БИЛЕТЫ ПО РЫНКУ ЦЕННЫХ БУМАГ 2016. Билеты по рынку ценных бумаг 2016 Оглавление Предмет, задачи и содержание дисциплины Рынок ценных бумаг и фондовые биржи

• Название: Билеты по рынку ценных бумаг 2016 Оглавление Предмет, задачи и содержание дисциплины Рынок ценных бумаг и фондовые биржи
• Дата: 14.01.2020
• Размер: 4.24 Mb.
• Имя файла: БИЛЕТЫ ПО РЫНКУ ЦЕННЫХ БУМАГ 2016.docx
• Тип: Документы; #104090
• страница: 1 из 7

БИЛЕТЫ ПО РЫНКУ ЦЕННЫХ БУМАГ 2016:

Оглавление

1.Предмет, задачи и содержание дисциплины «Рынок ценных бумаг и фондовые биржи» 3

2.Рынок ценных бумаг как механизм, обеспечивающий перераспределение сбережений в инвестиции 3

3.Место рынка ценных бумаг в системе финансовых рынков 4

5.Организация функционирования рынка ценных бумаг 11

6.Особенности инвестирования на российском рынке ценных бумаг 13

https://alfainvestor.ru/osobennosti-rossijskogo-fondovogo-rynka/ 13

7.Государственное регулирование рынка ценных бумаг 13

8.Понятие инфраструктуры РЦБ: задачи и организационное устройство 15

15

16

Инфраструктура РЦБ — это связующее между эмитентом и инвестором. Она обеспечивает аккумуляцию денежных средств инвесторов и направляет финансовые потоки на приобретение ценных бумаг эмитентов.  Задачами инфраструктуры, которые сводятся к двум основным группам: 16

9.Виды профессиональной деятельности на РЦБ 17

10. 17

18

11. Характеристика брокерско-дилерской деятельности. 18

http://ivo.garant.ru/#/document/10106464/paragraph/7100880:0 Брокерская деятельность. Брокерской деятельностью признается совершение гражданско-правовых сделок с ценными бумагами в качестве поверенного или комиссионера, действующего на основании договора поручения или комиссии. Профессиональный участник рынка ценных бумаг, занимающийся брокерской деятельностью, называется брокером.  Брокер должен выполнять поручения клиентов добросовестно. Сделки, осуществляемые по поручению клиентов, подлежат приоритетному исполнению в сравнении с дилерскими операциями самого брокера. При наличии у брокера интереса, препятствующего осуществлению поручения клиента на наиболее выгодных для клиента условиях, брокер должен сообщить об этом клиенту. В случае, если конфликт интересов привел к убыткам клиента, брокер обязан возместить их. Дилерская деятельность. Дилерской деятельностью признается совершение сделок купли-продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цен покупки и продажи определенных ценных бумаг с обязательством покупки и продажи этих ценных бумаг по объявленным ценам. При этом дилер имеет право объявить иные существенные условия договора купли-продажи ценных бумаг: минимальное или максимальное количество покупаемых/продаваемых ценных бумаг, а также срок, в течение которого действуют объявленные цены. При отсутствии иных существенных условий, дилер обязан заключить договор на существенных условиях, предложенных клиентом. Если дилер уклоняется от заключения договора, ему может быть предъявлен иск о принудительном заключении такого договора или принудительном возмещении убытков клиенту.  Брокерская и дилерская деятельность подлежит лицензированию. Брокером/дилером может быть только юридическое лицо, являющееся коммерческой организацией, созданной в форме акционерного общества или общества с ограниченной ответственностью. Лицензии выдает Центральный Банк. Лицензии могут быть следующих видов: -на осуществление брокерской деятельности по операциям с ценными бумагами со средствами юридических лиц; -на осуществление брокерской деятельности по операциям с ценными бумагами со средствами физических лиц; -на осуществление брокерской деятельности по операциям с государственными ценными бумагами, ценными бумагами субъектов РФ и муниципальных образований; -на осуществление дилерской деятельности по операциям с ценными бумагами; -на осуществление дилерской деятельности по операциям с государственными ценными бумагами субъектов РФ и муниципальных образований.  Брокерскую и дилерскую деятельность можно совмещать.  Требования, предъявляемые к профессиональным участникам РЦБ в зависимости от вида профессиональной деятельности: https://helpiks.org/9-2931.html 18

12. Инвестиционные фонды, понятие и содержание 19

13. Характеристика государственных и корпоративных ценных бумаг 20

14. Виды ценных бумаг и их классификация 23

15. Характеристика акции как эмиссионной ценной бумаги 24

16. Основные виды инвестиционных фондов ????????! 25

17. Характеристика долговых ценных бумаг 30

18. Понятие портфеля ценных бумаг 33

19. Финансовые инструменты рынка ценных бумаг 35

20. Денежные (торговые) ценные бумаги 36

21. Характеристика векселя и вексельного обращения 36

22. Характеристика чека, депозитного и сберегательного сертификата 40

23. Характеристика товарораспорядительных ценных бумаг: коносаментов, складских свидетельств, закладных 42

24. Понятие производных инструментов рынка ценных бумаг 43

25. Понятие и формы выпуска депозитарных расписок (ADR и РДР) 44

26. Операции с производными инструментами рынка ценных бумаг 45

https://vuzlit.ru/176426/operatsii_proizvodnymi_tsennymi_bumagami_zarubezhnyy_opyt_rossiyskaya_praktika_perspektivy 45

27. Основы эмиссионной деятельности 46

28. Андеррайтинг при размещении ценных бумаг 49

29. Правила размещения ценных бумаг 50

30. Обращение ценных бумаг ??? 51

31. Характеристика механизма функционирования фондовых бирж 51

32. Основные операции с ценными бумагами на фондовом рынке 52

33. Виды финансовых расчетов с ценными бумагами 52

34. Основы фундаментального анализа рынка ценных бумаг 53

35. Основы технического анализа рынка ценных бумаг 53

36. Характеристика мирового рынка ценных бумаг 53

37. Роль мирового рынка ценных бумаг в международном инвестировании 54

39. Управление портфелем ценных бумаг 55

40. Капитализация компаний и отраслей 56

41. Понятие, цели и необходимость регулирования рынка ценных бумаг 57

42. Основные органы регулирования рынка ценных бумаг в России 57

43. Саморегулируемые организации на рынке ценных бумаг 57

44. Понятие, цели и задачи фондовой биржи 59

45. Сделки на фондовой бирже и расчеты по ним 60

46. Методы портфельного анализа и прогнозирования 60

47. Методы организации торговли на фондовой бирже 62

48.Отличия паевого фонда от инвестиционного 62

1. 
   Предмет, задачи и содержание дисциплины «Рынок ценных бумаг и фондовые биржи»
   

Фондовый рынок выполняет ряд задач:

• 
  аккумулирование временно свободных денежных ресурсов и направление их на развитие перспективных отраслей экономики;
  
• 
  обслуживание государственного долга; (Основная особенность рынка государственных долговых обязательств состоит в том, что обращающиеся на нем ценные бумаги имеют наиболее высокую степень надежности (к сожалению, к российскому фондовому рынку это не относится). Другие финансовые инструменты, обращающиеся на национальных фондовых рынках, имеют меньшую надежность, а значит, операции с ними должны иметь большую доходность по сравнению с доходностью операций на рынке государственных ценных бумаг)
  
• 
  перераспределение права собственности; (покупка долевых ценных бумаг (акций), удостоверяющих право их владельца на участие в управлении акционерным обществом)
  
• 
  спекулятивные операции (Наличие ликвидного вторичного рынка, на котором реализуются интересы его участников попокупке и продаже ценных бумаг, позволяет инвесторам в случае необходимости продать ценные бумаги и получить деньги. Такая возможность увеличивает доверие инвесторов к фондовому рынку, без чего они вряд ли стали бы вкладывать деньги в ценные бумаги)
  

2. 
   Рынок ценных бумаг как механизм, обеспечивающий перераспределение сбережений в инвестиции
   

Основной задачей, решаемой фондовым рынком, является привлечение временно свободных денежных ресурсов для инвестирования в экономику. При этом размер инвестиций неразрывно связан с экономической ситуацией в стране. Когда инвестиции слишком большие, возрастает угроза инфляции, когда слишком маленькие — возникает неполная занятость работоспособного населения, что приводит к возрастанию социальной напряженности. Таким образом, необходимо определить размер инвестиций, находящийся в оптимальном соотношении с инвестиционными потребностями экономики и возможностью потенциальных инвесторов.

Размер и н в е с т и ц и й определяется уровнем дохода, который получает население, и объемом сбережений, которые население позволяет себе откладывать при таком доходе. Таким образом, вопрос состоит в том, каким должно быть соотношение между уровнем дохода, потребления, сбережения и инвестициями, чтобы в обществе имело место оптимальное соотношение между инфляцией и уровнем занятости населения.

Однако для достижения оптимального экономически и социально приемлемого соотношения между уровнем инфляции и степенью занятости населения важна роль государства. Экономика сама по себе не может обеспечить полную занятость работоспособного населения и стабильность цен. Рыночные механизмы должны быть дополнены государственными стабилизирующими мероприятиями. Проводя разумную фискальную политику (сбор налогов) и кредитно-денежные мероприятия (установление величины процентной ставки рефинансирования, выпуск внутренних и внешних облигационных займов, осуществление денежной эмиссии), государство формирует сбалансированные потоки финансов и ресурсов.

При этом полностью исключить экономические колебания невозможно, однако можно ослабить резкие колебания цен и занятости.

3. 
   Место рынка ценных бумаг в системе финансовых рынков
   

Рынок ценных бумаг (РЦБ) – часть финансового рынка, представляющая собой совокупность экономических отношений по вопросам выпуска и обращения ценных бумаг (ЦБ).

Финансовый рынок — это сфера экономических отношений, где происходит купля-продажа финансовых ресурсов. Финансовый рынок — это механизм перераспределения средств между участниками экономических отношений, т. е. кредиторами и заемщиками, при помощи посредников на основе спроса и предложения.

Структурно финансовый рынок принято подразделять на денежный рынок и рынок капиталов. В составе денежного рынка функционируют рынок краткосрочных обязательств и кредитов и валютный рынок. В составе рынка капиталов функционируют рынок ценных бумаг и рынок среднесрочных и долгосрочных кредитов.

Рынок ценных бумаг входит в структуру финансового рынка как составная часть, объединяя сегменты денежного рынка и рынка капиталов

рынок ценных бумаг играет важнейшую роль, обеспечивая аккумулирование и концентрацию временно свободных денежных средств для инвестирования в перспективные отрасли экономики.

В современных условиях российский рынок ценных бумаг приобретает большое значение как альтернативный источник финансирования экономики. Он помогает перемещать капитал от инвесторов, располагающих свободными денежными ресурсами, к эмитентам, испытывающим потребность в финансировании инвестиционных проектов. Возможность перепродажи ценных бумаг побуждает многих инвесторов покупать ликвидные ценные бумаги и таким образом предоставлять капитал нуждающимся в нем.

Кредитный рынок наряду с другими — одна из составляющих ≪большого≫ рынка. Взаимосвязь различных рынков, их взаимодействие и влияние друг на друга обеспечивают функционирование и устойчивость рынка в целом. Взаимосвязь элементов рынка представлена на рис. 1.2.



Рис. 1.1. Структура рынка



Рис. 1.2. Взаимосвязь элементов рынка

Рассмотрим более подробно кредитный рынок. Он представляет собой специфическую сферу кредитных отношений, где осуществляется движение денежного капитала между заемщиками и кредиторами

• возвратности;

• платности (уплаты процента);

• срочности (возвращения первоначального долга и процентов по нему в оговоренные сроки).

Кредитный рынок можно подразделить на денежный рынок и рынок капиталов. Денежный рынок представляет собой рынок краткосрочного ссудного капитала. Рынок средне- и долгосрочных ссудных капиталов называется рынком капиталов. Финансовый рынок представляет собой часть рынка капиталов, где осуществляются эмиссия и купля-продажа ценных бумаг. Структура рынка капитала представлена на рис. 1.3.