вкр федонькина. Теоретические основы оценки ресурсной базы кредитной организации
 Скачать 147.74 Kb.
|
1 Теоретические основы оценки ресурсной базы кредитной организации1.1 Сущностные характеристики финансовых ресурсов кредитной организацииОсобенности формирования и использования финансовых ресурсов кредитных организаций определяются, с одной стороны, существующей системой правового регулирования, а с другой – спецификой деятельности кредитных организаций как финансового посредника. В федеральном законе «О банках и банковской деятельности» от 02.12.1990 г. № 395-1-ФЗ дано следующее определение кредитной организации: «кредитная организация – это юридическое лицо, которое для извлечения прибыли как основной цели своей деятельности на основании специального разрешения (лицензии) Центрального банка Российской Федерации (Банка России) имеет право осуществлять банковские операции, предусмотренные настоящим федеральным законом» [3]. Кредитная организация может быть образована на основе любой формы собственности как хозяйственное общество. Кредитная организация, которая имеет исключительное право осуществлять в совокупности такие операции, как привлечение во вклады денежных средств физических и юридических лиц, размещение указанных средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности, срочности, открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц, именуется банком. Наряду с банками на рынке банковских услуг осуществляют свою деятельность небанковские кредитные организации, имеющие право выполнять лишь отдельные банковские операции[3]. Кредитная сфера охватывает часть денежных отношений,характеризующуюся самостоятельным движением денег, когда деньги «меняют» владельца. При этом в кредитной сфере,в отличие от бюджетно-налоговой сферы денежных отношений,происходит движение временно свободных денежных средств навозвратных и платных началах[18]. Соответственно, кредитная сфераденежных отношений отличается рыночным характером функционирования, так как предметом купли-продажи выступаетправо временного пользования деньгами. Для обслуживанияэтой специфической группы денежных отношений формируютсяособые организационно-экономические структуры – кредитные организации, которые осуществляют операции на денежномрынке.Кредитные организации выполняют,во-первых, операции, присущие любой коммерческой организации (формирование собственного капитала,приобретение основных средств и нематериальных активов,начисление амортизации и др.), а во-вторых – специфические операции, связанные с обслуживанием денежного оборота, осуществлением операций на финансовом рынке(расчетно-кассовые, депозитные, ссудные, учетные, эмиссионные и др.). В частности, к этим операциям относятся привлечение и размещение денежных средств юридических и физических лиц; открытие и ведение счетов физических и юридических лиц; осуществление расчетов по поручению клиентов; кассовое обслуживание клиентов, предоставление сейфов для хранения документов и ценностей; операции с иностранными валютами, драгоценными металлами и ценными бумагами; доверительное управление средствами клиентов; выдача гарантий и поручительств за третьих лиц; консультационное обслуживание; лизинговые, факторинговые, форфейтинговые и другие операции в соответствии с действующим законодательством [27]. На этой основе у кредитных организаций возникают следующие группы финансовых отношений:
Грязнова А. Г. определяет финансы кредитных организаций как совокупность денежных перераспределительных отношений, связанных с формированием и использованием доходов, накоплений на основе оказания услуг, опосредующих процесс движения денежных средств национальном хозяйстве. [18]. Деятельность кредитных организаций характеризуется своего рода двойственностью. С одной стороны, она ориентирована на извлечение прибыли, как и в любой коммерческой организации – денежные средства клиентам предоставляются в виде ссуд, услуги по расчетно-кассовому, консультационному обслуживанию, управлению средствами, портфелями ценных бумаг клиентов и т. д. являются платными.С другой стороны, деятельность кредитных организаций направлена на обслуживание наличного и безналичного оборота денежных средств в экономике, то есть предполагает обеспечение стабильности денежного оборота в стране, своевременности расчетов, сохранности средств клиентов и может рассматриваться как имеющая макроэкономическое значение [21]. Такая двойственность обусловливает следующие особенности финансов кредитных организаций:
Финансы кредитных организаций базируются на следующих основных принципах:
Следует отметить, что банковская система государства является двухуровневой, включая, кроме кредитных организаций, центральный банк. Необходимость создания и функционирования двухуровневой банковской системы обусловлена противоречивым характером рыночных отношений. С одной стороны, они требуют свободы предпринимательства и распоряжения финансовыми ресурсами, что обеспечивается элементами нижнего уровня – кредитными организациями. С другой стороны, эти отношения необходимо регулировать, так как кредитные организации осуществляют операции не только с собственными, но и с привлеченными средствами органов государственной власти и местного самоуправления, коммерческих и некоммерческих организаций, населения. Это объективно обусловливает проведение государством системы мер, обеспечивающих стабильность функционирования кредитных организаций, осуществление контроля за их операциями, финансовой устойчивостью, и предопределяет функционирование особого института – центрального банка. Функционирование финансов центрального банка и кредитных организаций направлено на самосохранение этих институтов как самостоятельных субъектов хозяйствования, основным условием которого выступает полное и бесперебойное выполнение всех обязательств перед клиентами и бюджетной системой страны [9]. Кредитные организации являются специфическими учреждениями, которые, с одной стороны, аккумулируют (привлекают) временно свободные денежные средства, а с другой – удовлетворяют разнообразные потребности юридических и физических лиц, как в денежных средствах, так и в определенных услугах. В связи с этим в распоряжении у кредитных организаций постоянно находятся собственные средства, и временно – средства, принадлежащие другим субъектам хозяйствования, государству и гражданам. Соответственно в составе финансовых ресурсов кредитной организации можно выделить: а) собственные средства, включающие средства акционеров (уставный капитал), прибыль, резервный и другие фонды; б) средства, привлеченные кредитными организациями используемые для осуществления активных операций; эти ресурсы рассматриваютсякак обязательства кредитной организации[18]. Поскольку развитие финансово-кредитных институтов напрямую зависит от структуры и качества их ресурсной базы, то проблема формирования ресурсов кредитной организации является первостепенной. Ресурсная база кредитной организаций определяет масштабы ее деятельности и основные направления проведения активных операций, а соответственно и структуру и объем доходов. В свою очередь структура и состав ресурсной базы влияют на ликвидность и финансовые показатели деятельности коммерческого банка [10]. Единого подхода к определению финансовых ресурсов кредитной организации не существует. Например, Грязнова А. Г.определяет финансовые ресурсы кредитной организации как денежные доходы, накопления и поступления, являющиеся собственными для банков и небанковских кредитных организаций, то есть это часть их собственных средств (капитала). В отношении финансовых ресурсов кредитные организации обладают всей полнотой реальной юридической власти, которая предоставляется и гарантируется собственнику действующим в стране правопорядком. Отличительным признаком финансовых ресурсов кредитных организаций является перераспределительный характер их образования в результате операций на денежном рынке по привлечению и размещению финансовых средств различных субъектов, а также оказания последним разнообразных услуг [18]. В соответствии с другим подходомпод финансовыми ресурсами кредитной организации, в свою очередь, понимается совокупность денежных средств, которые формируются в процессе осуществления пассивных операций. Эти денежные средства используются для осуществления кредитных, инвестиционных и других активных операций и классифицируются на собственные, привлеченные и заемные, при этом заемные средства зачастую не выделяются в отдельную категорию, а рассматриваются в составе привлеченных средств банка. В такой концепции основными задачами управления финансовыми ресурсами кредитной организации являются обеспечение высокого уровня платежеспособности, финансовой устойчивости, рентабельности вложенного капитала и создание инвестиционных возможностей [24]. В рыночных условиях для кредитных организаций оказываются одинаково важными как активные, так и пассивные операции. От пассивных операций зависит размер финансовых ресурсов, а, следовательно, масштабы деятельности банков и небанковских кредитных организаций. В свою очередь, если кредитная организация будет неэффективно размещать свои ресурсы, это будет сопровождаться потерей доходов и клиентов [8]. Преобладающую часть ресурсной базы коммерческого банка составляют привлеченные средства. Из них основную долю формируют средства клиентов – некредитных организаций, например, депозиты,а меньшую – недепозитные источники [30]. Депозит – форма выражения кредитных отношений банка с вкладчиками по поводу предоставления последними банку своих собственных средств во временное пользование. Помимо вкладов депозитными средствами можно считать привлечение средств с помощью банковских сертификатов (депозитных и сберегательных) [25]. Недепозитные средства включают межбанковские кредиты и займы и привлечение средств посредством продажи на рынке собственных долговых обязательств (векселей и облигаций) [26]. В связи с высокой конкуренцией между банками разрабатывается и принимается комплекс мероприятий по привлечению средств хозяйствующих субъектов, в том числе и процентная политика банка, поскольку именно величина получаемого дохода является непосредственным стимулом при размещении клиентами своих средств во вклады [32]. Однако не стоит забывать, что не все средства, помещенные в депозиты, могут быть использованы для активных операций коммерческих банков, поскольку часть средств подлежит обязательному депонированию на счете в Центральном Банке Российской Федерации (ЦБ РФ). Регулируя нормы обязательных резервов, Банк России влияет на политику коммерческих банков и как следствие на состояние денежной массы в экономике [33]. Несмотря на то, что доминирующая часть операций коммерческих банков базируется на привлеченных ресурсах, занижать роль собственного капитала в работе банка не стоит. Банк России устанавливает обязательный норматив достаточности капитала Н1, который регулирует (ограничивает) риск несостоятельности банка и определяет требования по минимальной величине собственных средств (капитала) банка, необходимых для покрытия кредитного, операционного и рыночного рисков) [6]. Кроме того, собственный капитал выполняет важные функции в обеспечении деятельности кредитной организации, к которым относятся:
Существует два возможных пути увеличения собственного капитала: привлечение дополнительного капитала на финансовом рынке, либо накопление прибыли.Наиболее дешевым способом увеличения собственного капитала является накопление прибыли предшествующих лет, либо в форме создания фондов с последующей их капитализацией. Однако такой путь может вполне привести к падению курсовой стоимости акций, поскольку использование прибыли для увеличения собственного капитала приводит к сокращению выплат по дивидендам.Привлечение же дополнительного капитала может происходить за счет дополнительных вкладов участников, либо вкладов третьих лиц [31]. Собственный капитал – гарант стабильности функционирования и самостоятельности, поддерживающий платежеспособность даже при утрате банком части своих активов. Кроме того, собственный капитал кредитной организации имеет важное социально-экономическое значение: например, с увеличением прибыли прямо или косвенно связаны интересы разных групп населения, а именно:
В связи с этим в последнее время акценты в управлении финансами кредитных организаций смещаются в сторону увеличения объема собственных средств как метода одновременного достижения целей в области прибыльности и ликвидности. Увеличение собственных средств путем пополнения уставного фонда способно существенно повлиять на объем прибыли кредитных организаций прежде всего в том случае, если это окажет воздействие на политику в области предоставления ссуд и инвестирования средств [12]. Расширение капитала позволяет кредитным организациям увеличить размеры ссуд на одного заемщика, придерживаться более либеральной кредитной политики, вкладывать средства в долгосрочные инвестиционные проекты. Кроме того, при этом появляется возможность проводить более свободную инвестиционную политику. |