприятия. Тема 14. Финансовый леверидж. Финансовый риск. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Базовые показатели финансового менеджмента. 2. Финансовый леверидж, его оценка. 3. Эффект финансового левериджа – 1 ая концепция. 4. Эффект финансового левериджа – 2 ая концепция. 5. Оценка производственно-финансового левериджа. Управление совокупным риском предприятия. 6. Рациональная структура источников средств предприятия. Пороговое значение НРЭИ. Тема 15. Дивидендная политика предприятия. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Дивиденд и его значение в экономике предприятия. 2. Формирование дивидендной политики предприятия. Основные этапы формирования этой политики. 3. Основные методики дивидендных выплат. 4. Дивидендная политика и цена акций предприятия. 5. Стоимость бизнеса, способы ее определения. 20 Тема 16. Управление основными элементами оборотного капитала. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Основы управления оборотным капиталом предприятия – классификация оборотных активов. 2. Политика в области оборотного капитала. Этапы формирования политики. 3. Состав финансовых нормативов. 4. Управление запасами. Определение объема финансовых ресурсов для формирования запасов. Модель Уилсона. 5. Управление дебиторской задолженностью. Политика управления дебиторской задолженностью. 6. Этапы формирования политики управления дебиторской задолженностью. 7. Кредитная политика. Типы кредитной политики. Тема 17. Управление денежными средствами и их эквивалентами. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Финансовый цикл. Анализ движения денежных средств. 2. Прямой метод анализа, косвенный метод. 3. Методы прогнозирования потока денежных средств предприятия. 4. Учет основных факторов при прогнозировании потока денежных средств. 5. Методы оптимизации денежных средств предприятия. 6. Модель Баумола и Миллера – Орра. Тема 18. Управление внеоборотными активами предприятия. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Классификация внеоборотных активов с позиций финансового менеджмента. 2. Политика управления внеоборотными активами. 3. Управление обновлением внеоборотных активов. 4. Выбор наиболее эффективных форм обновления внеоборотных активов. 5. Управление финансированием внеоборотных активов. 21 Тема 19. Прогнозирование и планирование в финансовом управлении предприятием. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Финансовое планирование и прогнозирование: цель, задачи. 2. Стратегическое, долгосрочное и краткосрочное финансовое планирование. 3. Финансовая стратегия предприятия. 4. Методы прогнозирования основных финансовых показателей. Тема 20. Специальные вопросы по основам финансового менеджмента. План занятия: N Проводимое мероприятие Форма 1 Объяснение преподавателем содержания предмета и метода теоретических основ финансового менеджмента Проблемная беседа 2 Решение тестов по теме лекции Решение тестов Тема практического и /или семинарского занятия 1. Финансовые решения в условиях инфляции. 2. Методы оценки и принятия решений финансового характера в условиях инфляции. 3. Методы прогнозирования возможного банкротства предприятия. Финансовая реструктуризация. 4. Вопросы антикризисного управления. 5. Международная валютно-кредитная система. 6. Международные источники финансирования Перечень учебно-методического обеспечения для самостоятельной работы обучающихся по дисциплине (модулю) Для самостоятельной работы обучающихся предусмотрены следующие виды деятельности: - работа над теоретическим материалом, прочитанным на лекциях; - изучение учебной, учебно-методической, научной литературы, нормативно-правовых актов, интернет-источников в ходе подготовки к практическим занятиям, рассмотрения вопросов и выполнение заданий для самостоятельного изучения; - самостоятельное изучение отдельных разделов дисциплины; - подготовку теоретического материала для опроса на семинарских занятиях (написание и представление доклада по темам, представленных в данном разделе); - подготовка к олимпиадам, студенческим конференциям; - самотестирование по контрольным вопросам (тестам); - подготовка к промежуточной аттестации. Приведенный перечень видов самостоятельной работы студентов не исчерпывает всех возможных вариантов. Задания самостоятельной работы предлагаются для достижения следующих целей: - углубление знаний, полученных на лекциях (задания представляют собой вопросы к семинарским занятиям, проверка выполнения осуществляется в индивидуальной устной форме или в форме фронтальной беседы); - дополнение знаний, полученных на лекциях (вопросы, встречающиеся при изучении смежных дисциплин, выносятся на самостоятельную работу и проверяются в виде небольшого письменного опроса на семинарских занятиях); 22 - самостоятельное изучение отдельных вопросов тем, схожих с материалом лекций (задания выполняются в форме конспекта и сдаются индивидуально). Самостоятельная работа студентов направлена на решение следующих задач: - формирование навыков критического, исследовательского отношения к изучаемой дисциплине; - развитие умений и навыков самостоятельного планирования своей деятельности, самоорганизации и самообразования; - развитие и совершенствование способностей к диалогу, к дискуссии, к формированию обоснованной собственной позиции по тому или иному вопросу. № раздела (темы) дисципли ны Форма самостоятельной работы Трудоемкость в часах оч ная ф орма обучени я заочн ая форм а обучени я заочн ая форм а обучени я по и ндив идуальном у уч еб ном у пл ану 1-20 Изучение нормативно-правовых актов и литературы. Информационными источниками могут выступать периодические издания, монографии, материалы интернет–ресурсов. Выполнение домашних заданий в рабочих тетрадях. Сбор и анализ нормативно- правовых актов по проблематике решаемых на практических занятиях задач. Работа с основными терминами и вопросами для самоконтроля. Подготовка докладов. Подготовка к опросу. 80 175 181 Подготовка к экзамену 32 9 9 Контрольные вопросы для самостоятельной оценки качества освоения дисциплины 1. Сущность финансов и их функции. Роль финансов в процессе общественного воспроизводства. 2. Финансовая система, ее структура. Финансовые ресурсы, их состав. 3. Управление финансами. 4. Финансовые рынки. Финансовые инструменты. 5. Сущность и виды предпринимательской деятельности. 6. Субъекты предпринимательской деятельности. Их права и обязанности. 7. Экономическая среда предпринимательства. 8. Цели создания и функционирования предприятия. 9. Организационно-правовые формы предприятий. 10. Формы объединений предприятий. 11. Классификация доходов предприятия. 12. Классификация расходов предприятия. 13. Выручка. Прибыль предприятия: сущность, функции. 14. Финансовые отношения предприятия. Функции финансов предприятия. 15. Денежные фонды. Финансовые ресурсы предприятия. 16. Принципы организации финансов предприятия. 17. Финансовый механизм предприятия. 18. Финансовые службы предприятия. 19. Финансовый менеджмент: сущность, объекты, субъекты, функции, этапы развития. 23 20. Механизм финансового менеджмента. 21. Основные модели целевой функции предприятия. 22. Концепции и модели, определяющие цель и основные параметры финансовой деятельности. 23. Концепции и модели, обеспечивающие реальную рыночную оценку отдельных финансовых инструментов инвестирования в процессе их выбора. 24. Концепции и модели, связанные с информационным обеспечением участников финансового рынка и формированием рыночных цен. 25. Концепция стоимости денег во времени и методический инструментарий учета фактора инфляции. 26. Система информационного обеспечения финансового менеджмента. 27. Системы и методы финансового анализа. 28. Системы и методы финансового планирования. 29. Системы и методы внутреннего финансового контроля. Финансовый контроллинг. 30. Методы оценки финансовых активов. 31. Основные прогнозно-аналитические методы и приемы финансового менеджмента. 32. Предмет и основные понятия оценки бизнеса. Цели оценки стоимости действующих предприятий. 33. Стандарты стоимости бизнеса. 34. Принципы оценки предприятий. 35. Обзор подходов и методов, применяемых при оценке стоимости предприятия. Анализ факторов, влияющих на стоимость предприятия. 36. Основные принципы АФХД. Процедуры АФХД. 37. Понятие, цели и специфика международного финансового менеджмента. Факторы роста неопределенности международного финансового менеджмента. 38. Инструменты срочного рынка на международном рынке. 39. Источники краткосрочного финансирования международной фирмы. 40. Источники долгосрочного финансирования международной фирмы. 41. Приёмы финансового менеджмента: перевод денежных средств. 42. Приёмы финансового менеджмента: перемещение капитала для его прироста. 43. Приёмы финансового менеджмента: спекулятивные операции. 44. Приёмы финансового менеджмента: сохранение способности капитала приносить высокий доход. |