Урок конспект. Азбука финансовой грамотности. Финансовой грамотности
 Скачать 1.44 Mb.
|
|
Счета с Интернет-банкингом Уважаемый читатель! Как вы помните, расчетный счет - очень удобная и необходимая каждому банковская услуга; расчетный счет позволяет вам отправлять и получать деньги на свой банковский счет. Однако у этой услуги есть один очень существенный недостаток - для совершения каждой операции по счету вам придется посещать банк. Сразу возникает идея - а нельзя ли избавить себя от необходимости посещать банк? К счастью, сделать это можно. Для этого нужно открыть расчетный счет в таком банке, который предлагает клиентам услугу Интернет-банкинга. Тогда вы сможете управлять таким счетом через Интернет, не посещая банк. Для совершения финансовой операции вы заходите на сайт банка, вводите свой логин и предъявляете ключ, после чего получаете доступ к своему счету и имеете возможность узнать остаток на счете, а также оправить необходимые вам платежи. Это очень удобно, и я настоятельно вам рекомендую вам иметь такой счет. В.Авденин "Азбука финансовой грамотности" 65 из 140 Интернет-банкинг похож на пульт дистанционного управления телевизором; если вам нужно изменить программу или громкость звука, вы просто нажимаете кнопку, и все; вам не нужно для этого вставать с кресла и подходить к телевизору. Интернет-банкинг - это удобная дисташка для ваших денег; вы имеете возможность управлять своим счетом, не приходя в банк. На следующей картинке вы видите, как банк приходит ко мне (заметьте - не я прихожу в банк, тратя свое драгоценное время, а банк приходит ко мне), когда мне нужно отправить платеж. Вы видите, как я через Интернет получил доступ к своему счету и возможность совершить платеж со своего счета: Системы Интернет-банкинга бывают двух принципиально разных типов: системы, которые используют ключ, аппаратно привязанный к конкретному компьютеру, и системы с ключом, который может работать на любом компьютере. В первом случае вы сможете управлять вашим счетом только с единственного компьютера, который стоит у вас дома или в офисе. Во втором случае вы можете управлять своим счетом с любого компьютера в мире, подключенного к Интернет. Первый вариант обладает большей безопасностью, второй - максимальной мобильностью; вам выбирать, что для вас важнее. Важно то, что программное обеспечение Интернет-банкинга позволит вам сформировать и запомнить список ваших стандартных платежей. После этого процесс отправки платежа очень прост и похож на отправку электронного письма в Outlook: вы выбираете нужный вам платеж (как будь -то выбираете получателя письма в Outlook), указываете сумму платежа (пишете текст письма) и жмете кнопку отправить. Все; ваши деньги ушли по назначению (сравните с тем, сколько бы времени вам потребовалось, чтобы отправить платеж, лично посетив банк). На картинках ниже вы видите процесс выбора и отправки нужного платежа. Первое, что я В.Авденин "Азбука финансовой грамотности" 66 из 140 делаю - выбираю платеж из списка своих стандартных платежей. Допустим, мне нужно заплатить за публикацию объявления в газете "Долгие пруды", касающегося поиска моей очередной инвестиции: Выбираю из списка всех моих платежей платеж с именем "Долгие пруды" и щелкаю на нем мышкой 2 раза. Появляется окно с уже заполненными реквизитами платежа, где мне остается только ввести сумму платежа 185.35 и В.Авденин "Азбука финансовой грамотности" 67 из 140 затем нажать кнопку "Исполнить". Все, мой платеж ушел по назначению. При этом прошу заметить, что сейчас глубокий вечер субботы, а я сижу дома в удобном кресле. На отправку платежа я потратил всего 2 минуты, и сделал это, не сходя с места. Как же сильно это отличается от необходимости ходить в субботу в Сбербанк, и потратить минимум час на отправку необходимых вам платежей! В наше чрезвычайно быстрое время никому не придет в голову написать деловое письмо на бумаге, затем отправиться на почту чтобы кинуть письмо в почтовый ящик; все пользуются электронной почтой. Так же просто и эффективно можно управлять деньгами; однако большинство людей предпочитает лично ходить в банк, чтобы совершать операции по счету. Зачем? Используйте Интернет -банкинг - это гораздо проще, удобней и выгодней. У Интернет -банкинга есть еще одно важное преимущество. Часто люди, которые платят за квартиру по тем квитанциям, что кидают в почтовый ящик, теряют оплаченные квитанции. Потом бывает сложно вспомнить, какой месяц оплачен, а какой еще нет, а так же при необходимости подтвердить факт платежа. Если же вы платите со своего банковского счета, все операции по счету вы сможете увидеть в выписке по своему счету; если вы пользуетесь Интернет-банкингом, то эта выписка доступна вам в любой момент, когда эта выписка вам потребовалась; вы тут же можете восстановить всю историю своих платежей. Вот как это выглядит в жизни. Открываем список совершенных платежей: В.Авденин "Азбука финансовой грамотности" 68 из 140 Затем щелкаем и смотрим нужный платеж: При необходимости эта платежка печатается и отправляется (в электронном виде или по факсу) вашему контрагенту как доказательство совершенного вами платежа. Таким образом, у вас история всех платежей всегда под рукой, и вы можете узнать все детали любого своего платежа (куда, сколько, за что и когда) вы платили буквально за минуту - вместо того, чтобы полчаса перерывать кучу бумажек в своем столе без особой надежды на успех. В.Авденин "Азбука финансовой грамотности" 69 из 140 Резюме. Интернет-банкинг - крайне полезный инструмент для совершения текущих платежей, и я искренне рекомендую вам пользоваться этим удобным инструментом - сбережете для себя массу времени, сил и денег. Выбрать себе банк, предоставляющий услуги интернет-банкинга, вы можете здесь Цифровые деньги Интересное словосочетание, правда? Есть и такие, цифровые, деньги - и они весьма полезны и получают все большее хождение. И понятно, почему это происходит - всемирная информационная супермагистраль - Интернет требует специальных денег для расчетов в Сети. Продавцам, продающим свои товары в Сети, хотелось бы иметь возможность продавать, а покупателям - покупать в Интернете. Понятно, что эти деньги должны иметь цифровую природу. Поскольку спрос на цифровые деньги был большим, появилось сразу несколько платежных систем, которые предлагают свой вариант цифровых денег для расчета через Сеть. Принцип работы таких платежных систем следующий. Выбрав удобную платежную систему для себя, вы открываете там свой "счет" или "кошелек". После этого имеете возможность завести на свой "счет" или "кошелек" деньги. Платежные системы предлагают несколько способов пополнить свой счет: это может быть покупка и последующая активация предоплаченной карты с зачислением баланса карты на ваш счет; банковский перевод, внесение наличных на счет в пункте приема платежей и пр. После пополнения счета вы готовы воспользоваться цифровыми наличными; самое главное понять, а чем это может быть для вас удобно в вашей обычной жизни. А удобство налицо; имея цифровые наличные, вы можете расплачиваться в Сети. Вы можете заплатить за свой (и не только свой) мобильный телефон, купить ПИН- код карточки пополнения счета вашего интернет-провайдера, купить и получить немедленно любимую песню или нужную вам сейчас книгу (эту книгу тоже можно купить с мгновенной доставкой), и так далее. Одна из российских систем электронных расчетов - система Webmoney . Кроме собственно расчетов эта платежная система предлагает ряд уникальных и очень полезных сервисов, поэтому я искренне рекомендую вам познакомиться поближе с этой платежной системой - она сделает вашу жизнь более удобной и комфортной. Часть очень удобных сервисов Webmoney я описал в своей книге " Молниеносные деньги ". Но вернемся к цифровым деньгам. Эка невидаль, скажите вы, все эти покупки - ПИНы, книги и песни - и с использованием обычных денег; зачем огород городить? Это так, но у цифровых денег есть одно преимущество: эти деньги - просто информация; а информация путешествует со скоростью света. Представьте себе вполне жизненную ситуацию. Полночь выходного дня; ваш близкий человек задерживается, и внезапно у него на счету мобильного телефона кончаются деньги. Его все нет и нет, напряжение и тревога нарастают : что-то В.Авденин "Азбука финансовой грамотности" 70 из 140 случилось? Что остается делать? Бежать за карточкой предоплаты или в кассу приема платежей - хорошо, если такие найдутся где-то рядом. А если лето и вы на даче далеко за городом? Если у вас есть цифровые деньги, вы пополните счет за две минуты, не выходя из дома. Для этого цифровые деньги и нужны - чтобы мгновенно совершать необходимые вам, часто очень небольшие платежи. Они экономят вам время и силы, а также делают вашу жизнь более безопасной. Я позволю себе отметить еще два приятных момента, присущие цифровым деньгам. Первое - часто цифровые товары продаются со скидкой. Например, интенет- провайдер готов продать вам своих услуг на 1 доллар за 98 цифровых центов - он готов сделать вам скидку, потому что он получает такой ваш платеж мгновенно и не несет никаких расходов, связанных со сбором платежей. Для вас же это означает, что просто платя таким способом, вы получаете 2% скидку на те товары, которые вам нужны. Во-вторых, любую систему цифровых денег можно рассматривать как аналог банковской системы. Это означает, что вы можете отправлять кому-то деньги и получать деньги от кого-то, используя систему цифровых денег. Для этого вам не придется посещать банк; кроме того, приятное достоинство системы цифровых денег в том, что они не подвергаются такому жесткому контролю со стороны государства, как настоящие деньги в банковской системе страны; но при этом цифровые деньги все же не перестают быть деньгами. В.Авденин "Азбука финансовой грамотности" 71 из 140 7.3. Паевые инвестиционные фонды Уважаемый читатель! Представьте себе следующую ситуацию: у вас есть деньги, которые вы хотели бы выгодно вложить. Кроме того, вы слышали, что на фондовом рынке - рынке, где продаются и покупаются акции и облигации, можно заработать очень хорошую доходность. Вы хотели бы инвестировать свои деньги на фондовом рынке; однако вы опасаетесь (и совершенно справедливо) это делать, поскольку этот рынок для вас плохо знаком. В такой ситуации идеальный инструмент для вас - это паевой инвестиционный фонд, или ПИФ. Упрощенно процедуру инвестирования через ПИФ можно описать следующим образом. Пайщики, желающие инвестировать через ПИФ, сообща собирают определенный капитал. После этого собранный капитал передается в управление Управляющей компании фонда, основной задачей которой является инвестирование собранных пайщиками денег таким образом, чтобы заработать для пайщиков максимальный доход. Если управляющая компания инвестирует удачно, то стоимость имущества, которое составляет фонд, увеличивается. Это означает, что стоимость каждого пая растет, а значит, каждый пайщик получает доход за счет увеличения стоимости пая. Прежде чем идти дальше, позвольте ответить на главный вопрос: какую основную выгоду получает пайщик при инвестировании в ПИФ? Основная выгода в том, что пайщик, купив паи, таким образом передает свои деньги в управление профессионалу рынка; теперь не он, а управляющая компания фонда будет принимать очень нелегкие решения - во что и в какой момент инвестировать деньги; пайщик может заниматься своими делами и быть уверенным в том, что его деньги в профессиональных руках и инвестируются именно так, как он хочет. И надо сказать, что профессионалы умеют весьма эффективно управлять вашими деньгами; в следующей таблице вы можете увидеть, какой доход заработали управляющие пяти лучших фондов для своих пайщиков за предыдущие 12 месяцев*: В.Авденин "Азбука финансовой грамотности" 72 из 140 * по данным национальной лиги управляющих на июнь 2005 г. Как вы видите, удачное вложение ваших средств в паевые инвестиционные фонды способно существенно увеличить ваш капитал. Как видно из таблицы, лучшие фонды увеличили бы ваш капитал от 50% (что означает увеличение капитала в полтора раза за год) до 262,8% (что означает увеличение вашего капитала более, чем в 2,5 раза за год). И хотя далеко не каждый фонд показывает такие прекрасные результаты, из приведенной выше таблицы понятно, что ПИФ - потенциально весьма доходный инструмент инвестирования. К тому же, как мы выяснили выше, инвестировать в ПИФы весьма просто и не требует больших капиталов. Все это в совокупности делает паевые инвестиционные фонды очень удобным инструментом инвестирования для частных инвесторов. Однако для того, чтобы правильно пользоваться этим инструментом инвестирования и эффективно инвестировать с помощью ПИФов, вам нужно ближе познакомиться с ПИФами. Но прежде - одно очень важное замечание. Когда мы перешли от банковских счетов к ПИФам, мы незримо пересекли очень важный Рубикон. Когда дело касается банковский депозитов, вы всегда знаете, когда и какого размера доход вы получите в результате этой инвестиции. Инвестируя в ПИФ, вы отдаете свой капитал во власть рыночной стихии, и лишаетесь какой-либо определенности. Вы не можете знать, какой доход - или убыток принесет вам вложение денег в ПИФ. Вы можете заметно преумножить или почти полностью потерять свой капитал. Управляющие компании не имеют права давать пайщикам какие-либо гарантии относительно доходности инвестирования в ПИФ. Можно лишь сообщать результаты работы ПИФа в прошлом - но помните, что это не является гарантией повторения этого результата в будущем, когда ваши деньги окажутся в этом ПИФе. Как устроен паевой инвестиционный фонд ПИФ представляет из себя своеобразный денежный мешок; это деньги, собранные пайщиками и переданные в управление управляющей компании. Основная задача управляющей компании заключается управлении деньгами пайщиков таким образом, чтобы заработать для них максимальный доход. Пайщик, покупая паи фонда, снимает с себя необходимость управлять теми деньгами, которые он инвестировал в фонд - это задача управляющей компании. Коль скоро управляющая компания получает от пайщиков большое количество денег в управление, сразу возникают два вопроса. Почему пайщики могут быть уверены в том, что управляющая компания управляет деньгами именно таким образом, как того хотели бы пайщики? Как пайщики защищены от возможного мошенничества со стороны управляющей компании ("собрать деньги и убежать за границу")? В.Авденин "Азбука финансовой грамотности" 73 из 140 Вопросы серьезные, давайте попробуем на них ответить. Прежде всего нужно отметить, что управляющая компания не может просто решить создать ПИФ, дать объявление в газету и начать собирать деньги пайщиков в управление. Перед началом сбора денег управляющая компания обязана разработать и зарегистрировать в Федеральной комиссии по ценным бумагам (ФКЦБ) Правила фонда. Правила фонда - это примерно то же самое, что и конституция для страны - это основной закон ПИФа. В Правилах четко описаны все аспекты создания ПИФа и его последующей работы; фонд работает в полном соответствии с этим документом. Ниже вы видите примерное оглавление правил паевого инвестиционного фонда: В Правилах работы фонда обязательно есть раздел, называемый "Инвестиционная декларация фонда". В этом разделе описывается, в какие инструменты (акции, облигации, иное) и в каких пропорциях управляющая компания имеет право инвестировать собранные с пайщиков деньги. Управляющая компания обязана жестко соблюдать правила фонда, а значит и инвестиционную декларацию, входящую в состав этих правил. Давайте посмотрим, что представляет из себя инвестиционная декларация на примере ПИФа "Илья Муромец" под управлением управляющей компании "Тройка Диалог". ============ II. Инвестиционная декларация (*) 23. Целью инвестиционной политики управляющей компании является долгосрочное вложение средств в ценные В.Авденин "Азбука финансовой грамотности" 74 из 140 бумаги. 24. Имущество, составляющее фонд, может быть инвестировано в: государственные ценные бумаги Российской Федерации; государственные ценные бумаги субъектов Российской Федерации; ценные бумаги российских муниципальных образований; облигации российских хозяйственных обществ, государственная регистрация выпуска которых сопровождалась регистрацией их проспекта эмиссии или в отношении которых зарегистрирован проспект; инвестиционные паи открытых паевых инвестиционных фондов, относящихся к категориям фондов денежного рынка или фондов облигаций; ценные бумаги иностранных государств; ценные бумаги международных финансовых организаций; облигации иностранных коммерческих организаций. В состав активов фонда могут входить денежные средства, включая иностранную валюту на банковских счетах и во вкладах. С учетом вышеизложенного имущество, составляющее фонд, может быть инвестировано в облигации, эмитентами которых могут быть: федеральные органы исполнительной власти Российской Федерации; органы исполнительной власти субъектов Российской Федерации; органы местного самоуправления; иностранные государства; международные финансовые организации; российские и иностранные юридические лица. В состав активов фонда могут приобретаться только ценные бумаги, по которым на дату заключения договора купли-продажи или на предшествующую дату имеются признаваемые котировки. Ценные бумаги, составляющее фонд, могут быть как включены, так и не включены в котировальные списки организаторов торговли на рынке ценных бумаг. В течение срока формирования фонда его активы может составлять только имущество, внесенное владельцами инвестиционных паев. 25. Структура активов фонда должна одновременно соответствовать следующим требованиям: денежные средства, находящиеся на счетах и во вкладах в одной кредитной организации, могут составлять не более 25 процентов стоимости активов; оценочная стоимость ценных бумаг иностранных государств, ценных бумаг международных финансовых организаций и облигаций иностранных коммерческих организаций может составлять не более 20 процентов стоимости активов; не менее двух третей дней, не являющихся выходными днями и нерабочими праздничными днями, в течение одного календарного месяца оценочная стоимость государственных ценных бумаг Российской Федерации, государственных ценных бумаг субъектов Российской Федерации, ценные бумаги российских муниципальных образований, облигаций российских хозяйственных обществ, облигаций иностранных коммерческих организаций, ценных бумаг международных финансовых организаций и ценных бумаг иностранных государств должна составлять не менее 50 процентов стоимости активов; оценочная стоимость государственных ценных бумаг Российской Федерации или государственных ценных бумаг субъектов Российской Федерации одного выпуска может составлять не более 35 процентов стоимости активов; оценочная стоимость ценных бумаг одного эмитента (за исключением государственных ценных бумаг Российской Федерации и государственных ценных бумаг субъектов Российской Федерации) может составлять не более 15 процентов стоимости активов; оценочная стоимость ценных бумаг, не имеющих признаваемых котировок, может составлять не более 10 процентов стоимости активов; оценочная стоимость облигаций российских хозяйственных обществ, не включенных в котировальные списки организатора торговли на рынке ценных бумаг, утвержденные которым правила допуска ценных бумаг к торговле предусматривают требование о раскрытии эмитентами ценных бумаг информации о следовании положениям Кодекса корпоративного поведения, может составлять не более 50 процентов стоимости активов; оценочная стоимость инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов может составлять не более 10 процентов стоимости активов; количество инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда может составлять не более 30 процентов количества выданных инвестиционных паев этого паевого инвестиционного фонда. Настоящий пункт вступает в силу по завершении формирования фонда. Требования к имуществу, которое может входить в состав активов фонда: в состав активов фонда не могут входить инвестиционные паи паевых инвестиционных фондов, если такие паевые инвестиционные фонды находятся в доверительном управлении управляющей компании; в состав активов фонда не могут входить ценные бумаги, эмитентами которых являются управляющая компания, специализированный депозитарий или аудитор фонда, а также их аффилированные лица, за исключением ценных бумаг, включенных в котировальные списки организатора торговли; в состав активов фонда не могут входить облигации иностранных коммерческих организаций, не прошедшие процедуру листинга на фондовых биржах, перечень которых определяется федеральным органом В.Авденин "Азбука финансовой грамотности" 75 из 140 исполнительной власти по рынку ценных бумаг; в состав активов фонда не могут входить ценные бумаги иностранных государств и ценные бумаги международных финансовых организаций, не включенные в перечень, утвержденный федеральным органом исполнительной власти по рынку ценных бумаг; приобретение иностранной валюты и ценных бумаг в иностранной валюте в состав фонда осуществляется в порядке, установленном законодательством Российской Федерации о валютном регулировании и валютном контроле. 26. Описание рисков, связанных с инвестированием. Инвестирование в ценные бумаги связано с высокой степенью рисков, и не подразумевает гарантий как по возврату основной инвестированной суммы, так и по получению каких-либо доходов. Риски инвестирования в ценные бумаги включают, но не ограничиваются следующими рисками: Политические и экономические риски, связанные с возможностью изменения политической ситуации, экспроприации, национализации, проведения политики, направленной на ограничение инвестиций в отрасли экономики, являющиеся сферой особых государственных интересов, падением цен на энергоресурсы и прочие обстоятельства. Системный риск, связанный с неспособностью большого числа финансовых организаций выполнять свои обязательства. К системным рискам относится риск банковской системы. Рыночный риск, связанный с колебаниями курсов валют, процентных ставок, цен финансовых инструментов. Кредитный риск, связанный, в частности, с возможностью неисполнения принятых обязательств со стороны эмитентов ценных бумаг и контрагентов по сделкам. Риск рыночной ликвидности, связанный с потенциальной невозможностью реализовать активы по благоприятным ценам. Операционный риск, связанный с возможностью неправильного функционирования оборудования и программного обеспечения, используемого при обработке транзакций, а также неправильных действий или бездействия персонала организаций, участвующих в расчетах, осуществлении депозитарной деятельности и прочие обстоятельства. Регуляционный риск, связанный с непредсказуемостью изменений действующего законодательства, а также с несовершенством законов и прочих нормативных документов, касающихся рынка ценных бумаг. Риск возникновения форс-мажорных обстоятельств, таких как природные катаклизмы и военные действия. Результаты деятельности управляющей компании в прошлом не являются гарантией доходов фонда в будущем, и решение о покупке паев фонда принимается инвестором самостоятельно после ознакомления с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом, его инвестиционной декларацией и оценки соответствующих рисков. (*) взято с сайта компании "Тройка Диалог" ============ Итак, инвестиционная декларация фонда детально описывает то, куда и в каких пропорциях управляющий фондом имеет право инвестировать деньги вкладчиков, а так же риски, сопутствующие этому инвестированию. Теперь, чтобы быть спокойным за судьбу денег пайщиков, нужно понять, |