Внешняя политика
 Скачать 0.6 Mb.
|
МеталлыСталь Эпидемия короновируса спровоцировала глобальный экономический спад, приведший к резкому падению производства и потребления стальной продукции в большинстве стран мира. Уже в марте мировая среднесуточная выплавка стали за пределами Китая сократилась на 8,5% по сравнению с февралем, а в апреле и мае объемы выпуска рухнули на уровень конца 2008-2009 гг. К началу июля карантин по большей части остался позади, экономика начала восстанавливаться после шока, но это восстановление до конца года было весьма неустойчивым. По оценке экспертов World Steel Association (WSA), мировое производство стали в 2020 г. впервые за последние 50 лет сократилось на 4,8%, потребление – на 6,7%. (Таблица 1). Таблица 13. Динамика мирового производства и потребления стали, млн.т
*Япония, Китай, Индия, Республика Корея, Тайвань, Турция, Иран **Северная и Латинская Америка ***Европа без стран СНГ Источник: WSA. В апреле в условиях заметного сокращения объемов промышленного производства и строительства во многих странах металлургические компании столкнулись с обвальным падением спроса, и были вынуждены сокращать выпуск металлопродукции. Это коснулось таких лидеров черной металлургии, как ArcelorMittal, U.S.Steel, Tenaris, Nippon Steel. Весьма остро ощутил влияние COVID-19 автопром. Уже в феврале большинство автозаводов в странах Европы и Восточной Азии были вынуждены приостановить сборку и-за отсутствия китайских комплектующих. Система поставок «точно в срок», предусматривающая отсутствие складских запасов, практически рухнула. По данным европейской металлургической Ассоциации Eurofer, в мае 2020 г. спрос на металл в странах региона составил не более 40-50% от уровня аналогичного месяца 2020 г. Такая же, если не хуже, обстановка в США. Существенное падение наблюдается в Индии, ряде стран Латинской Америки и Юго-Восточной Азии. При этом производство стали практически везде снизилось в меньшей степени, чем ее потребление. Поэтому компании искали возможности для расширения сбыта за рубежом, усиливая остроту конкуренции. Даже в таких устойчивых корпоративных структурах, как крупные металлургические компании, выявилось определенное несовершенство систем управления и контроля, мобилизационных ресурсов и информационных потоков на всех этапах производственных и логистических цепочек. В этих условиях наблюдался рост протекционизма, борьба за рынки сырья и сбыта металлопродукции. При этом резко возросла зависимость бизнеса от государственной поддержки, ужесточилась борьба за доступ к инвестиционному и государственному финансированию. С другой стороны, кризис, по-видимому, подчеркнул важность цифровизации операционного управления и контроля на корпоративном уровне, а также ускорил внедрение этих систем. Еще одна горячая точка – нефтегазовая отрасль. Мировые цены на нефть в марте упали до уровня 2002-2003 гг. По данным статистики, спрос на нефть в апреле сократился на 30%. Учитывая, что нефтедобыча отрасль весьма инерционная, на рынке возник большой разрыв между спросом и предложением. Это привело к обвалу нефтедобычи, падению спроса на нефтегазовые трубы и соответственно резкому сокращению их производства. Кризис неравномерно затронул мировую металлургию. В странах Евросоюза в 2020 г. спрос на металлопродукцию сократился на 16,6% при возможном восстановительном росте в 2021 г. на 14%. Все основные металлопотребляющие сектора европейской экономики в 2020 г. показали падение по сравнению с 2019 г. При этом в странах ЕС большая часть спроса на металлопродукцию формируется за счет высоко- и среднетехнологичных отраслей, которые оказались наиболее уязвимыми в условиях пандемии. Наибольший спад произошел в автомобилестроении – 26%, Производство промышленного оборудования упало на 13,4%, бытовой техники – на 10,8%, выпуск стальных труб сократился на 19,4%. В этих отраслях особенно сказался разрыв международных производственных цепочек, а также снижение потребительского и инвестиционного спроса. Кроме того, по-видимому, сыграло свою роль то, что доля реального сектора в западных экономиках сравнительно невелика, и поэтому антикризисная поддержка правительства предоставлялась ему далеко не в первую очередь. Наиболее оптимистично Eurоfer оценивает перспективу строительного сектора: падение производства всего на 5,3%, (доля сектора в металлопотреблении составляет не менее 50%), восстановительный рост в 2021 г. – 4%. Даже в условиях пандемии COVID-19 главные тенденции развития мировой металлургии, как и прежде, в последние десятилетия определяет Китай, доля которого в мировом производстве превысила 53%. Китай первым столкнулся с эпидемией короновируса. Центром эпидемии стал город Ухань, крупный промышленный центр провинции Хубэй с населением около 11 млн человек. Согласно данным Национального бюро статистики Китая, в первом квартале текущего года объем промышленного производства сократился на 6,8% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. При этом в государственном секторе спад промышленного производства составил 7,9%, в частном – 20,4%. На 15,7% сократилось производство в обрабатывающей промышленности, на 6,5% - в добыче полезных ископаемых. Инвестиции в основной капитал снизились в промышленности – на 25%, в строительство и инфраструктуру – на 19%. На 15,9% упал товарный экспорт стальной продукции. Китай уже имел печальный опыт атипичной пневмонии в 2003 г. и свиного гриппа в 2009 г., поэтому правительство восприняло новую угрозу в высшей степени серьезно. Китайский метод борьбы с эпидемией состоял во введении жесткого карантина сразу почти по всей территории страны, в приостановке транспортного сообщения и последовательном создании так называемых чистых зон. По данным China Enterprise Confederation (CEF), уже в феврале средний уровень загрузки мощностей 500 крупнейших промышленных компаний страны достиг 60%, несмотря на проблемы с нехваткой рабочей силы, все еще частично находящейся на карантине. По состоянию на конец марта возобновилась работа на 90% крупнейших строительных проектах. А к концу апреля заработали практически все промышленные предприятия, прекращавшие деятельность во время карантина. После серьезных провалов в первом полугодии экономика Китая в третьем квартале выросла на 4,9%, высокую эффективность показали меры по борьбе с падением занятости. За девять месяцев было создано около 9 млн новых рабочих мест. Металлургические комбинаты, несмотря на кризис, не прекращали производство. Конечно, при этом были частично приостановлены проекты модернизации, капитальные ремонты, а также останавливались работа отдельных цехов и агрегатов. Наибольшие потери связаны с работой передельных мини-заводов и объяснялись в основном перебоями в поставках лома. Главной проблемой является падение потребления металла. Руководство страны предприняло решительные меры с целью сохранения производства, тогда как кризис сосредоточился в сфере потребления. Меры поддержки экономики были направлены на интенсивное инфраструктурное строительство, расширение кредитования финансового сектора, а также снижение налогов и арендной платы. Например, в 2020 г. на развитие инфраструктурных проектов правительство страны направило около 530 млрд долл., вдвое больше, чем годом ранее. Излишки металлопродукции уходят в запасы торговой сети и предприятий. На конец марта объем накопленной металлопродукции металла составил около 100 млн т., втрое больше, чем год назад. Этот металл в сочетании с огромным объемом избыточных мощностей вызывают обоснованную тревогу у всех участников мирового рынка, как возможный фактор его дестабилизации. Весьма серьезный негатив для китайской экономики – сокращение спроса со стороны основных торговых партнеров. Не исключено, что тяжелый кризис, начавшийся в мире, может привести к обвалу спроса на китайские промышленные товары. Кроме того, карантин оказывает негативное влияние и на те проекты, которые реализуются в рамках инициативы «Один пояс и один путь». Поэтому, даже сократив в последние годы свою зависимость от экспорта, Китай вряд ли сможет избежать серьезных экономических потерь в обозримой перспективе. В России условиях низкой инвестиционной активности в экономике страны сохранялись все признаки стагнации, что отразилось на снижении спроса на металлопродукцию со стороны традиционных потребителей: строительства, автопрома, трубной отрасли. Сказалось также негативное влияние внешних факторов, среди которых выделяются наличие избыточных мощностей, турбулентность мировых финансовых рынков, нестабильность мировых цен на металлопродукцию. К этому необходимо добавить усиление протекционизма, свидетельством чего является введение США в 2018 г. повышенных импортных пошлин на сталь и алюминий. В то же время в самой металлургии сформировались сравнительно устойчивые тенденции, которые, скорее всего будут преобладать и в краткосрочной перспективе при допустимых колебаниях конъюнктурного характера. В условиях вялого инвестиционного климата в стране сложился рынок продавца, что обеспечивает в целом приемлемый для компаний уровень спроса на металлопродукцию, хотя значительный подъем представляется маловероятным. За последние десятилетия металлургические компании научились регулировать цены на продукцию, оптимально варьируя объемы экспорта и внутренних поставок с учетом валютного курса. Металлургический российский бизнес воспринял начало пандемии сравнительно спокойно. Российские компании вошли в кризис с устойчивым финансовым положением, комфортной долговой нагрузкой и защитой от рыночной волатильности. Этому способствовали также вертикальная интеграция и диверсифицированный портфель заказов, что позволяло в в определенные моменты гибко перенаправлять экспортные потоки в зависимости от пандемической ситуации. Первый квартал 2020 г. российские компании прошли в целом без особых потерь, скорее всего, по инерции, выполняя контракты 2019 г. Однако, уже во втором, и особенно в третьем квартале этот ресурс был исчерпан, и российской экономике пришлось столкнуться с теми же проблемами, что и в других странах. Это – сужение потребительского спроса, резкое падение инвестиционной активности в среднем бизнесе, обрушение спроса на жилье, автомобили и другие продукты длительного пользования. В целом, объемы продаж металлопродукции упали на 28%. Однако при этом до серьезного секвестра запланированных инвестиционных вложений дело не дошло. В достаточно сложных условиях для многих отечественных компаний («Северсталь», ОМК, ЕвразХолдинг, ТМК, ММК, «Металлоинвест») наступило время критической переоценки стратегических программ развития с учетом новых реалий. При этом наращивание абсолютных объемов производства сменилось ориентацией на повышение операционной эффективности, снижение эксплуатационных затрат, индивидуализации продуктового спроса и корректировки бизнес-моделей за счет активной цифровизации. В то же время, компании продолжили реализацию заявленных инвестиционных проектов. Так, ПМХ (Производственно-металлургический холдинг) завершает строительство крупного комплекса «Тула-чермет» в Европейской части России с годовой мощностью около 1,8 млн т. металлопродукции. Магнитогорский комбинат приступил к пусковым испытаниям крупнейшей в Европе аглофабрики, построенной совместно с Китаем. Объединенная металлургическая компания (ОМК) представила проект модернизации Выксунского металлургического завода с объемом инвестиций более 167 млрд руб. ЕвразХолдинг обнародовал проект создания крупного листопрокатного производства на база Западно- Сибирского комбината общей . стоимостью не менее 500 млнруб. Евраз при этом не намерен отказываться от развития своих зарубежных мощностей. В частности, планируется капиталоемкая (около 200 млн долл.) модернизация рельсового производства на заводе Rocky Mountain Steel (США). Учитывая, что внутренний спрос на металлопродукцию в 2020 году будет относительно слабым, компании активизировали развитие экспортных поставок, используя преимущества низких издержек и снизившийся курс рубля. Основные направления экспорта – Ближний Восток, Северная Африка, страны Юго-Восточной Азии, где восстановление спроса будет, как ожидается, будет более быстрым, чем в других регионах. Например, поставки металлопродукции в страны ЮВА достигли 5,5 млн т. Но даже такого прироста экспорта, оказалось недостаточно для поддержания производства на уровне 2019 г. В результате сокращение объема выплавки стали в 2020 г. может составить 8%. В 2021 г. в российской экономике планируется появление новых возможностей, в том числе сокращение экспорта необработанного сырья, реализация новых инвестиционных проектов в нефте- и газопереработке, производстве полимеров, судо-, авиа- и сельхозмашиностроении. При этом ожидается, что в реализации этих проектов существенно возрастет доля российского оборудования, что вызовет соответствующий рост металлопоставок для машиностроения. Новым стимулом должно стать расширение инфраструктурного строительства, а также упрощение проектирования и ведения строительного бизнеса. В целом прогнозы развития металлургии на 2020 г. достаточно противоречивы и будут определяться ситуацией в глобальной экономике. По оценкам ОЭСР, снижение доходов населения, рост безработицы и сокращение инвестиций негативно отразятся на металлопотреблении и уровне загрузки мощностей. В целом, по прогнозу WSA, в 2021 г. можно ожидать роста мирового металлопотребления в пределах 3,8% по сравнению с 2020 г. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||