мбб. Объясните понятия Интернационализация банковского капитала и интернационализация национальных банковских систем. Что такое локальная и консолидированная банковская статистика
 Скачать 1.61 Mb.
|
|
Покажите различия англо-американской и европейской континентальной моделей национальных банковских систем по следующим характеристикам: специализация и роль банков в финансировании экономики, конкуренция на внутреннем рынке банковских услуг, эффективность функционирования банковских институтов, их связь с промышленным капиталом.
Высоко конкурентный рынок банковских услуг (США, Великобритания - ограниченно действующая модель): 1. большая плотность; 2. банки с небольшим количеством филиалов; 3. банки высокорентабельные; 4. Участия государства нет. В США - 20000 банков, в Великобритании - примерно 300, из них 2/3 иностранные. Государство не участвует в банковской системе. В этой модели нет переплетения промышленного и финансового капитала. Континентальная (западноевропейская) модель. Конкуренция меньше. Государство часто участвует в банковской деятельности (например, в Германии - земельные банки, контролируемые властями земель). Рентабельность гораздо ниже. Доля банковских активов в ВВП - 75%, в ЕС - 95%. Российский рынок развивается в соответствии с этой моделью. Модель стран с гипертрофированным развитием рынка банковских услуг (Турция, Китай, Бразилия). Эту модель отличает высокий уровень задолженностей (в т.ч. просроченных) клиентов. Очень высока роль государства. Госбанки крупные, консервативные, громоздкие, занимают более половины банковского сектора (большая четвёрка китайских банков - государство имеет более половины акций; Bank de Brazil). Банковская культура в стране отсутствует. Эти страны закрыты для проникновения иностранного капитала в банковский сектор (в Китае 25% доля участия иностранцев в капитале банков [рембин - это юань, в переводе "народные деньги"]. Банки кредитуют госкомпании. Банки по большей части нерентабельны. Стоимость розничных банковских услуг невысокая: по миру в среднем стоимость розничной банковской услуги в 2005 году составила 78€, в Китае - 29, в Швейцарии - 135, США - 92, в Голландии - 20. Имитационная модель национальной банковской системы. В своём развитии банковская система копирует близлежащую страну (Канада, СНГ, Австрия, Люксембург). Международные банки, которые приходят в разные страны мира, вынуждены подстраиваться под сложившуюся банковскую среду. Страны, пошедшие по такому пути, вынуждены учитывать особенности стран-примеров. Рынок стран СНГ, за исключением России, развивается в соответствии с этой моделью.
Современная ФРС функционирует в современном виде практически неизменно с 1913 года. До этого времени нельзя сказать, что система развивалась устойчиво и не подвергалась катаклизмам. В США с большим трудом был создан ЦБ. Первая попытка "The First Bank" (1792-1811), второй - "The Second Bank" (1816-1832). Отказ от банков происходил из-за чрезмерной самостоятельности штатов (в конгрессе ходили слухи, что ЦБ проводит проиностранную политику, занимается нелегальными схемами). В США "лицензией" является charter (документ на право ведения операций). Проблема возникала в том, что банкноты одних банков при равном номинале и золотом обеспечении стоили по-разному. В 1913 году был принят закон о ФРС, который действует и по сей день. В 1916 году появляется закон о договорных корпорациях (банки получили возможность создаваться в форме корпораций). Закон Эджа 1919 года (о порядке учреждения иностранных филиалов американских банков). Закон Гласса-Стигела 1935 года разделял банкинг на инвестиционный и коммерческий, был отменен законом "о финансовой модернизации" 1999 года. Структура банковской системы США Федеральная часть
Банковская система штатов
Основной регулятор частных федеральных банков - это контролер денежного обращения (выдающий и отбирающий чартер). Банк штата подчиняется только департаменту штата. Совет управляющих определяет границы процентной ставки (резервные банки вольны сами назначать ставку в округах). Резервные банки эмитируют банкноты, но пределы эмиссии определяются управляющими. Каждый из 7 членов назначается на 14 лет, притом каждые два года кто-то меняется. Назначаются президентом. Ни контроллер денежного обращения, ни министры не могут стать членами совета. Ни один из членов совета не может быть назначен второй раз (исключение - Алан Гринспен). Совет управляющих определяет возможность выдачи кредита ФРБ. Вся территория США разбита на 12 резервных округа. Частные банки с федеральным чартером являются акционерами своих резервных банков, но при этом подчиняются решениям РБ и СУ. Директора РБ назначаются президентом, некоторые - представителями банковской системы, некоторые - представителями промышленников. "Первый среди равных" из 12 РБ - резервный банк Нью-Йорка (выделяется хранением золотовалютных резервов, является агентом комитета по операциям на открытом рынке). Основной фактор изменения денежно-кредитной политики - занятость. Резервным банкам запрещается покупать государственные ценные бумаги при их первичном размещении (т.е. по сути - кредитовать правительство). Федеральный консультативный совет выполняет рекомендательные функции - анализирует действия совета управляющих и даёт ей оценку. (В России - национальный банковский совет). Все банки с федеральным чартером обязаны страховать депозиты в корпорации; банки штатов - по желанию; но 82% всех банков страхуют. Число частных банков с чартером штата сокращается, а доля национальных банков и банков с двойным статусом растёт. В декабре 2006 года в США насчитывалось 7402 коммерческих, 1279 сберегательных банков, 8362 кредитных союза. Банки примерно одинакового уровня. В 2004 году было 4 банкротства банков (без учёта кредитных союзов), в пятом и шестом = 0. Но проблемных (т.е. теряющих деньги банков = 60).
Доля иностранных активов в банковской системе США составляет 25%. Наиболее распространены филиалы; наибольший интерес проявляют к Нью-Йорку, Иллинойсу, Калифорнии и Делавэру. Иностранные банки интересуются всем спектром услуг: Нью-Йорк интересен, прежде всего, как центр торговли ценными бумагами. В банковскую систему США приходят банки Западной Европы (в основном британские и немецкие), Японии (с начала 70-х годов началась мощная экспансия, завершившаяся в начале 90-х с возникновением японского экономического кризиса), Канады, быстроразвивающихся стран (в основном Китай), ближнего востока (стран нефтедобычи). Из стран ЦВЕ и России капитала в США приходит немного: существуют отдельные инвестиционные структуры (например в Альфа Групп), работающие с американкой банковской системой. Американские банки за рубежом В 60-е годы только 8 банков имеют зарубежные активы с общей суммой активов 3,5 млрд. долл., в 65-м их уже 13, в 75-м 126 (176,5 млрд. долл.) В 90-е годы наблюдается спад зарубежной активности американских банков (108), особенно после азиатского кризиса. В начале XXI века картина неопределенна: нельзя назвать существующее положение стабильным. Сейчас происходит коррекция числа филиалов и количества зарубежных активов (в сторону сокращения). Если раньше американские банки были основными покупателями, то теперь они сами являются предметом покупки. В 80-е годы правило Кью устанавливало потолок ставки по депозитам на внутреннем рынке, что стимулировало зарубежную экспансию. С 1980 года это правило начали постепенно отменять. 80% активов американских банков расположено в Латинской Америке, Западной Европе и Японии. На Латинскую Америку и Карийский бассейн приходится 22%, на Германию 10,5%, Японию - 6,4, Великобританию - 8,3%, Азию (без Японии) - 10,1.
Изначально американские банки работали согласно регламентации Британии. В Британии появился первый в мире ЦБ - 1664 г. Лишь в 1946 он был национализирован, до этого его капитал принадлежал британской короне. Из-за этого общественный, государственный и национальный статусы капитала не совпадают. Серьезным препятствием вступления Англии в зону Евро является то, что банк Англии не является независимым институтом: денежную политику определяет министерство финансов, глава банка назначается по представлению правительства, смета доходов и расходов устанавливается правительством. В 1998 году были внесены поправки в этот закон. В 2000 году был заключен меморандум между тремя финансовыми регуляторами Британии: Банком Англии, казначейством и Financical Service Authorities (регулятором финансовых услуг). Закон 1987 года "О банковской деятельности" и закон "О строительных обществах" (кредитные организации по типу ипотеки). Организация Банка Англии Во главе стоит управляющий, у него 4 заместителя, 16 директоров. Правительство имеет право освобождать директоров от занимаемой должности. Основной инструмент денежно-кредитной политики - учётная ставка в рамках учёта векселей (операции по покупке векселей с дисконтом). Учётные дома (Discount houses), выступающие посредниками между ЦБ и коммерческими организациями, снижают риски покупки ненадёжных бумаг, могут кредитовать правительство и корпорации. Основной "бумажной работой" занимается FSA. В Великобритании нет как такового лицензирования банковской деятельности, а необходимо регистрироваться в Банке Англии в качестве банковского института. Золотовалютные резервы Банка Англии - 50 млрд. долл. Банк Англии проводит валютные интервенции в поддержку курса фунта, а иногда в пользу других валют (например по просьбе ЦБ Японии Банк Англии проводит интервенции в пользу Йены). Второй уровень системы - частные банки - 64 банка с крупными филиальными сетями, включая зонтичные банковские структуры (например HSBC: HSBC Bank, HSBC Bank USA, HSBC Private Bank, HSBC Trust Company; исключение - "Национальный банк сбережений", подчиняющийся министерству сбережений). В Великобритании много (ок. 300) иностранных банков, большая часть из ЕС, на втором месте - США, затем Япония. Первый традиционный исламский банк за пределами мусульманских государств был открыт в Великобритании. Понятие "банк" появилось в 1979. Виды британских банков: 1. Большая четверка (HSBC, Barclays, Lloyds, National Westmister) - клиринговые или депозитные банки. Изначально они заключили соглашение по взаимозачёту взаимных требований и обязательств. Крупнейший из них HSBC был создан изначально на территории колонии Англии, он был первым, кто проник в Японию. На сегодня основной конкурент HSBC - CityGroup. HSBC - 1,3 трлн. долл. активов. 2. Merchant Banks (торговые банки). Самый знаменитый из них - Baring Bank (1763), разорился в 70-х годах ХХ века, после этого произошёл пересмотр политики БА. Изначально торговые банки были промышленными компаниями, которые работали в текстильной промышленности. Некоторые из них стали выдавать кредиты новым предприятиям, в последствии они полностью отказались от производства. MB главным образом обслуживают внешнюю торговлю, а также интересы корпораций на фондовом рынке. Такой тип банков есть и в других странах. 3. Банки содружества (7) ранее обслуживании интересы колоний и метрополии. Имеют очень большие филиальные сети, имеют 5000 агентств по всему миру. Иностранные банки в Британии У иностранных банков очень тесные связи с оффшорами (Мен, Виргинские острова, Багамские острова и т.д.) Британские банки имеют за рубежом активы на 4,3 трлн. долл., большая часть из которых размещена в США, Германии, Франции, Австралии и Ирландии.
ЕЦБ находится во Франкфурте на Майне. Кроме того функционирует европейская система Центральных банков, в которую входят все ЦБ ЕС, независимо от того, участвует ли страна в зоне Евро (Евросистема - 15 ЦБ - 95%, национальные ЦБ - 12 - 5%). ЕЦБ был создан в 1998 году, предшественник - Европейский Валютный Институт. Основы системы ЕЦБ и ЕСЦБ были заложены в Маастихтском договоре, кроме того оговорены в статуте европейской системы ЦБ. Он оформлен в виде протокола. Функции ЕЦБ: 1. Эмиссия денег (только банкноты, центы печатают национальные банки); 2.Хранение золотовалютных резервов (130 млрд. долл.) + собственный капитал ЕЦБ - 6 млрд. евро (складывается из взносов всех стран). Высший орган ЕЦБ - управляющий совет, состоящий из 6 членов исполнительного совета + 15 управляющих национальных ЦБ зоны евро. Возглавляет Жан Клот Трише. Исследование показало, что ЕЦБ зависим от национальной политики. Регулятор банковской деятельности в ЕС - европейский банковский комитет, появившийся на основе банковского консультативного комитета с 1977(79) года. Комитет подчиняется Европейской Комиссии. Проводит заседания 3 раза в год. Именно он разрабатывает основы банковской деятельности в ЕС. Регулятор деятельности отдельных видов банков (сберегательных, кредитных кооперативов и прочих). Депозиты коммерческих банков страхуются фондом страхования вкладов на сумму не более 20000 долл. Параллельно с этим каждая страна осуществляет страхование по собственной программе. Одна из директив устанавливает механизм признания банковских лицензий со стандартным набором операций. Всего в ЕС-25 работал на конец 2007 года 8441 банк. Сокращение идёт за счёт слияний и поглощений и банкротств (их совсем немного). Очень большое распространение получили кредитные кооперативы, крупнейший из них - Credit Agricole. Доля кооперативных банков: Австрия - 35%, Нидерланды - 26%, Франция - 24%. (Raifeisen Bank- это тип банка.) Все банки ЕС объединены в систему TARGET (двух видов), платеж идет за минуты. TARGET II - система, в которой функционируют новые члены ЕС. В банковском деле ЕС нет унификации. Одна и та же операции будет в одной стране стоить больше, чем в другой. Наиболее прибыльны британские, шведские и люксембургские. Наименее прибыльны - итальянские, французские. Международная деятельность европейских банков. Зарубежные доходы европейских банков составляют 40% от совокупных доходов. В массе европейские банки более интернационализированы.
Центральный банк появился достаточно поздно. В 1875 году появились рейхсмарки. До рейхсмарок на территории современной Германии существовало 7 монетарных систем. В конце 30-х рейхсбанк был подчинен напрямую фюреру. Современная банковская система стала формироваться после второй мировой войны: на территории ФРГ были созданы LandesZB, единый банк был создан в 1957 году - Bundesbank. В 1999 году произошла реформа банковской системы германии. В законе о Центральном Банке 2001 года определено, что Bundesbank должен поддерживать политику правительства только если она согласуется с политикой ЕСЦБ. В качестве вспомогательного института существует Schufa - орган страхования. Большая 5-ка крупнейших банков очень активна за рубежом, предоставляет весь спектр услуг, имеет большую филиальную сеть. 2322 банковских кооператива. До трети всех немецкий семей имеют просроченные кредиты. Иностранных банков 139 из них принадлежащих иностранцам - 43%. (Для сравнения в России - 83). |