МЭО в условиях глобализации. Учебное пособие Москва 2008 Учебное пособие подготовили Платонова Ирина Николаевна д э. н., профессор
 Скачать 2.65 Mb.
|
|
Раздел 8. Изменение роли международных экономических организаций в регулировании международных экономических отношений Глава 8.1. Основные направления экономической деятельности ООН и ее роль в многостороннем экономическом сотрудничестве. Институциональная структура международных экономических отношений включает совокупность международных организаций. Их роль в регулировании международных экономических отношений в условиях глобализации экономики не только возрастает, но и меняется. Международные экономические организации создаются на основе заключения международного договора или в результате решения другой международной организации. В целях упрощения процедур создания материальной основы организации используют международные структуры на базе международных конвенций или соглашений. Например, организация системы ООН со статусом автономного органа учреждается резолюцией, вступающей в силу с момента ее принятия Генеральной Ассамблеей. Наряду с межправительственными экономическими организациями создаются неправительственные международные организациями, участвующие также регулировании международных экономических отношений. Участие межгосударственных (межправительственных) организаций в международных экономических отношениях осуществляется по следующим направлениям:
Классификация международных экономических организаций (МЭО) может быть осуществлена с точки зрения их полномочий в реализации их компетенций. В этом случае можно выделить следующие группы МЭО:
По степени универсальности международные экономические организации делят на, те которые входят в систему ООН и на те, которые не входят в систему ООН и не связанные с ней. Наряду с организациями мирового уровня действуют региональные международные экономические организации. Важную роль в многостороннем регулировании международных экономических отношений играет Организация Объединенных Наций, существующая с октября 1945г., которая в своей деятельности реализует все названные выше важнейшие направления и способствует созданию ряда других специализированных организаций. К их числу относятся, созданные в 1944г. специализированные организации, созданные для регулирования валютно-кредитных отношений - МВФ и МБРР, а также, вступившее в силу с 1 января 1948г., Генеральное соглашение по тарифам и торговле (ГАТТ). В условиях глобализации экономики деятельность ООН все в большей степени нацелена на решение экономических проблем, что проявляется в расширении ее экономических функций. Все большей степени ООН участвует в анализе экономических проблем и выработке рекомендаций для их решения, происходит изменение ее организационной структуры, увеличивается число экономических учреждений, а также расширяются контакты с другими международными организациями. Так, гл. IX и X Устава ООН направлены на расширение экономического и социального сотрудничества. К числу целей сотрудничества относятся: создание условий стабильности и благополучия, необходимых для мирных и дружеских отношений, повышения уровня жизни, полной занятости, содействия условиям экономического и социального прогресса и развития. Таким образом, общие принципы международного сотрудничества, закрепленные в Уставе ООН, позволяют укреплять взаимодействие стран в сфере экономики. Важнейшей место экономическим вопросам принадлежит в деятельности Генеральной Ассамблеи (General Assembly) ООН, которая несет ответственность за выполнение функций ООН, осуществляя руководство деятельностью Экономического и Социального советов. В 2000г. была принята «Декларация тысячелетия», определившая «Цели в области развития на пороге тысячелетия», главной из которых является сокращение масштабов бедности. В 2003г. на 58-й сессии Генеральной Ассамблеи обсуждались различные аспекты устойчивого развития мировой экономики, включая проблемы охраны окружающей среды. Основным подразделением ООН, которое координирует работу в экономической и социальной сфере, является Экономический и социальный совет (Economic and Social Council) –ЭКОСОС. Одним из направлений деятельности ЭКОСОС является контроль за оперативной деятельностью всех подразделений ООН и специализированных институтов. Особым направлением в деятельности ЭКОСОС стала разработка международных стратегий развития на десятилетние периоды и мониторинг их реализации. ЭКОСОС уделяет много внимания анализу и решению глобальных проблем человечества, развитию многостороннего сотрудничества в целях устойчивого развития планеты, охраны окружающей среды. В рамках ООН разработана Программа по охране окружающей среде – ЮНЕП. Региональные экономические комиссии в составе ЭКОСОС занимаются изучением экономических и социальных проблем соответствующих регионов и выработкой рекомендаций, осуществлением исследований, консультаций, проведением информационно-аналитической работы. Кроме того, ЭКОСОС координирует деятельность постоянных комитетов (экономического и социального комитетов и др.), функциональных комиссий и подкомиссий ( по социальному развитию, статистической и др.), региональных экономических комиссий (Европейская экономическая комиссия и др. регионов), специализированных учреждений ООН ( ЮНИДО, ФАО и др.).
К основным задачам ЮНКТАД относятся: содействие развитию международной торговли, обеспечение стабильного мира и равноправного сотрудничества между странами; выработка рекомендаций, организационно-правовых условий и механизмов реализации различных форм международных экономических отношений; координация деятельности с другими организациями ООН. Среди важнейших направлений деятельности ЮНКТАД можно выделить:
В своей деятельности ЮНКТАД уделяет внимание таким вопросам, как проблемы международной торговли сырьем, готовыми изделиями и полуфабрикатами, транспорта, передачи технологий и др. На прошедших двенадцати сессиях ЮНКТАД особое внимание уделялось интересам развивающихся и наименее развитых стран121. Большую известность получили ежегодный информационный сборник «Доклад о мировых инвестициях», подготавливаемый Секретариатом ЮНКТАД. На основе анализа состояния и движения инвестиций между странами, деятельности транснациональных компаний и таких процессов, как слияния и поглощение делается ежегодная оценка изменений международных экономических отношений в условиях глобализации экономики. Наряду с ЮНИДО имеющей статус специализированной организации ООН, работающей с развивающимися странами, вопросы предоставления многосторонней технической и финансовой помощи развивающимся странам решает Программа развития Организации Объединенных наций ( ПРООН), созданная в 1965г. и нацеленная на содействие странам в приобщении к знаниям и мировому опыту развития с целью улучшения социально-экономического положения. Активное участие в многостороннем регулировании международных экономических отношений принимает четырнадцать специализированных учреждений ООН, которые разрабатывают международные нормы и стандарты в виде конвенций и рекомендаций, оказывают техническую помощь странам с целью обеспечения применения международных норм, отраженных в принятых конвенциях и рекомендациях. Среди специализированных учреждений ООН можно выделить:
Глава 8.2. Место международных валютно-кредитных организаций и банков в системе международных экономических отношений. Важную роль в развитии международных экономических отношений играют международные валютно-кредитные и финансовые организации, которые различаются по характеру деятельности по широте географического представительства, являясь мирового и регионального характера. Отдельные из них участвуют в регулировании международных валютно-кредитных и финансовых отношений, занимаются консультационно-информационной деятельностью, осуществляют сбор статистической и аналитической информации, другие решают отдельные вопросы валютно-кредитных и финансовых отношений. Среди международных валютно-кредитных организаций оказывающих наибольшее влияние на развитие международных экономических отношений можно выделить те, которые имеют всемирное значение – это специализированные институты ООН – Международный валютный фонд и группа Мирового банка. В обсуждении валютно-финансовых проблем наряду с проблемами развития мировой торговли участвуют некоторые специализированные институты ООН, такие как Конференции ООН по торговле и развитию – ЮНКТАД, которые в первую очередь уделяют внимание проблемам развивающихся стран, их выхода на мировой рынок капитала, гарантий по экспортным кредитам, внешней задолженности развивающихся стран. Вопросы функционирования мировой валютной системы рассматриваются в Комитете по «невидимым» статьям и финансированию, связанному с мировой торговлей. 8.2.1. Международный валютный фонд. Важнейшей международной финансовой организацией является Международный валютный фонд (International Monetary Fund, IMF), который был учрежден в 1944 г. на международной конференции по вопросам развития мировой валютно-финансовой системы в Бреттон-Вудсе (США, штат Нью-Гэмпшир). Соглашение о МВФ (выполняющее роль Устава) после подписания 44 странами, среди которых был и СССР. вступило в силу 27 дек. 1945г., а деятельность МВФ начал с 1 марта 1947г.. Однако в условиях «холодной войны» между социалистическими странами и странами Запада СССР не ратифицировал Соглашение о МВФ, из членов которого вышли Польша, Чехия и Куба. После распада мировой социалистической системы и перехода от централизованно-плановой экономики к рыночной в начале 90-х годов в МВФ вступили Россия (с 1 июня 1992г.), страны СНГ и Балтии (с апреля по сентябрь 1992г., Таджикистан – с апреля 1993г.). На начало 2007г. число членов МВФ достигло 185 стран. В соответствии со Статьями Соглашения о создании МВФ целями его деятельности являются:
8.2.2. Экономическая и правовая основа принятия решений. Основными органами управления МВФ являются Совет управляющих, Исполнительный совет, Временный комитет Совета управляющих и Комитет по развитию. Оперативную работу осуществляет директорат в составе 24 исполнительных директоров. Страны, имеющие наибольшие квоты в уставном капитале (США, Германия, Япония, Великобритания, Франция, Китай и Саудовская Аравия) назначают 7 директоров, а остальные избираются из представителей других стран-членов МВФ соблюдая принцип регионального представительства. В МВФ действует принцип «взвешенного» количества голосов, который предполагает, что каждое государство-член имеет 250 голосов, независимо от величины его квоты, и дополнительно по 1 голосу на каждые 100 тыс. СДР его доли в капитале фонда. Голоса в МВФ распределяются следующим образом: США -–17,14%; Япония-6,15%; Германия-6,01%; Великобритания- 4,96%; Франция-4,96%; Италия –3,26; Саудовская Аравия – 3,23; Канада – 2,95, Китай – 2,95, Россия-2,75% и т.д. Доля 30 развитых стран-членов ОЭСР имеют 64,5% голосов в МВФ, а на долю стран, составляющих свыше 84% количества членов МВФ, приходится только 35,5% голосов. Это означает, что США и другие развитые страны Запада имеют возможность влиять на принятие решений. Экономической основой принятия решений в МВФ является степень участия государств в формировании его Уставного капитала. Капитал МВФ складывается из взносов государств-членов, производимых ими по подписке. Каждая страна имеет квоту, выраженную в единицах СДР (Special Drawing Rights-специальные права заимствования) – международной расчетной единице, которая выпускается МВФ для безналичных расчетов. Стоимость введенных в 1969г СДР рассчитывается на основе корзины, состоящей сейчас из четырех валют. Наибольшая доля в корзине валют (на 1 января 2001г.) приходится на доллар США - 45%, второе место занимает евро – 29%, японская йена – 15%, фунт стерлингов –11%. Размер квоты страны-члена рассчитывается исходя из ее положения в мировой экономике и участия в международном торговом обороте, размера ВВП, официальных золотовалютных резервов, объема текущих операций платежного баланса. Наибольшая квота у США – 17,5%, которая оценивается в 37,1 млрд. СДР, квота России составляет 5,9 млрд. СДР. В зависимости от квоты страны определяется сумма ее подписки на капитал МВФ, возможности использования ею ресурсов фонда, количество голосов, которыми она располагает в МВФ. Согласно Уставу МВФ пересмотр квот производится не реже одного раза в пять лет. Совокупный объем финансовых ресурсов МВФ в 2006г. (сумма квот) достиг 317 млрд. долл.. МВФ может привлекать заемные средства как в соответствии с Генеральным соглашением о займах (ГСЗ), так и на двусторонней основе у Центральных банков стран-членов и у Банка международных расчетов. 8.2.3. Использование ресурсов МВФ. Страна-член МВФ при недостатке средств для финансирования платежного баланса может обратиться за оказанием помощи в форме кредита в размере 25% ее квоты в капитале Фонда. До Ямайского соглашения это заимствование именовалось «золотой долей», а после 1978г. – «резервной долей». Размер «резервной доли» определяется как превышение валюты квоты страны-члена над суммой, находящейся в распоряжении Фонда национальной валюты, данной страны. В случае, если МВФ использует часть национальной валюты страны-члена для предоставления кредитов другим странам, то резервная доля такой страны возрастает. Совокупность резервной доли и кредитной позиции образует «резервную позицию» страны, в пределах которой может быть осуществлено заимствование без уплаты процентов и выплаты комиссионных. Использование резервной позиции не налагает обязательства вернуть эти средства МВФ. Помимо механизма «резервных долей» члены МВФ могут получить финансовые ресурсы по механизмам компенсационного и чрезвычайного финансирования, дополнительного финансирования, через механизм финансирования буферных (резервных) запасов, механизм финансирования системных (структурных) преобразований, дополнительный резервный механизм и чрезвычайные кредитные линии. При необходимости страны-члены МВФ могут получить резервный кредит стэнд-бай, гарантирующий беспрепятственное получение иностранной валюты в обмен на национальную при соблюдении оговоренных условий. С середины 70-х годов соглашения стэнд-бай предоставляются на срок от 18 месяцев до 3-х лет. Механизм расширенного финансирования предоставляет валютные средства странам –членам на более длительный срок и в больших размерах по отношению к квотам, чем это предусмотрено в рамках обычных кредитных долей123. Существуют и другие механизмы кредитования. Важным условием получения помощи от МВФ проведение достаточно жесткой денежно-кредитной политики, реализовывать которую страны не всегда готовы. В этом случае МВФ может задерживать выделение кредитов, как, например, России в начале 90-х годов, монетарная политика которой не в полной мере соответствовала указаниям фонда. За 1994-1998 годы для формирования рыночной инфраструктуры Россия получила от МВФ кредиты в сумме около 17 млрд. долл.. Сотрудничество с МВФ позволяет странам, в т.ч. и России является обязательным условием для получения кредитов других международных валютно-финансовых институтов. 8.2.3. Группа Всемирного банка. Группа Всемирного банка (ВБ) объединяет Международный банк реконструкции и развития (МБРР), Международную ассоциацию развития (МАР), Международную финансовую корпорацию (МФК) и Многостороннее агентство по гарантированию инвестиций (МАГИ), Международный центр по урегулированию инвестиционных споров (МЦУИС). Деятельность этих институтов подчинена единой стратегии и общей цели, но при этом у каждого из них есть свои функции. Международный банк реконструкции и развития (InternationalBankforReconstructionandDevelopment, IBRD), который также называется Всемирный банк (WorldBank), был создан. в 1944г. параллельно с МВФ и начал деятельность 25 июня 1946 г. Созданный по инициативе финансового американского капитала, МБРР должен был аккумулировать бюджетные средства ведущих западных стран и крупных американских инвесторов для инвестирования в разрушенную войной экономику западноевропейских стран в соответствии с программой плана Маршалла. С середины 50-х годов после введения обратимости валют западноевропейских стран и стабилизации их экономического развития сферой экономических интересов МБРР стали развивающиеся страны. В конце 60-х годов декларируя как основную цель своей деятельности – «помощь развитию» МБРР аккумулирует средства мирового рынка капиталов и выдает ссуды государствам с ограниченным доступом к этому рынку. Ссуды выдаются либо непосредственно правительствам либо под их гарантию. Уставной капитал МБРР образуется путем подписки стран-членов на его акции и путем эмиссии облигаций на мировом финансовом рынке. Общий объем займов МБРР в 2006г. составил 23,6 млрд. долл. Кредиты МБРР предоставляются под программы, направленные на реструктурирование экономики, используются для борьбы с бедностью, охраны окружающей среды, развития инфраструктуры, для развития финансового сектора. Членство России в МБРР позволило ей получать кредиты от этой организации на осуществление структурных реформ, которые использовались для развития энергетики, инфраструктуры, а также частично на покрытие дефицита государственного бюджета. После финансового кризиса в августе 1998г. взаимодействие России с МБРР существенно сократилось. По мере улучшения макроэкономической ситуации в России возможность получения кредитов от МБРР увеличивается. Международная финансовая корпорация – МФК (International Financial Corporation, IFC) была создана в 1956 г., для стимулирования экономического роста частного сектора в развивающихся странах. Число членов МФК достигло 178 стран, являющихся членами МВФ и Всемирного банка. В отличие от МБРР для выделения кредитов МФК не требует правительственных гарантий и берет на себя риски, средний срок кредитования 7-8 лет, а максимальный срок – 15 лет. Выделенные кредиты как правило не превышают 25% от стоимости проекта. Располагая относительно ограниченными финансовыми ресурсами, МФК инициирует движение финансовых потоков. В соответствии с принципами работы МФК эта организация не может быть самым крупным акционером предприятия, поэтому на долю ее участия приходится от 5 до 15%. С участием кредитов МФК финансировался частный сектор в 140 странах. В России МФК участвовала в кредитовании ряда проектов, таких как строительство торговых комплексов «ИКЕА», промышленной компании «Альфа-цемент» и других. Международная ассоциация развития– МАР (International Development Association, IDA) создана в 1960 году для оказания помощи в экономическом развитии беднейшим странам, для которых условия кредитования МБРР не приемлемы. В середине 2007г. насчитывалось 165 государств-членов МАР, включая Россию. Особенностью кредитов МАР является долгосрочный характер (от 35 до 40 лет, с льготным десятилетним периодом) выдаваемых только правительствам стран-участниц. Льготные кредиты выделяются странам, которые по классификации Всемирного банка относятся к группе государств с низкими доходами на душу населения (925 долл. ВВП на душу населения). Ссуды являются беспроцентными, а плата взимается лишь на покрытие административных издержек в размере 0,5% годовых. В соответствии с этими условиями кредиты МАР получили 140 стран. На кредиты МАР претендуют государства СНГ –Армения, Грузия, Молдова и Республика Киргизия, экономический статус которых был изменен МБРР в середине 2000г. Из общего объема выделенных кредитов МАР в сумме свыше 161 млрд. долл. наибольшая часть ресурсов имела социальную направленность, и предоставлена наиболее бедным африканским странам для развития образования, здравоохранения и сельского хозяйства, для содействия преодолению последствий вооруженных конфликтов, углубления региональной интеграции. Многостороннее агентство по гарантированию инвестиций, МАГИ (Multilateral Investment Guarantee Agency, MIGA) образовано в 1988г. для стимулирования инвестиций путем предоставления гарантий иностранным инвесторам от некоммерческих рисков, возникающих в результате отмены конвертируемости валют, экспроприации имущества, военных действий и политических переворотов. В 2007г. членами МАГИ являлись 170 стран – членов МБРР, в т.ч. и Россия. Гарантии МАГИ, предоставляемые на 15 лет (иногда до 20 лет) могут покрывать до 90% инвестиций. МАГИ участвует также и в консультационном и переговорном процессах, что позволяет заинтересованным странам привлекать инвестиции. Международный центр по урегулированию инвестиционных споров, МЦУИС (International Center for Settlement of Investment Disputes, ICSID) создан в 1966г. с целью проведения арбитражного разбирательства и разрешения споров между правительствами и иностранными инвесторами. МЦУИС занимается также исследовательской работой, результаты которой, как и арбитражных споров публикуются и доступны для пользователей. Число членов Центра достигло 156 стран-членов Всемирного банка, включая Россию. Банк международных расчетов. Важную роль в валютной сфере играет Банк международных расчетов (БМР), учрежденный в 1930г. в Базеле (Швейцария) на основе межправительственного Гаагского соглашения шести стран (Бельгии, Великобритании, Германии, Италии, Франции и Японии) и конвенции этих государств со Швейцарией. Созданный в целях содействия сотрудничеству между центральными банками БМР участвует в операциях мировом финансовом рынке, выступая как доверенное лицо или агент по проведению международных расчетов своих членов, осуществляя следующие операции:
В число членов БМР входят центральные банки 55 стран, включая Банк России (с 1996г.). До 90-х годов XX века в БМР преобладало влияние стран Западной Европы. В 1999г. было принято решение о расширении числа членов БМР за счет центральных банков Аргентины, ЕЦБ, Банка Негара (Малайзии), Банка Таиланда. Высшим органом БМР является высшее собрание представителей центральных банков-членов. В оперативный орган – совет директоров входят 17 членов, включающих управляющие центральных банков-учредителей (Бельгии, Великобритании, Германии, Италии, Франции, Японии и США), которые назначают еще по одному члену, а оставшихся 3 членов совета директоров избирают общим собранием. Источником ресурсов БМР являются – краткосрочные вклады центральных банков в иностранной валюте или золоте (до 3-х месяцев). При необходимости Банк предоставляет кредиты центральным банкам в иностранной валюте. БМР является агентом ЕОУС, ОЭСР, ЕФВС (1979-1993 гг.), Европейского валютного института (1994-1998 гг.), а с июля 1998г. – Европейского центрального банка. С 1 января 1999г. БМР осуществляет клиринговые операции в евро (до этого осуществлялись в ЭКЮ). Наряду с агентскими и трастовыми функциями БМР ведет информационно-исследовательскую деятельность, участвует в выработке стандартов банковской деятельности. Банк организует регулярные встречи управляющих центральными банками для координации валютной и кредитной политики, тесно сотрудничает с МВФ. Международные и региональные валютно-кредитные и финансовыеорганизации. Важную роль в мировой экономике играют региональные банки развития (Межамериканский, Азиатский, Африканский), а также Европейский инвестиционный банк, Европейский банк реконструкции и развития, Исламский банк развития и др. Региональные банки развития. Важную роль в углублении интеграционных процессов в Азии, Африке и Латинской Америке играют региональные банки развития. Причины их возникновения можно разделить на внутренние и внешние. К внутренним причинам образования региональных банков относятся:
Среди внешних причин стимулировавших формирование региональных банков развития можно выделить:
Африканский банк развития (АфБР) действует с 1963г.. Членами банка является 51 африканских государства и 26 неафриканских страны (на 1 января 2005г.), расположенные в Европе, Азии, Северной и Южной Америке. Расчеты между странами-членами АфБР осуществляются в счетных единицах (с.е. – units of account). До 1977г. с.е. содержала 0,88867088г. чистого золота, а затем была приравнена к одной СДР – счетной единице МВФ. Хотя по уставу большинство голосов должно принадлежать членам региона, доля африканских стран составляет лишь около 50,02%, а остальная часть - доля стран других континентов. Наибольшее число голосов в АфБР – 9%, имеет Нигерия. Кредиты Африканского банка развития направляются на развитие малого и среднего бизнеса, реорганизацию инфраструктуры и сельского хозяйства, имеющих большое значение для преодоления бедности и отсталости. С АфБР тесно связан Африканский фонд развития (АфФР), созданный с участием 23 нерегиональных стран-доноров, осуществляющий льготное кредитование. Межамериканский банк развития (МаБР) был создан в 1959г. Членами МаБР являются 46 стран, среди которых 16 развитых стран. Штаб-квартира банка находится в Вашингтоне. Число голосов распределяется пропорционально доле стран-членов в уставном капитале. Странам Латинской Америки и Карибского бассейна принадлежит 50,91% голосов, США – 31,08%, Канаде – 4,09% и странам других регионов мира – 13,85%. МаБР предоставляет займы различных сроков. Кредиты сроком до 5 лет предназначены для развития экспорта латиноамериканских стран с целью внутрирегиональной торговли машинами и оборудованием. Кредиты предоставляемые на срок от 10 до 20 лет направляются на развитие инфраструктуры- строительство и модернизацию автострад, аэропортов и гаваней, на финансирование здравоохранения, реформирование государственного аппарата. Азиатский банк развития (АзБР) создан в 1965 г. Его членами является 59 государств из которых 45 государства азиатского региона и 16 стран других регионов. Штаб-квартира находится в Маниле. В 1994г. в члены АзБР были приняты Казахстан и Киргизия, в 1995г. – Узбекистан, в 1996г. – Таджикистан, в 1999г.- Азербайджан, в 2000г. – Туркменистан. В уставном капитале банка около 60% голосов принадлежит странам региона. Оплаченный уставной капитал не превышает 3%, а остальная часть служит гарантийным фондом. Наибольшие доли в капитале АзБР и количество голосов имеют Япония и США. Также как и другие региональные банки развития АзБР выпускает облигационные займы. Деятельность банка направлена на стимулирование экономического роста, защиту окружающей среды, борьбу с бедностью. Наибольший объем кредитов АзБР предоставил наиболее платежеспособным заемщикам – Южной Корее, Филиппинам, Индонезии, Пакистану и Таиланду. Для льготного кредитования программ развития в 1974г. был создан Азиатский фонд развития. Его финансовые ресурсы формируются путем государственных взносов развитых стран (наибольший взнос сделала Япония), которые через них пытаются стимулировать свой товарный экспорт на рынки развивающихся стран. Европейский банк реконструкции и развития. Для содействия переходу европейских постсоциалистических государств к рыночной экономике в 1991г. был создан Европейский банк реконструкции и развития. Его учредителями стали 40 стран и две европейские организации – Европейское экономическое сообщество и Европейский инвестиционный банк. Штаб-квартира ЕБРР находится в Лондоне. В настоящее время членами ЕБРР являются 61 государство, включая Россию. Как наиболее важные цели в Уставе ЕБРР выделены: содействие развитию, образованию и расширению конкурентоспособного частного сектора, в первую очередь малого и среднего предпринимательства; инвестирование в производство, финансовый сектор и сферу услуг; развитие национальных рынков капитала; кредитование проектов в области экологии; оказание технической помощи для устойчивого экономического развития. Финансовые ресурсы ЕБРР формируются за счет разрешенного к выпуску капитала и за счет привлеченных заемных средств. Акционерный капитал составляет около 20 млрд. евро. Страны-члены ЕС, ЕИБ имеют в уставном капитале ЕБРР квоту в размере 51%, страны Центральной и Восточной Европы – 13%, остальные европейские страны – 11%. Наибольшими долями располагают США – 10%, Италия, ФРГ, Франция, Великобритания и Япония по 8,5 %, а. доля России составляет 4%. ЕБРР сочетает консультационные услуги, направленные на разработку общей стратегии развития рыночной экономики в странах Восточной Европы с инвестиционной деятельностью. На долю банка приходится почти 15% всех прямых капиталовложений в восточноевропейских странах, которые в значительной степени направляются на развитие частного сектора экономики. Россия является крупнейшим получателем кредитов ЕБРР, который одобрил 110 проектов в России на сумму 3,9 млрд. евро. С помощью средств ЕБРР в России было создано 11 региональных фондов венчурного капитала (РФВК) по 30 млн. долл. каждый (кроме Смоленского и Северно-Западного РФВК, имеющих соответственно 12 млн. долл. и 60 млн. долл.). Средства РФВК используются для поддержки малого и среднего бизнеса России. Основным условием кредитования ЕБРР является рентабельность проектов. Снизившийся уровень возвратности кредитов после кризиса в августе 1998г. в настоящее время полностью восстановился и способствует укреплению в России рыночной экономики. 21.3. Валютно-кредитные организации ЕС. Важную роль в углублении интеграционных процессов в Европе играют валютно-кредитные организации. Создание региональных финансовых институтов в Европейском сообществе происходило постепенно. Для содействия поэтапному развитию интеграционному процессу в соответствии с Римским договором в 1958г. был учрежден Европейский инвестиционный банк (ЕИБ), членами которого являются страны ЕС. Штаб-квартира банка находится в Люксембурге. Уставный капитал ЕИБ составляет 100млрд.евро, а оплаченный капитал составляет 6 млрд. евро. Наибольшие доли имеют Германия, Франция, Великобритания и Италия – по 17,766 млрд. евро. Финансовые ресурсы банка состоят из уставного капитала, резервов, а также из средств привлеченных путем выпуска облигационных займов. ЕИБ предоставляет долгосрочные кредиты сроком на 7-12 лет для развития промышленности, кредиты до 20 лет для инвестиций в инфраструктуру и на срок до 40 лет - на малорентабельные проекты развивающимся странам. С помощью кредитов ЕИБ осуществляется реконструкция и строительство крупномасштабных проектов, для осуществления которых у отдельных стран недостаточно ресурсов. Другими словами, через ЕИБ перераспределяются ссудные капиталы в интересах углубления экономической интеграции в Европе. ЕИБ выделяет средства специальным кредитным институтам стран-членов, которые кредитуют мелкие и средние предприятия, а также выдает гарантии частным и государственным компаниям. Деятельность ЕИБ охватывает инвестиционные проекты, осуществляемые развивающимися странами, ассоциированными с ЕС. Важную роль в развитии интеграционного процесса западноевропейских стран играет Европейский центральный банк (ЕЦБ), действующий с 1 июля 1998 г. вместо Европейского валютного института. Уставный капитал ЕЦБ формируется за счет взносов 12 страны-участниц зоны евро, в зависимости от размеров ВВП и численности населения. Деятельность ЕЦБ тесно связана национальными центральными банками, образуя Европейскую систему центральных банков (ЕСЦБ). Страны, не вступившие в зону евро не участвуют в коллективной валютной политике. Система ЕСЦБ и ЕЦБ как наднациональный орган определяет кредитно-денежную и финансовую политику в интересах достижения финансовой стабильности и роста, контролируя денежную массу в обращении, устанавливая базисные процентные ставки в зоне евро, лимит бюджетных расходов, управляя золото-валютными резервами и осуществляя операции стран-членов в иностранных валютах. Важным направлением в деятельности европейской системы центральных банков является контроль за соблюдение странами-членами жесткой кредитно-денежной, финансовой и валютной политики. Задание 1. Дайте характеристику внешних и внутренних причин образования региональных банков. Задание 2. Определите сферу деятельности Банка международных расчетов. Задание 3. Какие изменения произошли в деятельности валютно-кредитных организаций ЕС после введения в обращение евро. Контрольные вопросы
Темы рефератов. Роль региональных банков развития в углублении интеграционных процессов в регионе. Европейский банк реконструкции и развития: цель создания, структура, кредитная и финансовая политика. Отношения между Россией и Парижским и Лондонским клубами. Участие России в деятельности международных валютно-кредитных институтов. Рекомендуемая литература. Международные валютно-кредитные и финансовые отношения. Учебник. / Под ред. Л.Н. Красавиной. М.: Финансы и статистика, 2001. Гл. 9. Шмырева А.И., Колесников В.И., Климов А.Ю. Международные валютно-кредитные отношения. Учебник. –Санкт-Петербург., ПИТЕР. 2002. Гл. 6. Международный валютный фонд на рубеже столетий. // Деньги и кредит. 1999. № 7-12. Шевчук В.А. Международные финансовые институты: политика в секторе экономической инфраструктуры. –М.: АНКИЛ. 1999. –Гл.3,4 Задание 1. Сформулируйте основные цели деятельности МВФ в соответствии с соглашением о его создании. Задание 2. Квота страны в капитале МВФ пересматривается каждые …..лет и зависит от: А) веса страны в мировой экономике, Б) объема участия страны в мировой торговле, В) объема страны в общем объеме мирового импорта, Г) размера ВВП страны, Д) официальных золотовалютных резервов страны, Е) объема вывоза капитала за рубеж, Ж) объема импорта иностранного капитала. Задание 3. Капитал МВФ в 2002г. составлял: А) 145,6 млрд. СДР, Б) 210,0 млрд. СДР, В)540,5 млрд.СДР. Задание 4. Дайте сравнительную характеристику принципов кредитования МБРР и ЕБРР. Задание 5. Объясните какую роль выполняет подписной и оплаченный капитал МВФ. Задание 6. Поясните в каких целях используется «резервная доля» страны в МВФ и как она используется. Контрольные вопросы.
Глава 8.3. Роль международного сотрудничества ведущих стран мира. Деятельность «Группы восьми» и участие России в международных экономических организациях. . 1 См. Institute of Islamic Banking and Insurance. www.islamic-banking.com/ 2 World Investment Report, UNCTAD, 2005. –N.Y.and Geneva, 2005. –P. 267. 3 World Investment Report, UNCTAD, 2006. –N.Y.and Geneva, 2006. –P. 122. 4 Мировая экономика. /Под ред. Шуркалина А.К., Цыпиной Н.С. – М.: Логос, 2000. – С.176. 5Мировая экономика. Глобальные тенденции за 100 лет. Под ред. И.С. Королева. –М.: Юристъ. 2003.-С.125. 6 BIS Annual Report 2001. -P.101. 7 http://www.larouchepub.com 8 См. Международные экономические отношения. Под ред. И.П. Фаминского. –М.: Экономистъ. 2004. –С.105. 9 См. Смит А. Исследования о природе и причинах богатства народов. –М., 1962. –С.333. 10 Рикардо Д. Начало политической экономии и налогового обслуживания. –М., 1955. Т.1,.-С.116-117. 11 См. Мировая экономика: прогноз до 2020г. Под ред. академика А.А. Дынкина –М.: Магистр. 2007. –С.49. 12 Там же. –С.50. 13 Там же. –С.51 14 См. Содружество Независимых Государств в 2001г. Статистический справочник. –М.: Статкомитет СНГ, 2001. –С.45. 15 См. Внешняя торговля. 1997. № 4 – 6. –С.44. 16 Овчинноков В.В., Глобальная конкурентоспособность, М. 2005 г., стр. 17-28. 17 См. Global Competitiveness. Yearbook 2001. –P. 43. 18 Ibid. –P. XIII. 19 См. Competitiveness: a General Approach// RECEPs Reports. 2004. -№ 2. –Р.4. 20 См. Портер М. «Международная конкурентоспособность». –М. 1993. |