ХАРАКТЕРИСТИКА БУХГАЛТЕРСКОЙ ОТЧЕТНОСТИ И АНАЛИЗ ЕЁ ОСНОВНЫХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ. диплом экономфак. Правила составления и обязательная информация в формах бухгалтерской отчетности 6 2 Основные требования к бухгалтерской отчетности
 Скачать 384.01 Kb.
|
Анализ структуры бухгалтерского баланса ООО «Ростцветмет» за 2008-2010гг.
Для более подробного анализа состава, структуры и динамики активов бухгалтерского баланса была составлена аналитическая таблица 2, в которой отражаются данные об активах организации на начало и конец отчетного периода, а также оценивается их изменение за рассматриваемый период [36, с.157]. Как видно из полученных данных, за рассматриваемый период величина активов предприятия резко снизились. При этом размер внеоборотных активов оставался практически неизменным, и основная доля приходилась на оборотные активы. Причем в наиболее благоприятный 2008 г. максимальный % в структуре активов приходится на денежные средства и кредиторскую задолженность, а величина запасов (затоваренность склада) – минимальна. Анализируя пассивы бухгалтерского баланса ООО «Ростцветмет» (см.табл. 3), можно увидеть, что доля собственного капитала организации в общей сумме пассивов не достаточно велика (даже в 2008 году всего 20,8%). Однако в 2010 г. имеет место сокращение краткосрочных обязательств за счет повышения эффективности работы с кредиторами и снижения текущей кредиторской задолженности. Таблица 2 - Анализ состава, структуры и динамики активов бухгалтерского баланса
Таблица 3 - Анализ состава, структуры и динамики пассивов бухгалтерского баланса
Наибольший удельный вес в структуре собственных средств имеет нераспределенная прибыль, доля уставного капитала незначительна. Эта тенденция остается неизменной на протяжении всего рассматриваемого периода, т.к. величина уставного капитала минимальная – 10 000 рублей. В литературе по финансовому анализу и управлению некоторыми авторами указывается, что минимальным условием финансовой устойчивости предприятия является превышение оборотных средств предприятия над краткосрочными обязательствами [27]. Из данных таблицы 4 видно, что минимальное условие финансовой устойчивости для ООО «Ростцветмет» выполняется в 2008 и 2010 гг. и не выполняется в убыточный 2009 г. Таблица 4 - Анализ выполнения минимального условия финансовой устойчивости ООО «Ростцветмет» за 2008-2010гг.
При этом важно понимать, что в составе оборотных активов большую часть составила дебиторская задолженность, поэтому в данном случае погашение краткосрочных обязательств может происходить с задержкой относительно требований, предъявляемых кредиторами предприятия, т.к. зависит от своевременного исполнения своих обязательств партнерами. В связи с этим на основании данных анализа приведенной выше таблицы нельзя говорить о финансовой устойчивости ООО «Ростцветмет». В качестве абсолютных показателей финансовой устойчивости при анализе используются показатели, характеризующие степень обеспеченности запасов и затрат источниками их финансирования. На первом этапе оценки финансовой устойчивости необходимо определить три различных показателя наличия собственных оборотных средств, в зависимости от степени охвата источников формирования [17, с. 98]. 1. Нс – отражает использование лишь собственных источников без различного рода заемных средств. Он исчисляется как разница между итогами 3-его раздела пассива баланса (строка 490) и первого раздела актива (стр. 190), т.е. просто как разница между собственным капиталом и внеоборотными активами. 2. Нд – включает также долгосрочные заемные обязательства (стр. 590 -стр. 515), и приравненные к собственным источники формирования запасов: доходы будущих периодов (стр. 640) и резервы предстоящих расходов (стр. 650). Он рассчитывается как сумма предыдущего показателя «Нс» и строк 590, 640, 650 пассива баланса. 3. Ноб – отражает общую величину всех допустимых источников формирования запасов. Он определяется добавлением предыдущему показателю «Нд» величины краткосрочных кредитов и займов (стр. 610). Рассчитанные подобным образом источники формирования запасов (источники средств) необходимо сравнить с величиной запасов, которые представляют собой сумму по строке 210 формы № 1. Вычисление трех показателей обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования позволяет классифицировать финансовые ситуации по степени их устойчивости. При определении типа финансовой ситуации обычно используется трехмерный (трехкомпонентный) показатель финансовой устойчивости [23, с.315]. Однако в связи с тем, что в структуре капитала ООО «Ростцветмет» практически отсутствуют заемные средства, целесообразным представляется определение только излишка/недостатка собственных средств [18]. Результаты расчетов данных показателей приведены в таблице 5. Анализируя полученные результаты можно сделать вывод о достаточности собственных оборотных средств ООО «Ростцветмет» для формирования запасов предприятия в 2008 и в меньшей степени 2010 г. За 2009 г. данное соотношение даже не проверялось, поскольку изначальное значение собственных оборотных средств меньше нуля (см.табл. 1). Таблица 5 - Расчет абсолютных показателей, характеризующих финансовую устойчивость ООО «Ростцветмет» в 2008-2010гг.
Кроме того информацию о финансовой устойчивости предприятия можно получить, рассчитав относительные показатели финансовой устойчивости [31, с.207]. Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами определяет степень обеспеченности собственных оборотных средств, необходимую для финансовой устойчивости: Коб.СОС =  (1)Коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными оборотными средствами показывает, в какой степени материальные запасы покрыты собственными источниками и не нуждаются в привлечении заемных: Кобмз =  (2)Коэффициент маневренности собственного капитала показывает, насколько мобильны собственные источники средств организации с финансовой точки зрения. Он определяется путем деления собственных оборотных средств на сумму всех источников собственных средств: Км =  (3)Результаты расчета рассматриваемых коэффициентов для ООО «Ростцветмет» за 2008-2010 гг. приведены ниже в таблице 6. Как видно из полученных данных, в 2009 г. все коэффициенты имеют отрицательное значение. В числителе каждого из рассмотренных показателей – собственные оборотные средства, поэтому в целом улучшение состояния оборотных средств ООО «Ростцветмет» зависит от опережающего роста суммы собственных оборотных средств по сравнению с общим ростом оборотных активов, материальных запасов и собственных источников средств. Иначе говоря, зависимость можно определить исходя из того, что собственных оборотных средств у организации тем больше, чем меньше основных средств и внеоборотных активов приходится на рубль источников собственных средств. Очевидно, что собственные оборотные средства предприятия в конечном итоге имеют решающее значение для обеспечения его финансовой устойчивости, особенно в краткосрочном периоде. Таблица 6 - Расчет коэффициентов, характеризующих состояние оборотных средств ООО «Ростцветмет» за 2008-2010 гг .
Коэффициент реальной стоимости имущества (коэффициент реальной стоимости основных и материальных оборотных средств в имуществе организации) определяет, какую долю в стоимости имущества организации составляют средства производства [33, с.167]. Коэффициент рассчитывается делением суммарной величины основных фондов (по остаточной стоимости), производственных запасов и малоценных и быстроизнашивающихся предметов (по остаточной стоимости) на стоимость активов организации (валюту баланса). Крси =  (4)Нормативное значение данного коэффициента, рекомендуемое литературой по финансовому анализу, составляет 0,5[31, с. 102]. Значения этого показателя в ООО «Ростцветмет» составляет: 2008 год – 0,014 2009 год – 0,126 2010 год – 0,069 Очевидно, что значение коэффициента реальной стоимости имущества абсолютно не соответствует рекомендованному значению, и стоимость средств производства составляет меньшую часть в общем имуществе ООО «Ростцветмет», что, тем не менее, для торговой организации не всегда свидетельствует о негативном финансовом состоянии. Структуру финансовых источников ООО «Ростцветмет» и его финансовую независимость можно охарактеризовать следующими показателями. Коэффициент автономии (Ка) (финансовой независимости и концентрации собственного капитала), который определяется как отношение собственного капитала к сумме всех средств авансированных предприятию (или отношение величины собственных средств к итогу баланса предприятия) [37, с.195]. Он характеризует долю собственности владельцев предприятия в общей сумме авансированных средств. Чем выше значение коэффициента, тем финансово более устойчиво и независимо от внешних кредиторов предприятие, имеет большое значение для инвесторов и кредиторов, т.к. чем выше значение коэффициента, тем меньше риск потери инвестиции и кредитов [26]. Ка =  (5)Теоретическое минимально рекомендуемое значение данного коэффициента составляет >0,5 [35], значения этого показателя в ООО «Ростцветмет» составляет: 2008 год – 0,21 2009 год – -0,41 2010 год – 0,36 Т.е. ни о какой финансовой независимости речь не идет, и ООО «Ростцветмет» в значительной степени зависимо от заемных средств, причем особую опасность представляет то, что это не запланированные кредиты, а задолженность перед поставщиками и покупателями. С другой стороны, это означает, что у предприятия нет обязательств по оплате процентов, что могло бы еще больше ухудшить финансовое состояние. Положительным моментом является то, что величина коэффициента в 2010 году даже лучше, чем в 2008, хотя многие показатели гораздо ниже докризисного уровня. Коэффициент финансовой активности (плечо финансового рычага) (Ксзсс) показывает соотношение заемных и собственных средств [20, с.116], и позволяет подтвердить выводы, сделанные выше. Ксзсс =  (6)Обычно анализ данного коэффициента также проводится в комплексе с анализом показателей оборачиваемости материальных оборотных средств и дебиторской задолженности [25, с.223], но в данном случае определение этих коэффициентов не имеет финансового смысла, т.к. заемные средства в балансе ООО «Ростцветмет» отсутствуют. Таким образом, на основании данных произведенных расчетов можно сделать вывод о крайне неустойчивом финансовом положении ООО «Ростцветмет», причем наблюдалось резкое ухудшение финансового состояния предприятия в 2009 году и небольшое улучшение в 2010, не позволяющее достигнуть докризисного уровня. Как видно из расчетных данных значения рассмотренных коэффициентов финансовой устойчивости в эти годы находятся вне рекомендованных значений, следовательно, предприятие в наибольшей степени было зависимо от внешних, заемных, источников финансирования, имело несбалансированную структуру активов и пассивов, отраженных в бухгалтерском балансе. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||