межд. бизнес (кейсы)i. Международный бизнес внешняя среда и деловые операции
 Скачать 18.52 Mb.
|
|
ТОВАРНЫЕ СОГЛАШЕНИЯ = Цены на товары колеблются в широких пределах в силу ряда ес- тественных причин, а также под действием спроса и предложения. Еще одна форма экономического сотрудничества — товарные соглашения. Если первая часть данной главы посвящена тому, как сотрудничают страны в целях уменьшения торговых ограничений, то вторая сосредоточена на со- трудничестве разных стран, направленном на стабилизацию цен и поставок определенных товаров. Почти все развивающиеся страны традиционно по- лагаются на экспорт одного — двух товаров, обеспечивающий приток твер- дой валюты, без которой невозможно экономическое развитие. К сожале- нию, многочисленные факторы краткосрочного действия обусловливают нестабильность цен, что ведет к колебаниям величины экспортных доходов. К наиболее важным факторам относятся: 1) естественные причины, например наводнения, засухи, неблагоприятные погодные условия; 2) относительно нечувствительный к ценам спрос; 3) относительно нечувствительное к ценам предложение (в краткосрочной перспективе); 4) цикличность деловой активности в развитых промышленных странах, которая приводит к внезапным изменениям количественных показате- лей спроса. Мировые цены на товары в последние годы колебались очень резко. Це- ны на первичные товары, исключая энергоносители, значительно снизи- лись в период с 1980 по 1986 г. К концу 1986 г. сочетание факторов спроса и предложения привело к падению цен до самого низкого после 30-х годов уровня. Основными причинами такого падения цен оказались: 1) относи- 346 Часть 5 Динамика международного бизнеса и межгосударственные отношения Низкие темпы роста и избыточ- ное предложение обусловили в последние годы низкие цены на товары. В товарных соглашениях для удержания цен на достаточно вы- соком уровне используются бу- ферные запасы, ограничение амп- литуды колебаний цен в течение определенного периода и экс- портно-импортные квоты. В системе буферных запасов для регулирования цен используются накопленные запасы товаров. тельно низкие темпы экономического роста промышленно развитых стран, обусловившие снижение спроса; 2) сокращение потребления товаров в силу структурных изменений, происходивших в мировой экономике, что также способствовало снижению спроса; 3) избыточное предложение товаров 29 В то же время значительно возросли цены на основные цветные метал- лы — медь, алюминий, олово, никель, цинк и свинец; это произошло в 1987—1989 гг. Главная причина заключалась в том, что спрос на эти метал- лы увеличивался быстрее, чем ВНП в странах с экономикой потребляюще- го типа, следовательно, имели место тенденции роста. Хотя примерно в 1990 г. произошло некоторое снижение цен, они все равно остались на бо- лее высоком уровне, чем в начале 80-х годов. Товарное соглашение (commodity agreement) — это соглашение между производящей и потребляющей странами, направленное на стабилизацию цен. Некоторые товары, например медь, продаются и покупаются на отно- сительно свободном рынке. Причинами резких колебаний цен могут быть факторы спроса и предложения, а также спекулятивные операции. Однако производитель и потребители в равной мере заинтересованы в стабильной системе ценообразования, которая позволяет прогнозировать будущие из- держки и доходы и тем самым облегчает планирование деятельности. То- варные соглашения чаще всего основываются на принципах буферных запа- сов, ограничениях амплитуды ценовых колебаний в течение определенного периода и экспортно-импортных квотах. Система буферных запасов (buffer stock system) является частично уп- равляемой и требует контроля со стороны какого-либо центрального ве- домства. Факторам свободного рынка "позволяется" определять цены в не- котором диапазоне, но при выходе цен за рамки диапазона центральное ве- домство скупает или продает товар для поддержания уровня цен. Страны, участвующие в подобном товарном соглашении, создают фонд, который используется чиновником, управляющим буферными запасами, для закуп- ки товаров. Управляющий буферными запасами должен следить за двумя уровнями цен: диапазоном цен нетто продавца (net seller range) и диапазоном цен нетто покупателя (net buyer range). Согласно наиболее распространенной теории, как только цена оказывается в диапазоне цен нетто продавца, упра- вляющему буферными запасами следует продавать товар, чтобы сбить це- ны. Когда цена попадает в диапазон цен нетто покупателя, необходимо по- купать товар, чтобы цена на него повысилась. Некоторое время цены на рынке олова регулировались с помощью сис- темы буферных запасов. Но в начале 80-х годов правительство Малайзии начало тайком скупать олово в надежде на повышение мировых цен на не- го. Затем оно начало агрессивно создавать на рынке олова монопольную си- туацию. Управляющий финансовыми средствами по товарному соглаше- нию был вынужден вмешаться в функционирование рынка, чтобы защи- тить его от искусственно созданной высокой цены на олово, но денег на это в конечном счете не хватило. В результате соглашение по олову распалось 30 Ограничивать амплитуду ценовых колебаний (price ranges) можно раз- ными способами. На рынках некоторых металлов, например цинка, свинца и платины, цены устанавливаются производителями на уровне плавильных заводов. Хотя почти все закупки осуществляются прямо на заводах, свобод- ный рынок с ценами, близкими к заводским, но дополненными премией или дисконтом, существует и удовлетворяет экстренные потребности. Дру- гой подход основан на соглашениях о ценах между двумя странами, в кото- рых устанавливаются гарантии максимальной и минимальной цен. Глава 10 Региональная экономическая интеграция 347 Квоты устанавливаются, когда производящие и потребляющие страны делят между собой объе- мы производства и продаж. Отсутствие дисциплины в отно- шении соблюдения квот разруши- ло Организацию производителей кофе, в результате цены на кофе значительно упали. Системы квот (quota systems) устанавливаются, когда производящие и (или) потребляющие страны делят между собой объемы производства и продаж, чтобы удержать цены на определенном уровне. Квоты устанавли- вались на такие продукты, как кофе, чай и сахар. Систему квот часто объе- диняют с системой буферных запасов. Чтобы система квот работала, между странами, участвующими в соглашении, должны существовать тесные связи во избежание резких колебаний предложения. Система квот эффективна, когда на одну страну приходится значительная доля мирового производства или потребления. Два наиболее ярких подобных примера — рынок шерсти, контролируемый Австралией, и рынок алмазов, на котором распоряжается компания "Де-Бирс" из ЮАР. Систему квот можно проиллюстрировать также примером Организации производителей кофе. Эта международная организация в свое время решила разработать систему квот, согласно которой производители кофе должны были ограничивать свой экспорт для удержания цен на уровне 1,15—1,55 долл. за фунт, при этом требование придерживаться установленных квот ужесточалось или ослабевало, когда цены приближались к нижнему или верхнему пределу соответственно. Этот план потребовал проведения перего- воров между производящими и потребляющими странами. Но в данном случае возникли две проблемы. Во-первых, некоторые страны восприняли установленные для них квоты как чересчур низкие, поскольку кофе является для них основным (если не единственным) источником экспортных доходов в твердой валюте. К примеру, если в 1989 г. на долю кофе приходилось 7% экспорта Бразилии, то для Колумбии, Сальвадора и Уганды эта доля состав- ляла 29, 67 и 97% соответственно 31 . Во-вторых, избыток или нехватка кофе могли подорвать возможности контроля объемов продаж и цен. Регулируе- мый с помощью системы квот диапазон цен 1,15—1,55 долл. за фунт, имев- ший место перед распадом Организации производителей кофе, был тем не менее очень далек от уровня 3,40 долл. за фунт в 1977 г. после печально из- вестных заморозков в Бразилии. Глобальная квота на экспорт кофе в 1984—1985 гг. была увеличена, но цены удерживались на прежнем уровне, чтобы страны-экспортеры могли увеличить суммарную выручку. Однако члены организации столкнулись с двумя проблемами: 1) не удовлетворялись потребности стран, не участво- вавших в данном соглашении; 2) некоторые страны продолжали жаловать- ся на недостаточность установленных для них квот. Первый момент важен, поскольку он способствует пересылке кофе от импортера, не являющегося членом соглашения, импортеру, участвующему в соглашении. Со второй проблемой сталкиваются все картели, состоящие из производителей това- ров; ниже, при рассмотрении ОПЕК, этот момент станет очевидным. Сис- тема квот была временно отменена в 1986 г. главным образом по причине роста цен на кофе вследствие засухи в Бразилии. Некоторые страны, осо- бенно не являвшаяся членом организации Индонезия, высказывали жела- ние вступить в организацию и восстановить систему квот, но на значитель- но более высоком уровне 3 2 Организация производителей кофе 3 июля 1989 г. окончательно отказа- лась от поддержания уровня цен и экспортных квот. Дело было в том, что некоторые центральноамериканские страны настаивали на увеличении квот, а Бразилия не соглашалась с сокращением своей квоты, за счет чего можно было увеличить квоты другим странам. К этому времени регулируе- мый диапазон цен сузился до 1,15—1,45 долл. за фунт, но после отказа от соглашения цены упали ниже минимального уровня. Гватемала утверждала, что ей было разрешено продавать всего лишь 50% объема производства, 348 Часть 5 Динамика международного бизнеса и межгосударственные отношения вторую половину урожая она вынуждена была бы отправлять на хранение. Поэтому, имея возможность продавать весь урожай даже по более низким ценам, она все равно получала бы прибыли больше, чем при действии сис- темы квот, поскольку объем продаж увеличился бы, а стоимость хранения снизилась. Правда, такие страны, как Уганда, Никарагуа и Сальвадор, ока- зались бы в проигрыше из-за невысокого качества их кофе и отсутствия ре- зервных площадей для плантаций 33 . К концу 1990 г. кофе все еще продавал- ся по ценам ниже прежнего диапазона. Бразилия так и не пришла к оконча- тельному выводу относительно системы квот, и сейчас никто не ожидает изменения цен на кофе, если только заморозки не погубят урожай или не будет заключено новое соглашение. Многопрофильное соглашение по текстилю регулирует торговлю тканями и одеждой в соответст- вии с системой квот. Многопрофильное соглашение по текстилю Соглашение по международной торговле текстилем (Arrangement Regar- ding International Trade in Textiles), которое чаще называют Многопрофиль- ным соглашением по текстилю, М С Т (Multifibre Arrangement, MFA), было заключено в 1974 г. и с тех пор несколько раз продлевалось. В МСТ участ- вуют свыше 40 стран, соглашение устанавливает правила торговли тексти- лем и одеждой из хлопка, шерсти и синтетики. М С Т устанавливает поря- док, санкционируемый ГАТТ, посредством которого квота определяется для каждой страны-производителя. На двусторонней основе заключаются соглашения между производящими и потребляющими странами. Первона- чально М С Т преследовало цель помочь текстильной промышленности в развитых странах, сталкивающейся с мощной конкуренцией со стороны иностранных производителей. Представители текстильной промышленно- сти, которая, как правило, является трудоемкой, образовали в промышлен- но развитых странах сильные политические блоки, имевшие значительное влияние на правительства. Предполагалось, что М С Т обеспечит "глоток воздуха" для отрасли, задыхавшейся от конкурентной борьбы с текстильной промышленностью развивающихся стран, а затем займется постепенной ли- берализацией торговли. Но либерализации так и не произошло из-за боль- шого политического веса "текстильного лобби" в развитых странах. В отличие от товарных соглашений, описанных выше и часто сосредо- точивающихся на ценах, М С Т занимается преимущественно количествен- ными ограничениями. Кроме того, оно осуществляет в определенном смысле дискриминационные меры со стороны импортеров в отношении экспортеров. Согласно правилам ГАТТ все страны, имеющие статус наи- большего благоприятствования, располагают одинаковыми правами по та- рифам и квотам. Однако МСТ позволяет странам-импортерам прибегать к различным санкциям против стран-экспортеров. В наибольшей мере выгоды от М С Т получают развитые страны-импор- теры, текстильная промышленность которых ведет конкурентную борьбу с иностранными фирмами на своих рынках, а также страны-производители, придерживающиеся установленных квот. Многие из этих производителей перестроились на выпуск продукции с более высокой добавленной стоимо- стью или продали соответствующие квоты другим. В 1987 г. один амери- канский изготовитель одежды разместил предприятие в Мексике, рассчи- тывая получить выгоды от низких ставок заработной платы и благоприят- ных тарифных соглашений между Мексикой и США, но когда он попытал- ся переправить готовую продукцию в США, таможня не разрешила ему ввезти товары. Таможенная служба следит за квотой, предоставленной Ме- ксике по видам продукции, и за стоимостью поставок готовой продукции и, Глава 10 Региональная экономическая интеграция 349 когда эта стоимость становится равной соответствующей квоте США, за- прещает дальнейший экспорт из Мексики. По-видимому, в рассматривае- мом случае мексиканское правительство превысило уровень экспорта, ого- воренный в соглашении между США и Мексикой. Либо кто-то ошибся, либо квоты оказались нарушенными нелегально. По оценкам ООН, текстильная промышленность и производство одеж- ды обеспечивают в развивающихся странах наибольшее число рабочих мест. Как следствие, развивающиеся страны пытаются ослабить ограничения, на- ложенные МСТ на экспорт в промышленно развитые страны, например в США — крупнейший в мире импортер текстиля. Подчиняющиеся устано- вленным квотам компании и ведущие конкурентную борьбу с иностранны- ми производителями сегменты отрасли в развитых странах воздвигли мощ- ные препятствия на пути либерализации торговли 34 . МСТ своими действи- ями создало значительные трения между странами-производителями и странами-потребителями. Многие промышленные страны, включая США, хотели бы увидеть МСТ в составе ГАТТ. Однако свободная торговля может нанести значительный ущерб производителям тканей и одежды в США. ОПЕК смогла установить конт- роль за ценами и объемом произ- водства в силу высокого спроса на нефть Организация стран — экспортеров нефти В 1972 г. директор отдела топлива и энергоносителей Министерства энерге- тики США смело предсказал, что средняя цена ближневосточной нефти, тог- да составлявшая 2,25 долл. за баррель (1 нефтяной баррель 159,0 л. — Прим. ред.), к 1980 г. может подняться до 5 долл. за баррель и даже выше. Он добавил, что в результате повысятся цены на бензин и отопление, промыш- ленные издержки. Налицо была принципиальная недооценка ситуации. Организация стран — экспортеров нефти, ОПЕК (Organization of Petroleum Exporting Countries, OPEC), как показано на карте М-10, включа- ет Саудовскую Аравию, Кувейт, Катар, Объединенные Арабские Эмираты, Ирак, Ливию, Алжир, Иран, Индонезию, Нигерию, Габон, Венесуэлу и Эк- вадор. Эффективность контроля цен и объема производства среди стран ОПЕК была впервые продемонстрирована во время политических и эконо- мических потрясений 1973—1974 гг., в результате которых за один год це- на нефти поднялась с 3,64 до 11,65 долл. за баррель. ОПЕК смогла добить- ся этого по четырем причинам: 1. В 1973 г. на ОПЕК приходилось 55,5% мировой добычи нефти. 2. Спрос на нефть был высоким. 3. Потребляющие страны были не в состоянии своими силами удовлетво- рить собственные потребности. 4. Заменители нефти еще не были в достаточной мере доступны. Мировые цены на нефть немного снизились в 1975—1978 гг., но резко пошли вверх в 1979—1980 гг., достигнув почти 35 долл. за баррель. Однако в начале 80-х годов ОПЕК решила ослабить ограничения. Хотя на всем протяжении 70-х годов потребление нефти непрерывно возрастало, в 1979—1980 гг. в промышленных странах произошел спад спроса. Основ- ными его причинами стали спад в мировой экономике, повышение цен на нефть, замена нефти другими энергоносителями, эффективность энерго- сберегающих мер в ряде стран, изменение структуры промышленности и снижение значения энергоемких отраслей 36 Некоторые интересные тенденции проявились и в самой нефтяной про- мышленности. Во-первых, доля нефти в мировом энергопотреблении к 350 Часть 5 Динамика международного бизнеса и межгосударственные отношения Контроль ОПЕК над ценами на нефть начал ослабевать в резуль- тате спроса и выброса на мировой рынок больших количеств нефти странами не являющимися чле- нами ОПЕК Вторжение Ирака в Кувейт было в большой степени обусловлено желанием Кувейта повысить объ- ем добычи нефти в обход устано- вленной для него квоты. 1983 г снизилась с 48 до 40%, поскольку больше стали использовать при родный газ, уголь, гидроэнергетические ресурсы и атомную энергетику Во вторых, снизилась доля Северной Америки и Западной Европы в мировом потреблении нефти, но возросла доля всех остальных стран Наконец, объ- ем добычи нефти странами — членами О П Е К уменьшился на 50% за пос- ледние 10 лет Частично это снижение обусловлено спадом спроса на нефть в целом, частично объясняется увеличением добычи странами, не входящи- ми в ОПЕК, к которым в первую очередь следует отнести Россию, Мексику и Англию 37 Доля ОПЕК в мировой добыче снизилась до 4 5 % в 1980 г. и 30,9% в 1987 г., а к 1989 г. снова несколько возросла — до 36,5%. В 1989 г. на долю стран, не входящих в ОПЕК, пришлось 63,5%, доля СССР тогда составила 19,7%, а С Ш А — 14%. 38 В силу этих тенденции контроль О П Е К над ценами ослаб После ус- пешного повышения цен в период с 1973 по 1980 г О П Е К была вынужде- на начиная с 1983 г несколько раз снижать цены Эти снижения, наряду с падением спроса, нанесли огромный ущерб экономике членов ОПЕК, осо- бенно с большим населением, например Нигерии, Индонезии, Венесуэлы и Ирана, которым доходы от продажи нефти необходимы для экономическо- го развития. По имеющимся оценкам, в 1982—1985 гг О П Е К в целом по- страдала от дефицита платежного баланса. По этой причине начали таять резервы твердой валюты, например в Саудовской Аравии они снизились со 150 млрд. долл. США в 1982—1983 гг. до менее чем 100 млрд. долл. к на- чалу 1985 г. 39 Очевидно, что ОПЕК, которую рассматривали как образцовый картель производителей, столкнулась с рядом серьезных трудностей. В первой по- ловине 1986 г цены на нефть упали ниже отметки 10 долл. за баррель. К концу 1986 г О П Е К сумела достичь соглашения по квотам на объем про- изводства. Ключом к успеху оказался Иран, согласившийся придерживать- ся квоты, даже если этот принцип будет нарушен Ираком — противником Ирана в войне. В течение 1987 г. цены оставались на невысоком, но более стабильном уровне — около 18 долл. за баррель. Несмотря на все затрудне- ния ОПЕК, нельзя забывать, что почти 3 / 4 мировых запасов нефти находит- ся у членов этой организации в распоряжении Саудовской Аравии и стран Персидского залива 6 5 % резервных мощностей по добыче нефти, а у О П Е К в целом — 95%. 40 К концу 1987 г. — началу 1988 г. О П Е К еще значительнее ослабила контроль за ценами. Стоимость барреля нефти в 1988 г. упала до 15 долл. а страны производители никак не могли договориться о сокращении добы- чи для стабилизации цен. Низкие цены продолжали терзать нефтяную про- мышленность США, разведочное бурение на нефть прекратилось. Однако главной проблемой стали отношения между Ираком, Кувейтом и Саудовской Аравией. В 1988 г цены упали настолько, что страны, не вхо- дящие в ОПЕК, согласились снизить объем добычи, если это сделают чле- ны О П Е К Но с этим планом не согласилась Саудовская Аравия. Она по- нимала, что существующие квоты следует выполнять, но не хотела еще больше снижать объем добычи. В конце 1988 г Иран и Ирак наконец дого- ворились о равных квотах, и в 1989 г цены вернулись к отметке 18 долл за баррель. Министры стран — членов О П Е К договорились о некотором уве- личении объема добычи, только Кувейт не согласился с новыми ограниче- ниями. Несмотря на то что к середине 1990 г. уровень цен немного превы- сил 20 долл. за баррель, иракский президент Саддам Хусейн приписал при- чину низких мировых цен поведению Кувейта в отношении установленных квот. Этим он частично мотивировал вторжение Ирака в Кувейт в августе Глава 10 Региональная экономическая интеграция 351 1990 г. и начало новой воины на Ближнем Востоке. Цены быстро подня- лись до 41 долл. за баррель, но нефтедобывающие страны так же быстро увеличили добычу, выбирая резерв, образовавшийся в результате наложе- ния эмбарго на поставки нефти из Кувейта и Ирака, и к концу 1990 г. цены стабилизировались около 25 долл. за баррель. Прогнозисты предсказывали цены на уровне 13 долл. за баррель после окончания войны и 70—100 долл. за баррель на период войны, но война продолжалась недолго и уро- вень цен остановился на отметке 20 долл. за баррель. Единственное, с чем согласны все эксперты: по завершении войны ОПЕК следовало резко со- кратить добычу, тогда цены не поползли бы вниз. Но никто уже не верит, что у членов ОПЕК хватит самодисциплины или доброй воли на то, чтобы снизить добычу и лишиться части доходов от экспорта нефти 41 |